贸易融资深度案例分析.ppt

1、单证业务深度案例分析,北京培训心得,培训的主要内容,内容I 信用证对UCP条款的修改或排除 信用证的软条款 信用证的议付问题 延期付款和承兑信用证 信用证的撤销与修改 提单和不可转让海运单据 拼写和打字错误,培训的主要内容,内容II 拒付通知 可转让信用证 保函与备用证的海外案例 提单担保的实务与法律问题 沉默保兑与福费庭应注意的问题 其他最新案例和DOCDEX的解读,信用证对UCPT条款的修改或排除,UCP600第一条表明信用证内容可修改或排除某些惯例，最常见的有： 第7C 、12B、14L和35条。,信用证的软条款,软条款由开证申请人所控制的条款，如： 开证行有权了承付时扣除一笔由开证申请

2、人所指示的金额DOCDEX 212 信用证规定某些单据必须由开证申请人出具或签署： 新加坡LAMBIAS 诉 HSBC案 英国MONTROD案 新加坡BRC诉东亚银行案 新加坡星展银行诉CARRIER案,DOCDEX 212,信用证条款： 30% OF THE LC AMOUNT IS PAYABLE AT SIGHT; ANOTHER 30% IS PAYABLE 180 DAYS AFTER SHIPMENT DATE; BALANCE 40% IS PAYABLE 360 DAYS AFTER SHIPMENT DATE 附加条款 THE OPENING BANK HAVE THE RI

3、GHT TO DEDUCT THE CLAIM AMOUNT FROM THE PAYMENT UNDER NEGOTIATION MENTIONED ABOVE DIRECTLY WITH THE APPLICANTS APPLICATIONS.,DOCDEX 212,在申请人要求和各方同意下,开证行修改最后一期的付款为455 DAYS AFTER THE BL DATE OF THE SHIPMENT。 在到期日之前十天，开证行通知交单行由于相关的货物有严重的质量问题，收到开证行申请人的指示，必须终止最后一期的付款。,DOCDEX 212,受益人接受含有如此条款的信用证就必须认识并承担此条

4、款所存在的风险。 虽然类似的条款很不理想，专家的结论是开证行既然已经在信用证其他条款清楚的注明，因此它有权在承付时，从金额里扣除申请人所追讨的一笔款项。,LAMBIAS VS HSBC,开证申请人向受益人出示的开证申请书显示的金额为USD2106000。 LAMBIAS取得印刷这十万本书的权利，书名为现代数学一和二，各五万本。价格实际为USD380000。 申请人的解释说他们必须支付一笔很大的佣金给香港的买家和中国的最终买家。他们要求LAMBIAS于议付后，将余额汇回给他们。经过多次协商，开证申请人终于答应让LAMBIAS保留USD500000，而将余额USD1606000汇回给开证申请人。,

5、LAMBIAS VS HSBC,在收到信用证之前，LAMBIAS从未听说过申请人 信用证金额USD2106000终于出具 信用证规定提交 I/C，且其签名必须由开证行确定。此单据也必须由一位香港居民证号A422436持有人MR YAU TING SANG反签名，其签名也须由开证行确认。,LAMBIAS VS HSBC,信用证最终修改为由MR YAU在汇丰银行新加坡分行进出口科的高级职员面前见证下反签的 I/C 当书本印刷完毕并准备装船时，LAMBIAS通知开证申请人派YAU来新加坡验书。LAMBIAS 还在香港支付了USD30000的现金给开证申请人作为YAU的服务费。 开证申请人发电通知LA

6、MBIAS说YAU即将抵达新加坡。YAU联络LAMBIAS，并验书。 最终书本装船，船公司出具提单。,LAMBIAS VS HSBC,YAU 和LAMBIAS的经理一起出发到汇丰银行新加坡分行的进出口科 YAU在汇丰高级职员见证下出示其香港居民证并签署了 I/C，当时该高级职员无法在其档案中找到北角分行寄来的YAU证件副本。 客户离开不久，高级职员终于找到了YAU的居民证副本，发现来签署证书之人是冒充者。他在单据提交时报案并通知开证行。,MONTROD LTD VS GRUNDKOFFER FLEISCHVERTRIEBS,基础交易 冷冻猪肉 信用证金额为USD500000 申请人-MONTR

7、OD LTD LONDON 受益人-GRUNDKOFFER FLEISCHVERTRIEBS 申请人银行-FIBI BANK UK 开证行-STANDARD CHARTERED BANK 议付行-COMMERZBANK AG GERMANY 买家-BALLARIS，MOSCOW，RUSSIA,MONTROD LTD VS GRUNDKOFFER FLEISCHVERTRIEBS,买方B和受益人G合同购买冷冻猪肉USD500000 买方B请申请人M代理开证 申请人M向其银行F申请开立信用证 申请人银行F向开证行S要求开证 开证行F向受益人G开出信用证 受益人G通过议付行C向开证行交单,MONTR

8、OD LTD VS GRUNDKOFFER FLEISCHVERTRIEBS,信用证条款规定CERT OF INSP由开证申请人出具 在俄买方的再三保证下，受益人不知有误代开证申请人签署了CERT OF INSP，并交单议付 俄买方拿了货物后失踪,DBS BANK VS CARRIER SINGAPORE,星展银行出具信用证规定单据必须于交货日期后的14天内并于信用证有效期内提交 证据显示CARRIER的信控经理，LIM在开证申请人安排下，决定在交货单包括以往已送交的货物，并注明交货日期为2006年6月30日。,DBS BANK VS CARRIER SINGAPORE,CARRIER在其交货

9、单上注明一批东芝空调从其货仓运送到开证申请人的货仓，价值USD1800000 交货单注明交货日期2006年6月30日。开证申请人在交货单上签收了货物。 其实，只有价值USD400000的货物在6月30日送交。然而CARRIER在2006年4月、5月和6月分批交付了USD1400000的货物给开证申请人。,DBS BANK VS CARRIER SINGAPORE,法官判决被告人CARRIER要负责赔偿由于欺骗误导原告DBS所蒙受的损失金额USD1400000，扣除出口信用证所的的利益金额USD220000，被告人偿付利息，利率5.33%,议付,议付的定义 议付信用证下不必规定提交汇票 在指定银

10、行或任一银行议付 指定银行承付或议付相符交单并将单据转给开证行之后，开证行即承担偿付该指定银行的责任。 指定银行是否对受益人保留追索权？ 在开证行承付（注意：并非议付） 信用证规定由指定银行议付但其未议付。,RABOBANK VS BANK OF CHINA,杨艳讲过，这里过程从略。 香港石头法官： 虽然RABOBANK在其991112交单面函中申明其以议付相关单据，但于当天没有付款给受益人。 RABOBANK在991112日的付款只是完成其背对背信用证项下的义务。 RABOBANK并没有直接过账到受益人的账户。 RABOBANK将融资款项记账为进口融资而非出口融资。,延期付款和承兑信用证,开

11、证申请人放弃不符点，开证行或保兑行是否有承付的义务 承兑人是否需要在汇票上表明承兑 （注意与进口代收的区别） 非指定银行对远期信用证的议付与贴现问题 开证行在受益人的要求下预先支付是否受到UCP600的保护 远期信用证支付令的效应,延期付款和承兑信用证,如果到期日展延至新的到期日，UCP600给予各方在承兑/延期付款信用证原来到期日的权益和保护是否继续存在？承兑信用证和延期付款信用证是否不同 TA674 对于是否需要更换汇票或新的延期付款承诺要视承兑当地或延期付款发生地的法律而定 如果开证行、保兑行和保兑行之外的正当持票人，同意了申请人和受益人重新商定的付款条件，而且没有更换汇票或延期付款承诺

12、时，必须做到： 汇票必须重新按新的到期日承兑；或 做一份新的或修改的延期付款承诺来反映新的到期日。,延期付款和承兑信用证,指定银行于审单后在其通知注明DOCUMENTS WERE ACCEPTED BY US 是否表示该指定银行已承诺延期付款并于到期日付款 TA655REV（以前讲过，从略）,延期付款和承兑信用证,汇票承兑承兑人是否必须在汇票表面盖章签字 BANK OF CHINA V JIAN SING BANK LTD HK UNDER THE BILLS OF EXCHANGE ORDINANCE “AN ACCEPTANCE OF THE BILL IS INVALID UNDLESS

13、 THE SAME IS WRITTEN ON THE BILL AND SIGNED BY THE DRAWEE” THE BUYER ARGUED “THAT ABSENT RETURN OF AND PHYSICAL POSSESSION OF THE ACCEPTED DRAFT，DULY SIGNED，（THE NEGOTIATING BANK ）PERFORMED ANY DISCOUNTING FUNCTION AT ITS OWN RISK” THE JUDGE INDICATED THAT “I REJECT IT AS FIRMLY AS I MAY”,延期付款和承兑信用证

14、,非指定银行 可以提供押汇、贴现、买断、甚至福费庭等贸易融资服务，但得承担拒付或欺诈的风险 以下个人观点 拒付:1.审单不当; 2.开证行恶意;3.贸易纠纷 欺诈:1.受益人为之；2.进出口双方勾结,CREDIT LYONNAIS VS CANARA BANK,申请人H与受益人S合同约定购买原料 开证行CA信用证180天汇票付款，保兑行CR承兑 受益人S向保兑行CR承兑汇票 受益人S将汇票权利让渡给BDEI 到期BDEI向保兑行CR提示汇票要求付款 开证行主张欺诈，拒绝向保兑行CR付款 开证行胜诉：保兑行责任是到期付款而不是之前 （在汇票到期前，BDEI被CR收购，被视为一家行）,补充案例：苏

15、黎世公司诉广发行北京分行,广发：开证行；苏黎世公司：受让渡人 98年8月12日，受益人向新加坡公司让渡汇票 8月20日，新加坡公司向苏黎世公司让渡 8月24日，议付行给广发电文 电文大致如下：通知贵行，受益人特此将上述信用证项下的一切权利和利益不可撤销地让渡给苏黎世公司。除贵行承兑电文外，请再发如下文字的电报1.我行已承兑XXX金额，到期日XXX ；2.我行将代表苏黎世公司持有该已承兑的汇票 ；3.我行将在到期日不作任何扣除地将XXX金额付至XXX美元账户。 8月25日，广发回议付的确认电文 广发行到期未向苏黎世公司付款 判决：,信用证的撤销和修改,UCP600 第10条 C CONSENT

16、BY PERFORMANCE 受益人应该通知开证行是否愿意接受修改？ 符合原证条款也符合修改的条款，无效。 基本原则 不可撤销信用证的修改不能因为受益人不清楚的行为而强制受益人接受修改 TA638REV 受益人提交的单据未受还未被其接受的修改条款所影响，不能视为受益人已接受修改。,提单和不可转让海运单据,提单的功能 收据RECEIPT OF GOODS FOR SHIPMENT IT IS A RECEIPT GIVEN BY THE SHIPPING COMPANY OR ITS AGENT TO THE SHIPPER FOR GOODS ACCEPTED FOR CARRIAGE BY

17、SEA 权利凭证DOCUMENT OF TITLE IF IT IS ISSUED IN NEGOTIABLE FORM，IT IS ALSO CONVEYS TITLE TO THE GOODS，AND THE GOODS WILL ONLY BE RELEASED AGAINST SURRENDER OF THE ORIGINAL COPY OF THE BILL OF LADING 承运合同CONTRACT OF CARRIAGE,提单和不可转让海运单据,提单背书 ISBP第102条 如果提单做成空白指示式抬头或做成凭托运人指示式抬头,则该提单须经托运人背书。表明由托运人的代理人所为的背

18、书也可接受。,提单和不可转让海运单据,提单背书 KEPPEL TATLEE BANK LTD V BANDUNG SHIPPING LTD 新加坡上诉庭2002 法庭认为如果提单是做成空白背书，其可以自由转让属意的收货人而无须再背书。但如果已背书给某受背书人，如欲转让，某受背书人必须再背书。,拼写和打字错误,总的原则 ISBP第25条 不影响单词或其所在句子的含义,拼写和打字错误,深发展案例 信用证要求货物清单为MRT5671，而发票写明货物为MRT5571 在由DFDS TRANSPORT（UK）LTD代理DFDS OCEAN TRANSPORT A/S签发的提单上显示的是DFDS TRANSPORT LTD的印章 提单和质量证书上显示的是40DV集装箱，而在装箱单上显示的是40OT的集装箱。,拼写和打字错误,DOCDEX 290 信用证规定 44A栏 BUSAN，KOREA 44B栏 QINGDAO，CHINA 开证行拒付，不符点为 PORT OF LOADING AND FINAL DESTINATION OF INVOICE/PACKING LIST/CERT OF QUALITY DIFFER FROM L/C 注意，发票、包装单和品质证书显示PORT OF LOAD