如何粗略地判断一个平台的安全性

如何粗略地判断一个平台的安全性 这个话题很有挑战，不然也不会有那么多朋友中雷。提出来只是探讨，帮助思考从哪些 地方去判断和分析风险。 1、警惕不合理的收益 高收益谁不爱?!但要慎之又慎。其实大家都不傻，不为高收益，谁会以身范险?!中雷 多因盲目追求高收益而起。遇到很多“中雷”的朋友，而且很多朋友是连中几雷，分散投 资还屡屡中雷，不是运气差，是贪婪，盲目追求高收益，分散的时候，选来选去都选了那 些所谓“收益高” ，而实际有很大风险隐患的平台。 我不赞同“收益高的风险大”这种说法，反对简单地用收益水平来衡量风险高低：低 息也会高风险，低风险也会有较高收益，收益和风险并不完全对等。一定程度上，收益取 决于平台业务类型，比如卖理财的(年化 7%至 9%)低于做债权抵押的(年化 12%以上)，做 房抵借款的(年化 12%至 18%)一般略低于做车抵借款的(年化 20%左右，当然车抵不押车 的情况下，风险会比房抵大一些)，纯做通道的(年化 12%至 15%，单纯转让融资性担保公 司或融资租赁公司的债权)会低于自己拓展借款人再交给融资性担保公司担保的(年化 15% 至 18%)。银行系的(年化 7%至 9%)低于国资系的(年化 10%至 14%)，国资的低于民营成 熟平台(年化 13%至 16%)，民营成熟平台低于进取型中小平台(一般在年化 16%至 22%)。 当收益高出太多，我们就要认真分析其可靠程度;当收益超出同类业务、同类安全水平 下的合理水平太多，我们就要怀疑其是否自融，是否关联担保，是否高息圈钱准备跑路?当 然，也不排除平台营销活动的原因给出的高收益。总之一点，不要随意追求不明不白的高 收益。这往往是上当受骗的开始!这个时候就应该是想起“你盯着别人的高收益，别人盯 着你的本金”这句话的时候了。 以此判断，黄金街平台 9%-11%的年化收益是合理的，平台项目全部来自国家信用背 景项目，风险是比较低的。 2、分辨不同利益立场的言论 行业的火爆，催生了大量不同的利益群体：代表各种不同类型平台利益的、代表各类 第三方平台利益的、还有一些有着个人利益目的的人员，纷纷从自己的利益立场出发，有 偏向性地“教育” “引导”投资人。举几个例子，鼓吹从源头上把控风险的平台，往往是没 有任何保障措施的;鼓吹去担保化的，往往也是担保公司的保障力比较弱的;鼓吹 P2P 行业 进入“拼爹时代” ，一定要选背景强大的平台，你们想想应该是哪一类人?鼓吹低收益才安 全，高收益高风险的，可能是哪些人?宣扬第三方托管无意义的可能是哪些人? 一定程度上，这种有倾向性的营销言论，是 P2P 小白们所面临的最大的风险：没人指 路他们会谨慎地慢慢摸索，而碰到一个别有用心的指路人，带来的可能是灾难。大家一定 要善于从各种相互矛盾的观点和言论中，找出真正代表投资人自身利益的观点，而不在外 界相互矛盾的观点中变得茫然，也不为一些似是而非的观点所误导，更不为一些营销的蛊 惑之言而迷惑。我们投资人的根本利益就两点：高收益、低风险，这是亘古不变的! 3、从安全保障机制上去分析 超出正常范围的高收益可能预示着风险，但并不意味着收益在正常范围内、或者收益 偏低就意味着安全，真正的安全要依靠制度来保障： (1)资金托管，避开资金池，防止跑路(当然，如果是有背景的平台，或者实力强大的 老平台，即使没有托管也不会跑，也能达到相同的效果); (2)易变现资产足值抵押(一般常见的有房产或者汽车，这是极端情况下的根本保障， 哪怕担保公司也倒闭了); (3)融资性担保公司担保(逾期有人垫付，违约有人兜底)。当然，一些交易额巨大的平 台，也会采用风险备用金模式，只要风险备用金足够(一定要记住足够二字，最好代收余额 的 10%)，也能起到很好的保障作用(现实的一个情况是