中国中小企业信用担保融资的现状问题与政策研究.ppt

中国中小企业信用担 保融资的现状、问题 与政策研究 方兆本 2005-11-24 2005中国信用融资担保高峰论坛 1 摘要 n民建中央专题组信用担保调研简介 n调研报告简介 信用担保行业取得的成绩 信用担保行业存在的问题 促进信用担保与信用体系建设的政策建议 n进一步探讨 2 民建中央专题组信用担保调研简介 n走访国家发改委、银监会、中国人民银行 总行、国家工商总局等单位 n赴上海、深圳、北京等地进行实地调研 n召开13次座谈会，听取47家单位情况介绍 n形成调研报告上呈国务院加快信用担保 体系建设，促进中小企业发展 3 信用担保行业取得的成绩 n966家担保机构，累计担保企业48318户 n担保贷款100035笔，累计保额1179亿元，实现收 入28.2亿元 n受保企业新增销售额1180亿元，新增利税102亿 元，新增就业57.2万人 来源：国家发改委（截至2003年底） n担保行业初具规模，目前已逾4000家 n其它（略） 4 信用担保行业部分亮点 n上海将个人信用信息应用到企业征信系统中，合 理整合信用资源 n深圳中科智，在其92亿元人民币的担保额中，赔 付金仅5000多万元人民币 n北京中关村科技担保，集成电路设计、软件外包 企业担保贷款绿色通道 n国开行（上海），对中投保公司承担的担保责任 给予50%的再担保 n温州，信用村镇试点，曝光失信企业等 5 信用担保行业存在的问题 n担保机构运作不规范，地区发展不平衡 n担保机构规模小、担保放大倍率低 n缺乏风险分散机制，未形成全国性风险分 担体系 n缺乏资金补偿机制，持续性发展存在困难 n法律法规滞后，缺乏制度保证 n多头管理造成监管乏力、信息不畅 6 促进信用担保与信用体系建设的政 策建议 n完善相关法律法规，使担保机构有法可依 n统一监管，实现信用资源的共享 n建立风险防控体系和分散机制，完善再担保制度 n建立资金补偿机制，保证担保机构可持续发展 n发展行业协会，开展行业内担保 n丰富担保产品种类，培养专业化人才 n完善信用担保体系，建设信用社会 7 进一步探讨 n客观认识信用担保体系 n中小企业融资到底有多难 n建立公平的商业银行竞争秩序，深化金融改革，加快利率市场化进程 n各级政府部门恰当定位信用担保体系中扮演的角色 n分类管理，避免出现监管真空 n中小企业信用与企业主个人信用相结合 n通过信用担保机构提高委托贷款 n加大对农村的金融支持力度 n外资金融机构对信用担保行业影响 n组建行业自律组织 n积极主动健全科学的风险管理体系 n加快高素质的信用担保人才队伍的建设 8 客观认识信用担保体系 n中小企业融资难是普遍现象、在我国更为突出 n与发达国家中小企业融资难问题又不完全一样 n发达市场经济国家金融制度比较完善 n我国市场制度包括金融制度有待完善 既要考虑直接的优惠政策 又要考虑金融体系的完善 还要进一步深化金融改革 n信用担保是一个充满争议的课题 9 客观认识信用担保体系（续） n落脚点是促进中小企业发展 n其它融资形式，如 典当贷款为中小企业短期小额融资提供便利 当物多样化、手续便捷、当金使用不受限制 n信用担保应在经济总量中发展适度 n在信用约束尚不健全的情况下，是现阶段解决中 小企业融资难问题的重要环节，但不能估计过高 也不能忽视 10 客观认识信用担保体系（续） n国际信用担保体系的实践，经信用担保的银行贷 款一般都不超过中小企业贷款总额10 n美国小企业管理局主要发挥政策导向作用 1991-2000帮助435,000个小企业获得946亿美元贷款 5,696,600个小企业，10,295,000个自由职业者 2003单一年度银行贷款增量即为8982亿美 n来源：美国克里夫兰联邦储备银行 、美国总统经济报告 n美国小企业管理局也只能发挥政策导向作用 11 美国小企业业融资资资资 金来源列表 来源：Berger & Udel (1998), The Economics of Small Business Finance: The Roles of Private Equity and Debt Markets in the Financial Growth Cycles. Journal of Banking and Finance 22: 613-673. 股本来源及其结构比重债务 来源及其结构比重 初 始 出 资 人 天 使 融 资 风 险 资 本 其 它 总 股 本 金融机构 非金融性企业与政 府 私人 商 业 银 行 财 务 公 司 其 它 金 融 机 构 商 业 信 用 其 它 企 业 政 府 初 始 出 资 人 信 用 卡 其 它 个 人 负 债 总 债 务 全部小企业业31.3 3.6 1.9 12.9 49.6 18.8 4.9 3.0 15.8 1.7 0.5 4.1 0.1 1.5 50.4 按企业业的规规模分类类 =20人，销售额100万27.2 NANANA47.7 19.9 5.5 2.8 17.0 2.0 0.5 3.6 0.0 0.9 52.3 按企业业的发发展阶阶段分类类 02年19.6 NANANA47.9 15.7 8.3 3.8 13.4 1.5 0.3 6.0 0.2 2.8 52.1 34年17.4 NANANA39.4 30.8 2.5 2.4 13.4 1.1 0.7 6.2 0.2 3.3 60.6 524年31.9 NANANA48.0 17.9 5.9 2.9 17.1 2.4 0.4 3.9 0.2 1.4 52.0 25年35.4 NANANA56.5 17.3 3.3 3.4 13.9 0.6 0.5 3.7 0.1 0.9 43.5 12 Share of Outstanding Debt for All Small Firms,by Credit Type Total Valaue 700 Billion, year 1998 By U.S. Small Business Administration (2003) Mortgage31% Line of credit30% Owner loan12% Equipment8% Vehicle5% Lease5% Other9% 13 Share of Outstanding Debt for All Small Firms,by Supplier of Credit Total Valaue 700 Billion, year 1998 By U.S. Small Business Administration (2003) Commercial banks57% Owner loan12% Financ compnies11% Family & Friends4% Thrift3% Unknown2% Leasing2% Other9% 14 客观认识信用担保体系（续） n担保公司的业务特点决定了其生存和发展 离不开银行的支持 n信用担保体系是深化金融改革的催化剂， 是银行服务体系的延伸 n新兴市场的信用担保实践，凡是不走商业 化的道路，基本上都效果不佳 15 中小企业融资到底有多难 n中国人民银行货币政策执行报告 贷款笔数满足率86% 金额满足率为80% n国家发改委，中小企业拒贷率56.1% 无法落实担保23.8% 无法落实抵押32.3% n上海市银行信贷登记系统 中小企业贷款余额占银行贷款余额51.82 小企业贷款余额占银行贷款余额16.99 16 中小企业融资到底有多难（续） n有多少行业、企业属于融资困难 n企业生命周期与融资困难 n只有做到心中有数才能找准解题的切入点 n准确展示中小企业发展状况需要数据支撑 n工商总局、统计局、发改委之统计工作 17 中小企业融资到底有多难（续） n中小企业量多面广、质量良莠不齐 中型企业（有市场、有效益、守信用），抢着支持 小型企业（产品有销路、还贷有保证），积极支持 一般的融资难通常针对小企业（微小企业） n优劣两极容易识别，混在中间的不易识别，体现 银行的信贷水平，商业银行要提高识别水平 18 建立公平的商业银行竞争秩序，深 化金融改革，加快利率市场化进程 n金融改革相对其他改革稳健有余而创新不足 n银行业股权结构并不能必然解决呆坏账问题 n商业银行竞争不足是疏远中小企业的根本原因 n加速银行之间的公平竞争有利于商业银行为中小 企业提供贷款 n基于科学的信用体系，用利率杠杆来奖优罚劣是 解决融资问题的关键 n对商业银行服务中小企业予以优惠 19 各级政府部门恰当定位信用担保体 系中扮演的角色 n完善市场经济体制大环境 n深化金融改革、促进商业银行竞争 n个人与企业信用体系整体规划 n服务型政府、多层次的社会化服务体系、政府采购服务 n政策导向政策性资金交由政策性担保机构运作 n各省加强合作、地区内协调、整合中小企业服务中心资源 n避免政策性担保与商业担保不公平竞争 n营造良好的市场环境、建立信用良好中小企业受益机制 20 分类管理，避免出现监管真空 n政策性担保与商业担保合理分工 n政策性担保逐渐淡出 n加速商业担保领域的市场竞争 n担保机构的退出机制，使鱼目混珠者出局 21 中小企业信用与企业主个人信用相 结合 n中小企业的特点决定了企业信用和个人信 用紧密相关，加强中小企业法人管理 n发展中小企业个人信用与企业资信相结合 的企业信用担保贷款业务 n强化对中小企业高级管理者的信用培训， 实现企业自身的信用增长 22 通过信用担保机构提高委托贷款 n中小企业、担保机构、商业银行多赢效果 n金融机构各项贷款为188565.57亿元 n其中短期贷款为90808.27，委托与信托贷 款为1926.05。 n委托与信托贷款占各项贷款的1 n来源：央行金融机构本外币信贷收支表（截至2004 年底） 23 加大对农村的金融支持力度 n中小企业信用担保试点无法覆盖县及县以 下地区 n商业银行向大城市和大型企业过度集中 n加快农村金融体制改革，改善农村金融服 务，加大信贷支农力度 n信用担保机构对此能否所有作为 24 外资金融机构对信用担保行业影响 n部分担保机构业务水平有待提高 对企业提供担保业务一般经11个环节，比直接到银行 贷款手续更多，品种单一、期限短、费率高 n来源：中国人民银行天津分行 n上海银监局借鉴境外银行小企业贷款经验 外资处牵头对渣打银行、德富泰银行等长期开展小企 业贷款的典型做法、国际经验等进行总结和推广 n外资机构如何影响信用担保行业 25 组建行业自律组织 n地方性与全国性自律组织 广东、山东、辽宁、湖北等省级协会 广州、深圳、佛山、南京等市级协会 n如何组建、如何发挥应有作用 n守法、自律、协调、服务、维权 n行业协作，交流经验，取长补短，在自律 中逐步完善业务规则 26 积极主动健全科学的风险管理体系 n高风险行业，识别和控制风险的能力必须 高于商业银行才能生存发展 n不能过分依赖于反担保 n完善风险管理体系，从政府有限风险补偿 向自我补偿过渡 n借鉴风险管理经验需结合中国实际情况 27 加快高素质的信用担保人才队伍的 建设 n担保专业性强，涉及金融、财务、法律、审计、 项目评估等多方面 n担保机构的迅速扩张，担保人才更加短缺 n担保从业资格准入制度和失信惩戒机制 n在高校内设置有关专业 n信用担保机构加强与国内外有关院校的合作 n加强与国际同行的业务交流与合作 n市场培育与推广（美林成功的经验） 28 The end, thank you. 29 A1D5G8KbNeQiTlWo#r%v(y+B3E6H9LcOgRjUmYp!s&w)z0C4F7JaMdPhSkVnZq$u*x-A2D5G8KbNfQiTlXo#r%v(y0B3E6I9LcOgRjVmYp!t&w)z1C4G7JaMePhSkWnZr$u*x+A2D5H8KbNfQiUlXo#s%v(y0B3F6I9LdOgRjVmYq!t&w-z1C4G7JbMePhTkWnZr$u(x+A2E5cOgRjVmYp!t&w)z1C4G7JaMePhSkWnZq$u*x+A2D5H8KbNfQiUlXo#s%v(y0B3F6I9LdOgRjVmYq!t&w-z1C4G7JbMePhTkWnZr$u(x+A2E5H8KcNfRiUlXp#s%v)y0B3F6IaLdOgSjVmYq!t*w-z1D4G7JbMeQhTkWoZr$u(x+B2E5H9KcNfRiUmXp#s&v)y0C3F7IaLdPgSjVnYq$t*w- A1D4G8JbNeQhTlWoZr%u(x+B2E6H9KcOfRiUmXp!s&v)z0C3F7IaMdPgSkVnYq$t*x-A1D5G8JbNeQiTlWo#r%u(y+B3E6H9LcOfRjUmYp!s&w)z0C4F7IaMdPhSkVnZq$t*x-A2D5G8KbNeQiTlXo#r%v(y+B3E6I9LcOgRjUmYp!t&w)z1C4F7JaMePhSkWnZq$u*x+A2D5H8KbNfQiTlXo#s%v(y0B3E6I9LdOgRjVmYp!t&w-z1C4G7JaMePhTkWnZr$u*x+A2E5H8KcNfQiUlXp#s%v)y0B3F6IaLdOgSjVmYq!t*w-z1D4G7JbMePhTkWoZr$u(x+A2E5H9KcNfRiUlXp#s&v)y0C3F6IaLdPgSjVnYq!t*w- 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