论民生银行资金结构的优化问题分析研究 财务管理专业

1、论民生银行资金结构的优化问题摘 要民生银行的经营风险与民生银行资金经营的强弱关系紧密，民生银行资金经营制度的建立和完善是有效防止民生银行发生金融风险的关键。目前我国民生银行整体的资金经营存在一些问题，例如利率周期影响我国民生银行的市场风险利率周期影响我国民生银行的信用风险利率波动影响我国民生银行的经营风险。本文试图通过结合民生银行的公司治理机制分析我国民生银行资金经营的现状适当提出一些政策建议。关键词：民生银行；资金经营；金融风险；公司治理Abstract Commercial banks in China's current overall audit system internal

2、 audit independence and authority is insufficient, narrow coverage breadth, depth and frequency of audit, audit personnel not not perform their duties or resumption does not reach the designated position, the problem of audit and internal audit problems rectification is not in place plans and the la

3、ck of frequency of the audit cycle is not reasonable, internal audit staff responsibilities heart is not strong incentive mechanism is not obvious eventually lead to internal audit effectiveness failure. The operational risk of commercial banks and the internal control of commercial bank relationshi

4、p between tightly, establish and perfect the internal control system of commercial banks is the key to effectively prevent financial risks of commercial banks. This paper tries to analyze the current situation of internal control of commercial banks in China proper put forward some policy suggestion

5、s combined with the corporate governance of commercial banks.Keyword：Commercial bank; Internal control; Financial risk; Corporate governance 目 录 一、研究民生银行资金经营的目的及意义4二、民生银行资金管理理论5（一）民生银行资金管理概念5（二）民生银行资金经营的原则及特点61.银行资金经营的原则62.民生银行资金经营的特点6（三）民生银行资金经营存在的问题7三、利率周期对民生银行经营管理的影响8（一）利率波动的概念及现状81.利率周期影响我国民生银行的

6、市场风险82.利率周期影响我国民生银行的信用风险103.利率波动影响我国民生银行的经营风险11四、民生银行资金经营创新对策12（一）改善流动性管理扩大资金流动性管理的范围12（二）建立完善的民生银行资金经营管理机制12（三）建立利率周期风险预防机制12五、结论13致 谢14参考文献15一、研究民生银行资金经营的目的及意义随着市场经济体制在我国的确立,国有的专业银行逐步的转变成为了民生银行,这也是经济发展的必然趋势。民生银行以最大化的追求经济利益为目的,遵循价值运行规律,优胜劣汰,自负盈亏。上个世纪末期,央行取消了对民生银行贷款金额的限制,开始全面实行资产负债比例管理和风险。在国家政策的大力扶持

7、下,民生银行纷纷加快了转型的步伐,努力的转变经营方式和营运理念,使资金的流动更符合市场经济体制的发展规律,在这种情势之下,应该致力于探索新型的资金运营方式,使民生银行的发展更具有前瞻性。本文主要介绍了我国民生银行资金运营管理的现状，存在的弊端，并针对存在的问题提出合理的意见建议，优化民生银行资金运营管理。本文分析了随着市场经济体制在我国的确立,国有的专业银行逐步的转变成为了民生银行,这也是经济发展的必然趋势。民生银行以最大化的追求经济利益为目的,遵循价值运行规律,优胜劣汰,自负盈亏资金运营管理始终是民生银行开展业务的核心内容之一。面对严峻的国际金融形势，如何在确保资金安全的前提下提高资金使用效

8、率，已成为民生银行的当务之急。资金营运管理是企业财务管理的重要内容，财务经理在营运资金管理上所花费的时间占了三分之一以上。但20世纪90年代以来，国内外对于营运资金管理的研究基本上处于停滞状态，其理论框架与20世纪80年代相比没有什么变化，仍然停留在孤立地研究企业的存货控制和应收账款管理上，忽视了营运资金管理与业务管理的内在联系。本文指出当前民生银行资金运营管理存在的问题很多，由于我国市场经济体制的建立时间较晚,发展不够成熟,在这样的市场环境下,民生银行的转型无疑会遇到一系列的问题,譬如说对资金运营机制的掌控难以符合国有银行的商业化要求,一些民生银行思维僵化,忽视经营效益,盲目的增加贷款投放比

9、率等等,我们需要认清现状,理清发展思路,总结经验教训,认真分析问题出现的原因,从而根据问题,提出相应的解决方式。麦肯锡公司曾对全球基金经理展开调查，得出两条重要的结论：一是基金经理认为良好的公司治理和良好的财务状况一样重要，是他们投资时重点考虑的问题；二是基金经理愿意为良好的公司治理付出溢价。许多国家把建设良好的公司治理机制当作提高经济活力、增强经济绩效的基本手段。从总体上观察，近十年来，改进银行治理机制已经发展成为一场全球性的运动。总的来说本文剖析民生银行内部的资金管理，并提出提高资金使用效率的建议及具体措施。资金运营管理始终是民生银行开展业务的核心内容之一。面对严峻的国际金融形势，本文分析

10、了如何在确保资金安全的前提下提高资金使用效率，希望本文的研究可以为先关研究提供理论基础，引起相关部门的重视，最终优化民生银行整体发展。二、民生银行资金管理理论（一）民生银行资金管理概念民生银行（Commercial Bank），是一个以营利为目的，以多种金融负债筹集资金，多种金融资产为经营对象，具有信用创造功能的金融机构。民生银行是以追求最大利润为目标，能向客户提供多种金融服务的特殊的金融企业。民生银行不同于中央银行和投资银行，它是一个以营利为目的，以多种金融负债筹集资金，多种金融资产为经营对象，具有信用创造功能的金融机构。民生银行一般包括大型民生银行、股份制民生银行、城市民生银行、农村民生银

11、行和外资银行。广义上的不良资产是指银行在资产业务中，经营资产风险超出预先估计，造成部分或全部损失的资产相反，银行发放的各类贷款中，借款方面由于种种原因不能按约定的期限偿还全部本金或利息，造成银行损失的这类贷款，称为狭义上的不良资产或不良信贷资产。本文所探讨的是狭义上的不良资产。资金运营称资金活动，是指企业筹资、投资和资金营运等活动的总称、民生银行资金管理：根据宏观经济规律的要求，结合自身经营状况，规划未来资金营运结果，组织协调各项工作，以实现预期的目标和最佳效果。由资金营运计划表和编制说明两部分组成。运营管理的概念最初是适应工业企业大规模生产的需要，逐步产生、发展起来的。企业运营管理在本质上是

12、指对企业的一系列资源投入转化为用户所需要产出的作业过程实施的组织管理，企业通过运营管理把投入转换成产出，即运营管理是对企业“输入转化输出”的作业过程开展具体的选择、设计、组织、控制和更新等管理活动。它与营销、财务共同构成了企业三大核心职能。 （二）民生银行资金经营的原则及特点1.银行资金经营的原则我国现阶段民生银行资金经营的原则有经营大量货币性项目，原则上建立健全严格的资金经营,从事的交易种类繁多、次数频繁、金额巨大，要求建立严密的会计信息系统，并广泛使用计算机信息系统及电子资金转账系统,分支机构众多、分布区域广、会计处理和控制职能分散，要求保持统一的操作规程和会计信息系统,存在大量不涉及资金

13、流动的资产负债表表外业务，要求采取控制程序进行记录和监控,高负债经营，债权人众多，与社会公众利益密切相关，受到银行监管法规的严格约束和政府有关部门的严格监管。民生银行的决策系统主要由股东大会和董事会组成。股东大会是股份制民生银行的最高权力机构。股本招募中购买银行发行的优先股票的投资者成为银行的优先股东，购买银行发行的普通股票的投资者成为银行的普通股东。股东大会的主要内容和权限包括：选举和更换董事、监事并决定有关的报酬事项；审议批准银行各项经营管理方针和对各种重大议案进行表决；修改公司章程等。董事会是由股东大会选举产生的决策机构。2.民生银行资金经营的特点有民生银行资金经营的特点就是把流动性为经

14、营原则，实行自主经营，自担风险，自我盈亏，自我约束的现代民生银行，能真实地反映银行业务活动的客观规律。在现有体制格局和国有银行的产权结构条件下，尽管国家对国有银行直接的注资能力大大削弱，但国家可以凭借其地位，为国有银行提供主权信用，间接地为国有银行注入“虚置”资本，即担保性注资。居民储蓄，就是这种担保性注资的具体体现。即是说，在国家担保的情况下，国有银行吸收的居民储蓄存款具有某些国家注资的性质。对于国有银行来讲，国有银行通过向储蓄者举债进行债务性注资，与由国家财政直接注资，其效应是等价的，这也是中国金融制度结构变迁的一个重要特征。既然国有银行存在着“担保性注资”，那么，充实资本金只是国有银行股

15、份制改革最浅层次的目标。我国在国际民生银行成功管理经验的基础上，由中国人民银行颁布实施的企业的资金管理工作越来越被管理者所重视，在企业生产经营过程中资金的流动关系着企业的生存和发展，高效可靠的资金管理可以帮助企业提升自身利润，同时还可以提高企业的核心竞争力。企业资管理的重要性出发，详细的论述了企业资金管理中的关键问题，并详尽的分析了提升企业资金管理效率的具体措施民生银行资产管理理论和方法本世纪60年代以前，它产生于银行经营管理目标即利润最大化和资产流动性的相互矛盾性。纵观民生银行资金运营的两大主要市场债券市场和外汇市场，财务预算是反映某一方面财务活动的预算，如反映现金收支活动的现金预算；反映销

16、售收入的销售预算；反映成本、费用支出的生产费用预算（又包括直接材料预算、直接人工预算、制造费用预算）、期间费用预算；反映资本支出活动的资本预算等。现代民生银行资产与负债管理，就其理论和实践的发展来看，经历了从单独的资金管理和负债管理到资产负债一体化管理的过程，后者适应了现代民生银行新的外部环境和内在变动，成为当前西方各大民生银行普遍采用、行之有效的一种管理机制。（三）民生银行资金经营存在的问题我国民生银行普遍实行总行统一管理体制，分行在总行的授权范围内开展经营活动的管理模式。以资产负债管理委员会为决策机构，资金部门为日常工作计酬的银行经营资金的组织模式。全部资金由资金营运部门统一调配，统一管理

17、，其他资产、负债和投资部门各司其职，相互之间的资金连通与资金部门的资金借贷来实现。从而能做到对全部资金来源与运作过程进行控制和管理，有效防范流动性风险和市场利率风险。国有银行之所以难以摆脱低效率、高风险，低收益、高成本的经营困境，治理机制不健全及其衍生的“内部人”控制、决策机制错位、激励约束机制失效是症结所在。因此，建设良好的公司治理机制，是国有银行根除历史积弊、应对入世挑战，提高经营效率，防范和控制经营风险，实现可持续发展的现实必然选择，也是国有银行股份制改革的重要方向和目标。不过，建设良好的公司治理机制还只是国有银行在迈向现代金融企业过程中的一个中阶性目标。我国民生银行普遍实行总行统一管理

18、体制这种管理模式具有统一性和灵活性相结合的优点，但只注重结果，对过程中最近营运状况关注不够。资金余额的差额管理：资金部门只负责头寸调度以及富余资金的市场运作或不足资金的市场筹措。只对下级行资金来源与资金运用扎差后的富余或不足部分进行管理。资金价格的差额管理：只对下级行资金来源与资金运用扎差的部分进行计价。对存差行，一定期存款、存款准备金、备付金存款和系统内融资等各种形式体现出来，按照管理行的利率体系进行计价。对借差行，其借差部分与准备金存款、备付金存款以及内部资金占用合计体现为其向上级行的借款，按照不同系统内借款的利率进行计价。将各行全部资金来源集中缴存到上级行管理，各行的资金需求由上级行全额

19、配置解决。在这种管理体制下，分行可以清楚地比较其吸收存款的成本与上存资金的收益、发放贷款的收益与借入资金的成本；上级行可以引导全行资金流向、流量、合理配置资金，改善资产质量，增大利差空间，提高经济效益。三、利率周期对民生银行经营管理的影响（一）利率波动的概念及现状1.利率周期影响我国民生银行的市场风险利率周期影响我国民生银行的市场风险，2013年我国经济形势总体平稳,经济增长保持在合理区间,但经济复苏仍面临诸多不确定因素,风险隐患较多,国内经济既有增长动力,也有下行压力。2013年以来各种风险的高企、集聚已让资产质量成为制约我国银行业稳健发展的达摩克利斯之剑。因此,面对错综复杂的形势和不断增大

20、的风险防控压力,在积极支持经济结构调整和转型升级的同时,牢牢守住风险底线成为银行下半年工作的重中之重。经济下行压力导致一些行业风险累积,银行不良贷款上升,这决定了下半年银行防范风险的任务依然艰巨。在关注和严防重点机构、区域、行业的客户风险以及输入性风险的前提下,民生银行还应采取差别化信贷政策,积极推进结构调整,避免因“一刀切”进一步加剧银行风险。在这一大背景下,实体经济和企业经营面临很多困难,这也导致其偿还银行债务能力存在不确定性。经济下行压力导致一些行业风险累积,银行不良贷款上升,这决定了下半年银行防范风险的任务依然艰巨。由于长期以来,房地产和政府平台相关贷款在银行业整体信贷中占比较大,因此

21、,其蕴含的系统性风险将是决定民生银行中长期资产质量走势的关键因素。所有权与经营权难以分离，责权利不能明确，缺乏有效的自我约束机制，无论是资产所有者还是经营者都缺乏充分的激励去关心资产的安全和增殖，最终的结果是，公共资产使用过度，甚至流失毁损，经营效率和效益低下。因此，私有产权结构框架下内的公司治理结构的效率明显高于公有产权结构。这样，在产权结构从公有转为私有的过程中，产权结构的优化将使企业的公司治理机制得到改善。从这个意义上讲，要建设良好的公司治理机制，国有银行必须调整和优化产权结构。目前房地产和政府平台领域银行贷款量依然在不断增加,房地产市场金融高杠杆率情况并未改变。数据显示,全国规模以上房

22、地产开发企业平均资产负债率已经达到75%左右。有分析人士表示,当前,我国房地产领域已经基本符合杠杆率迅速抬升、资产价格迅速上涨、潜在增长率下滑等三个危险预警信号,一旦风险爆发将会导致大范围的信贷违约,民生银行以表内、表外形式存在的房地产贷款还将显现系统性风险隐患。来自银监会的数据显示,截至2012年末,地方政府债务总额约15 万亿元,比2011年末增长25%,地方政府融资平台贷款9.3万亿元,约有1.86万亿元的平台贷款未实现现金流覆盖,潜在风险暴露不容忽视。目前地方政府融资平台贷款中,约20%的平台项目由于本身没有收入来源,属于公益项目,须依赖地方财政运用未来的其他收入综合进行偿还方可化解。

23、据统计,占平台贷款37.5%、约3.5万亿元的贷款将在未来3年内到期,已进入还款高峰期,地方政府将面临严峻的还款压力。面对当前复杂的经济和经营环境,银行风险管理难度相应加大。一方面,外部市场疲弱和国内经济增速的趋势性放缓导致实体信贷需求出现一定程度萎缩,银行传统盈利模式受到挑战;另一方面,为应对利率市场化和资本监管新规要求,民生银行实施转型,加快结构调整,加大创新力度,也导致风险管理能力受到挑战。另外,金融脱媒导致民生银行加大金融市场业务比重,风险管理的对象将发生一定变化,市场风险日益突出,且信用风险与市场风险交织,加大了风险管理的难度。对于如何牢牢守住风险底线,银监会在日前召开的年中银行监管

24、会议上提出了具体要求:一是严防信用风险。在真实反映资产质量的前提下,合理设立防控目标,建立健全风险防控责任制,严防不良贷款大幅反弹。二是严防流动性风险。改进监管和监测指标,完善流动性风险管理工具和方法,提高流动性风险管控能力。三是严防理财业务风险。研究制定综合性、系统性的民生银行理财业务管理办法,细化“8号文”关于理财业务规模控制、期限错配、风险防控方面的监管措施。已开展理财业务的银行业金融机构要认真规范登记理财信息,加强非现场监管和风险预判预警。四是严防信托业务风险。健全和落实风险防控责任制,对现有存续信托项目建立监管台账明细,逐笔落实相关机构和人员的责任。五是严防声誉风险。在关注和严防重点

25、机构、区域、行业的客户风险以及输入性风险的前提下,民生银行还应采取差别化信贷政策,积极推进结构调整,避免因“一刀切”进一步加剧银行风险。对于行业内经营仍可维持的困难企业,部分银行可实施一定的信贷救援措施,采取借新还旧并配合还款方式调整及增补抵押品、保证人等方式;还可适当考虑采取利息减免、贷款展期、贷款转换或资产保全方式,尽可能将风险降到最低限度。2.利率周期影响我国民生银行的信用风险2013年上半年民生银行不良贷款余额5395亿元,不良贷款率为0.96%。6月末,平台贷款余额9.7万亿元,同比增速为6.2%,低于各项贷款平均增速9个百分点;银行理财资金余额9.08万亿元,其中非标准化债权资产余

26、额2.78万亿元,比“8号文”出台前下降7%。信托资产余额9.45万亿元,16月份环比增速从5.2%下降到0.44%。新增房地产贷款中,房地产开发贷款占24.55%,同比下降12个百分点;个人购房贷款占74.17%,同比上升13.1个百分点。利率改革没有进一步扩大金融机构存款利率浮动区间。存款利率调整对银行盈利和市场心理的负面影响要大于取消贷款下限作用，预计存款利率全面放开将以存款保险制度建立为前提。2012年6月和7月，央行两次推进了利率市场化进程，将存款利率上限的浮动范围扩大至1.1倍，并扩大了贷款的下浮区间至0.7倍。市场此前预期，2013年的推进措施是存款上浮空间继续打开至1.2倍。本

27、次利率市场化推进的时点基本在预期范围之内，采用了放开贷款利率下限、取消票据贴现利率管制、上限仅对农信社贷款完全打开的方式，好于市场预期。2012年中，央行将贷款利率下限由0.9倍调降至0.7倍以来，银行贷款定价变化相对温和。在贷存比监管和信贷增量控制的大背景下，此举对银行息差综合影响较低，提升银行风险定价能力仍需进一步打开贷款上浮区间。在贷款仍实行指标和数量控制的前提下，贷款下浮区间的打开对贷款定价的影响有限。虽然由于经济下行，企业盈利下滑，能承受的贷款上浮水平有限，2013年贷款定价的上浮水平相比2012年小幅下降，但贷款整体上浮比例环比提升。这一方面是由于银行对贷款客户的结构调整，即更多地

28、投向定价更高的中小企业客户；另一方面则在于，存款成本的刚性上升趋势，也促使银行在贷款定价及风险偏好方面有提升要求。3.利率波动影响我国民生银行的经营风险银行目前更多的是通过加大中小企业风险敞口,通过承担风险来提升利差。在大力支持中小企业发展过程中,随信贷规模的扩大、比重的提高,如果经济不能如期好转,将会导致信用风险迅速上升。近日银监会要求民生银行信贷投向要向“化解过剩产能倾斜”,但应该看到的是,部分产能过剩、问题突出行业的企业在短期内仍无法摆脱经营的困境,银行不良贷款重灾区的现状恐难得到根本性改变。下半年,这些行业仍可能推动不良资产反弹,因此,也是民生银行短期风险管理的重中之重。另外还需要关注

29、的是小微业务风险敞口加大可能带来的问题和影响。当前经济增速放缓对小微企业的冲击较大,尤其是长三角、珠三角的部分地区,小微企业资金链紧张的问题日益凸显。相对大企业来说,小微企业具有生命周期短、破产率高、抗风险能力差的特点,小企业贷款不良贷款率也普遍高于民生银行整体的不良贷款率。四、民生银行资金经营创新对策（一）改善流动性管理扩大资金流动性管理的范围我国国有银行作为主要的金融中介机构,在支持经济发展、超出国民经济增长的投资膨胀，在银行方面的反映就是大量信贷资产呆滞于陷入困境的企业中。鉴于目前我国民生银行资金运营管理的现状，我国民生银行应借鉴国外的先进经验,加快金融机构内部和外部的体制改革,鼓励金融

30、创新,优化服务手段,以提高民生银行的竞争力,促进我国民生银行的发展。如何向规范性民生银行的资金运营管理过渡，是个系统的工程。必须采取相应的对策措施。西方发达国家民生银行一般都建立了适应市场经济运作的产权体制：以股份制为基础，以公司制为特征，明确银行法人产权，在产权主体多元化的基础上，有效地实现“两权”分离，国外的民生银行也基本上采用股份制形式。（二）建立完善的民生银行资金经营管理机制“创新是兴业发展的源动力。”兴业银行资金营运中心总经理陈世涌在谈到近年兴业资金营运业务的发展时如是说，“回顾资金营运中心的成长历程，我们深切感受到创新在兴业银行上市后的效益和竞争力提升中发挥的重要作用”。银行业员工

31、的职业素质直接关系着其整体的经济绩效以致长远的生存发展。作为银行内部管理人员，更应注重组织所要求的必要的管理能力，特别是激励他人能力、冲突管理能力、团队领导能力和沟通协调能力，这已经成为确保团队顺利实现组织很强调员工的行为表现和精神状态，并认为员工应当将这些意识贯穿于工作之中，即有明确的为客户服务的企业效益意识革新的杰出才能；有曾经影响银行发生过质的改变的记录。（三）建立利率周期风险预防机制信贷资产风险的防范和管理在于每一笔贷款的贷前调查、贷时审查、贷后检查，强化信贷管理必须实行贷款管理责任制。一是明确相关人员的职责，建立行长负责制度、审贷分离制度、分级审批制度、离职审计制度，以此来减少经营风

32、险。二是纠正重贷轻管现象，实现经营方式从粗放型向集约型的根本性转变，提高经营管理水平，特别是提高风险管理水平，防止和减少新的不良信贷资产发生。从法律上保障民生银行的经营自主权和合法权益，杜绝政府对银行的行政干预;其次，要支持银行依法催收贷款本息，在必要时运用法律手段，对借企业改制之机逃避债务或有钱不还、暗地拍卖抵押物品等侵蚀银行资产的行为进行起诉，以维护银行的正当权益。五、结论如何在金融创新高速发展的今天规避其所产生的风险，是我国民生银行及国家金融监管机构所面临的一个重要课题。面对至今仍未消退的金融次贷危机，我国民生银行在对金融创新的风险管理问题中，要慎重行事，避免重蹈覆辙,面对激烈的银行同业

33、竞争，我国的民生银行必须彻底地改善自己的经营机制，提高运营效率，保证在激烈的竞争中占有自己的市场份额。实践证明，生产力的发展取决于其构成因素的有效配比和综合。我国民生银行现行运营方式已经不能适应未来全能银行的要求，为了达到提高效率的目的，必须对银行的相关机制和业务流程进行合理的再造，积极应用高科技技术节省成本，并通过对相关业务和流程的外包尽可能缩减支出提高效率。民生银行的竞争，从本质上说是资金筹集能力和配置效果的竞争。银行能否获得竞争优势，取决于能够以尽可能低的成本获得尽可能多的资金来源，以及能否以最佳的资金配置获得最好的经济效益。因此，资金营运在民生银行经营中占据着核心地位，有效的资金配置是保证银行运营质量和效益的基础。致 谢本论文是在老师悉心指导下完成的。我今天的劳动成果离不开老师们的惴惴教导和耐心的指导，老师们渊博的专业知识，严谨的治学态度，不仅使我树立了远大的学术目标、掌握了基本的研究方法。感谢我的导师张国富，他严谨细致、一丝不苟的作风一直是我工作、学习中的榜样；他循循善诱的教导和不拘一格的思路给予我无尽的启迪。本论文从选题到完成，每一步都是在导师的指导下完成的，倾注了导师大量的心血。在此，谨向导师表示崇高的敬意和衷心的感谢！参考文献1 张瑞红;加强资金营运的管理N;山西日报;2011年 2 河南新郑农村合作银行 赵胜超;创新开展资金营运