目前资产证券化会计问题与解决措施

1、目前资产证券化会计问题与解决措施1我国资产证券化中的会计1.1会计信息披露在资产证券化的交易过程中，资产的报酬、风险以及管理权通过 不同的、独立的衍生金融工具进行了划分，并分给了每一位持有者, 而这也使得合约设计的复杂程度得到了降低。对资产证券化交易的内 在本质做岀判断，就是资产证券化会计信息披露的核心，当原始权益 人也就是发起者转给带有特殊目的的实体资产时，倘若属于真实销 售，就一定要停止对资产进行确认，继而从资产的负债表中将其删 除；但假如是视同担保融资，就与负债方、资产一同增加的表内融资 形式不一样了，属于表外融资。不过，在信息披露方而，对于当作“销 售“处理的资产支持证券，当前的会计准

2、则并没有做出太多的要求。1.2会计确认在资产证券化里而，发起人是否有资格在对证券化的资产进行转 让时，将金融资产从发起者的资产负债表以及账户里而进行转销，就 是资产证券化里而会计工作中的关键问题。在依据国际会计准则的基 础之上，当前我国的会计准则里第23号规章纳入了金融合成分析法、 报酬风险分析法以及后续涉入法等终止确认的方法，以此作为金融资 产进行终止确认工作的标准和规章。这样一来，就使我国金融负债以 及金融资产的终止确认工作得到了完善，将推进资产证券化匸作的进 步。13会计合并带有特殊目的的实体在资产证券化中出现了，这给合并的标准带 来了新的挑战。当前，我国会计准则里面的企业会计准则第33

3、号 一合并财务报表文件对合并财务报表应遵循的原则做了详细的规定, 同时在此准则的运用指导文件里详细阐述了总公司所管理的特殊目 的主体也需被合并财务报表所囊括。另外，还对总公司控制管理特殊 目的主体成功与否进行了分析，这一系列的准则使得合并会计报表具 有了科学性.可操作性。不过，随着时代的发展，资产证券化取得了 相应的进步，产品也更具创新性，在构造设计安排方而，特殊目的主 体会而临更为复杂的情况，与此同时，对特殊目的主体进行评测的合 并范圉也将越来越困难。2我国目前资产证券化里面存在的会计问题2.1主观因素是会计确认工作中的一大障碍，将造成会计报表岀现 差异化问题。使资产的流动性提升是原始权益人

4、进行资产证券化的核 心目的，因为这样可以使融资的成木得到降低，依靠表外融资活动使 财务报表的结构得到优化，同时还能使资金的使用效率得到提升。而 这也使得资产证券化在交易结构方面，最核心的步骤就成了发起人向SPE进行资产的转让。那么，做转让的资产是否属于一项担保性质的 融资，留在原始权益人的资产负债表里面，还是应被看做是一项销售 业务于原始权益人的报表里而终止确认，对原始权益人来说是非常重 要的，这对会计报表的影响很大，也决定了原始权益人应不应该依靠 资产证券化工作来实现自己的目标。2.2SPE的相关合并范围没有得到明确的界定，使得计划的财务目标得不到实现。一般来说，在资产证券化交易的过程中，S

5、PE和发起 人之间的利益关系非常紧密，而资产证券化会计里而的一个难题就是SPE应不应该合并到原始权益人的财务报表里而。使原始权益人的资 产组合得到分离就是SPE设立的目标，即让会计、法律方而的“真实 销售以及原始权益人的财务目的得到实现。倘若SPE被看作是发起 人的分公司继而合并到原始权益人的财务报表里面，那么，两个不同 的独立法人就变成了一个经济体，使得一个经济体内部的经济交易取 代了两者之间的交易，在对合并财务报表进行编写的过程中一定要作 抵消。这样一来，就没有符合证券化资产的最初目标，也无法完成“真 实销售了，因为在合并以后，不管SPE以及原始权益人两者原来的 报表是怎样确认的，对合并报

6、表来说销售和融资产生的结果都不会带 来什么影响。2.3对会计计星里面的公允价值进行确定工作是不太容易的，而这 也就使得报表披露的差异变大。信贷资产证券化试点会计处理规定 等准则对资产证券化的会计计量标准做成了相关要求，要其应用到公 允价值，不过却没有说明当公允价值无法进行确定时，将作出怎样的 会计处理。资产证券化会计计量过程中面临的核心问题也就是难以对 公允价值进行确定。倘若仅仅对国际会计准则进行参考倍鉴，在资产 证券化的业务里运用公允价值进行计量，而使用传统成本法对公允价 值的金融业务进行确定，就会导致计报表的披露信息出现问题。2.4使金融风险率增大的一项原因就是对表外披露的不重视。一般 来

7、说，依靠财务会计报告才可进行会计信息的披露。资产负债表、现金流量表以及利润表是构成财务会计报告的主要部分，做补充工作的 则是会计报表的附注，因此表外披露和表内反映也就产生了。因 为会计工作计算和确认的成果就是表内信息，所以在很多人看来相比 于表外信息，表内信息更为重要。但我们切不可忽略表外披露的作用, 这是由于表外融资业务中的风险难以进行估测，并且极有可能变成表 内风险。但一直以来表外披露都没有受到重视，就使得披露资产有许 多缺失，也使金融的风险增加了。3我国资产证券化会计问题的解决措施3.1资产证券化会计处理的相关法律规章3.1.1使资产证券化的确认措施在弹性选择方而得到降低，制定出 初始.

8、终止的确认标准。我国当前的资产证券化还处于发展时期，一 些情况例如报酬分离、资产管理权等还没有发生，所以在会计确认方 而，需运用到以分析报酬.风险为主的办法。另外，还有金融合成分 析方法，就是对金融资产转移方而的确认问题和金融资产本身进行区 分。如果对被转移的资产作后续涉入则被我们称为后续涉入法，与被 转移资产有关联的资产就需要进行担保融资的处理了。3.1.2对SPE的合并范围进行确定需考虑到报酬以及风险。在2003 年，FASB发布了相关的合并标准，对合并的范围进行了确定，从中 我们可知在SPE的合并问题上要充分对资产证券化里的预期报酬和 风险进行考虑，而不仅仅对控制权进行强调。一般来说，享

9、有大部分 预期报酬、承担大部分风险的实体才有资格对SPE进行会计合并。另 外，如果SPE里的大部分报酬都被某一企业享有了，而另外一个企业则承担大部分的预期风险，那么主要承担风险的企业就成了对SPE做 出会计合并的总公司。3.13当会计处理工作的公允价值难以进行确定时，我国就需要对 此做出相关的规定了。一般情况下，可参考借鉴FASB以及IASB的做 法：当以上情况出现时，就将这些资产的价值计做零。3.2对会计人员进行培训教育，使他们对资产证券化工作的熟练度 得到提升首先，对于会计人员的职业技能培训工作，企业的领导要重 点关注，及时开展教育活动，并对他们进行相应的考核。其次，对于 会计规章准则，会

10、计从业人员要努力进行学习，领会其要点并积极运 用到实际工作里而，使自身的专业素质得到提升。最后，要对会计从 业人员的人格素养、诚信度进行培训提升，让他们以客观事实为基础 开展工作。3.3资木监管、表外披露332对于表外信息方而的披露,证监会需要加大监督管理的力度, 使表外披露信息在质量方而得到提升。真实性、科学性以及可靠性是 披露的表外信息需要具有的。为了对一些对企业有害的信息例如误导 性信息.隐瞒行为以及虚假信息进行预防，披露工作就需要依据以下 几点准则进行：首先，资产证券化的信息披露工作需要有可靠性.安 全性；资产证券化披露的相关信息要容易理解；重要性准则也是其需 要遵守的，主要表现在对所有的证券化资产进行分类的披露。332为了使表外披露的主要内容得到确定，在会计报表的相关附 注里而，银行等金融机构就需要对每一种资产进行以下几种披露：首先是资产所有权里面报酬以及风险的性质；其次就是资产本身的性质;第三就是资产以及相关负债各