《金融市场基础知识》模拟试题

1、金融市场基础知识模拟试题一、单项选择题（本大题共70小题，每小题05分，共35分。以下各小题所给出的4个选项中，只有一项最符合题目要求） 1对于股份有限公司申请股票上市应当符合的条件的描述，错误的是（）。 A股票经国务院证券监督管理机构核准已向社会公开发行 B公开发行的股份达公司股份总数的 25%以上；公司股本总额超过人民币 4 亿元的，公开发行股份的比例为 10%以上 C公司股本总额不少于人民币 5000万元 D公司在最近 3 年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载 C 2我国国库券转让市场的全面放开是在（）年。 A1991 B1987 C1988 D1990 D 3公司未弥补的亏损达实收

2、股本总额1/3时，应当在2个月内召开（）。 A股东年会 B临时股东大会 C董事会会议 D监事会会议 B 这是我国公司法第一百零一条的规定。 4对契约型基金认识正确的是（）。 A又称为单位信托基金 B基金的设立程序类似于一般股份公司，基金本身为独立法人机构 C基金的投资者购买基金公司的股票后成为该公司的股东 D依据基金公司章程营运基金 A 5股票及其他有价证券的理论价格是根据（）。 A现值理论 B预期理论 C合理收益理论 D流动性理论 A 6向客户出借资金供其买入上市证券或者出借上市证券供其卖出，并收取担保物的经营活动属于（ ）。 A证券承销与保荐业务 B证券经纪业务 C融资融券业务 D证券自营

3、业务 C 7从广义上讲，证券是指各类记载并代表一定权利的（）。 A账簿 B法律凭证 C债券 D股票 B证券是法律凭证，而不限于债券或者股票；债券不是账簿。 8下列有关金融期货叙述不正确的是（）。 A 。金融期货必须在有组织的交易所进行集中交易 B在世界各国，金融期货交易至少要受到 1家以上的监管机构监管，交易品种、交易者行为均须符合监管要求 C金融期货交易是非标准化交易 D金融期货交易实行保证金制度和每日结算制度 C 9目前发行的国际债券中最重要的是（）。 A扬基债券 B武士债券 C龙债券 D欧洲债券 D 10对我国证券投资基金的叙述正确的是（）。 A 证券投资基金管理暂行办法 以法律形式确认

4、了基金业在资本市场及社会主义市场经济中的地位和作用 B封闭式基金一直是我国基金设立的主流形式 C1998 年 3 月，两只封闭式基金 基金金泰、基金开元设立，分别由国泰基金管理公司和大成基金管理公司僧触 D截至 2007 年末，我国已有基金管理公司 59 家，且出现了第一家管理基金规模超过千亿元的基金公司 D 11下列选项中，关于收入型基金叙述错误的是（）。 A收入型基金主要投资于可带来现金收入的有价证券，以获取当期的最大收入为目的 B固定收入型基金的主要投资对象只有债券，因而尽管收益率较高，但长期成长的潜力很小 C收入型基金资产的成长潜力较小，损失本金的风险相对也较低 D一般可分为固定收入型

5、基金和股票收入型基金 B 12证券市场是资本市场，但是它和许多其他的市场都有密切的关系，特别是（）。 A货币 B商品 C期权 D期货 A 13关于非公开发行，下列说法正确的是（）。 A上市公司采用非公开方式向特定对象发行证券的行为 B上市公司采用公开方式向不特定对象发行证券的行为 C上市公司采用非公开方式向不特定对象发行证券的行为 D上市公司采用公开方式向特定对象发行证券的行为 A 14标准化的远期交易是（）。 A期权交易 B期货交易 C现货交易 D合约交易 15美国证券市场是从买卖（）开始的。 A运输公司股票 B铁路股票 C政府债券 D金融债券 C 16我国 基金法 规定，基金托管人由依法设

6、立并取得基金托管资格的（）担任。 A实力雄厚的证券公司 B信托投资公司 C商业银行 D基金公司 C 17货币市场基金的优点不包括（）。 A资本安全性高 B可以避险套利 C购买限额低 D收益较高 B 18上市公司要设立（），负责股东大会和董事会会议的筹备、记录、文件保管以及公司股权管理，办理信息披露事务。 A监事会 B监事会秘书 C董事会 D董事会秘书 D 19我国证券法规定，我国证券公司的组织形式为（）。 A私营合伙企业 B私营独资企业 C有限责任公司或股份有限公司 D非法人组织形式 C 20截至2008年12月底，我国共有证券公司（ ）家，证券公司资产的总规模和收入水平都迈上了新台阶。 A1

7、00 B108 C158 D170 21（）不属于证券投资的非系统风险。 A购买力风险 B经营风险 C信用风险 D财务风险 A 购买力风险属于系统性风险。信用风险是非系统性的风险 22下列关于公司资产净值的叙述，错误的是（）。 A资产净值又称为净资产，是公司现有的实际资产 B资产净值是总资产减去固定资产的净值 C资产净值是全体股东的权益，也是决定股票的重要基准 D一般而言，每股净值应与股价保持一定比例，即净值增加，股价上涨，净值减少，股价下跌 B 23英国最具权威性的股价指数是（）。 A道一琼斯股价指数 B金融时报指数 C日经225股价指数 D恒生指数 B 金融时报指数是英国最具权威性的股价指

8、数，由金融时报编制和公布。以1962年4月10日为基期，基期指数为100点，以伦敦股市上精选700多种股票为样本的综合股票指数。 24发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起（）年内不得转让。 A1 B2 C3 D4 C 25对平衡型基金认识不正确的是（）。 A将资产分别投资于两种不同特性的证券上 B在以取得收入为目的的债券及优先股和以资本增值为目的的普通股之间进行平衡 C一般是将一定比例的资产投资于债券，其余的投资于优先股 D特点是风险比较低，缺点是成长的潜力不大 C 26有价证券是（）的一种形式。 A商品证券 B虚拟资本 C权益资本 D债务资本 B 27下列财政、货币政策中，通常会造成股价

9、上升的是（ ）。 A中央银行提高法定存款准备金率 B中央银行提高再贴现率 C中央银行通过公开市场业务大量买入证券 D政府大幅提高税率 C 28（）是证明持有人拥有商品所有权或使用权的凭证。 A货币证券 B资本证券 C有价证券 D商品证券 D 此题考查商品证券的概念：商品证券，如提货单、运货单等，是证明持有人拥有商品所有权或使用权的凭证。考生还应掌握相关的两个概念：货币证券是指使受益人取得货币索取权的有价证券；资本证券是指与金融投资相关的证券。 29下面关于境内上市外资股的阐述错误的是（）。 A采取记名股票形式 B以外币标明面值 C以外币认购 D境内居民个人与非居民之间不得进行B股协议转让 B

10、30（）不同于其他股息，它不是来自公司的盈利，而是对公司未来盈利的预分，实质上是一种负债分配，也是无盈利无股息原则的一个例外。 A财产股息 B负债股息 C股票股息 D建业股息 D 31从2007年3月12日起，恒生指数的成分股有（）只。 A24 B31 C42 D38 D本题考查基本常识。 32证券公司应当在每一月份结束后10个工作日内，向证监会、注册地证监会派发机构和证券交易所书面报告的当月情况不正确的有（）。 A融资融券业务客户的开户数据 B对全体客户和前5名客户的融资融券余额 C客户交存的担保物种类和数量 D有关风险控制指标值 B对全体客户和前10名客户的融资融券余额。 33一般情况下，

11、虚拟资本的价格总额总是（） 实际资本额 A大于 B等于 C小于 D不等于 A 34按发行方式分类。结构化金融衍生产品可分为（）。 A公开募集的结构化产品与私募结构化产品 B股权联结型产品、利率联结型产品、汇率联结型产品和商品联结型产品 C收益保证型和非收益保证型 D保本型产品和保证最低收益型产品 A 35在票面上不标明利率，发行时按一定折扣率，以低于票面金额发行的债券叫（）。 A单利债券 B复利债券 C贴现债券 D累进利率债券 C 贴现债券的发行价格与票面价值的差价即为贴现债券的利息。 36不得进入证券交易所交易的证券商是（）。 A会员证券商 B非会员证券商 C会员承销商 D会员证券自营商 B

12、 证券交易所实行会员制，非会员不得进入。只能在场外进行交易。 37证券法确立了证券公司以（）为核心的风险制指标体系的法律地位，有助于提高证券公司规范经营和风险控制意识。 A总资本 B净资本 C负债率 D利润率 B本题考查基本常识。 38累积优先股的股息发放应该包括（）。 A当年的固定股息 B当年加上一年的固定股息 C当年加以前营业年度内的未付固定股息 D当年加下一营业年度内的固定股息 C 39无记名股票持有人出席股东大会会议的，应当于会议召开（ ）日前至股东大会闭幕时将股票交存于公司。 A3 B5 C10 D15 B 40关于公司发行新股的条件：公司要具备健全且运行良好韵组织结构，具有持续盈利

13、能力，财务状况良 ，最近（）年内财务会计文件无虚假记载，且在最近3年内无其他重大违法行为。 A1 B2 C3 D5 C 41通常，期货交易所规定的大户报告限额（）限仓限额。 A小于 B大于 C不固定 D等于 A 限仓制度，是期货交易所为了防止市场风险过度集中于少数交易者和防范操纵市场行为，对会员和客户的持仓数量进行限制的制度。例如，上海期货交易所的大户申报制度规定，当交易者的持仓量达到交易所限仓规定的80%时，会员或客户应当向交易所申报其交易头寸和资金等情况。 42关于证券公司净资本的叙述，错误的是（）。 A净资本是指根据证券公司的业务范围和公司资产负债的流动性特点，在净资产的基础上对资产负债

14、等项目和有关业务进行风险调整后得出的综合性风险控制指标 B净资本基本计算公式为：净资本净资产金融资产的风险调整其他资产的风险调整一或有负债的风险调整/中国证监会认定或核准的其他调整项目 C净资本指标反映了净资产中的高流动性部分，表明证券公司可变现以满足支付需要和应对风险的资金数 D计算净资本的目的只有一个，那就是要求证券公司保持充足、易于变现的流动性资产，以满足紧急需要并抵御潜在的市场风险、信用风险、营运风险、结算风险等，从而保证客户资产的安全 D 43某投资者以26元一股的价格买入甲公司股票，持有1年，分得现金130元，则股利收益率是（）。 A2% B4% C7% D5% D 44因突发性事

15、件而影响证券交易的正常进行时，证券交易所将采取（）的措施。 A技术性停牌 B政策性停牌 C临时停市 D休市 A 45通过各种通讯方式、不通过集中的交易所、实行分散的、一对一交易的衍生工具属于（）。 A内置型衍生工具 B交易所交易的衍生工具 C信用创造型的衍生工具 DOTC交易的衍生工具 D OTC交易衍生工具 是指通过各种通讯方式，不通过集中的交易所，实行分散的、一对一交易的衍生工具，例如金融机构之间、金融机构与大规模交易者之间进行的各类呼唤交易和信用衍生品的交易 46证券从业人员的保证性行为包括（）。 A向客户提供证券价格上涨或者下跌的肯定性意见 B劝说客户参与证券交易 C接受客户买卖证券的

16、全权委托 D准确执行客户命令，为客户保密。 D A、B、C选项属于禁止性行为。 47世界上第一个股票交易所于1602年在（）成立。 A荷兰的阿姆斯特丹 B美国的纽约 C美国的华盛顿 D英国的伦敦 A 48证券公司内部控制的目标不包括（）。 A保证经营的合法合规及证券公司内部规章制度的贯彻执行 B防范经营风险和道德风险 C保证客户及证券公司资产的最低获利水平 D保证证券公司业务记录、财务信息和其他信息的可靠、完整、及时 C 49证券公司经营证券经纪业务的风险控制指标标准叙述错误的是（）。 A证券公司经营证券经纪业务的，其净资本不得低于人民币2000万元 B证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证

17、券资产管理、其他证券业务等业务之一的，其净资本不得低于人民币5000万元 C证券公司经营证券经纪业务，同时经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务等业务之一的，其净资本不得低于人民币1亿元 D证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务中两项及两项以上的，其净资本不得低于人民币5亿元 D 证券公司经营证券承销与保荐，证券自营，证券资产管理，其他证券业务两种以上的，其净资本不得低于2亿元 50股份过户和资金交收采取逐笔结算的方式办理，股份和资金（）日到账。 AT1 BT2 CT3 DT7 51附权益权证债券允许权证持有人（）。 A以与主债券相同的价格和收益率向

18、发行人购买额外的债券 B以特定的价格即固定汇率，将一种货币兑换成另一种货币 C按约定条件向债券发行人购买黄金 D以约定的价格购买发行人的普通股票 D 52关于记账式债券的论述不正确的是（）。 A我国1994年开始发行记账式债券 B上海证券交易所和深圳证券交易所已为证券投资者建立了电子证券账户，发行人可以利用证券交易所的交易系统来发行债券 C投资者进行记账式债券买卖，必须在证券交易所设立账户 D记账式债券是有实物形态的票券，所以可以记名、挂失，安全性较高 D 53特定目的机构或特定目的受托人（SPV）在资产证券化中的作用不包括（）。 A接受发起人转让的资产，或受发起人委托持有资产 B以持有资产为

19、基础发行证券化产品 C具有“破产隔离”的作用，即发起人破产对其不产生影响 D负责提升证券化产品的信用等级 D 54证券交易所交易基金是一种在证券交易所交易的代表（）股票投资信托所有权的有价证券。 A短期 B中期 C中长期 D长期 D 证券交易所交易基金（ExchangetradedFunds，以下简称ETFs）是一种在证券交易所交易的代表长期股票投资信托所有权的有价证券。 55下列属于交易所交易的衍生工具的是（）。 A公司债券条款中包含的赎回条款 B公司债券条款中包含的返售条款 C公司债券条款中包含的转股条款 D在期货交易所交易的期货合约 D 56基金按（），可分为封闭式基金和开放式基金。 A

20、投资标的划分 B基金的组织形式不同 C投资目标划分 D基金运作方式不同 D 57我国证券法规定，社会募集公司申请股票上市的条件之一是向社会公开发行的股份达到公司股份总数的（）以上。公司股本总额超过人民币4亿元的，向社会公开发行股份的比例为10%以上。 A25% B35% C45% D55% A 58下列属于证券委托买卖中委托*利的是（）。 A选择经纪商 B如实填写开户书 C使用正确的委托手段 D了解交易风险，明确买卖方式 A BCD说的都是义务，不是权利。 59除按规定分得本期固定股息外，还可以再参与本期剩余盈利分配的优先股，称为（）。 A累积优先股 B非参与优先股 C参与优先股 D非累积优先

21、股 C 60按证券的募集方式分类，有价证券可分为（）。 A上市证券与非上市证券 B国内证券和国际证券 C公募证券和私募证券 D固定收益证券和变动收益证券 C 二、多项选择题（本大题共60小题，每小题05分，共30分。以下各小题所给出的选项中，有一项或一项以上符合题目要求。） 1证券交易所的特征有（）。 A有固定的交易所和交易时间 B通过公开竞价的方式决定交易价格 C参加交易者为具备会员资格的证券经营机构，交易采取经纪制 D交易的对象限于合乎一定标准的上市证券 ABCD 2按基金投资的分散化程度，可将股票基金划分为（）。 A场内股票基金 B一般股票基金 C场外股票基金 D专门化股票基金 BD 3

22、基金管理公司、基金托管和销售机构的从业人员特定禁止行为（）。 A在不同基金资产之间、基金资产和其他受托资产之间进行利益输送 B利用基金的相关信息为本人或者他人谋取私利 C挪用基金投资者的交易资金和基金份额 D隐匿、伪造、篡改或者毁损交易记录 ABC 4确定债券票面币种主要的方法是（）。 A在国内发行的债券通常以本国本位货币作为面值的计量单位 B国际金融市场筹资，则通常以债券发行地所在国家或地区的货币或以国际上通用的货币为计量标准 C还应考虑债券发行者本身对币种的需要 D主要考虑承销商对币种的需要 ABC 5当上市公司出现（）情况时，证券交易所应当暂停上市公司的股票交易，并要求上市公司立即公布有

23、关信息。 A公司的股票交易发生异常波动 B有投资者发出收购该公司股票的公开要约 C上市公司依据上市协议提出停牌申请 D未按规定履行信息披露义务 ABC 6属于证券投资基金、股票与债券的区别是（）。 A反映的经济关系不同 B风险水平不同 C所筹集资金的投向不同 D收益不同 ABC 7关于利率风险的描述，正确的是（）。 A利率风险是指市场利率变动引起证券投资收益变动的可能性 B利率风险是固定收益证券的主要风险，特别是债券的主要风险 C债券面临的利率风险由价格变动风险和息票利率风险两方面组成 D利率从两方面影响证券价格：一是改变资金的流向；二是影响公司的盈利 ABCD 82004年 2月 7日，中国

24、证监会发布 关于加强社会公众股股东权益保护的若干规定 ，指出在股权分置的情形下，作为一项过渡措施，上市公司应建立和完善社会公众股股东对重大事项的表决制度。其规定的上市公司重大事项包括（）。 A增发新股、发行可转债、配股 B重大资产重组，购买的资产总价较所购买资产经审计的账面净值溢价达到或超过 20%的 C股东以其持有的上市公司股权偿还其所欠该公司的债务 D对上市公司有重大影响的附属企业到境外上市 ABCD 9试点证券公司必须在中国证券业协会网站上公开披露（）。 A具有证券相关业务资格的会计师事务所审计的年度报告和重大事4V公告 B公司章程、注册资本金、注册地址和为其审计的会计事务所等事项的变更

25、 C公司高级管理人员发生变动或者受到重大处罚 D公司遭受重大亏损或者遭受超过净资产8%以上的重大损失 ABC 10普通股股东的权利是（）。 A公司重大决策参与权 B公司盈余和剩余资产分配权 C优先分配公司盈余和剩余资产权 D对公司财产有直接支配权 AB C选项中优先分配公司盈余和剩余资产权是优先股股东的权利；股东并无D选项中的“对公司财产有直接支配权”。 11债券按照其券面形态可分为（）。 A实物债券 B附息债券 C凭证式债券 D记账式债券 ACD 12享有优先认股权的股东可以有（）的选择。 A行使认股权认购新发行的股票 B将权利转让给他人 C不行使认股权而使其失效 D将权利向公司兑现 ABC

26、 13指数基金的优势是（）。 A可以作为避险套利的工具 B管理费较低，尤其交易费用较低 C可以完全消除投资组合的非系统风险 D指数基金可获得市场平均收益率，可以为股票投资者提供比较稳定的投资回报 ABCD 14新 证券法 的主要修订内容包括（）。 A完善了上市公司的监管制度，提高上市公司质量 B加强对证券公司监管，防范和化解证券市场风险 C加强对投资者特别是中小投资者权益的保护力度，建立证券投资者保护基金制度 D对分业经营和管理、现货交易、融资融券、禁止国企和银行资金违规进入股市等问题进行了修订 ABCD 15股票投资的收益由（ ）组成。 A股息收入 B资本利得 C利息 D公积金转增股本 AB

27、D 16欺诈客户行为包括（）。 A违背客户的委托为其买卖证券 B不在规定时间内向客户提供交易的书面确认文件 C未经客户的委托，擅自为客户买卖证券，或者假借客户的名义买卖证券 D利用传播媒介或者通过其他方式提供、传播虚假或者误导投资者的信息 ABCD 17场外交易的特点有（）。 A是一个分散的无形市场 B组织方式是做市商制度 C以议价方式进行证券交易 D管理比证券交易所严格 ABC 场外交易的管理比证券交易所要宽松，所以D选项不正确。 18关于优先股票的论述正确的是（）。 A优先股票是指股东享有某些优先权利的股票 B相对于普通股票而言，优先股票在其股东权利上附加了一些特殊条件。是特殊股票中最重要

28、的一个品种 C优先股票作为一种股权证书，代表着对公司的所有权 D优先股票也兼有债券的若干特点，它在发行时事先确定固定的股息率，像债券的利息率事先固定一样 ABCD 19证券投资咨询公司面临的风险主要有（）。 A人员风险 B市场预测风险 C咨询意见风险 D购买力风险 ABC 20关于外汇期货叙述正确的有（）。 A外汇期货是以外汇为基础工具的期货合约 B外汇期货主要用于规避外汇风险 C外汇期货只能规避商业性汇率风险，不能规避金融性汇率风险 D外汇期货交易由1972年芝加哥商业交易所（CME）所属的国际货币市场（IMM）率先推出 ABD 21金融债券的发行主体是（）。 A银行 B上市公司 C中央政府

29、 D非银行的金融机构 AD 22套期保值的基本类型有（ ）。 A多头套期保值 B空头套期保值 C跨市场套利 D跨期限套利 AB 23代办股份转让系统根据股份转让公司质量，实行区别对待，股份分为每周1次、3次和5次转让三种。同时满足以下条件的股份转让公司，股份每周转让5次（）。 A规范履行信息披露义务 B股东权益为正值或净利润为正值 C最近年度财务报告未被注册会计师出具否定意见或无法表示意见 D股东权益为正值或净资产为正值 ABC 24有面额股票的特点是（）。 A可以明确表示每股所代表的股权比例 B发行或转让价格灵活 C便于股票分割 D为股票发行价格提供依据 AD 有面额股票可以明确表示每一股票

30、所代表的股权比例；为股票发行价格的确定提供依据。无面额股票发行或者转让较灵活；便于分割。 25发行人在确定债券期限时，要考虑多种因素的影响，主要有（ ）。 A资金使用方向 B市场利率变化 C筹资者的资信 D债券变现能力 ABD 26关于沪、深 300 指数定期调整的描述，正确的是（）。 A原则上指数成分股每半年进行一次调整，一般为 6 月初和 12 月初实施调整 B样本调整设置缓冲区，排名在 240 名内的新样本优先进入，排名在 360 名之前的老样本优先保留 C调整方案提前 4 周公布 D每次调整的比例定为不超过 10 % BD 27中华人民共和国公司法主要对（）的行为做出了法律规定。 A有

31、限责任公司 B无限责任公司 C股份有限公司 D个人独资公司 AC 这是公司法第二条的规定。 28下面对证券交易的主要交易规则叙述止确的是（）。 A交易所有严格的交易时间，在规定的时间内开始和结束集中交易，以示公正 B交易所规定每次报价和成交的最小变动单位 C传统的证券交易所用口头叫价方式并辅之以手势作为补充，现代证券交易所多采用电脑报价方式。无论何种方式，交易所均规定报价规则 D交易所按连续、公开竞价方式形成证券价格，当买卖双方在交易价格和数量上取得一致时，便立即成交并形成价格 ABCD 29市场利率变化影响股票价格的途径包括（）。 A利率下降，利息负担减轻，公司净盈利和股息增加，股票价格上升

32、 B利率下降，对固定收益证券的需求减少，资金流向股票市场，对股票的需求增加，股票价格上升 C利率下降，其他投资工具收益相应增加，一部分资金会流向储蓄、债券等其他收益固定的金融工具，对股票需求减少，股价下跌 D利率下降，投资者能以较低利率借到所需资金，增加融资和对股票的需求，股票价格上涨 ABD 30证券投资基金与股票的联系主要体现在（）。 A均属有价证券 B同属金融投资工具 C收益率相互影响 D前者的风险性较大 ABC 31认股权证在多数情况下与（）同时发行。 A债券 B优先股 C普通股 D期货 AB 优先股和债券发行可附有认股权证增加优先股和债券的吸引力，降低发行成本 32假设：以EVt表示

33、期权在t时点的内在价值，x表示期权合约的协定价格，St表示该期权基础资产在t时点的市场价格，m表示期权合约的交易单位，则每一看涨期权在t时点的内在价值可表示为（）。 AEVt（Stx）m（Stx） BEVtO（Stx） CEVtO（Stx） DEVt（xSt）m（St AC 33优先股的优先权主要表现在（）。 A认股权 B分配剩余资产 C分配公司收益 D公司经营表决权 BC 34基金投资人享有基金的（）。 A信息知情权 B经营管理权 C表决权 D收益权 ACD 35金融市场的组成由主体。客体和参加人组成，主体是金融市场的中介机构。下面（）是金融市场主体。 A中国人民银行 B银行 C非银行金融机

34、构 D企业 BC 36金融时报证券交易所指数包括（ ）。 A金融时报工业股票指数 B FT200 指数 C100 种股票交易指数 D综合精算股票指数 ACD 37证券交易所应当从其收取的（）中提取一定比例的金额设立风险基金。 A交易费用 B会员费用 C席位费用 D印花税用 ABC 这是证券法第一百一十六条的规定。 38关于ETF描述正确的是（）。 AETF结合了封闭式基金与开放式基金的运作特点 BETF出现于20世纪90年代初期 C指数型ETF能否发行成功与基础指数的选择有密切关系 D多伦多证券交易所于1991年推出的指数参与份额（TIPs）是严格意义上最早出现的ETF ABCD 39公司债券

35、上市交易后，公司有下列情形之一的，由证券交易所决定暂停其公司债券上市交易（）。 A公司有重大违法行为 B公司情况发生重大变化不符合公司债券上市条件 C发行公司债券所募集的资金不按照核准的用途使用 D公司最近3年连续亏损 ABC 第六十条 公司债券上市交易后，公司有下列情形之一的，由证券交易所决定暂停其公司债券上市交易： （一）公司有重大违法行为； （二）公司情况发生重大变化不符合公司债券上市条件； （三）发行公司债券所募集的资金不按照核准的用途使用； （四）未按照公司债券募集办法履行义务； （五）公司最近二年连续亏损。 40根据证券法规定，上市公司收购报告书应载明下列事项（）。 A收购目的 B

36、收购期限及收购价格 C收购所需资金额及资金保证 D收购入关于收购的决定 ABCD 三、判断题（本大题共70小题，每小题05分，共35分。判断以下各小题的对错，正确的选，错误的选×。） 1附赎回条款的可转换债券具有迫使投资者实行转换或将债券卖出的作用。 （） 22004年1月2日，上海证券交易所发布了上证50指数，它的基期指数为1000点。 （） 3欧洲债券票面使用的货币一般是可自由兑换的货币，但是不能使用复合货币单位。（） × 4收益公司债券发行公司的利润扣除各项固定支出后的余额用作债券利息的来源。（） 5国家债券是中央政府根据信用原则，以承担还本付息责任为前提而发行的债务

37、凭证。（） 6目前最为流行的结构化金融衍生产品主要是由商业银行开发的各类结构化理财产品以及在交易所市场上可上市交易的各类结构化票据。（） 7证券公司应当缴纳的基金，按照证券公司佣金收入的一定比例预先提取。 （） 8上市公司向原股东的配售股份应当采用代销方式发行。 （） 9可转换证券实质上嵌入了普通股票的看跌期权。 （） × 10货币市场基金是最重要的基金品种，它的优点是资本的成长潜力较大。 （） × 11股票只是通过转让、出售才能变现。 （） 12变动收益证券的风险总是高于固定收益证券。 （） 13当股票市场股价一路高走时，意味着股票市场资金充沛。（） 14ETF 同时为投

38、资者提供了两种不同的交易方式：一方面投资者可以在一级市场交易 ETF ，即进行申购与赎回；另一方面，投资者可以在二级市场交易 ETF ，即在交易所挂牌交易。（ ） 15我国 公司法 规定，记名股票由股东以背书方式或者法律、行政法规规定的其他方式转让；转让后由公司将受让人的姓名或名称及住所记载于股东名册。（） 16传统的证券发行是以企业和政府为基础，而资产证券化则是以特定的资产池为基础发行证券。（） × 17股票是一种有价证券，它是股份有限公司签发的证明股东所持股份的凭证。（） 股票实际上代表了股东对股份公司的所有权，它是股份有限公司签发的证明股东所持股份的凭证。 18封闭式基金与开放

39、式基金份额首次发行价都是按面值加一定百分比的购买费计算。 （） 19证券发行上市监管的核心是发行决定权的归属，我国目前对证券发行实行的是注册制。（） × 20股票是投入股份公司资本份额的证券化，属于资本证券，所以股票是一种现实的资本。（） × 21欧洲债券是指欧洲国家在其本国境内发行的，以欧洲货币单位为面值的债券。（） × 欧洲债券，是票面金额货币并非发行国家当地货币的债券，与地域“欧洲”没有关系，也不一定以欧洲货币单位为面值。 22中国证券业协会的权力机构是董事会。 （） × 中国证券业协会的权力机构是全体会员组成的会员大会。 23在期权有效期内，基础

40、资产产生收益将使看涨期权价格上升，使看跌期权价格下降。 （） × 24金融衍生工具交易一般只需要支付少量的保证金或权利金，就可签订远期大额合约或互换不同的金融工具。（） 25直接融资是指不需要任何中介机构运作就融通到资金的一种融资方式。（ ） × 26自2006年开始，随着我国早期发售的封闭式基金到期日的逐步临近，陆续有到期封闭式基金转为开放式基金。到2007年底，已有20多只封闭式基金转为开放式基金。（） 27黄金基金是指只以黄金为投资对象的基金。（） × 28证券自律性组织包括证券监管机构和证券行业协会。（） × 291982年，美国摩根士丹利国际公

41、司成为第一家在中国设立代表处的海外证券公司。（） × 1982年，日本野村证券成为第一家在中国设立代表处的海外证券公刮。 30截至2008年5月，我国共有21家基金管理公司获得了 QDII业务资格。（） 31证券的最基本特征是法律特征和书面特征。（ ） 32公平原则要求证券市场具有充分的透明度，要实现市场信息的公开化。 （） × 33我国目前尚不允许各级地方政府发行债券。 （） × 34外资股是指股份公司向外国投资者发行的股票，不包括向我国香港、澳门、台湾地区发行的股票。（） × 35上市公司发行证券，可以通过询价方式确定发行价格。也可以与主承销商协商确

42、定发行价格。（） 36外资股按上市地域可以分为境内上市外资股和境外上市外资股。 （） 37证券市场正常运行的基础是证券从业者的自我管理。（） 38私募证券的发行对象通常是与发行者有特定关系的个人投资者。 （） × 39可转换公司债券兼有债权投资和股权投资的双重优势。（） 4020世纪60年代以来，不论从占各类投资方式的比重看，还是从占金融资产的比重看，整个金融部门已经出现了证券化趋势。（） × 41目前，中国外汇交易中心人民币利率互换参考利率包括上海银行间同业拆放利率（SHIBOR ，含隔夜、1周、3个月期等品种）、国债回购利率（7天）、3年期定期存款利率，互换期限从7天到3年，交易双方可协商确定付息频率、利率重置期限、计息方式等合约条款。（） × 42我国早期的股票发行制度为行政审批制。（） 43根据证券化产品的金融属性不同，资产证券化的乖隆包括股