2017年荆门市高级会计师考试案例分析题练习5

2017 年荆门市高级会计师考试案例分析题练习 5 美国通用电气公司(以下简称 GE 公司)成立于 1878 年，是美国道琼斯指数上唯一留下 来的百年老店。作为一家多元化、全球化，集产品、服务、金融于一体的跨国公司，其在 集团融资与资金集中管理上具有很强的竞争优势，其中“现金池”管理模式即为其一大特 色。目前，GE 公司近千家企业在全球各地设立 82 个现金池，这些现金池归 GE 总部财务部 统一运作。 迄今为止，GE 公司在华已投资设立了 40 多家经营实体，投资业务包括高新材料、消 费及工业品、设备服务、商务融资、保险、能源、基础设施、交通运输、医疗和消费者金 融等十多项产业或部门。GE 公司在中国设立一个母公司账户，在每天的下午 4 点，银行系 统自动对子公司账户进行扫描，并将子公司账户清零，严格按照现金池的操作进行。例如， A 公司在银行享有 100 万美元的透支额度，到了下午 4 点，系统计算机开始自动扫描，发 现账上透支 80 万美元，于是便从集团公司的现金池里划 80 万美元归还，将账户清零。倘 若此前 A 公司未向集团公司现金池存钱，则记作向集团借款 80 万美元，而 B 公司如果账户 有 100 万美元的资金盈余，则划到现金池，记为向集团公司货款，所有资金集中到集团公 司后，显示的总金额为 20 万美元。如果总部账户现全池余额不足以满足各下属公司的日间 透支，则根据总部与银行间的授信协议，由商业银行向总部账户进行“短期货款”以弥补 其差异。 GE 公司的这种做法实现了集团内部成员企业资金资源的共享：集团内部成员企业的资 金可以集中归拢到一个“现金池”中，同时成员企业可以根据集团内部财务管理的要求有 条件地使用池内的资金。总部现金池账户汇集了各成员单位银行账户的实际余额，当成员 单位银行账户有资金到账时，该笔资金自动归集到总部现金池账户；各成员单位银行账户 上的实际资金为零，各成员单位的支付资金总额度不超过集团规定的“可透支额度”；成 员单位有资金支付时，成员单位银行账户与总部现金池账户联动反映，实时记录资金变化 信息；实行集团资金“现金池”管理，盘活了沉淀资金，提高了资金利用率。通过管理过 程中的可用额度控制，成功降低资金风险。 要求： 1.根据本案例，请回答企业集团资金集中管理有哪些运作模式? 2.根据本案例，请回答在设立财务公司的情况下，企业集团资金集中管理有哪些运作 模式?每种运作模式的机理和优点是什么?并请你据此判断美国通用电气公司采用的是何种 运作模式。 3.财务公司应如何建立全面风险管理体系? 【正确答案】 1.集团资金集中管理模式包括：总部财务统收统支模式、总部财务备用 金拨付模式、总部结算中心或内部银行模式、财务公司模式。 2.在设立财务公司的情况下，企业集团资金集中管理运作大体包括两种典型模式，即 “收支一体化”模式和“收支两条线”模式。 “收支一体化”模式的运作机理：(1)集团成员单位在外部商业银行和财务公司分别开 立账户，外部商业银行由集团总部统一核准，成员单位资金结算统一通过成员单位在财务 公司内部账户进行。(2)资金收入统一集中。成员单位银行账户纳入集团集中范畴，其银行 账户资金经授权统一存入财务公司开立的账户中，形成集团“现金池”；(3)资金统一支付。 财务公司经授权后，按照成员单位的支付指令完成代理支付、内部转账等结算业务。 “收支一体化”模式的优点主要有：集团总部通过财务公司实现对成员单位的资金统 一管理，成员单位资金归集比例及归集效率高，财务公司保持对成员单位资金收、支的严 密监控，结算关系清晰，有利于实现集团整体利益最大化。 “收支两条线”模式的运作机理：集团总部对成员单位的资金收入和资金支出，分别 采用互不影响的单独处理流程，具体流程大体包括：(1)成员单位在集团指定商业银行分别 开立“收入”账户和“支出”账户；(2)成员单位同时在财务公司开立内部账户，并授权财 务公司对其资金进行查询和结转；(3)每日末，商业银行收入账户余额全部归集到财务公司 内部账户；(4)集团内外结算活动，全部通过财务公司结算业务系统进行；(5)每日终了， 成员单位以其在财务公司账户存款为限，以日间透支形式办理对外“支付”业务。 “收支两条线”模式的优点是：成员单位在商业银行的账户、财务公司在商业银行的 账户是各自独立的，只需通过三方协议将成员单位的银行账户纳入到财务公司的账户中， 从而不受账户类型及账户余额限制，从而能实现集团资金的全封闭全程结算，并做到实时 到账、减少资金在途，提高资金周转速度。 根据本案例和以上分析，可以判断，美国通用电气公司采用的收支两条线的“现金池” 集中管理模式。 3.财务公司应建立全面风险管理体系，主要包括建立健全组织机构体系、强化财务公 司的内部控制制度。 一方面，建立完善的组织机构体系。主要包括：第一，建立健全现代企业制度，保障 财务公司的董事会、监事会的正常运转，强化董事会、监事会在财务公司风险控制中的作 用。第二，设置独立、专门的风险管理和监督部门，落实全面风险管理责任。在财务公司 内部应设立属于董事会领导的风险管理部和稽核部。 另一方面，强化财务公司的内部控制制