金融机构与金融市场教学大纲（1014）

1、上海财经大学金融机构与金融市场教学大纲教师信息:施兵超电子邮件: bcshi 电话: (021) 65172472办公地点：毓秀楼107 答疑时间: 周二中午12；3013；30课程资料:指定教材: 陈选娟、柳永明主编，金融机构与风险管理（第1版），格致出版社，2014年。参考资料: saunders, a. and m. cornett, financial markets and institutions: a risk management approach, irwin/mcgraw-hill, 7th edition, 2010.frederic s. mishkin and sta

2、nley eakins, financial markets and institutions (7th edition) , the prentice hall series in finance, 2011.弗兰克法博齐，弗兰科莫迪利亚尼和弗兰克琼斯，金融市场与金融机构基础，机械工业出版社，2010年。约翰赫尔，风险管理与金融机构，机械工业出版社，2013年。课程目的:近些年金融服务业，经历了巨大的变化。在此背景下，金融中介以最有效的方式管理风险、降低经营中的摩擦就尤为重要。本课程主要讲授不同金融机构的业务特征及运营管理，强调现风险管理方法在金融服务业中的应用。课程的主要目的在于使学生全面

3、理解金融机构商业运作背后的经济学原理与风险管理方法。本课程主要包括三个部分：1）金融机构及其主要业务，包括商业银行、投资银行、保险公司等传统的金融机构及共同基金、对冲基金、私募股权等新兴金融机构的主要特征和管理；2）商业银行和其他金融机构中的风险度量及风险管理；及3）金融危机及相应的金融监管的变革。预备知识：本课程为金融学的专业基础课和商学的专业平台课，要求学生已经完全掌握宏观经济学和微观经济学的基础知识，此外，公司金融与投资学应为本课程的先修课程。考核方式:平时成绩 40%期末考试60%学术诚实:涉及学生的学术不诚实问题主要包括作业抄袭；考试作弊；不当使用或未经许可传播课程材料等违反知识产权

4、的行为；未经老师允许获取、利用考试材料等。对于学术不诚实的最低惩罚是考试给予0分。其它的惩罚包括报告学校相关部门并按照有关规定进行处理。课程要点：第一部分 导论第一章 导论 u 概述u 金融市场相关概念u 金融机构的作用与功能u 金融监管u 中国的金融机构体系第二部分 金融机构第二章 商业银行 u 美国的银行业u 商业银行的资产业务u 商业银行的负债业务u 商业银行的表外业务u 中国的商业银行第三章 保险公司 u 人寿保险公司的业务与产品u 财产保险公司的业务与产品u 保险公司的体制u 保险公司的主要风险u 保险公司的监管u 中国的保险公司第四章 养老基金 u 固定给付养老金计划u 固定缴费养

5、老金计划u 美国养老金计划的监管体系u 中国的养老基金 第五章 投资银行 u 投资银行的发展u 投资银行的主要业务u 投资银行的主要风险u 投资银行的监管u 中国的投资银行 第六章 共同基金 u 共同基金的种类u 共同基金的业务及费用结构u 中国的共同基金第七章 对冲基金 u 对冲基金的业务及费用结构u 共同基金与对冲基金的融资模式u 共同基金与对冲基金的交易策略与绩效基准u 中国的对冲基金第八章 私募股权投资 u 另类投资的概念与方式u 私募股权投资的概念与种类u 有限合伙制度u 私募股权投资的薪酬分配u 中国的私募股权投资第三部分 风险度量与管理第九章 信用风险 u 信用风险的含义u 贷款

6、的种类与贷款的回报率u 信用配给u 信用风险的衡量u kmv模型第十章 利率风险 u 利率风险的含义及影响u 再定价模型u 久期模型第十一章 市场风险 u 市场风险的含义及影响u 风险度量模型u 历史模拟模型u 蒙特卡罗模拟u bis标准化框架第十二章 流动性风险 u 流动性风险的含义与成因u 流动性风险的度量u 存款机构流动性风险的管理u 其他金融机构的流动性风险第十三章 资本充足率 u 资本的账面价值与市场价值u 杠杆比率u 基于风险的资本充足率u 巴塞尔协议与资本充足率管理第十四章 远期和期货交易 u 远期和期货的概念u 对冲及其种类u 用远期管理利率风险u 用期货管理利率风险第十五章 期权交易 u 期权的交易策略u 用期权管理利率风险u 互换及其特点u 信用衍生产品第十八章 资产证券化u 资产证券化的种类u 资产证券化