（金融学专业论文）广东省农村信用社组建为省级农村合作银行的思考.pdf

广东省农村信用社组建为省级农村合作银行的思考 摘要 广东省农信社是全国农信系统存贷规模最大的一个地方金融机构。随着广 东地区尤其是珠三角地区经济快速发展和城市化程度的提高，市场经济体制和 激烈的同业竞争对农信社的金融服务提出了更高的要求和挑战，而广东农信社 目前体制落后、服务手段单一和多级法人的组织形式等现状已经无法满足市场 经济和与同业竞争的需要，也阻碍了自身的发展。同时，农信社自身商业化运 作与政策性支农的矛盾也较为突出。因此，探讨广东农信社下一步的发展模式， 对进一步推进广东农信社产权制度的改革，增强农信社竞争能力，顺应广东经 济发展需求，具有重要的现实意义。本文首先结合广东省农信社的发展现状及 面临的外部环境，分析论证了组建省级农村合作银行的必要性和可行性，以及 现实意义；其次从组建农村合作银行的硬性条件、现存机制、实施全省系统化 经营的挑战、全省农信社发展不均衡等方面分析了组建过程存在的实际困难， 最后探索组建的策略和措施。本文对广东省农信社下一步采取何种发展模式具 有指导意义，对其它与广东省农信社情况相似的地区也有借鉴意义。 中图分类号：f 8 主题词：广东省农村信用社；组建；省级农村合作银行；思考 t h et h i n k i n go fg u a n g d o n gr u r a lc r e d i tc o o p e r a t i v e s f o r m i n gp r o v i n c i a l l e v e lr u r a lc o o p e r a t i v eb a n k ( a b s t r a c t ) g u a n g d o n gr u r a lc r e d i tc o o p e r a t i v e s ( f o l l o w i n ga b b r e v i a t i o ng u a n g d o n gr c c ) i st h eb i g g e s tl o c a lf i n a n c i a li n s t i t u t eo ft h er u r a lc r e d i tc o o p e r a t i v e ss y s t e mi nt h e c o u n t r y w i t ht h er a p i dd e v e l o p m e n to fe c o n o m ya n dt h ei m p r o v e m e n to fu r b a n i s m i ng u a n g d o n gp r o v i n c ee s p e c i a l l yi np e a r lr i v e rd e l t a ，g u a n g d o n gr c ci sr e q u i r e d f o rm o r ef i n a n c i a ls e r v i c ea n di sf a c i n gc h a l l e n g eb e c a u s eo ft h es y s t e mo fm a r k e t e c o n o m i ca n dt h ef i e r c ec o m p e t i t i o no ft h es a n l et r a d e b u ta tt h ep r e s e n t ， g u a n g d o n gr c c c a n ts a t i s f i e dt h ed e m a n do fm a r k e te c o n o m i ca n dc o m p e t ew i t h t h es a m e t r a d ed u et ot h es i t u a t i o no fb a c k w a r dm e c h a n i s m ，s i n g l es e r v i c ew a ya n d t h e o r g a n i z a t i o nw i t hm a n yl e g a lp e r s o n s ，a n dt h i s s i t u a t i o na l s oh i n d e rt h e d e v e l o p m e n to fi t s e l f a tt h es a m et i m e ，t h ec o m m e r c i a l i z e dr u n n i n ga n ds u p p o r t i n g a g n c u l t u r eo fp o l i c yc o n s i d e r a t i o n sc o n t r a c te a c ho t h e r s o ，t h e r e sr e a l i s t i cm e a n i n g t oe x p l o r et h ed e v e l o p m e n tp a t t e r uo fg u a n g d o n gr c cf o rp r o m o t i n gt h er e f o r mo f p r o p e r t yr i g h t ，s t r e n g t h e n i n gc o m p e t i t i o na b i l i t ya n dm e e t i n gt h e d e m a n do f e c o n o m i cd e v e l o p m e n t t h i sp a p e rf i r s t l ya n a l y z et h en e c e s s i t y ，f e a s i b i l i t ya n d r e a l i s t i cm e a n i n go ff o r m i n gp r o v i n c i a l l e v e lr u r a lc o o p e r a t i v eb a n kf o rg u a n g d o n g r c ca c c o r d i n gt ot h ep r e s e n td e v e l o p m e n to fg u a n g d o n gr c ca n dt h ee x t e r n a l e n v i r o m e n t ；s e c o n d l y , p u to u tt h ea c t u a ld i f f i c u l t i e si nf o r m i n gb ya n a l y z i n gt h e r i g i ds t a n d a r do ff o r m i n gr u r a lc o o p e r a t i v eb a n k , t h ep r e s e n tm e c h a n i s m ，t h e c h a l l e n g eo fs y s t e m a t i co p e r a t i o na n dd e v e l o p i n gd i s e q u i l i b r i u mo fg u a n g d o n g r c ce t c , f i n a l l y , e x p l o r i n gs t r a t e g ya n dm e a s u r e so ff o r m i n g i t sc o n c l u s i o nh a s g u i d a n c em e a n i n g f o rg u a n g d o n gr c c , a n dh a sr e f e r e n c ew o r t hf o ro t h e rp r o v i n c e w i t hs i m i l a rs i t u a t i o n j e lc l a s s i f i c a t i o n ：f 8 k e y w o r d s ：r u r a lc r e d i tc o o p e r a t i v e sf o r m i n g ；p r o v i n c i a l l e v e lr u r a lc o o p e r a t i v e b a n k ；t h i n k i n g 1 1 1 致谢 在本文的写作过程中，对外经贸大学蒋先玲教授在百忙之 中，以认真负责的工作态度和严谨的治学理念，给予了悉心指 导，在这里，向尊敬的蒋先玲教授表示最真挚的谢意! 同时，向对外经济贸易大学2 0 0 2 级( 第七期) 在职研究生 金融学专业珠海班的同学们对我的帮助表示感谢! 广东省农村信用社组建为省级农村合作银行的思考 广东省农信社是全国农信系统存贷规模最大的一个地方金融机构( 约占 全国农村信用社系统的七分之一，居全国首位) ，在组织形式方面，全省信用社 采取了县( 市) 统一法人或两级法人体制，省联社( 广东省农村信用社联合 社) 代表省政府管理全省农信社，这种多级法人的组织形式与快速发展的经济 已越来越不相适应。因此，如何根据区域经济与外部竞争的实际，选择合适的 发展模式，迸一步推进广东农信社产权制度的改革，是关系全省农信社发展壮 大的一个关键。笔者认为，逐步组建农村合作银行，并且以全省为单位统一农 信社法人，实行区域的系统化经营，是顺应广东经济发展的要求，也是应对金 融竞争的必要选择。因此，我们迫切需要探讨组建省级农村合作银行的必要性 及组建的策略与措施。 二、组建省级农村合作银行的必要性 ( 一) 广东地区经济快速发展对农信社的产权制度及组织形式提出了新 的要求。 从经济决定金融，金融服务经济的角度出发，广东地区经济快速发展对农 信社的产权制度及组织形式提出了新的要求，迫切需要农信社提供更多的商业 金融服务。 1 广东省大部分县市农信社的体制己落后于当地的经济体制。如珠江三角 洲地区许多地方市场经济体制已经确立，商品交换发达，城乡一体化程度较高， 传统的农业生产占g d p 的比重已经很低，所能容纳的贷款也相应减少，农民在 身份上向城市居民的转变及农村村镇改革为社区，对传统意义上的农村信用社 的发展提出了挑战。因此需要建立与市场经济相适应的金融体制，组建银行类 机构，以进一步推动当地商品经济和市场经济大发展。 2 现阶段的农信社服务功能无法满足日益增长的金融服务需求。经济发展 水平的提高决定了金融需求的变化，经济结构的多层次性决定了金融需求的多 样性。在经济发达的广东地区，尤其是珠江三角洲地区，乡镇企业、民营企业 蓬勃发展，如南海区，“三高”农业、民营企业、第三产业已经上规模、上档次， 全区出现了3 9 家产值达亿元的个体私营企业( 资源来源：李树人经济发达 地区合作余融向商业金融转轨之我见) ，有的乡镇企业产值达几十亿元，镇财政 收入超亿元，但不少企业与农信社只发生简单的借贷关系，迫切需要农信社为 它们提供更多的金融服务，而不仅仅限制于存贷款和简单的汇兑业务。同时， 随着农信社的服务覆盖面不断扩大，服务对象由传统的“三农”( 指农业、 农户、农村) 向加工、运输、服务等行业转变，由小农经济向乡镇企业、民营 经济、能源、基础设施建设转变，服务对象和服务内涵扩大了，然而，业务品 种较少，无法满足日益增长的金融服务需求，既约束了各行业的发展，又制约 了农信社自身的发展。而且，对于入城的农信社来说，与同业竞争的一个最大 劣势恰恰是自己的原有身份，这个身份很难得到广大市民的普遍认同。由此看 来，迫切需要建立功能齐全、金融产品丰富的银行类机构。 ( 二) 单个农信社小规模经营既无法满足经济快速发展的需求，也适应不 了日益激烈的同业竞争。 现阶段广东省农信社各县( 市) 独立法人体制甚至是乡镇信用社和县( 市) 联社两级法人体制，由于规模小，在对客户的融资额度上就有了更大的限制， 根据监管当局的规定，单个农信社在单笔融资额度上的限制是不能超过法人信 用社资本金的3 0 ，致使农信社无法满足部分农业产业化经营或大项目的融资 需求，失去了更多的市场；其次，镇级或县( 市) 级法人单位从核算、产品创 新能力、技术力量、抗风险能力，根本无法与同业竞争，维持现状只会使农信 社，尤其是在城乡一体化程度较高，外资银行进入较早的一些城市的信用社， 面临着市场逐渐萎缩的局面，竞争弱势日益显现。因此，需要改变现有的多级 法人体制，以达到规模经营和系统经营，增强系统优势和行业竞争力的目的。 ( 三) 广东省地区经济发展不平衡的现状决定了目前只适宜采取组建省级 农村合作银行这种模式。 广东省地区经济发展差异性较大，珠三角地区如顺德、东莞、广州、南海 等城市城市化程度高，第一产j 占g d p 的比值1 0 以下( 资源来源：2 0 0 5 年 广东经济发展分析) ，主要咀第二、三产业为主，而北部等地区农业生产仍占较 大比重，经济增长也相对缓慢。根据经济增长与金融深化之间存在着正相关关 系咀及经济决定金融的理论，经济发展水平的差异也导致农村金融地域上的不 同。为更好适应这种差异性，广东农信社也应当区别提供不同的金融服务，制 定不同的市场定位。传统意义上的农信社以支农为主，不能满足经济发达地区 的需求，而完全的商业化经营，以利润最大化为h 标，却与政府所倡导的支持、 服务“= 农”存在着矛盾和对立。与商业银行不同，农村合作银行主要由农民、 居民、个体工商户、企业法人、农村经济组织入股组成的合作性的地方金融机 构，主要是为社员( 股东) 提供服务，经济发达地区服务对象以个体工商1 3 、 居民、企业法人为主，农业地区则以农民、农村经济组织、农村工商户为主。 因此，广东省农信社今后的产权组织彤式选择组建农村合作银行，能够很好地 实现股东( 社员) 利益和服务“三农”的统一，是符合目前全省经济发展不平 衡的现实情况的。 三、组建省级农村合作银行的可行性 ( ) 全省统算，资本充足率大幅提高，多个地方信用社己满足组建农 村合作银行的硬性条件。 根据中国银行业监督管理委员会关于组建农村合作银行的硬性条件注册 资本2 0 0 0 万元人民币，资本充足率不低于8 ，核心资本充足率不低于4 ( 资源来源：中国银行业监督委员会2 0 0 6 年第3 号令) 。目前，广东全省农信社 统一核算，资本充足率达4 1 6 ，比0 4 年末提高了7 3 个百分点( 资料来源： 广东省农村信用社2 0 0 5 年统计分析报告) 。就单个信用社而言，已有多个地方 农信社如东莞、顺德、广她 、南海等已满足了组建农村台作银行的条件。 ( 二) 广东省农村信用社联合社的成立，为组建省级农村合作银行在管 理、经营等方面将作很好的探索和准备。 广东省联社在2 0 0 5 年8 月成立，代表省政府行使“管理、指导、协调、 服务”职能( 省联社由各地方信用社入股组成) ，结束了农信社以往“有系无 统”的局面，本质上解决了农信社“谁来管”和“谁该管”的问题，为农信社 的规范管理与长远发展奠定了基础。省联社可以通过发挥其职能，在资金调剂， 的规范管理与长远发展奠定了基础。省联社可以通过发挥其职能，在资金调剂， 电子化建设，制定市场定位与业务发展战略、开发新产品方面做宏观指导及具 体服务，为下一步组建全省农村合作银行的系统化经营奠定基础。 ( 三) 广东农信社的发展面临较好机遇 一是在2 0 0 3 年末开始的全国深化农信社改革中，国家通过花钱买机制”， 为农信社注入新的活力。对于广东农信社来说，全省可获得央行专项票据共2 3 6 亿元置换历年亏损及不良贷款( 数据来源：罗继东同志在广东省农村信用社 2 0 0 6 年工作会议的讲话) ，中央及各地政府也相继出台相关的资金、税收、清 收不良贷款等扶持政策，如税收方面，减半征收农信社所得税，营业税减免4 0 按3 征收( 资料来源：国务院关于印发深化农村信用社改革试点方案的通知 国发 2 0 0 3 1 5 号) ，使农信社的历史包袱大大减轻；二是国家对建设社会主义 新农村的规划，使作为农村金融主要力量的农信社，面临一个前所未有的发展 机遇；三是农信社自身管理体制的理顺及经营机制的逐步转换，也为农信社的 加快发展创造了良好的内部环境。 四、组建省级农村合作银行的意义 ( 一) 组建省级农村合作银行是资源整合，发挥系统优势，提高竞争能 力的有效途径。 首先，取消乡镇、县、市级法人资格，以省级为统一法人，有利于更彻底 地对全省农信社进行系统管理经营。在资金运用上，有利于打破农村信用社资 金分散，“画地为牢”“条块分割”式的封闭状况，解决部分地区资金富余找不 到出路，而有些地区资金贫乏无法满足需求的矛盾，走上规模经营的道路，集 中资金优势，提高资金的使用效率，改变分散经营、粗放式经营的弊端，向集 约型式经营方式转变。在电子化建设、产品开发创新等方面，不仅能进行全省 系统大集中，全省范围的通存通兑，加快农信社电子化建设进程，并且能集中 人力物力进行产品开发创新，避免了各地农信社重复建设开发的浪费和因技术 力量薄弱、信息渠道不畅而导致的产品更新落后等问题。其次，由农信社改变 为农村合作银行后，将面临着市场化与资本化的转变，市场化就是打破原来业 务经营的地理限制，在更大范围内展丌竞争，能够在较大范围内对资产风险进 行中和与分散，提高抗风险能力；资本化就是投资与效益比率，农村合作银行 能够根据市场的需求，有效地配置资源，壮大自身力量、增加自身的竞争力。 ( 二) 有利于完善农信社的服务功能 组建省级农村合作银行，进一步扩大服务领域，能够较好地实现在发达地 区服务市场经济与在欠发达地区服务三农的统一。组建合作银行后，可以开办 更多的巾间业务，国际业务，完善服务功能，可以更好地服务于各个经济层次 的发展，兼顾珠三角发达地区经济发展与粤东、粤北地区农业经济发展的需要。 同时，还可以带动粤东、粤北地区农信社的发展。 ( 三) 有利于提高农信社的品牌形象与信誉 会融业是严重依赖外部资金与公众信任的，尤其是目前各金融机构提供的 产品和服务没有明显的价格差别，公众信心成为业务发展中具有相当意义的因 素。组建区域性银行，以广东省农村合作银行对外重塑农村信用社的社会形象， 统一形象，有利于改变目前全省农信社各自为政，规模小、形象不统一等状况， 增强公众信心，形成一个良性循环的竞争环境。 ( 四 有利于提高农信社原有服务功能的效率 农村合作银行作为一种产权制度安排，在多个方面对原有的农信社进行了 扬弃，有利于农信社获得了效率上的改进。这主要体现在：一是通过明晰产权、 增资扩股，股东和员工的积极性得到提高；二是明晰产权后，减少地方政府行 政力量的干预，合作银行的经营自主权得到加强：三是采用规范的法人治理结 构，经营活动和风险管理的规范化水平得到提高。 五、组建省级农村合作银行的难点 尽管组建省级农村合作银行具有广阔和诱人的发展前景，但就目前广东省 农信社的具体情况而言，组建进程仍面临着挑战。 ( 一) 资本充足率及核心资本充足率仍显不足 一是目前全省农信社统算，资本充足率与核心资本充足率这两个硬性指标 与银鉴部门对成立农村合作镶行的要求仍有差距。在全省农信社的殷本金中， 有资格股与投资股之分( 0 d 资格股在入股三年后可退，投资股可以转让但不能 退股) ，由于长期以来，公众对农信社的品牌、效益等信心不足，大部分都倾向 选择三年后可退的资格股。如珠海农信社的股本会中，投资般占比仅占 3 5 0 8 ( 0 毋数据来源：珠海市农村信用社增资扩股统计表) ，投资股占比较小意味 着股本金的稳定性不够，与组建农村合作银行投资股占比必须达6 0 ( 资料 来源：中国银行业监督委员会2 0 0 6 年第3 号令) 以上的规定也差距甚远。如果 三年后，农信社的经营业绩、股东回报等达不到股东( 社员) 的预期，很有可 能产生大规模的退股，再次增资扩股也存在较大难度，将导致全省农信社资本 充足率的下降。二是由于各地区农信社发展的不平衡，各地信用社的资本充足 率存在较大差异，也给全省农信社的资本充足率增加了不稳定性。三是对投资 入股者的限定过严，也造成部分地区股本金募集困难。根据监管当局的规定， 单个法人持股最多不得超过农信社股本总额的5 ，单个法人与其关联企业持股 总和不得超过农村合作银行总股本1 0 ( 0 4 ) 中国银行业监督管理委员会，县( 市) 农村信用合作联社组建审批工作指引，银监发 2 0 0 5 5 8 号) ，这样的持股比例， 不足以吸引战略投资者，因为战略投资者不可能花巨资买一个持股比例不高的 战略投资者的名分，他们希望能够占有拥有较大发言权的股份份额，从而对所 参股的农信社产生实实在在的影响力。 ( 二) 不良贷款比例较高 由于农信社以往管理混乱，历史遗留的不良贷款数额大，即使通过央行专 项票据置换后( 0 9 国务院关于印发深化农村信用社改革试点方案的通知，国发 2 0 0 3 1 5 号) ，也没达到银监会的组建农村合作银行对不良贷款比例的最低要 求1 5 。央行的资金扶持仅仅给农信社补充了新鲜血液，而未解决制约经营和发 展的根本问题，即信贷资产质量问题。多年来，农信杜在抓“双降”中可谓是想 尽了办法，投入了巨大精力，但问题仍然很多，究其原因，有些确属农信社力 所不能及的问题。截止0 5 年末，全省农信社不良贷款余额5 8 2 亿元，不良贷款 占比2 3 9 ( 0 0 资源来源：广东省农村信用社2 0 0 5 年统计分析报告) ，其中很 多还是行政干预贷款和党政部门干部职工贷款形成的资金沉淀，数额大，清收 难。 ( 三) 内部机制僵化，管理手段落后 一是用人机制上，三会制度流于形式。理事会没有起到推荐和聘任主任、 副主任人选的职责。高管人员一般由上一级管理部门负责考核推荐，并且只对 上一级管理部门负责。一切工作都是围绕上级的目标考核运行，对本社的发展 规划和发展能力不思考、不研究，有时甚至脱离实际，违背客观也要完成上级 的工作目标，以求得以上级提拔和重用；二是经营机制上缺乏创新。多年来， 农信社始终固守着传统的经营观念，实行分散的多级法人运作模式，业务经营 范围狭窄，加之国家对农信社的政策定位，使农信社的经营观念和发展理念更 加滞后，市场竞争和生存意识较低，极易受市场经济的冲击；三是在激励机制 上缺乏动力。农信社虽然是独立经营、自负盈亏的金融组织，但是在收入分配 制度上仍然执行着企事业单位的工作制度，管理层和员工实行着同样的工资套 改办法，很难体现责、权、利的结合和贡献大小的区别。上述原因形成了农信 社管理层不思创新，员工不思进取，内部缺乏生机和活力。 ( 四) 法人治理结构不够健全，“三会”制度不完善 由于所有者长期缺位以及经营理念陈旧等因素的影响，农信社现有的法人 治理结构水平离现代金融企业的要求还有很大距离，突出表现在以社员代表大 会、理事会和监事会为代表的“三会”制度形同虚设甚至根本就没有建立，经 营班子成为信用社的绝对领导核心和权利中心，经营班子的行为和权利缺乏应 有的监督和制约，“内部人控制”现象普遍存在。这种不健全的法人治理结构忽 视了对存款人利益和集体资产的保护，很大程度上直接引发了高管人员的道德 风险、影响了农信社的经营效率和竞争力，危及到农信社的可持续发展。 ( 五) 全省地区差异大，发展不平衡 珠江三角洲地区的广州、珠海、佛山、东莞、中山、江门等6 市的农信社， 资金相对充裕，业务发展较快，面积仅占全省的1 5 左右，各项存贷款余额却 分别占全省农信社存贷款总量的7 2 和7 0 ；而欠发达的东西两翼和粤北山区资 金来源则相对匮乏，存贷款增长势头甚微。从盈利能力来看，珠三角地区农信 社0 5 年共盈利1 1 亿元，占了全省账面利润的1 4 5 ( 0 7 ) 资料来源：罗继东同志 在广东省农村信用社2 0 0 6 年工作会议的讲话) ，因而如何解决欠发达地区“因 农而生，因农而存，因农而立”的问题显得十分重要。同时，业务发展的结构 也不合理，表现在资产业务增长缓慢，风险资产占比过高。中间业务收入占比 低增收渠道单一，风险集中，影响了全省农信社资产质量和经济效益的提高。 ( 六) 省级与地方农信社之间利益关系冲突 全省农信社统一法人后，如何平衡省级与地方农信社之间的利益关系是组 建省级农村合作银行所面临的最大难题。 现在全省各地的信用社作为独立法人，在经营管理、财务费用及人事等方 面都拥有较大的自主权，全省农信社统一法人后，各地信用社的管理权力、财 务审批权、经营决策权都明显削弱，如果这三方面的工作处理不当，不利于调 动基层的积极性，对日常经营造成一定的影响。所以如何平衡省级与地方信用 社之间的关系是组建省级农村合作银行极需解决的问题。 ( 七) 政策性经营与商业化运作矛盾突出 入股农信社的投资者既为了谋求服务，也为了获取投资回报，因为利润是 进一步发展和提高服务能力的基础，同时利润还是对投资者回报的主要资金来 源。既要获取利润，信用社就要实施商业化经营，这与国家对农信社支持“三 农”的市场定位存在矛盾( ( 圳虱务院关于印发深化农村信用社改革试点方案的 通知国发 2 0 0 3 1 5 号中明确提出：要以服务农业、农村和农民为宗旨) 。在我 国农业是一个弱势产业，主要表现在农作物生长周期长、存在自然风险大等， 在“三农”这个弱势产业面前，农信社难以保证利润的实现，虽然国家对农信 社也注入了一定的支农再贷款给予帮助，但是确没有制定相应的风险补偿措施， 运行的结果使农信社又背负了新的政策性经营风险，加剧了农信社政策性经营 与商业化运作的矛盾。 六、组建策略与措施 结合广东省农村信用社目前的实际情况，组建省级农村合作银行涉及面 广，政策性和操作性都没有成熟规范的东西可借鉴，而且对社会的反应和触动 特别敏感，因此，不能操之过急。总体上应该采取的策略是：组织领导上以省 政府牵头，成立以省金融办、人民银行、省银监、省联社等相关部门组成的省 农村合作银行筹建小组，负责筹建方案的制定及筹建事项的组织领导；组织形 式上最终实现省级总行、地市分行、县市支行、乡镇办事处的架构；步骤上实 行分步推进，继续进行县( 市) 统一法人工作，先在条件成熟的信用社如珠三 角地区东莞、顺德、南海等组建地方性的农村合作银行，逐渐成立小区域性的 农村合作银行如珠江三角洲农村合作银行，最终过渡到省级农村合作银行。方 式上针对不同地区农信社不同对待，对历史包袱特别重、严重资不抵债的信用 社如汕头地区农信社，由地方政府出资解决，或通过降格、合并等手段由发达 地区信用社兼并和重组，还可以采取相互持股方式由发达地区农信社带动欠发 达地区农信社的发展并逐步走向联合。 ( 一) 通过多渠道提高全省农信社资本充足率 l 、增资扩股。采取社会募集形式，扩大资本额度，以提高全省农信社资 本充足率平均水平。省政府应当充分协调各地当地政府积极帮助农信社开展募 股工作，比如：制定政府补贴分红政策、鼓励政府干部职工带头投资入股等， 以增加公众入股信心。作为农信社，则应当对投资入股的社员和股东制定切实 可行的优惠措施，如：贷款优先扶持政策、贷款利率优惠政策、大额股权参与 民主管理和重大问题的决策等，同时，适当拉大投资股与资格股的回报比率， 或对股东提供较优惠的金融服务，吸引更多的投资者选择投资股，以提高投资 股占比，增强股本的稳定性。农信社还应有计划地向社会公众公开业务经营和 财务管理目标，增强工作的透明度，接受社会监督，以此推动增资扩股工作的 顺利进行。 2 、适当引进战略投资者。所谓战略投资者，是指“与发行公司业务联系 紧密且欲长期持有发行公司股票的法人”( 资料来源：中国证监会关于进一 步完善股票发行方式的通知) ，目前广东省各地农信社的股权结构较为分散， 单个投资者入股金额小，造成股东对农信社发展漠不关心，依然没有解决所有 者缺位、内部人控制的老问题。引入战略投资者不仅是补充资本金的有效途径， 而且可以借助其独特的战略地位和成功的经营管理理念，改善农信社的资本结 构，解决内部人控制问题，打破原有体制的束缚，尽快建立健全市场化运行机 制，使农信社真正按照现代化企业制度的本质要求运作，有助于农信社经营管 理水平的快速提升。 引进战略投资者，在国内银行业已不是绝无仅有的尝试，但对于农信社来 说，还属于“纸上谈兵”，在政策层面和操作层面有两个问题要解决：一是要适 当提高战略投资者的入股比例上限，笔者认为将单个战略投资者及其关联企业 向农信社投资入股比例不得超过农信社总股本的2 0 较为适宜。二是选择什么 样的战略投资者，对于广东农信社来说，当地优质的民营企业、合格的境内投 资者或境外金融机构都是可以考虑的对象。 3 、政府捐赠资产，通过增加资本公积方式增加资本净额。 “各级地方人 民政府可以以捐赠资产( 资金) 的方式支持农村合作会融机构改革和发展，所 捐赠资产( 资会) 应计入农村合作金融机构资本公积。”( 锄) 关于规范向农 村合作金融机构入股的若干意见银监发 2 0 0 4 2 3 号) 为这一途径的实施提供 了政策依据。政府可以挑选一些短期内不具有开发价值的土地资源视同无偿划 拨的方式以捐赠名义给农信社。这一方式可以快速提升资本充足率，而可能产 生的社会负面影响较小，后续管理中可能产生的负面影响也较小，可以为增资 扩股压力大，而通过其他途径又无法有效提高资本充足率的地区提供更多更切 合实际的机遇。另一方面政府可以参照人民银行发行中央银行专项票据的做法， 实行有条件的优质资产置换，即政府用预算内拟投资于公共项目的资金置换农 信社历年亏损挂帐或不良资产。 ( 二) 确定不同地区农信社的市场定位和业务发展战略，促进业务协调 发展。 在农业经济比重大、经济欠发达的粤东、粤西、粤北山区的农信社，重点 支持“三农”，不断改进支农金融服务，巩固和增强农信社在农村金融中的基础 地位；在城乡结合部的农信社则在满足“三农”的同时，大力发展零售业务， 加大对农村个体户、个体工商户的支持；对城乡一体化程度较高、经济发达地 区的农信社，则应适度集中资金重点支持当地主导产业的关键企业，以及有效 益、有市场的工商企业和民营企业，积极培育优质客户群体，加大贷款营销力 度，争取地方政府优质项目，积极参与系统内的社团贷款和系统外的银团贷款。 同时，通过充分利用点多面广以及农信社地缘、人缘优势，积极拓展中间业务， 改变盈利模式单一的局面。 ( 三) 动员各方力量，多策并举降低不良贷款 抓住深化农信社改革契机，充分利用省政府和地方政府出台的各种帮助农 信社清收不良贷款的政策，加大不良贷款的清收力度，尤其是政府所属企业的 历史欠账。对农村信用社的历史包袱，一是可参照国家对国有商业银行剥离不 良资产的方法，由地方政府出资补偿或采取优质资产置换；二是建议以农信社 为主体，由地方政府牵头公、检、法、等相关部门，成立农村信用社不良资产 管理机构，专门清收农信社不良资产。农信社自身在开展“双降”中，也应做 到解放思路，开拓创新，积极探索盘活工作新方法、新途径，比如开展风险代 理清收不良资产等，以形成上下齐动，内外连动的工作效应，力争在较短的时 间内恢复农信社“造血”功能。 ( 四) 逐步完善农信社的法人治理结构，适应市场经济发展规律。 首先是继续完善产权结构。产权是法人治理的基础，现在各地农信社虽通 过增资扩股，在一定程度上明晰了产权关系、初步解决了所有缺位的问题，但 这种增资扩股是农村信用社主要为改革需要而进行的，并未对产权给出一个科 学合理的定价、产权交易并不对等，加上股权十分分散、社员的行权意识和能 力不强，所以现有的产权所有者并不能真正意义上行使对农信社的控制权。下 一步，需要区别地域特点、经济状况和农信社本身的发展水平继续完善现有的 产权结构，既要保障农信社的稳健发展，也要充分发挥产权在农信社经营发展 中的主导地位。只有真正明晰了产权关系、完善了产权结构，农信社才能彻底 地建立起现代金融企业的法人治理结构。 其次是尽快建立健全“三会”制度，确立社员代表大会的最高权力地位， 充分发挥理事会的决策作用、监事会的监督作用，尤其是要协调处理好理事会 与经营班子之间的关系。省级联社必须要加强对农信社法人治理工作的管理、 指导，依靠外部力量来督促农信社加快完善法人治理的进程、确保收到实效。 一是落实民主选举制度。理事会成员为投资人的代表，其推荐选拔的重要条件 之一就是要看他的出资额大小，凡达不到规定的出资额度，就不能作为理事的 推荐候选人。经营班子必须由理事会推荐，考核、聘任。监事会应与经营班子 完全脱离，独立地行使监督权利；二是实行任期目标责任管理。理事会作为投 资人的代表，既有重大事项决策权，也要对决策失误造成的经营损失承担直接 责任。经营班子对经营效益的好坏负有经营责任，对经营不善或违规经营等造 成的损失承担主要责任；三是引入经理人年薪制，建立业绩与薪酬挂钩的收入 分配制度，拉开收入档次，充分调动管理人员的积极性和创造性。四是进一步 确立地方政府宏观管理的职责，指导、帮助、支持农村信用社按照市场经济规 律的要求自我完善，自我发展。 ( 五) 系统化经营管理与适当授权相结合，平衡省总行与地方信用社的 关系 为调动各地信用社的积极性，组建省级农村合作银行后，省总行必须制定 相关的授权授信措旋，对信用社进行适当授权，分级管理，包括授予各地信用 社一定的经营管理权、决策权、贷款审批权、财务审批权等。在同常经营上， 对各地进行责任目标管理，下达经营目标时，要区别不同地方的客观环境、历 史条件、经营状况、当地发展水平等进行授权经营，并建立相应的奖惩机制。 在分配机制上，实行工效挂钩、多劳多得、按劳取酬的劳动分配制度，使各地 信用社既有目标、有责任、有压力又有动力，提高各地信用社积极性。 ( 六) 兼顾政策性支农和商业化经营 农信社在完成产权制度改革以后，作为一个独立的市场经济主体，将会首 先考虑信贷资源的优化配置。按照市场经济规律自发调节功能，其信贷资源将 会不断从低效产业逐步向高效产业转移，盈利水平将会逐渐提高，股东的投资 将会得到丰厚的