货币银行学串讲.doc

货币银行学（金融学）-串讲名词外汇:外汇是国际汇兑的简称。通常指以外国货币表示的可用于国际间债权债务结算的各种支付手段。包括：外国货币、外币存款、外币有价证券(政府公债、国库券、公司债券、股票等)、外币支付凭证(票据、银行存款凭证、邮政储蓄凭证等)。实际利率 :实际利率是指剔除通货膨胀率后储户或投资者得到利息回报的真实利率。 以商品而不是以货币衡量的利率。所以它等于货币利率减去通货膨胀率。货币市场:货币市场是短期资金市场，是指融资期限在一年以下的金融市场，是金融市场的重要组成部分。由于该市场所容纳的金融工具，主要是政府、银行及工商企业发行的短期信用工具，具有期限短、流动性强和风险小的特点，在货币供应量层次划分上被置于现金货币和存款货币之后，称之为“准货币”，所以将该市场称为“货币市场”。通货膨胀: 通货膨胀,是一种货币现象, 指货币发行量超过流通中实际所需要的货币量而引起的货币贬值现象。通货膨胀与物价上涨是不同的经济范畴,但两者又有一定的联系,通货膨胀最为直接的结果就是物价上涨。货币政策:货币政策是中央银行为了实现其最终的政策目标，对货币供给量和信用情势，所採取的管制措施。最终政策目标包括：控制物价稳定、协助经济成长、达到充分就业，及平衡国际收支促进金融稳定。央行主要货币政策工具包括：调整存款准备率、调整重贴现率及担保放款融通利率、公开市场操作，以及选择性信用管制，或者直接或间接管制。格雷欣法则：金银复位本制条件下出现的劣币驱逐良币现象。当两种实际价值不同而名义价值相同的铸币同时流通时，实际价值较高的通货，即良币，被熔化，收藏或输出国外，退出流通，实际价值较劣的劣币充斥市场的现象。名义利率：指包含了通货膨胀因素的利率。资本市场 :本质上，资本就是财富，通常形式是金钱或者实物财产。资本市场上主要有两类人：寻找资本的人，以及提供资本的人。寻找资本的人通常的工商企业和政府；提供资本的人则是希望通过借出或者购买资产进而牟利的人。 法定存款准备金率:是指一国中央银行规定的商业银行和存款金融机构必须缴存中央银行的法定准备金占其存款总额的比率。基础货币:也称货币基数、强力货币、始初货币，因其具有使货币供应总量成倍放大或收缩的能力，又被称为高能货币，它是中央银行发行的债务凭证，表现为商业银行的存款准备金（R）和公众持有的通货（C）。判断各国央行对货币层次划分时，都有流动性作为划分的依据和标准。()格雷欣法则是在金银复本位制下出现的现象。()根据凯恩斯主义理论，在“流动性陷阱中”，货币政策无效 （）股票行市与市场利率成反比 （）证券公司在美国和欧洲大陆称之为投资银行（） 银行和保险业务收支在国际收支平衡表中属于资本项目（）政策性银行经营原则是保本微利。（）信用是在私有制基础上产生的。（）复本位制是金银复本位制的简称，是指以金和银同时作为本位币的货币制度（）计算1.设有5年期的定期银行存款10000元年利率为5%以年为计息期间请分别用单利法和复利法计算到期日的本息和单利法 10000+100005%5=12500 复利法 100001+5%5=12762.8 2.计算商业银行派生存款。计算公式：1.派生存款原始存款（1法定准备率1）。2.如受客户提现率的限制。用公式表示： 派生存款原始存款（1法定存款准备率提现率1）3.债券价格计算。例如，投资者购入某种发行价格为120元的债券，同年银行两年期定期存款利率为6(单利)，持有两年后该投资者要在什么价位以上卖出其所持债券才能使自己在债券上的投资比在银行定期存款上的投资更划算一些。解：投资者购人某种发行价格为120元的债券同年银行两年期定期存款利率为6(单利)持有两年后该投资者要在什么价位以上卖出其所持债券才能使自己在债券上的投资比在银行定期存款上的投资更划算一些。 1206%X2+120=134.4论述1、我国外汇制度改革以及人民币升值对我国的影响。人民币升值的积极影响：第一、有条件的降低进口产品的成本。第二、国内居民出国旅游和留学的成本降低。第三、可以减轻外债负担。（2）人民币升值的消极影响：第一使出口减少，进口增加，贸易顺差缩小。升值意味着外汇价格上涨2%，因此本以价格优势打人国际市场的出口品将会受到一定的冲击，出口将会有一定程度的减少。第二不利于我国发挥劳动力察赋的相对优势.失业率可能上升。第三、金融风险会加大。随着人民币的持续升值、美元不断贬值、我国经济仍保持高速增长是造成金融市场动荡的潜在因素。第四、通货膨胀的压力加大。第五、增加了债权人的损失。对于外债，作为债权人的国家和企业，随着本币的不断升值，其损失也在不断增加。2、 当前我国通货膨胀的原因及治理对策。原因：（1）需求拉上的通货膨胀，通常指经济运行中总需求过度增加，超过了既定价格水平下劳动商品和劳务等方面的供给，从而引起货币贬值、物价总水平上涨。其中引起总需求膨胀的有四个因素：财政赤字、信用膨胀、投资需求膨胀、消费需求膨胀。（2）成本推动的通货膨胀。侧重于从供给和成本方面来解释物价水平的持续上升的原因。由成本推动的通货膨胀又可分为工资推动引起的通货膨胀和利润引起的通货膨胀。（3）结构型通货膨胀。对通货膨胀影响较大的主要是经济结构、部门结构和比例结构。（4）其他原因。通货膨胀是一种非常复杂的经济现象，往往多原因导致，除上述外还有攻击不足、预期不当、体制因素等其他原因。对策：（1)控制货币总量。由于其原因较多，因此控制通膨的一个最基本的对策就是控制货币供应量。（2）调节和控制社会总需求。对于需求拉上型通膨，调节和控制社会总需求是个关键。（3）增加商品的有效供给，调整经济结构。增加商品的有效供给是治理通货膨胀的另一个重要方面。（4）其他政策。出上述外，实践中还有一些诸如限价、减税、指数化等治理通膨的政策。3、 目前我国金融机构体系构成。（1.以银行为主的金融机构体系，包括商业银行体系和真个性银行体系。（1）商业银行体系包括：四家国有商业银行、其他股份制银行、城市商业银行、外资银行、城市及农村信用合作社、财务及租赁公司等金融机构、信用服务机构。（2）政策性银行体系。1994年国务院改革现行的金融体制，目标是建立在中央银行宏观调控下的政策性金融与商业性金融分离的金融机构体系。2）证券业。主要有证券公司、证券交易所、各种基金管理公司、各种中介服务机构、合格的境外机构投资者。3）保险业。今年来保险业的发展速度很快，截止06年底全国共有中外资保险机构111家，同时保险专业中介机构的发展也非常迅速。4、我国当前国际收支失衡的原因及对策。原因：（1）经济增长状况。包括周期性不平衡（各国的经济共发展往往要经历经济和周期的不同阶段，即使在同一时期，不同的国家也可能出在经济周期的不同阶段）和收入性不平衡（收入性不平衡导致的国际收支失衡与异国的进出口商品的需求收入弹性有很大关系）。（2）经济结构性原因。这类失衡短期内很难得到调整，具体表现为产品的结构性失衡与要素的结构性失衡。（3）货币性因素。包括物价和币值的变化、利率的变化、汇率的变化。（4）偶然性因素的变动。失衡一可能是由于突发的偶然事件引起的，但一般是暂时性的，偶然因素一消失便会自动回复平衡。（5）外汇投机和国际资本