IRB方法以及其在中国银行界的运用

1、IRB方法以及其在中国银行界的运用张旻2002-04-15 11:33:32在巴塞尔委员会公布的?新资本协议?草案第二稿中，非常明确地 确立了内部评级法即IRB方法在风险管理中的作用。IRB方法根据违约概率PD,给定违约概率下的损失率LGD,违约的总敞口头寸，以及期限M等因素来决定一笔授信的风险权重，IRB按照复杂程度可以分为初级法和高级法。按 照内部评级法的规定，银行将银行账户中的风险划分为以下六大风 险：公司业务风险、国家风险、同业风险、零售业务风险、工程融 资风险和股权风险。然后，银行根据标准参数或内部估计确定其风 险要素，并计算得出银行所面临的风险。这些风险要素主要包括： 违约概率PD

2、,指债务人违反贷款规定，没有按时归还本金和利 息的概率；违约损失率LGD,指债务人没有按时归还本金和利 息给银行带来的损失的状况，它表现为单位债务的损失均值；违约 风险值EAD,指交易对象违约时，对银行所面临的风险的估 计；期限M,指银行可以向监管当局提供的交易的有效合同期 限。IRB方法的主要目标就是使得资本的配置更加精确， 与银行内 部的信用风险更加匹配。这与拥有完善的风险管理体系的银行对信 用风险和资本充足率的内部评估框架也是一致的。为了更好地进行风险管理，中国银行界需要采用诸如IRB方法等一些先进的风险管理方法，但是实施IRB方法需要银行满足如下的最低要求，实现这些最低要求的本身就是对

3、中国银行界的重大挑 战。1信用风险的有效细分。新资本协议要求，采用内部评级法的银行需要具备风险评级系 统，该系统可以有效地区分信用风险的不同水平，经营良好的借款 人至少要划分为69个等级，不良借款人至少要划分2个等级。2评级的完备性和完整性。巴塞尔委员会要求，银行在给予贷款承诺之前，需要对每个借 款人和融资工程进行评级，这种评级必须是独立的，而且需要完善 的风险评级流程和组织结构来保证评级的独立性。3评级系统和方法的改善。一个运行良好的评级方法应该可以到达如下的目标：及时认定财务状况不断恶化的借款人、行业和资产组合。一些在风险管理方面有着较深入研究的国内银行虽然在此方面进行了大量的积累，但其运

4、用数量化方法进行评级方面和国外先进的同业还存在着一定差距，依然需要不断改良。4评级系统的标准。银行必须按照要求将其评估标准以文本形式确定下来，并同时对那些已经评定的等级偏离了适用标准进行跟踪监测。银行还必须证明其使用的标准涵盖了所有与借款人风险分析相关的因素。（5PD的测算。内部评级法的最主要的内容是银行对内部评级中的每个等级所测算的PD。每个等级一年期的PD必须作为内部评级法最根本的风险要素。在计算PD的值时，风险管理部门的主观判断也是很重要的，尤其是在保证PD的值具有前瞻性方面。并且，在具体的PD的值测算的问题上，银行至少应该保存5年的历史观察期。（6数据的收集和信息系统。委员会认为，银行

5、应该收集债务人的违约历史记录，评级决策，评级历史记录，评级转换，用以评级的信息，评级模型，PD值的测算的历史记录，关键借款人的特点等信息。银行必须收集足够的资料，特别是借款人信用评级，每种评级的损失测算，借款人因时间不同而发生的信用等级变化，主要借款人品质和机构信息等方面信息。（7内部评级的使用。风险评级是许多重要的风险管理和衡量财务状况的主要参数。内部评级除了可以运用到IRB方法中，还应该承当如下的作用和功能：对信贷审批授权和限制，对信贷定价进行评估，向银行管理层和董事会报告风险组合状况，对银行的资本充足率、准备金和盈利能力进行分析，对资本充足率的压力测试。（8内部验证。内部验证既包括各等级

6、的PD值的内部验证，又包括评级技术的内部验证。中国银行界必须说明，其内部验证系统可以保证其有效评估内部评级和风险计量系统的工作表现。（9信息披露。按照?新资本协议?的要求，银行必须披露如下信息：定性披露关于计量方法和关键数值的信息；定量披露要求披露的风险评估信息；定量披露作为测算质量和可靠性的事后效果。所以，在中国银行界内部实施IRB方法，必须做好以下三方面根底工作：（1强化数据管理。由于数据管理在银行IRB的实施中起到至关重要的作用，中国银行界必须强化对数据的获得和对数据的管理，必须在内部建立和实施一整套完整的、严格的、一致的关于获取数据的流程，并在此根底上建立一个数据库；（2获取相关的专业人才和资源。可考虑的一个重要途径就是引入新的具有较强风险管理方面积累的人力资源，并在恰当的时候考虑引入外界的咨询力量来帮助实施；（3实施一定程度的变