第7章 消费信贷

1、第七章第七章 消费信贷消费信贷w 消费信贷概述消费信贷概述 w 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 w 住宅抵押贷款住宅抵押贷款 w 汽车贷款汽车贷款 w 信用卡贷款信用卡贷款 w 消费信贷定价消费信贷定价 消消费信贷，是指银行等金融机构为满足个人费信贷，是指银行等金融机构为满足个人特定的消费目的而发放的贷款。特定的消费目的而发放的贷款。 通通常西方国家所说的消费信贷是狭义的，而常西方国家所说的消费信贷是狭义的，而我国经济生活中所指的消费信贷则是广义的。我国经济生活中所指的消费信贷则是广义的。第七章消费信贷第七章消费信贷消费信贷的概念3 第七章第七章 消费信贷消费信贷 第一节第一节

2、消费信贷概述消费信贷概述 第七章第一节 消费信贷概述消费信贷概述消费信贷的产生及对商业银行的意义消费信贷的产生及对商业银行的意义w 消费信贷产生的理论基础消费信贷产生的理论基础是生命周期消费理论。理是生命周期消费理论。理性的经济人应该而且必然性的经济人应该而且必然会从恒久收入出发，在一会从恒久收入出发，在一生的较长时间范围内安排生的较长时间范围内安排消费支出，使得自身的消消费支出，使得自身的消费与恒久收入相匹配，从费与恒久收入相匹配，从而获得最大的收入效用。而获得最大的收入效用。实现个人收入效用最大化实现个人收入效用最大化的路径就是消费信贷的路径就是消费信贷。 从商业银行角度看，消费信贷是实现

3、资产多元从商业银行角度看，消费信贷是实现资产多元化、降低不良资产比率、提高竞争能力的有效化、降低不良资产比率、提高竞争能力的有效手段。手段。 1.消费信贷可以改善银行资产结构，消费信贷可以改善银行资产结构，降低经营风险降低经营风险 2.消费信贷是商业银行一个新的利润增长点消费信贷是商业银行一个新的利润增长点 3.消费信贷是提高商业银行竞争力的重要途径消费信贷是提高商业银行竞争力的重要途径第七章第一节 消费信贷概述消费信贷概述消费信贷对商业银行的意义第七章第一节 消费信贷概述消费信贷概述消费信贷的种类w 居民住宅抵押贷款居民住宅抵押贷款 非住宅贷款非住宅贷款 非住宅贷款是一种有确定用途的个人消费

4、贷非住宅贷款是一种有确定用途的个人消费贷款，它涵盖的范围比较广，而且以长期贷款款，它涵盖的范围比较广，而且以长期贷款为主，主要包括汽车贷款、耐用消费品贷款、为主，主要包括汽车贷款、耐用消费品贷款、教育贷款和旅游贷款等。教育贷款和旅游贷款等。 w 信用卡贷款信用卡贷款第七章第一节 消费信贷概述消费信贷概述消费信贷的特点 高高风险性风险性 （1）消费信贷的还款来源不稳定，波动性较大。）消费信贷的还款来源不稳定，波动性较大。 （2）信息不对称风险比较严重。）信息不对称风险比较严重。 （3）贷款结构内含较高的利率风险和违约风险。）贷款结构内含较高的利率风险和违约风险。 高高收益性收益性 w 消费信贷的

5、高风险性决定了它也具有高收益性。消费信贷的高风险性决定了它也具有高收益性。 周周期性期性 消费信贷的周期性体现在较高的经济周期敏感消费信贷的周期性体现在较高的经济周期敏感性。性。 利利率不敏感性率不敏感性第七章第一节 消费信贷概述消费信贷概述消费信贷的风险控制 控制消费信贷风险的主要手段控制消费信贷风险的主要手段 为了控制消费信贷风险，银行可以从贷款用途、为了控制消费信贷风险，银行可以从贷款用途、贷款数额、还款来源、担保品和借款人的品贷款数额、还款来源、担保品和借款人的品质等方面加强管理。质等方面加强管理。 w 消费信贷风险分散的主要手段消费信贷风险分散的主要手段 （1）避免每一类消费信贷的借

6、款人过分集中。）避免每一类消费信贷的借款人过分集中。 （2）强调不同贷款期限的合理搭配。）强调不同贷款期限的合理搭配。 （3）通过二级市场出售消费信贷。）通过二级市场出售消费信贷。 第七章第一节 消费信贷概述消费信贷概述我国消费信贷发展的特征w 1.初步形成多元化的消费信贷体系初步形成多元化的消费信贷体系10 第七章第一节 消费信贷概述消费信贷概述我国消费信贷发展的特征w 2. 增长速度快，规模不断扩张增长速度快，规模不断扩张 w w w w w w w 3. 地区之间发展不平衡，城乡差异较大地区之间发展不平衡，城乡差异较大11 第七章第七章 消费信贷消费信贷 第二节第二节 消费信贷的个人信用

7、评估消费信贷的个人信用评估第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 个人信用征信及其经济意义个人信用征信及其经济意义w 信用评估也被称为征信，征信的基本功信用评估也被称为征信，征信的基本功能是了解、调查、验证他人的信用，使能是了解、调查、验证他人的信用，使信贷活动中的贷款人能够比较充分地了信贷活动中的贷款人能够比较充分地了解借款人的真实资信情况和如期偿还能解借款人的真实资信情况和如期偿还能力。力。 w 个人信用征信是确保消费信贷业务风险个人信用征信是确保消费信贷业务风险与收益相匹配、健康发展的坚实基础。与收益相匹配、健康发展的坚实基础。 第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消

8、费信贷的个人信用评估 个人财务分析的主要内容个人财务分析的主要内容w 未来的还款来源或抵押品，界定资产的所有未来的还款来源或抵押品，界定资产的所有权和确定资产的价值、稳定性和流动性；通权和确定资产的价值、稳定性和流动性；通过纳税申报表上的信息来确定客户的收入。过纳税申报表上的信息来确定客户的收入。 w 负债和费用，确定财务报表内容的准确性和负债和费用，确定财务报表内容的准确性和完整性，明确客户的还款方式，并估计担保完整性，明确客户的还款方式，并估计担保贷款和限制性贷款的影响。贷款和限制性贷款的影响。 w 综合分析，运用财务报表所获得的信息综合综合分析，运用财务报表所获得的信息综合评价客户的流动

9、资金状况。评价客户的流动资金状况。14 第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 个人财务分析的目标个人财务分析的目标w 确定借款客户各种资产的价值和可靠性确定借款客户各种资产的价值和可靠性 w 确定一个或几个可能作为抵押品的流动性资确定一个或几个可能作为抵押品的流动性资产产 w 明确客户的财务状况和战略，估计负债中的明确客户的财务状况和战略，估计负债中的流动部分及其偿还方式，确定可能的还款来源流动部分及其偿还方式，确定可能的还款来源 w 比较财务报表的各部分信息来确定客户的总比较财务报表的各部分信息来确定客户的总体负债情况和流动性，同时确定担保人偿还负体负债情况和流动性，同

10、时确定担保人偿还负债或满足贷款服务要求的能力。债或满足贷款服务要求的能力。 w 第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 个人财务报表的分析是应注意的问题个人财务报表的分析是应注意的问题16 第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 个人其他信息分析的主要内容个人其他信息分析的主要内容第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 个人财务报表综合分析个人财务报表综合分析 综综合分析就是将从借款人的财务报表中获得的合分析就是将从借款人的财务报表中获得的每项信息有机地组织起来，从而达到以下目的：每项信息有机地组织起来，从而达到以下目的： w （1）

11、确定贷款的潜在的抵押品或还款来源；）确定贷款的潜在的抵押品或还款来源； w （2）更清楚地了解借款人资产的流动性；）更清楚地了解借款人资产的流动性； w （3）确定流动负债）确定流动负债(在未来在未来12月内要偿还的负月内要偿还的负债债) 的金额；的金额； w （4）计算出一个更准确的所有者权益数据；）计算出一个更准确的所有者权益数据； w （5）分析借款人的速动比率和所有者权益与资）分析借款人的速动比率和所有者权益与资产比率。产比率。 18 第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 个人财务报表比率分析个人财务报表比率分析w 比率分析是分析借款人的现金流量状况的有效比率分析

12、是分析借款人的现金流量状况的有效工具。工具。第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 Z计分模型计分模型 由由爱德华爱德华爱特曼教授提出。爱特曼教授提出。 由由模型所计算出的模型所计算出的Z值可以较为明确地反映借款人在一值可以较为明确地反映借款人在一定时期内的信用状况，定时期内的信用状况， Z值越大，信用就越好；值越大，信用就越好；Z值越值越小，信用就越差。小，信用就越差。第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 “5C”判断法判断法 21 第七章第二节 消费信贷的个人信用评估消费信贷的个人信用评估 信贷记分法信贷记分法w w 杜兰德杜兰德9因素评分法因素评

13、分法 w w FICO信用分信用分 w 22 第七章第七章 消费信贷消费信贷 第三节第三节 住宅抵押贷款住宅抵押贷款第七章第三节 住宅抵押贷款住宅抵押贷款 住宅抵押贷款的种类住宅抵押贷款的种类 从从贷款利率来看，可以分为固定利率和浮动利贷款利率来看，可以分为固定利率和浮动利率贷款两大类；率贷款两大类； 从贷款期限来看可以分为短期、中期和长从贷款期限来看可以分为短期、中期和长期贷款三种；期贷款三种； 从资金金额来看，可以分为普通贷款和大从资金金额来看，可以分为普通贷款和大额贷款两类；额贷款两类； 从贷款用途来看，可以分为新购房贷款、从贷款用途来看，可以分为新购房贷款、维修贷款和建房贷款等。维修贷

14、款和建房贷款等。第七章第三节 住宅抵押贷款住宅抵押贷款 住宅抵押贷款的种类发展住宅抵押贷款的种类发展第七章第三节 住宅抵押贷款住宅抵押贷款 个人住宅抵押贷款的基本要求个人住宅抵押贷款的基本要求 有有合法的身份；合法的身份； 有有稳定的经济收入，信用良好，有偿还贷款稳定的经济收入，信用良好，有偿还贷款本息的能力；本息的能力； 有有合法有效的购买、大修住房的合同、协议合法有效的购买、大修住房的合同、协议以及贷款行要求提供的其他证明文件；以及贷款行要求提供的其他证明文件； 有有所购（大修）住房全部价款所购（大修）住房全部价款20%以上的自以上的自筹资金，并保证用于支付所购（大修）住房筹资金，并保证用

15、于支付所购（大修）住房的首付款；的首付款； 有有贷款银行认可的资产进行抵押或质押，或贷款银行认可的资产进行抵押或质押，或（和）有足够代偿能力的法人、其他经济组（和）有足够代偿能力的法人、其他经济组织或自然人作为保证人。织或自然人作为保证人。 借借款人可以根据自身经济能力申请提前还贷。款人可以根据自身经济能力申请提前还贷。第七章第三节 住宅抵押贷款住宅抵押贷款 个人住房贷款结构个人住房贷款结构 借借款人提出申请款人提出申请 银银行受理行受理 抵抵押物评估押物评估 签签订贷款合同订贷款合同 银银行审批行审批 办办理并完成住房抵押登记理并完成住房抵押登记 发发放贷款放贷款 客客户偿还户偿还 注注销住

16、房抵押登记。销住房抵押登记。第七章第三节 住宅抵押贷款住宅抵押贷款 住宅抵押贷款的业务流程住宅抵押贷款的业务流程第七章第三节 住宅抵押贷款住宅抵押贷款 住宅抵押贷款的风险分析住宅抵押贷款的风险分析 w 信用风险：借款人被迫违约或者理性违约信用风险：借款人被迫违约或者理性违约给银行造成的不能收回贷款的风险。给银行造成的不能收回贷款的风险。 w 利率风险：短期市场利率上升时，银行资利率风险：短期市场利率上升时，银行资产与负债的利率倒挂、入不敷出给银行带产与负债的利率倒挂、入不敷出给银行带来的风险。来的风险。 w 提前还款风险：因借款人提前偿还部分或提前还款风险：因借款人提前偿还部分或者全部贷款给发

17、放贷款的银行带来损失的者全部贷款给发放贷款的银行带来损失的可能性。可能性。第七章第三节 住宅抵押贷款住宅抵押贷款 住房抵押贷款证券化市场住房抵押贷款证券化市场w 住房抵押贷款证券化指的是把缺乏流动住房抵押贷款证券化指的是把缺乏流动性但具有未来现金流的住房抵押贷款汇性但具有未来现金流的住房抵押贷款汇集在一起，通过结构重组和信用增级，集在一起，通过结构重组和信用增级，将其转变为可以在金融市场上出售和流将其转变为可以在金融市场上出售和流动的证券来融通资金的过程。动的证券来融通资金的过程。 w 2005年年4 月月22日颁布的日颁布的信贷资产证券信贷资产证券化试点管理办法化试点管理办法标志着我国住房信

18、贷标志着我国住房信贷二级市场正式启动。二级市场正式启动。30 第七章第七章 消费信贷消费信贷 第四节第四节 汽车贷款汽车贷款第七章第四节 汽车贷款汽车贷款供给方式汽车贷款供给方式w 汽车贷款供给方式主要分为汽车贷款供给方式主要分为“间客模式间客模式”和和“直客模式直客模式”两大类。两大类。 w “间客模式间客模式”是指银行通过汽车经销商向客是指银行通过汽车经销商向客户开展业务活动并形成借贷关系，汽车信贷户开展业务活动并形成借贷关系，汽车信贷业务的大部分环节是由经销商来完成的。业务的大部分环节是由经销商来完成的。 w “直客模式直客模式”是指银行直接面对客户开展汽是指银行直接面对客户开展汽车信贷

19、业务。车信贷业务。第七章第四节 汽车贷款汽车贷款基本要求及结构汽车贷款基本要求及结构 1汽车贷款基本要求汽车贷款基本要求 w 个人具有完全民事行为能力，具有稳定的职业和个人具有完全民事行为能力，具有稳定的职业和偿还贷款本息的能力，信用良好，能够支付首付款；偿还贷款本息的能力，信用良好，能够支付首付款；企业具有法人资格，有还款能力；企业具有法人资格，有还款能力； w 提供有效的抵押物、质押物或者合格的保证人。提供有效的抵押物、质押物或者合格的保证人。 w2汽车贷款结构汽车贷款结构 w 汽车贷款金额取决于保证方式汽车贷款金额取决于保证方式 汽车贷款的偿还方式分为两种，即按月偿还等额汽车贷款的偿还方

20、式分为两种，即按月偿还等额本金或等额本息。本金或等额本息。 第七章第四节 汽车贷款汽车贷款的业务流程汽车贷款的业务流程34 第七章第四节 汽车贷款汽车贷款的业务流程汽车贷款的业务流程 第七章第四节 汽车贷款汽车贷款风险管理汽车贷款风险管理 汽汽车贷款风险车贷款风险 w （1）信用风险）信用风险 w （2）市场风险）市场风险 w （3）操作风险）操作风险 我我国汽车贷款风险管理模式国汽车贷款风险管理模式 w （1）保险方式）保险方式 w （2）担保方式）担保方式 我我国加强汽车贷款风险管理的措施国加强汽车贷款风险管理的措施 汽车贷款管理办法汽车贷款管理办法 36 第七章第七章 消费信贷消费信贷

21、第五节第五节 信用卡贷款信用卡贷款第七章第五节 信用卡贷款信用卡贷款 信用卡的概念信用卡的概念38 第七章第五节 信用卡贷款信用卡贷款 信用卡的产生与发展信用卡的产生与发展 我国信用卡的发展 1985年中国银行珠海分行发行我国第一张信年中国银行珠海分行发行我国第一张信用卡。用卡。 我国的信用卡按照是否向银行缴存备用金我国的信用卡按照是否向银行缴存备用金分为贷记卡和准贷记卡。分为贷记卡和准贷记卡。 第七章第五节 信用卡贷款信用卡贷款 信用卡的信贷结构信用卡的信贷结构w 信用额度是指信用卡持卡人最高可使用的透支金额。信用额度是指信用卡持卡人最高可使用的透支金额。银行根据申请人的收入、资产、职业等信

22、用资料，综银行根据申请人的收入、资产、职业等信用资料，综合评定申请人的信用额度。合评定申请人的信用额度。 w 透支金额和利息须在规定的期限内偿还，否则银行透支金额和利息须在规定的期限内偿还，否则银行就要随时间推移收取越来越高的利息。就要随时间推移收取越来越高的利息。 w 我国信用卡的还款方式有三种：我国信用卡的还款方式有三种： w （1）自动转账还款）自动转账还款 w （2）半自动还款）半自动还款 w （3）主动还款）主动还款 w 第七章第五节 信用卡贷款信用卡贷款 信用卡风险管理信用卡风险管理1.信用卡的特殊风险信用卡的特殊风险 w （1）信用风险）信用风险 w （2）伪冒风险）伪冒风险 w

23、 （3）作业风险）作业风险 w （4）内部风险）内部风险 w w 2.信用卡风险管理手段信用卡风险管理手段 w （1）针对信用卡业务流）针对信用卡业务流程进行信用风险管理。程进行信用风险管理。 w （）运用智能卡降低伪（）运用智能卡降低伪冒风险冒风险 w （3）通过制度建设强化）通过制度建设强化作业风险和内部风险管理作业风险和内部风险管理41 第七章第七章 消费信贷消费信贷 第六节第六节 消费信贷定价消费信贷定价第七章第六节 消费信贷定价消费信贷定价消费信贷定价的一般原则消费信贷定价的一般原则 成成本收益原则。要求消费信贷的收益要与资本收益原则。要求消费信贷的收益要与资金成本相匹配，不能出现利

24、率倒挂现象，这是金成本相匹配，不能出现利率倒挂现象，这是消费信贷定价最基本的原则。消费信贷定价最基本的原则。 组合定价原则。适用于消费信贷与其他业务组合定价原则。适用于消费信贷与其他业务组合销售的情形。一方面消费者所需的金融服组合销售的情形。一方面消费者所需的金融服务不限于消费信贷，还需要银行提供其他金融务不限于消费信贷，还需要银行提供其他金融服务，如个人理财服务，另一方面消费信贷的服务，如个人理财服务，另一方面消费信贷的资金来源也不限于存款，还有其他资金来源，资金来源也不限于存款，还有其他资金来源，因此，在组合资金来源以及组合信贷产品销售因此，在组合资金来源以及组合信贷产品销售的情况下，银行

25、需要综合测算组合成本与组合的情况下，银行需要综合测算组合成本与组合收益，使二者相互匹配收益，使二者相互匹配。 第七章第六节 消费信贷定价消费信贷定价影响消费信贷定价的因素影响消费信贷定价的因素w 1.资金成本资金成本 w 2.消费者的信用风险消费者的信用风险 w 3.未来市场利率水平的波动未来市场利率水平的波动 w 4.消费者与银行的业务联系的密切程度消费者与银行的业务联系的密切程度 w 5.银行之间消费信贷的竞争程度银行之间消费信贷的竞争程度 第七章第六节 消费信贷定价消费信贷定价消费信贷定价模型消费信贷定价模型w 成本追加模型成本追加模型 w 客户支付的贷款利率客户支付的贷款利率=资金成本

26、资金成本+ 贷款费用贷款费用 w +风险补偿费用风险补偿费用+ 目标利润目标利润 w 基准利率加点定价模型基准利率加点定价模型 w 客户支付的贷款利率客户支付的贷款利率=基准利率基准利率+点点 w 或者或者=基准利率基准利率*系数系数 w 客户盈利分析模型客户盈利分析模型 w 对大客户实行优惠政策。对大客户实行优惠政策。第七章第六节 消费信贷定价消费信贷定价消费信贷实际利息计算方法消费信贷实际利息计算方法w 短期消费信贷实际利息计算方法 w （1）年百分比法）年百分比法 w （2）单一利率法）单一利率法 w （3）贴现率法）贴现率法 w （4）追加贷款法）追加贷款法 w （5）78s条款法条款

27、法 w （6）补偿存款余额）补偿存款余额法法 w （7）浮动利率法）浮动利率法 w 长期消费信贷实际利息计算方法 （1）固定利）固定利率抵押贷款率抵押贷款(Fixed Rate Mortgages ,FRMs) （2）可调整利率抵押贷款可调整利率抵押贷款(ARMs) （3）有首付情）有首付情况下的消费者抵押贷款况下的消费者抵押贷款 复习思考题复习思考题 商商业银行为什么要发展消费信贷？消费信贷有何特征？业银行为什么要发展消费信贷？消费信贷有何特征？ 消消费信贷有哪些品种，各有什么风险特点？如何控制风险？费信贷有哪些品种，各有什么风险特点？如何控制风险？ 现现阶段我国消费信贷发展呈现哪些特征？阶段我国消费信贷发展呈现哪些特征？ 建建立个人消费信贷征信制度有何意义？立个人消费信贷征信制度有何意义？ 个个人财务分析的主要内容和工具是什么？人财务分析的主要内容和工具是什么？ 简简述个人信用的评估方法。述个人信用的评估