2016银行业专业人员资格考试-银行管理(一)综述

1、1.1货币政策第一节货币政策货币政策是中央银行为实现特定经济目标而采用的控制和调节货币、信用及利率等方针和措施的总称，是国家调节和控制宏观经济的主要手段之一。货币政策由货币政策目标和货币政策工具两部分内容构成。 商业银行是货币政策的主要传导媒介，同时，货币政策会改变宏观经济的实际运行以及经济主体对未来的预期，从而影响商业银行的客户和经营环境，进而对商业银行形成多方位的影响。一、货币政策目标与工具（一）货币政策目标货币政策目标包括最终目标、中介目标和操作目标。 货币政策的最终目标是指货币政策最终要达到的目的。中央银行通过货币政策工具操作直接引起操作目标的变动，操作目标的变动又通过一定的途径传导到

2、整个金融体系，引起中介目标的变化， 进而影响宏观经济运行， 实现货币政策最终目标。1.最终目标货币政策的最终目标包括经济增长、充分就业、物价稳定和国际收支平衡四大目标。中国人民银行法 明确规定，我国的货币政策目标是“保持货币币值稳定，并以此促进经济增长。币值稳定分为对内币值稳定和对外币值稳定两个方面。2.操作目标和中介目标现阶段我国货币政策的操作目标是基础货币，中介目标是货币供应量。基础货币又称高能货币， 指具有使货币总量成倍扩张或收缩能力的货币，由中央银行发行的现金通货和吸收的金融机构存款构成。 我国基础货币由三部分构成： 金融机构存入中国人民 银行的存款准备金、流通中的现金和金融机构的库存

3、现金。货币供应量指某个时点上全社会承担流通和支付手段的货币存量。中国人民银行按季公布货币供应量统计监测指标。现阶段，我国按流动性不同将货币供应量划分为三个层次：M=流通中现金M=M+企业单位活期存款+农村存款+机关团体部队存款+银行卡项下的个人人民币活期储蓄 存款M=M+城乡居民储蓄存款+企业单位定期存款+证券公司保证金存款+其他存款其中，M被称为狭义货币，是现实购买力；M2被称为广义货币；M与M之差被称为准货币，是潜在购买力。(二)货币政策工具货币政策工具是中央银行为实现货币政策的目标而采取的具体手段和措施。主要包括：1.一般性政策工具(货币政策的“三大法宝”)(1)存款准备金存款准备金指金

4、融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的资金，金融机构按规定向中央银行缴纳的存款准备金占其存款总额的比例就是存款准备金率。中央银行通过调整存款准备金率，影响金融机构的信贷资金供应能力，从而间接调控货币供应量。(2)再贷款与再贴现再贷款指中央银行对金融机构的贷款，也称中央银行贷款， 是中央银行调控基础货币的渠道之一。近年来，适应金融宏观调控方式由直接调控转向间接调控，再贷款所占基础货币的比重逐步下降，结构和投向发生重要变化。新增再贷款主要用于促进信贷结构调整，引导扩大县域和“三农”信贷投放。再贴现指中央银行对金融机构持有的未到期已贴现商业汇票予以贴现的行为。再贴现政策主要包括两方面的内容：

5、 一是通过再贴现率的调整， 影响商业银行以再贴现方式融入资金的成 本，干预和影响市场利率及货币供求：二是规定再贴现票据的种类，影响商业银行及全社会的资金投向，促进资金的高效流动。(3)公开市场业务公开市场业务指中央银行在金融市场上卖出或买进有价证券，吞吐基础货币，以改变商业银行等存款类金融机构的可用资金，进而影响货币供应量和利率，实现货币政策目标的一种政策措施。当中央银行需要增加货币供应量时，可利用公开市场操作买入证券， 增加商业银行的超额准备金，通过商业银行存款货币的创造功能，最终导致货币供应量的多倍增加。同时，中央银 行买入证券还可导致证券价格上涨，市场利率下降。相反，当中央银行需要减少货

6、币供应量时，可进行反向操作。2.新型货币政策工具根据货币调控需要，近年来中国人民银行不断开展公开市场业务工具创新。主要包括：短期流动性调节工具(SLO)、常备借贷便利(SLF)等短期流动性调节工具，也包括中期借贷便利(MLF)、抵押补充贷款(PSL)等中长期流动性调节工具。(1)短期流动性调节工具(SLO)短期流动性调节工具(Short-term Liquidity Operatio ns,SLO)是公开市场常规操作的必要补充，在银行体系流动性出现临时性波动时相机使用。(2)常备借贷便利(SLF)常备借贷便利(Sta ndingLe ndi ngFacility,SLF)是中国人民银行正常的流

7、动性供给渠道，主要功能是满足金融机构期限较长的大额流动性需求。对象主要为政策性银行和全国性商业银行。期限为1-3个月。利率水平根据货币政策调控、引导市场利率的需要等综合确定。常备借贷便利以抵押方式发放，合格的抵押品包括高信用评级的债券类资产及优质信贷 资产等。常备借贷便利的主要特点：一是由金融机构主动发起，金融机构可根据自身流动性需求申请常备借贷便利；二是常备借贷便利是中央银行与金融机构“一对一”交易，针对性强。三是 常备借贷便利的交易对手覆盖面广，通常覆盖存款金融机构。中期借贷便利(MLF)中期借贷便利(Medium-term Lending Facility,MLF)是中央银行提供中期基础

8、货币的货币政策工具，对象为符合宏观审慎管理要求的商业银行、政策性银行，可通过招标方式开展。中期借贷便利采取质押方式发放，金融机构提供国债、央行票据、政策性金融债、高 等级信用债等优质债券作为合格质押品。中期借贷便利利率发挥中期政策利率的作用，通过调节向金融机构中期融资的成本来对金融机构的资产负债表和市场预期产生影响，引导其向符合国家政策导向的实体经济部门提供低成本资金，促进降低社会融资成本。（4）抵押补充贷款（PSL）抵押补充贷款（Pledged Suppleme ntal Lending, PSL）为开发性金融支持棚改提供长期稳定、成本适当的资金来源。 抵押补充贷款的主要功能是支持国民经济重

9、点领域、薄弱环节和社会事业发展而对金融机构提供的期限较长的大额融资。抵押补充贷款采取质押方式发放，合格抵押品包括高等级债券资产和优质信贷资产。3.存款保险条例存款保险制度，是一种金融保障制度，由符合条件的各类存款性金融机构集中起来建立一个 保险机构，各存款机构作为投保人按一定存款比例向其缴纳保险费，建立存款保险准备金， 当成员机构发生经营危机或面临破产倒闭时， 存款保险机构向其提供财务救助或直接向存款人支付部分或全部存款，从而保护存款人利益，维护银行信用，稳定金融秩序的一种制度。存款保险制度已成为各国普遍实施的一项金融业基础性制度安排。自2015年5月1日起中国正式实行存款保险条例，中国人民银

10、行负责存款保险制度的 实施。存款保险条例规定，存款保险实行限额偿付，最高偿付限额为人民币50万元。同一存款人在同一家投保机构所有被保险存款账户的本金和利息合并计算的金额在最高偿 付限额以内的，实行全额偿付；超出的部分，依法从投保机构清算财产中受偿。存款保险条例 规定的存款保险具有强制性。在我国境内设立的吸收存款的银行业金融机构，包括商业银行（含外商独资银行和中外合资银行）、农村合作银行、农村信用合作社等，都应当参加存款保险。外国银行在中国的不具有法人资格的分支机构以及中资银行海外分支 机构的存款原则上不纳入存款保险，但我国与其他国家或者地区之间对存款保险制度另有安 排的除外。从存款保险覆盖的范

11、围看，既包括人民币存款，也包括外币存款；既包括个人储蓄存款，也包括企业及其他单位存款；本金和利息都属于被保险存款的范围。但金融机构同业存款、投保机构高级管理人员在本机构的存款，不在被保险范围之内。二、货币政策的传导机制（一）存款准备金率的传导机制与运用存款准备金包括法定存款准备金和超额存款准备金。法定存款准备金指商业银行按照其存款的一定比例向中央银行缴存的存款，这个比例通常是由中央银行决定的，被称为法定存款准备金率。超额存款准备金指商业银行存放在中央银行、超出法定存款准备金的部分，主要用于支付清算、头寸调拨或作为资产运用的备用资金。存款准备金制度的初始作用是保证存款的支付和清算，之后才逐渐演变

12、成为货币政策工具。法定存款准备金率变动的直接效果是影响商业银行的超额储备水平，通过货币乘数效用对信用活动产生影响。（二）基准利率的传导机制与运用利率政策是我国货币政策的重要组成部分，也是货币政策实施的主要手段之一。中央银行基准利率主要包括：再贷款利率，指中国人民银行向金融机构发放再贷款所采用的利率；再贴现利率，指金融机构将所持有的已贴现票据向中国人民银行办理再贴现所采用的 利率；存款准备金利率，指中国人民银行对金融机构交存的法定存款准备金支付的利率；超额存款准备金利率，指中央银行对金融机构交存的准备金中超过法定存款准备金水平的部分 支付的利率。中央银行提高再贷款或再贴现利率，会提高商业银行向中

13、央银行融资的成本，降低商业银行向中央银行的借款意愿， 减少向中央银行的借款或贴现。中央银行降低再贷款或再贴现利率的作用过程与上述相反。1.2财政和产业政策第二节财政和产业政策财政政策作为国家宏观经济政策的重要组成部分，是国家进行宏观经济调控的重要手段之一。财政政策贯穿于财政工作的全过程，体现在收入、支出、 预算平衡和国家债务等各个方面。本小节主要介绍财政政策的内容与工具，以及财政政策对金融的影响。一、财政政策（一）财政政策内容与工具1.财政政策内容财政政策是一国政府为实现一定的宏观经济目标而调整财政收支规模和收支平衡的指导原 则以及相应措施，主要包括财政收入政策和财政支出政策。2.财政政策工具

14、财政政策工具，指财政政策主体所选择的用以达到政策目标的各种财政手段，主要包括税收、公共支出、政府投资和国债等。(1)税收税收具有形式上的强制性、 无偿性和固定性特征， 这些特征使税收调节具有权威性。 税收的 调节作用，主要通过宏观税率和具体税率的确定、 税种选择、税负分配(包括税负转嫁)以及 税收优惠和税收惩罚等规定体现出来。(2)公共支出公共支出指政府满足纯公共需要的一般性支出，包括购买性支出和转移性支出两大部分。 购买性支出包括商品和劳务的购买， 是一种政府的直接消费支出。 转移性支出通过“财政收入T国库T财政支付”过程将货币收入从政府转移到微观主体。(3)政府投资政府投资指财政用于资本项

15、目的建设支出，最终将形成各种类型的固定资产。在市场经济条件下，政府投资的项目主要指那些具有自然垄断特征、外部效应大、产业关联度高、具有示 范和诱导作用的公共设施、基础性产业以及新兴的高科技主导产业。政府的投资能力与投资方向对经济结构的调整起关键性作用。(4)国债国债作为一种财政信用形式，最初是用来弥补财政赤字的。随着信用制度的发展，国债已成 为调节货币供求、协调财政与金融关系的重要政策手段。 国债的作用主要通过国债规模、 持 有人结构、期限结构、国债利率等综合体现出来。(二)财政政策对金融的影响根据调节国民经济的不同功能，财政政策可分为扩张性财政政策和紧缩性财政政策。1.扩张性财政政策扩张性财

16、政政策指通过财政收支规模的变动来增加和刺激社会的总需求，在总需求不足时， 通过扩张性财政政策使总需求与总供给的差额缩小以至平衡。实施扩张性财政政策的手段主要是增加财政支出和减少税收。2.紧缩性财政政策紧缩性财政政策指通过财政收支规模的变动来减少和抑制总需求，在国民经济已出现总需求过旺的情况下，通过紧缩性财政政策可以消除通货膨胀，达到供求平衡。实施紧缩性财政政策的手段主要是减少财政支出和增加税收。二、产业政策产业政策是国家干预经济运行的重要手段之一，对一国经济的运行方向和产业资本流向有着重要的引导作用。（一）产业政策及相关内容产业政策是国家为了促进本国经济体制的发育完善，依据产业结构理论和产业组

17、织理论，设计有关于产业发展的政策目标和政策措施的总和。一般认为，产业政策包括产业结构政策、产业组织政策、产业技术政策和产业布局政策等。其中， 产业结构政策和产业组织政策是产业政策的核心。1.产业结构政策产业结构政策包括产业发展重点的优先次序选择和保证实行该次序等政策措施。其主要内容有：主导产业的选择政策，战略产业的扶植政策，衰退行业的转型和转移政策和产业的可持 续发展政策。产业结构政策总的功能是促进产业结构的合理化和高效化，促进社会经济持续、稳定、协调发展。具体来讲，产业结构政策的主要功能有：促进产业协调发展、促进产业结构转换、推 动产业技术水平提高和引导资源配置结构合理化。2.产业组织政策产

18、业组织政策是指为获得理想的市场绩效，由政府制定的调整产业的市场结构、规范市场行为，调节企业间关系的公共政策。产业组织政策的主要任务是协调市场经济规模和市场竞争 效率，建立正常的市场秩序，取得现实的利益；主要手段包括控制市场结构、调整市场行为 和控制市场绩效以直接改善不合理的资源配置状况等；主要内容包括市场秩序政策、产业合理化政策和产业保护政策。3.产业技术政策产业技术政策是促进产业技术进步的政策。其主要内容包括产业技术结构的选择和技术发展政策和促进资源向技术开发领域投入的政策。4.产业布局政策产业布局政策是为了实现产业的合理布局，国家对产业存在和发展的空间形式规范的政策措施。产业布局政策一般遵

19、循的原则有经济性原则、合理性原则、协调性原则和平衡性原则。（二）我国主要产业政策的发展变化从新中国经济发展史看来，20世纪80年代后半期，我国才比较系统地实行产业政策。2015年面对经济结构转型升级，以及大众创业万众创新局面，我国推出了更多产业政策，一带一路将促使中国更多企业走出去、中国制造2015将引导创建制造业强国战略，互联网+将推动互联网经济的深度发展，供给侧改革促进产业融合和提高竞争力。随着十三五规划的开局，禾悴市场化、人民币国际化、开放型经济新体制、自贸区建设、政府大数据行动、互 联网金融监管等政策给产业未来的发展提供了巨大的空间。中国的银行业不仅面临着实体经济结构的新常态，同样面临

20、着金融政策和监管的新环境。2015年5月1日起中国正式实行存款保险条例为保护存款人利益，维护银行信用，稳定中国金融秩序的提供了保障制度；2015年10月24日起， 央行对商业银行和农村合作金融机构等不再设置存款利率浮动上限，利率市场化正在到来；2015年9月1日起施行的中华人民共和国外资银行管理条例实施细则进一步推进了中国银行业的对外开放。2015年11月30日， 国际货币基金组织（IMF）宣布人民币正式纳入特别提款权（SDR）货币篮子，将推 动人民币资产和金融产品的多元化和国际化。（三）产业政策对银行的影响产业政策是国家规范产业资本发展，引导资本流向的重要手段。按照产业政策内容划分，产业政策

21、对银行的影响可以分为：产业结构政策对银行的影响，产业组织政策对银行的影响， 产业技术政策对银行的影响和产业布局政策对银行的影响。1.产业政策引导银行的贷款走向。2.产业政策对银行的风险规避具有提示作用。3.可能出现的产业政策和银行盈利之间的矛盾。金融体系是一个经济体中资金流动的基本框架，由金融市场、金融机构和其他要素组成。一、金融市场(一)金融市场概念、分类和功能1.金融市场概念金融市场是货币和资本的交易活动、交易技术、交易制度、交易产品和交易场所的集合，是以金融工具为交易对象而形成的资金供求关系的总和。金融市场的构成要素包括交易主体、交易对象、交易工具、交易的组织形式和交易价格等。2.金融市

22、场分类(1)根据期限不同可以将金融市场分为货币市场和资本市场。货币市场是短期资金融通市场，期限在一年或一年以内。 资本市场是长期资金融通市场，期限在一年以上，偿还期长，流动性差，风险较高。1.3金融体系第三节金融体系(2)根据金融交易合约性质的不同可以将金融市场分为现货市场和期货市场。现货市场是指现货交易活动及其场所的总和。一般而言，现货交易是交易协议达成后立即办理交割的交易。 期货市场是指期货交易及其场所的总和。期货交易一般是指交易协议达成后， 在未来某一特定时间才办理交割的交易。期权市场是期货交易市场的发展和延伸。期权交易是指买卖双方按成交协议签订合同，允许买方在交付一定的期权费用后取得在

23、特定时间内、按协议价格买进或卖出一定数量的证券的权利。(3)根据市场功能不同可以将金融市场分为一级市场和二级市场。一级市场也称初级市场或发行市场，是初次发行的有价证券的交易市场。一级市场是金融市场的基础环节，主要发挥融资功能。二级市场是指已经发行证券的交易市场，又称次级市场或流通市场，其主要功能在于为证券投资者提供流动性，也就是给金融产品的投资者提供一个将投资转换为现金的渠 道。(4)根据金融产品成交与定价方式的不同可以将金融市场分为公开市场和协议市场。公开市场是指金融资产的交易价格通过众多的买主和卖主公开竞价而形成的市场。公开市场一般是 有组织的交易场所，如证券交易所、期货交易所等。协议市场

24、一般是指金融资产的定价与成 交通过私下协商或面对面的讨价还价方式完成的市场。此外，按交易的标的物还可将金融市场分为货币市场、资本市场、外汇市场和黄金市场。3.金融市场的功能(1)货币资金融通功能。这是金融市场最主要、最基本的功能。(2)优化资源配置的功能。(3)风险分散与风险管理功能。(4)经济调节功能。(5)交易及定价功能。(6)反映经济运行功能。(二)货币市场货币市场是指融资期限在1年以内(包括1年)的资金交易市场，又称为短期资金市场。 货币 市场的基本功能在于实现资金的流动性，从而便于各类经济主体可以随时获得或运用现实的货币。货币市场的主要特点是：低风险、低收益；期限短、流动性强、风险性

25、小；交易量大、交易频繁。1.同业拆借市场。同业拆借市场是指银行及非银行金融机构之间进行短期性的、临时性的资金调剂所形成的市场。主要满足金融机构日常资金的支付清算和短期融通需要。该市场主要有三个特征，一是主要限于商业银行等金融机构参加， 二是拆借期限短， 三是拆借利率市场 化。2.回购市场。回购市场是指通过回购协议进行短期资金融通的市场。回购协议是指证券持有人在出售证券的同时，与证券购买商约定在一定期限后再按约定价格购回所售证券的协议。在回购交易中先出售证券、后购回证券称为正回购；先购入证券、后出售证券则为逆回购。回购市场有以下几个主要特征：一是参与者的广泛性。二是风险性；三是短期性，回购期限一

26、般不超过1年，通常为隔夜或7天；四是利率的市场性。回购利率由交易双方确定，主要受回购证券的质地、回购期限的长短、交割条件、货币市场利率水平等因素的影响。3.票据市场。票据市场是以商业票据作为交易对象的市场。狭义的票据市场仅指交易性商业票据的交易市场，广义上的票据市场则包括融资性商业票据和交易性商业票据。从广义角度介绍票据市场的构成来看，票据市场主要由票据承兑市场、票据贴现市场、商业票据市场、 大额可转让定期存单市场构成。（三）资本市场资本市场是指以长期金融工具为媒介进行的、期限在一年以上的长期资金融通市场。 在资本市场上，发行主体所筹集的资金大多用于扩大再生产的投资，融通的资金期限长、 流动性

27、相对较差、风险较大而收益相对较高。资本市场主要包括股票市场、债券市场、基金市场等。1.债券市场。债券市场是发行和交易债券的市场，它是金融市场的一个重要组成部分。按债券期限划分，债券市场可分为短期债券市场和中、长期债券市场。2.股票市场。股票市场是影响力最大的金融实体之一。它们向投资者出售公司股票，为公司筹集运营资本。作为回报，投资者获得公司所有权的股份，并分享公司的利润。股票市场一般分为发行市场（又称一级市场）和流通市场（又称二级市场）。二、金融机构体系与金融工具（一）金融机构概述从事各种金融活动的组织，被统称为金融机构。 我国的金融机构体系由货币当局、金融监管机构、银行金融机构和非银行金融机

28、构组成。（二）政策性银行、商业银行及非银行金融机构1.政策性银行1994年，我国成立了三家政策性银行一一国家开发银行、中国进出口银行和中国农业发展 银行。目前，国家开发银行定位为开发性金融机构，服务国家重大战略，支持重点领域和薄 弱环节的融资需求；中国进出口银行和中国农业发展银行则强化政策性职能定位，坚持以政策性业务为主体。2.商业银行（1）大型商业银行。 从同质同类机构监管的角度， 中国工商银行、 中国农业银行、中国银行、 中国建设银行和交通银行这五家银行统一归类为“国有及国有控股的大型商业银行”。(2)股份制商业银行。股份制商业银行是指大型商业银行以外的全国性股份制商业银行、区域性股份制商

29、业银行的总称。如中信银行、招商银行、广发银行、兴业银行等。(3)城市商业银行。自20世纪90年代中期，以城市信用社为基础，各地纷纷组建城市商业 银行。(4)农村金融机构。主要包括农村信用社、农村商业银行、农村合作银行、村镇银行、农村资金互助社和贷款公司。(5)中国邮政储蓄银行。(6)外资银行。外资银行是指依照中华人民共和国有关法律、法规，经批准在中华人民共和国境内设立的下列机构：一家外国银行单独出资或者一家外国银行与其他金融机构共同出资设立的外商独资银行； 外国金融机构与中国的公司、企业共同出资设立的中外合资银行；外国银行分行；外国银行代表处。3.非银行金融机构(1)证券类机构。主要包括证券交

30、易所、证券公司、证券服务机构、期货公司和基金管理公司。(2)保险类机构。主要包括保险公司和保险中介机构。(3)其他非银行金融机构。主要包括金融资产管理公司、信托公司、企业集团财务公司、金融租赁公司、消费金融公司、汽车金融公司和货币经纪公司等。(三)金融工具的分类与特征按期限的长短划分，金融工具分为短期金融工具和长期金融工具，前者期限一般在一年及以下，如商业票据、短期国库券、回购协议等；后者期限一般在一年以上，如股票、企业债券、长期国债等。按融资方式划分，金融工具可分为直接融资工具和间接融资工具，前者包括政府、企业发行的国库券、企业债券等；后者包括银行债券、银行承兑汇票、人寿保险单等。按投资者所

31、拥有的权利划分，金融工具可分为债权工具、股权工具和混合工具。债权工具的 代表是债券，股权工具的代表是股票，混合工具的代表是可转换公司债券和证券投资基金。金融工具具有流动性、收益性、风险性的特点。 金融工具的风险主要有两类：一类是信用风险，即债务人不履行合同，不能按约定期限和利息还本付息的风险。另一类是市场风险，即因经济环境、市场利率变化或者证券市场上不可预见的一些因素的变化，导致金融工具价格下跌，从而给投资人带来损失。(四)货币、信用与利息1.货币。货币是固定充当一般等价物的特殊商品， 这是货币的本质特征。 货币制度在发展过 程中曾先后经历了银本位制、金银复本位制、金本位制和现行的纸币本位制。

32、 金本位制又可 分为金铸币本位制、金块本位制和金汇兑本位制三种。2.信用。信用是指以现有的财务和货币，回复将来支付的一种承诺，通常以信用主体为标准，把信用划分为商业信用、银行信用、 消费信用等。 信用工具也叫金融工具，是金融市场的重要交易对象。信用工具由面值、到期日、期限、利率、利息支付方式组成。三、综合化经营概述(一)综合化经营的基本概念1.综合化经营与分业经营所谓分业经营，即指各子行业相对独立， 一类子行业机构不得从事另一类子行业机构的有关 业务，业务主体在法人层面互为隔离，并按照机构分类受到不同监管主体监管。在金融市场发展到一定程度以后， 各子行业逐步呈现交叉发展态势，业务边界逐步模糊，

33、 就会慢慢向综合化经营的方向靠拢。所谓的综合化经营，即指同一金融企业同时开展银行、证券、保险、 基金等多种金融业务。2.综合化经营的组织形式(1)全能银行(2)银行母子公司(3)金融控股公司(4)通过代理协议实现的综合化经营(二)综合化经营的主要特点1.公司主体规模大实力强。2.明显的集团化特趋势。3.经营领域广阔，基本可以提供金融全领域的服务。我国综合化经营的发展现状我国商业银行基本上采取分业经营模式，但也存在多种方式的综合化经营的案例。根据控股方的不同，可以将我国商业银行综合化经营的模式大致分为以下三类：1.金融机构控股模式。其中的代表有光大集团、中信集团等。2.银行控股模式。其中的代表有

34、工商银行、农业银行、中国银行、建设银行等。3工商企业控股模式。其中的代表有海航集团、宝钢集团等。2.1监管概况第一节监管概况本节我们将重点学习国际金融危机后，国际社会和我国银行监管变革的主要内容。一、国际银行监管改革（一）巴塞尔协议的变化为了加强银行业资本监管，提高银行抵御风险能力，巴塞尔委员会于1988年通过了第一版巴塞尔协议，随后在2004年又修订出台了巴塞尔协议H，构建了资本监管的“三大支 柱”一一最低资本要求、监管当局的监督检查和市场约束，并将信用风险、市场风险、操作 风险都纳入资本监管要求。2010年9月12日，巴塞尔银行监管委员会宣布通过巴塞尔协议川。巴塞尔协议川改革的主要内容包括

35、：1.扩大资本覆盖面，增强风险捕捉能力2修改资本定义，强化监管资本基础3.建立杠杆率监管标准，弥补资本充足率缺陷4.建立宏观审慎资本要求，反映系统性风险5.建立量化流动性监管标准（二）有效银行监管核心原则的主要变化巴塞尔委员会发布的有效银行监管核心原则（以下简称核心原则）是国际银行业良好 监管实践的最低标准，许多国家将其作为评估本国监管体系质量和明确未来工作要求的标 杆，国际货币基金组织和世界银行也将其运用至金融部门评估规划（FSAP）中，以评估各国银行业监管实践的有效性。巴塞尔委员会于2012年9月正式发布第三版核心原则。第三版核心原则将原核心原则和核心原则评估办法整合为一份综合性的文件，此

36、次修订主要反映了危机后银行监管的以下变化趋势：1.加强对系统重要性银行的监管。2.引入宏观审慎视角。3.重视危机管理、恢复和处置。4.完善公司治理和信息披露。（三）公司治理改革2015年7月，巴塞尔委员会公布了最新版加强公司治理的原则（以下简称原则），在以下方面进行了重点修改：1.重新定义谨慎义务、忠诚义务、风险偏好、风险偏好框架以及风险文化等概念。2.引进合规原则，即银行董事会应对银行经理层的合规风险负起监督职责。3.扩大董事会在风险管理与控制方面的监管职责。4.强调董事会整体及其成员的任职资格要求。5.建立有利于强化公司治理和风险管理的薪酬体系。6.重新定位公司治理中监管者的职责，强调监管

37、者需针对银行运作情况、董事会成员选择提供指引。（四）金融稳定理事会的成立和改革进展2009年4月2日二十国集团伦敦金融峰会期间，金融稳定论坛正式更名为金融稳定理事会，同时扩大成员和职能，目的是增强金融稳定理事会的机构代表性，以应对金融体系脆弱性、 制定和实施稳健的监管政策，促进金融体系的稳定。金融稳定理事会成立后，在以下几方面 取得了重大进展：1.督促修改国际会计标准。2.加强宏观审慎监管。3.扩大监管范围。4.推进执行国际监管标准。5.加强金融监管国际合作。6.加强薪酬和激励机制的监管。二、主要经济体银行监管改革金融危机后，各国政府积极采取新的监管措施，改革监管体制，制定新的监管标准，力求更

38、 好地维护金融体系稳健运行，更好地发挥其资源配置的功能。（一）美国2010年7月21日美国国会通过了多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法，力图完善 监管体制机制，填补旧体制的监管漏洞，提升监管有效性。银行监管体制机制方面的变化主 要有以下几方面：1.建立金融稳定监督委员会（FSOC）。2.扩充了美联储的监管职能。3.扩大联邦存款保险公司（FDIC）的监管权。4.新设立金融消费者保护局（CFPB）。5.撤销了储贷监管署（OTS），并将相关监管权转移给其他监管者。6.制定并实施“沃尔克规则”。(二)英国危机前，英国采取的是“三头监管体制”，即：英格兰银行、金融服务局(FSA)和英国财政部。由于这种

39、割裂的“三头监管体制”未能有效发挥监管职能，暴露出宏观审慎监管不力、缺乏有效监管工具、不能有效实现对破产银行有序清算等问题，受 到了广泛的批评。针对上述监管缺陷，英国政府开始对金融监管体制进行一系列的改革。1.新成立了金融政策委员会(FPC)。2.新设立审慎监管局(PRA)。3.新成立金融行为管理局(FCA)。4.银行体制改革。(三)欧盟从2011年1月起，欧洲系统性风险委员会(ESRB)、欧洲银行业监管局(EBA)、欧洲证券和市 场监管局(ESMA)和欧洲保险和养老金监管局(EIOPA)等四家欧盟监管机构宣告成立并正式运 转，从宏观和微观层面强化对金融体系的监管。在上述机构中，欧洲系统性风险

40、委员会负责对欧盟整个金融体系进行宏观审慎监管。欧洲银行业监管局、欧洲证券和市场监管局和欧洲保险和养老金监管局三家机构分别负责对银行、 证券和保险的微观审慎监管，统称为欧洲监管当局(ESAs)。但三家机构对单个金融机构或金 融市场并无直接的监管权，各国金融监管当局将继续负责对金融机构的日常监管并保留了大 部分现有的监管权力。随着欧债危机的不断演变，银行危机突破了国家界限，从欧洲层面对银行业进行监管变得非 常重要。为此，2012年9月，欧洲议会和欧洲理事会就设立欧洲单一监管机制(SSM)达成了一致意见。原则上，欧洲央行(ECB)将被赋予最为广泛的监管权力，从2014年开始对欧元区成员国近6000家

41、银行行使监管权。 在监管职责的划分上， 根据一家银行的系统重要性程度， 欧洲央行负责对所有重要银行进行直接监管；非重要银行则主要由各国监管当局直接进行监管，但各国监管当局要按照ECB总的指导原则进行监管。三、我国银行监管改革(一)紧跟趋势，强化各类监管指标约束1.强化资本充足率监管要求。2.新增杠杆率监管要求。3.完善流动性监管体系。（二）简政放权，梳理优化行政审批流程（三）架构调整，全面深化银行监管改革（四）建章立制，加强银行业消费者保护（五）多措并举，全力支持实体经济发展22监管指标和方法第二节监管指标和方法为了对银行的经营管理情况进行及时准确的评价，中国银监会建立了完整的、与国际接轨的银

42、行监管指标体系以及监管方法。从监管级别看，商业银行风险监管与管理指标分为监管、监测、和关注三大类，本节我们将主要介绍监管类指标。商业银行风险监管指标资本充足核心一级资本充足率，最低要求5%储备资本2.5%，系统重要性银行附加资本1%一级资本充足率，最低要求6%储备资本2.5%，系统重要性银行附加资本1%资本充足率，最低要求8%储备资本2.5%，系统重要性银行附加资本1%杠杆率，不低于4%信用风险不良资产率，小于2%不良贷款率，小于3%拨备覆盖率，不低于150%拨贷比（贷款拨备率），不低于2.5%。单一集团客户授信集中度，小于15%单一客户贷款集中度，小于10%全部关联度指标，小于50%流动性风

43、险流动性比例，大于等于25%流动性覆盖率（LCR），大于等于100% 5年过渡期。存贷比，小于等于75%同业市场负债依存度，不得超过三分之一。月末存款偏离度，不得超过3%市场风险外汇总敞口头寸比例，小于等于20%操作风险操作风险损失收入比，小于0.25%。二、监管方法非现场监管和现场检查是中国银监会的两大基本监管手段（一）非现场监管非现场监管是指通过收集银行业金融机构以及行业整体的业务活动和风险状况的报表数据、经营管理情况以及其他内外部资料等信息，对银行业金融机构以及行业整体风险状况和服务实体经济情况进行分析，作出评价，并采取相应措施的持续性监管过程。1.非现场监管的主要作用是非现场监管能够帮

44、助监管机构有效配置资源，降低监管成本。 三是非现场监管对被监管机构干扰程度小，不会影响被监管机构的日常运营，更容易得到被监管机构的认同。2.非现场监管的基本程序(1)制定监管计划。(2)日常监测分析。风险评估。(4)现场检查联动。(5)监管评级。(6)监管总结。3.系统性区域性非现场监管(1)确立工作组织架构(2)明确风险监测分析重点是非现场监管的工作结果可以反映被监管机构最新、最及时的状况，提高监管实效性。提出风险防范控制要求(二)现场检查现场检查是指中国银监会及其派出机构派出检查人员在银行业金融机构的经营管理场所以 及其他相关场所，采取查阅、复制文件资料、采集数据信息、查看实物、外部调查、访谈、 询问、评估及测试等方式，对其公司治理、风险管理、内部控制、业务活动和风险状况等情 况进行监督检查的行为。1.现场检查的分类现场检查包括全面检查、专项检查、后续检查、临时检查和稽核调查。2.现场检查的主要方式现场检查中，检查人员可以查阅文件和资料、查看经营管理场所、 采集数据信息、测试有关系统设施设备、访谈或询问相关人员，还可根据需要，收集原件、原物，进行复制、记录、录音、录像、照相等。除此以外，检查人员还可通过以下方式进行深入检查：(1)约谈