花茶项目投资测算报告表

1、花茶项目投资测算报告表一、背景分析经过多年的发展，经济社会发展又处在一个新的历史起点。展望“十三五”，既面临着难得的历史机遇，也存在诸多风险挑战。从国际形势看，世界经济在深度调整中曲折复苏，发达国家加快推动再工业化和制造业回归，其他发展中国家竞相推进工业化进程，我国产业发展面临高端回流和中低端分流的“双向挤压”，作为传统重工业城市受到的冲击更加明显。同时，随着全球产业升级调整出现新趋势，新科学、新技术不断进步，为经济结构调整和产业升级提供后发优势，为进一步扩大开放、加强对外合作提供新机遇。从国内形势看，新常态下我国经济发展表现出速度变化、结构优化、动力转换三大特点，拥有的传统要素优势逐步减弱，

2、实现传统产业升级和新兴接替产业培育还需要较长的过程。另一方面，我国经济长期向好基本面没有改变。国家对经济发展的新要求倒逼必须激发内生动力、优化经济结构、转换发展动力、转变发展方式。一、花茶行业发展现状分析我国茶叶细分产品主要包括绿茶、红茶、乌龙茶、花茶以及普洱茶等，茶叶产销量的提升，一方面有助于我国茶叶经营连锁市场的产品供应，同时也体现出我国茶叶市场的成熟发展。2018年中国茶叶产量分析预测在国内市场，由于茶园面积稳中增长，湖北、贵州、陕西、江西等省在2017年种植面积分别增加23.6万亩、21.5万亩、19.3万亩、15万亩，茶叶产量在2017年达到258万吨。2013-2017年，国内茶叶

3、产量年均复合增长率分别为7.6%。初步测算2018年中国茶叶产量达到277.6万吨左右。2016年，我国茶叶消费量为182万吨，同比增长5.2%。截止至2017年茶叶消费量达到190万吨左右，同比增长4.4%。初步测算2018年我国茶叶消费量达到200万吨左右预测2019年我国茶叶消费量将达到206万吨，未来五年(2019-2023)年均复合增长率约为5.06%，并预测在2023年我国茶叶消费量将达到251万吨。在崇尚绿色、环保的今天，花茶已成为人们“回归自然、享受健康”的好茶，它带给人们另一种不含咖啡因,茶碱的天然草本饮品，同时也带给人们另一种纯净自然的生活方式。调查显示，对于花茶更多喜欢的

4、是女性（67.28%），男性（32.72%）。女性与男性相比较下更注重喝花茶是否能够美容，减肥等功效。喝花茶的消费者中大多数年龄是在18-25岁之间，其次是在26-35岁之间，由此可以看出花茶在这两个年龄段更受欢迎。目前市场上花茶品牌众多，如张一元、吴裕泰、春伦茗茶、碧潭飘雪、中莉等。据悉，张一元茉莉花茶选用上等原料并采用独特的加工工艺，以其“汤清、味浓，入口芳香，回味无穷”的特色，深得国内外茶客的欢迎，使得张一元蜚声海内外；2008年张一元茉莉花茶窨制技艺被列入非物质文化遗产保护名录。目前，在我国市场上的花草茶大约有6070个品种，其中有60%为野生品种，40%为种植品种，大部分产自云南、广

5、西、甘肃、浙江、安徽等地。据数据显示：目前，花茶约占全国茶叶内销量的5%。而茉莉花作为花茶中的一主要花茶类型，其年产量在11万吨左右，约占内销茶叶总量四分之一。主销华北、东北、西北和山东省，特别京、津地区和山东省占其茶叶销量的70%以上，济南市年销量达1万多吨。京、津地区特别是北京，是我国花茶主销区，适销的花茶主要是以高档茶为主，年销量较大。二、花茶行业未来发展趋势随着我国经济的不断发展、人们生活水平的不断提高，人们的消费观念和消费水平也有了很大的转变与提升。在这个契机下，花茶行业也得到了快速发展。花茶不仅有茶的功效，而且花香也具有良好的药理作用，裨益人体健康等多种功能。随着人们对健康养生高品

6、质生活的追求，花茶作为美容养颜和健康瘦身的保健类茶，越来越受消费者的青睐，花茶的市场消费量逐年提高，未来其市场规模将得到进一步扩大。二、公司概况公司全面推行“政府、市场、投资、消费、经营、企业”六位一体合作共赢的市场战略，以高度的社会责任积极响应政府城市发展号召，融入各级城市的建设与发展，在商业模式思路上领先业界，对服务区域经济与社会发展做出了突出贡献。 公司不断推动企业品牌建设，实施品牌战略，增强品牌意识，提升品牌管理能力，实现从产品服务经营向品牌经营转变。公司积极申报注册国家及本区域著名商标等，加强品牌策划与设计，丰富品牌内涵，不断提高自主品牌产品和服务市场份额。推进区域品牌建设，提高区域

7、内企业影响力。三、项目投资概述牢固树立创新、协调、绿色、开放、共享的发展理念，明确重点任务，实现产业稳增长、调结构、转方式和可持续发展，大力推动产业跨越式发展。本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资112877.59万元，其中：建设投资89284.45万元，占项目总投资的79.10%；建设期利息2130.59万元，占项目总投资的1.89%；流动资金21462.55万元，占项目总投资的19.01%。项目正常经营年份每年营业收入208600.00万元，综合总成本费用172901.78万元，税金及附加970.31万元，净利润26045.93万元，财务内部收益率

8、16.03%，财务净现值17465.68万元，全部投资回收期6.56年。四、投资估算的编制说明（一）投资估算的依据本期项目其投资估算范围包括：建设投资、建设期利息和流动资金，估算的主要依据包括：1、建设项目经济评价方法与参数（第三版）2、投资项目可行性研究指南3、建设项目投资估算编审规程4、建设项目可行性研究报告编制深度规定5、建设工程工程量清单计价规范6、企业工程设计概算编制办法7、建设工程监理与相关服务收费管理规定（二）项目费用与效益范围界定本期项目费用界定为工程建设费用和项目运营期所发生的各项费用；项目效益界定为运营期所产生的各项收益，并严格遵循财务评价过程中费用与效益计算范围相一致性的

9、原则。五、建设投资估算本期项目建设投资89284.45万元，包括：工程建设费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（一）工程费用工程建设费用包括建筑工程投资（含土地费用）、设备购置费、安装工程费等；工程建设其他费用包括：建设管理费、勘察设计费、生产准备费、其他前期工作费用，合计78890.59万元。1、建筑工程投资估算根据估算，本期项目建筑工程投资为36775.46万元。2、设备购置费估算设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程设备价格，同时参照机电产品报价手册和建设项目概算编制办法及各项概算指标规定的相应要求进行，并考虑必要的运杂费进行估算。本期项目设备购置费为39444.0

10、2万元。主要设备一览表单位：台（套）、万元序号设备名称数量购置费1主要生成设备32427610.812辅助生成设备373155.523研发设备423549.964检测设备282366.643环保设备231972.203其它设备9788.88合计46339444.023、安装工程费估算本期项目安装工程费为2671.11万元。（二）工程建设其他费用本期项目工程建设其他费用为7699.62万元。（三）预备费本期项目预备费为2694.24万元。建设投资估算表单位：万元序号工程费用名称建筑工程费设备购置费安装工程费其他费用合计所占比例1工程费用36775.4639444.022671.1178890.5

11、988.36%1.1建筑工程费36775.4636775.4641.19%1.2设备购置费39444.0239444.0244.18%1.3安装工程费2671.112671.112.99%2工程建设其他费用7699.627699.628.62%2.1土地出让金2736.582736.583.07%2.2其他前期费用4963.044963.045.56%3预备费2694.242694.243.02%3.1基本预备费1295.561295.561.45%3.2涨价预备费1398.681398.681.57%4建设投资合计89284.45100.00%固定资产投资估算表单位：万元序号工程费用名称建筑

12、工程费设备购置费安装工程费其他费用合计所占比例1工程费用36775.4639444.022671.1178890.5988.96%1.1建筑工程费36775.4636775.4641.47%1.2设备购置费39444.0239444.0244.48%1.3安装工程费2671.112671.113.01%2固定资产其他费用4963.044963.045.60%3预备费2694.242694.243.04%3.1基本预备费1295.561295.561.46%3.2涨价预备费1398.681398.681.58%4建设期利息2130.592130.592.40%5固定资产投资88678.46100

13、.00%6固定资产投资合计88678.46100.00%六、建设期利息按照建设规划，本期项目建设期为24个月，其中申请银行贷款43481.41万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息2130.59万元。七、流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正常运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期项目流动资金为21462.55万元。流动资金估算表单位：万元

14、序号项目第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年1流动资产0.00104750.69111734.07139667.59139667.59139667.59139667.59139667.59139667.591.1应收账款0.0047137.8250280.3462850.4262850.4262850.4262850.4262850.4262850.421.2存货0.0036662.7539106.9348883.6648883.6648883.6648883.6648883.6648883.661.2.1原辅材料0.0010998.8311732.0814665.1

15、014665.1014665.1014665.1014665.1014665.101.2.2燃料动力0.00549.94586.60733.25733.25733.25733.25733.25733.251.2.3在产品0.0016864.8617989.1822486.4822486.4822486.4822486.4822486.4822486.481.2.4产成品0.008249.118799.0610998.8210998.8210998.8210998.8210998.8210998.821.3现金0.008380.068938.7311173.4111173.4111173.411

16、1173.4111173.4111173.411.4预付账款0.0012570.0813408.0916760.1116760.1116760.1116760.1116760.1116760.112流动负债0.0088653.7894564.03118205.04118205.04118205.04118205.04118205.04118205.042.1应付账款0.0031915.3634043.0542553.8142553.8142553.8142553.8142553.8142553.812.2预收账款0.0056738.4260520.9875651.2375651.2375651

17、.2375651.2375651.2375651.233流动资金0.0016096.9117170.0421462.5521462.5521462.5521462.5521462.5521462.554流动资金增加0.0016096.911073.134292.515铺底流动资金0.0031425.2133520.2241900.2841900.2841900.2841900.2841900.2841900.28八、项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资112877.59万元，其中：建设投资89284.45万元，占项目总投资的79.10%；建设

18、期利息2130.59万元，占项目总投资的1.89%；流动资金21462.55万元，占项目总投资的19.01%。九、资金筹措与投资计划本期项目总投资112877.59万元，其中申请银行长期贷款43481.41万元，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资112877.59100.00%1.1建设投资89284.4579.10%1.2建设期利息2130.591.89%1.3流动资金21462.5519.01%2资金筹措112877.59100.00%2.1项目资本金69396.1861.48%2.1.1用于建设投资45803.0440.58%2

19、.1.2用于建设期利息2130.591.89%2.1.3用于流动资金21462.5519.01%2.2债务资金43481.4138.52%2.2.1用于建设投资43481.4138.52%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金十、经济测算基本假设及参数选取（一）生产规模和产品方案本期项目所有基础数据均以近期物价水平为基础，项目运营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑装产品及服务相对价格变化，同时，假设当年装产品及服务产量等于当年产品销售量。（二）项目计算期及达产计划的确定为了更加直观的体现项目的建设及运营情况，本期项目计算期为10年，其中建设期2年（24个月），运营期8年。项目

20、自投入运营后逐年提高运营能力直至达到预期规划目标，即满负荷运营。十一、经济评价财务测算（一）营业收入估算本期项目正常经营年份预计每年可实现营业收入208600.00万元。营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年1营业收入0.00156450.00166880.00208600.00208600.00208600.00208600.00208600.00208600.002增值税0.007020.577488.608085.858085.858085.858085.858085.858085.852.1销项税0.00203

21、38.5021694.4027118.0027118.0027118.0027118.0027118.0027118.002.2进项税0.0013317.9314205.8019032.1519032.1519032.1519032.1519032.1519032.153税金及附加0.00842.47898.63970.31970.31970.31970.31970.31970.313.1城市维护建设税0.00491.44524.20566.01566.01566.01566.01566.01566.013.2教育费附加0.00210.62224.66242.58242.58242.58242

22、.58242.58242.583.3地方教育附加0.00140.41149.77161.72161.72161.72161.72161.72161.72（二）正常经营年份增值税估算根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目正常经营年份应缴纳增值税计算如下：正常经营年份应缴增值税=销项税额-进项税额=8085.85万元。（三）综合总成本费用估算本期项目总成本费用主要包括外购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品

23、的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按正常经营年份经营能力计算，本期项目综合总成本费用172901.78万元，其中：可变成本144589.04万元，固定成本28312.74万元。正常经营年份项目经营成本165837.41万元。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。无形资产和其他资产摊销估算表单位：万元序号项目折旧年限123456789101无形资产50年1.1原值2736.582736.582736.582736.582736.582736.582736.582736.582736.582736.581.2当期摊销费54.7354.7354.7354.7

24、354.7354.7354.7354.7354.7354.731.3净值2681.852627.122572.392517.662462.932408.202353.472298.742244.012189.282其他资产50年2.1原值2.2当期摊销费2.3净值3合计3.1原值2736.582736.582736.582736.582736.582736.582736.582736.582736.582736.583.2当期摊销费54.7354.7354.7354.7354.7354.7354.7354.7354.7354.733.3净值2681.852627.122572.392517.6

25、62462.932408.202353.472298.742244.012189.28（四）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目正常经营年份应纳税金及附加970.31万元。（五）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目正常经营年份利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=34727.91（万元）。企业所得税税率按25.00%计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，正常经营年份应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=34727.9125.00%=8681.98（万元）。（六）利润及利

26、润分配该项目正常经营年份可实现利润总额34727.91万元，缴纳企业所得税8681.98万元，其正常经营年份净利润：净利润=正常经营年份利润总额-企业所得税=34727.91-8681.98=26045.93（万元）。十二、项目盈利能力分析（一）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率（FIRR），系指项目在整个计算期内各年净现金流量现值累计为零时的折现率，本期项目财务内部收益率为：财务内部收益率（FIRR）=16.03%。本期项目投资财务内部收益率16.03%，高于行业基准内部收益率，表明本期项目对所占用资金的回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（二）财务净现值（所

27、得税后）所得税后财务净现值（FNPV）系指项目按设定的折现率（采用基准收益率ic=12.00%），计算项目经营期内各年现金流量的现值之和：财务净现值（FNPV）=17465.68（万元）。以上计算结果表明，财务净现值17465.68万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（三）投资回收期（所得税后）投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静态指标；全部投资回收期（Pt）=（累计现金流量开始出现正值年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（Pt）=6.56年。本期项目全部投资回收期6