商业银行及其管理医学演示文档

第六章 商业银行及其管理,第六章 商业银行及其管理,一、商业银行的产生 商业银行的前身是货币经营业，货币经营业的主要业务是货币兑换、保管和兑换业。（一）铸币及货币金属的鉴定和兑换（二）货币保管（三）兑换,第六章 商业银行及其管理,现代意义上的商业银行起源于文艺复兴时期的意大利。经营货币的商人常常坐在长板凳上进行交易，所以被称之为“banco”即长板凳上的人。英文的“bank”也从此而来。这些银行家中，最著名的是佛罗伦萨的梅迪西家族。这个家族在1397年建立了世界上第一家银行-梅迪西银行，并从此后的一个多世纪控制了意大利的银行业。1694年，在政府的扶持下，英国成立了第一家股份制商业银行-英格兰银行。,商业银行是指主要发放周转性工商业贷款，享有垄断创造活期存款的特权，以赢利最大化为经营目标，提供日趋多样化综合性金融业务的金融中介机构。,商业银行是企业，又不是一般的企业,第一商业银行是企业：（1），拥有一定的资本金；（2），从事货币信用经营；（3），有收入，也有支出，照章纳税；（4），实行经济核算，以赢利最大化为目的。,第二.商业银行又不是一般的企业，是特殊的企业；（1），商业银行经营对象特殊；（2），商业银行是高负债的企业；（3），商业银行关系面广，渗透力强；（4），商业银行更容易冒风险；（5），商业银行的社会信誉与社会形象更加重要，是其生存与发展的根基；（6），商业银行破产倒闭的社会成本特别巨大。,第六章 商业银行及其管理,二、商业银行的经营模式（一）职能分工型的商业银行经营模式英式 这种模式下的商业银行将融通短期商业资金作为自己的主要业务（二）德国式的全能银行的经营模式德式 这里银行不仅提供短期商业周转资金，而且融通长期固定资本，也可以直接以持股方式投资于新兴企业，在资本市场的购并、证券发行方面也占有一席之地。,第五章 商业银行及其管理,三、商业银行的组织体制 从历史上看，商业银行的组织体制主要有五种。（一）单元制（二）总分行制英国为代表-主流模式（三）银行控股公司制（四）连锁银行制（五）代理银行制 其他四种以美国为代表,第六章 商业银行及其管理,（一）单元制 这种制度主要以美国为代表。其特点是法律禁止或者严格限制银行设立分支机构，银行业务由完全独立各个银行分别办理。美国曾长期实行完全的单元银行制度，不许银行跨州经营和设立分支机构。美国实行联邦制，设立银行可向联邦政府注册，成为国民银行，也可向州政府注册，成立州银行。单元制虽然强化了银行与当地经济的联系，限制了银行垄断势力的发展，但它人为限制了银行的发展，影响了银行竞争力的提高。1997年后随着跨州银行法案的实施，银行设立分支机构已不存在实质性限制。,第六章 商业银行及其管理,（二）总分行制 总分行制又被称为分支行制。它是指银行在大城市设立总行，并根据需要，在国内外广泛设立分支机构，分支行的业务和内部事务统一遵照总行的规章和要求办理。这种制度下的总行有的不再办理具体银行业务，而专司管理、协调之责，有的则继续办理银行业务，同时进行全面的管理。目前世界各国一般都采取这种银行组织形式，其中尤以英国、德国、日本等国为典型。一般认为，实行总分制度，有助于银行实现规模经济效益，利于在一个较大的范围内实现资产等业务的分散经营，并可在不同分支机构之间灵活调度资金，统筹安排各项业务，化解银行风险，在满足大的资金需求方面也可达到更好的效果。另外，总分行制下，银行业务相对为数不多的几家银行集中，这对中央银行货币政策的实施和传导可能有一定的积极作用。,（三）银行控股公司制 是指一家银行公司控制一家或多家银行和公司的股权的集团公司。从立法角度看，控股公司拥有银行，但是上控股公司往往是由银行设立并受银行的操纵的组织。银行控股公司制在美国最为流行。好处在于：第一，规避限制设立分支机构的法律，第二，借此进入非银行业务领域，第三，持股公司较之与其属企业有更高的资信，并可使用一些法律禁止商业银行使用的筹资工具，这对银行等金融机构降低了筹资成本、扩大融资渠道有更大好处。1、多家银行控股公司（Mulitiple Bank Holding Companies)2、单一银行控股公司（One-Bank Holding Companies),商业银行及其管理,（四）连锁银行制 两极以上商业银行受控于以个人或同一集团，但并没有股权公司存在。连锁银行成员多是形式上保持独立的小银行。（五）代理银行制 代理银行制也有往来银行制之称，指银行相互间签订代理协议，委托对方银行代办制定业务的制度。,商业银行及其管理,四、中国的银行业（一）现代银行的出现和初步发展 中国出现的第一家现代意义上的银行是1845年英国丽如银行在广东开设的分行，此后各资本主义国家的银行相继在中国开设分行。中国自办的第一家银行则是1897年在上海设立的中国通商银行。,商业银行及其管理,（二）改革之前的银行体制 1948年12月1日，中国人民银行在石家庄成立，同时开始发行人民币。特点：第一，大一统性，指全国就有一家银行即中国人民银行。第二，非独立性。中国人民银行作为政府的一个部门，充当国民经济各部门的会计和出纳，对经济的调节作用非常有限。,商业银行及其管理,（三）银行体制的改革 从1979年开始，中国的银行体制展开了一系列改革，并逐渐建立起多层次的银行体制。1979年2月中国农业银行恢复，1984年1月1日，中国人民银行正式成为中央银行，同时成立中国工商银行，负责办理原由人民银行办理的全国工商信贷业务和城镇储蓄业务。 除四大国有商业银行外，从1996年开始，国家又陆续批准恢复组建了一批商业银行，主要有：交通银行、中心实业银行、广大银行、招商银行、深圳发展银行、华夏银行、广东发展银行、福建兴业银行、上海浦东发展银行、中国民生银行等。,商业银行及其管理,五、银行存在的理由：（一）降低交易费用1、搜寻成本+鉴别或认证成本：减轻由信息不对称造成的逆向选择。2、监控成本+实施成本：减轻败德行为和道德风险。（二）协调资金供求双方对流动性和期限的不同偏好。（三）分担风险（单个借款人违约，银行还可以履约。（四）创造金融产品（五）创造货币,商业银行及其管理,第二节 商业银行的主要业务在分业经营模式下的商业银行，其基本业务活动仍由负债业务、资产业务和其他业务共同组成。其中，负债业务和资产业务反映银行的资产负债表中。通过资产负债表，可以了解商业银行业务活动的概貌。,商业银行资产负债表的结构,资产 负债与资本 现金资产 存款 库存现金 活期存款 存款准备金 储蓄存款 同业存款 定期存款 在途资金 借款 贷款 向中央银行借款 工商贷款 同行业拆借 消费者贷款 其他借入资金 不动产贷款 其他负债 银行间贷款 股东权益 其它贷款 资本 投资 资本盈余 政府债券 未分配利润 其他有价证券 资本储蓄金 其他资产,商业银行及其管理,一、商业银行的资产业务银行的主要资产业务是贷款和证券投资商业银行的资产是指商业银行所拥有的能够为其增加收益的物资,财产和权利的总和(既包括有形的也包括无形的),商业银行的资产业务实际上就是商业银行的资金运用业务.,（一）现金资产(一级准备)-第一道防线现金资产是银行资产中最富有流动性的部分，因为它能直接满足对外支付的需要。现金资产由库存资金、存款准备金、同业存款和在途资金组成。1、库存资金它是指银行金库中的现钞和硬币，其主要用途是满足客户日常提款和银行本身的日常开支。,商业银行及其管理,2、存款准备金这里的存款准备金主要是按中央银行的要求所提取的法定存款准备金，为了确保商业银行的支付能力。另外，为了银行间票据清算的需要，商业银行通常在央行还会开设清算账户，并存入一定数量的资金。3、存放同业存款 银行出于代理和自身的需要，在其它银行保有一定的存款余额。,商业银行及其管理,4、在途资金 它是指在支票清算过程中，已记入银行的负债，但实际上银行还未收到的那部分资金。例如，存款人将一张以A银行为存款人的支票存入B银行时，B银行将在自己的资产负债表的负债方式上该存款人相应余额的存款，但是这笔资金尚需要一定的清算过程和时间才能够从A银行的账户转入B银行的账户,商业银行及其管理,（二）贷款贷款又称为放贷，是银行将其所吸收资金，按一定的利率贷放给客户并约期归还的业务。也是传统银行最主要的利润来源。按贷款期限划分，有短期贷款（1年内）、中期贷款（1-5年）和长期贷款（5年以上）。按贷款对象及用途分，有工商业贷款、不动产贷款、消费者贷款、同业贷款、证券贷款和其他贷款等。（需要第三方以其全部财产为借款方人的偿还作保证）6C原则：品格、能力、资本、担保、经营环境、事业的连续性,商业银行及其管理,按贷款条件分，有信用贷款和担保贷款。担保贷款由具体分为抵押贷款、质押贷款和保证贷款。按还款方式分，有一次偿还贷款和分期偿还贷款。按贷款质量分,分为正常.关注.次级.可疑.损失不良资产：次级、可疑、损失,正常:借款人能够严格履行合同，有充分把握偿还贷款利息关注:尽管目前借款人没有违约，但存在一些可能对其财务状况产生不利影响的主观因素，如果这些因素继续存在，可能对借款人的还款能力产生影响,次级:借款人的还款能力出现了明显问题，依靠其正常经营收入已无法保证足额偿还贷款本息可疑:借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行抵押或担保，也肯定要发生一定的损失损失:采取所有可能的措施和一切必要的程序之后，贷款仍无法收回。,商业银行及其管理,（三）贴现实际上可以归为贷款中的一种，但它与一般的贷款又有所不同。它是以银行买进未到期票据（现在也包括未到期短期政府债券）的方式进行的。贴现付款额=票面金额（1-贴现率贴现日）贴现业务形式上是票据买卖，但实际上是信用业务。,商业银行及其管理,（四）投资 商业银行的投资业务是指银行购买有价证券的业务活动.银行证券投资的主要目的是：（1）增加资产的流动性。（2）提高资产的安全性。（3）提高资金的利用效率，增加资产收益。,商业银行及其管理,（五）租赁业务 租赁业务是融资性租赁（也称资本性租赁）和杠杆租赁。它们均是由银行垫付资金购买资本设备，然后出租给客户并以租金形势收回资本。在融资租赁中，设备购买是由出租人支付全部资金，等于是提供百分之百的信贷，所以叫融资性租赁或资本性租赁。杠杆租赁其特点是出租人只需要自筹购买设备需要的资金的一部分，通常为全部资金的20%-40%，其余资金则通过将出租的设备作为抵押品以取得贷款，然后用设备的租金来偿还贷款。与融资性租赁不同的是，融资性租赁的基本当事人只有出租任和承担人，而杠杆租赁的当事人至少有三方，而且将因此签订一些列协议。,商业银行及其管理,二、商业银行的负债业务商业银行的负债业务是指形成其资金来源的业务。在银行的资金来源中，银行自有资金占比例是很低的，银行主要是通过各种负债工具来筹措资金。,商业银行及其管理,主要的负债有：（一）存款负债 存款是银行传统的、最主要的资金来源。占负债总额的60%以上，吸收存款的业务是银行接受客户存入的货币款项，存款人可随时按约定时间支取款项的一项信用业务。,商业银行及其管理,1、活期存款又称为支票存款，是存款人可使随时开立支票对外支付的存款，是企业、政府机构、个人等利用银行进行支付结算的有效工具，因此，非常普及。由于支票可是直接起到支付媒介的作用，所有这类存款在货币统计中一般被划在M1这一层中。活期存款账户由于需要银行提供较为频繁的支付服务，所以对这类存款银行一般不支付利息或只支付很低的利息。,商业银行及其管理,2、储蓄存款储蓄存款是主要针对居民个人积蓄货币之需而开办的一种存款业务，通常存款人凭存折可随时自由存取款项，我国的储蓄存款中有活期储蓄和定期储蓄两种，而西方国家的储蓄存款一般专指活期储蓄。(介绍瑞士保密法),商业银行及其管理,3、定期存款定期存款的存款人于银行事先约定存款期限，到期才凭存单或存折支取。但如果客户提前取款，银行一般也不予办理。传统的定期存款不能转让。20世纪60年代后，在金融创新的浪潮中，出现了可转让的定期存单，可以在货币市场上转让。,商业银行及其管理,按存款的形成来源分,存款分为原始存款,派生存款.原始存款是由客户存入的现金和中央银行的再贷款和再贴现款形成的存款.派生存款是由商业银行发放贷款而形成的存款.（二）其他负债业务 其他负债业务包括借入款及其他负债业务。其中借入款在其它负债业务中占据主要部分。商业银行的借款来源主要有中央银行、银行同业、国际金融市场等,发行金融债券,结算中负债。,商业银行及其管理,1、从中央银行借款中央银行是一般银行的最后贷款人。但商业银行资金不足时，可以向中央银行借款，以维持资金周转。商业银行向中央银行借款主要有两种形式：（1）再贴现，即将自己办理贴现业务所买进的未到期票据，如商业票据、短期国库券等，再转卖给中央银行。（2）直接借款，通常采用质押贷款的形式，即将所持有的合格票据、银行承兑汇票、政府公债等有价证券等作为质押品从中央银行取得贷款。从中央银行借款的利率一般低于市场利率，但由于央行是“最后贷款人”，其贷款受货币政策的牵制，条件较为苛刻,商业银行及其管理,2、同行拆借.这是银行的一项传统业务，它是指银行相互之间的资金融通。在同业拆借中。拆入资金的银行主要是用以解决自身临时性资金周转的需要，拆出资金的银行主要是其在中央银行存款账户上存在超额储备，因此，拆借的期限一般很短，有大量的隔日拆借。同业拆借一般是信用借款。特点:同业性.短期性.协商性.利率低.不缴法定准备金3、国际金融市场借款(欧洲货币市场借款)对于发达国家的商业银行，其筹资不只限于国内市场，国际金融市场也是可资利用的来源。此项借款不受存款准备金和存款利率最高额的限制.,商业银行及其管理,4、以回购协议借款银行向企业借款通常采用证券回购方式。银行向资金提供者出售证券，并承诺在某一时期按原来议定的价格重新买回这些证券。买回与卖出的差价就是银行融资的利息。回购协议的期限都在1年以内，其中又以3个月内的居多。5、发行金融债券金融债券的期限一般较长。在金融市场效率不断提高的背景下，越来越多的西方商业银行开始利用金融市场融资.,商业银行及其管理,三、商业银行的中间业务和外表业务所谓中间业务,是指银行不需要动用自己的资金而以中介人的身份代客户办理各种委托事项,并从中收取手续费的业务.中间业务是传统的汇兑、代理、代客买卖等.而表外业务是指未列入银行资产负债表且不影响资产负债总额的业务.广义的表外业务即包括传统的中间业务,(也成为无风险业务),如汇兑、代理等,也包括对银行有风险的业务,如古老的票据承兑、信用证业务和贷款承诺,在金融创新中发展起来的的互换、金融期货与期权、远期利率协议、票据发行便利、备用信用证等.我国所指的中间业务则是广义的表外业务.,商业银行及其管理,(一)汇兑业务汇兑业务是客户以现款交付银行,由银行把款项支付给异地收款人的一种业务.使用的汇兑凭证由银行支票、银行汇票、邮信或电报付款委托书.(二)信用证业务 信用证业务是一种由银行保证付款的业务,主要用于国际贸易.,商业银行及其管理,(三)代理业务代理业务的范围及其广泛,包括代收业务、代客买卖业务、代保管业务及以公司证券的托管、过户、还本付息、分红位代表的公司代理业务.(四)承兑业务这是银行为客户开出的汇票或其他票据签章保证付款的业务.,商业银行及其管理,(五)信托业务信托即信用委托业务,是指接受他人的委托,代为管理、经营和处理经济事务的行为.(六)代理融通业务代理融通业务是由银行或专业代理融通公司代客户收取应收账款并向客户提供资金融通的一种业务方式.,商业银行及其管理,(七)银行卡业务银行卡是由银行发行的、供客户办理存取款和转账结算的一种现代支付工具.银行卡包括信用卡、支票卡、记账卡等.,商业银行及其管理,第三节 商业银行的存款货币创造一、存款货币创造的条件及基本原理存款的初始增加要引起多倍的存款创造,需要具备两个基本条件,即部分准备金制和转账结算制度.部分准备金制指银行在吸收存款后,只保留部分现金供存款人提取即可,其余可用于发放贷款或进行证券投资;转账结算制度指银行在按存款人指令进行支付时,并不需要完全以现金方式进行,更多的是可以通过银行间的转账结算予以完成.这里,我们将现金定义为通货及中央银行保有的存款.,商业银行及其管理,二、派生存款的创造过程1、原始存款是指银行所吸收的能够增加存款准备金的存款.就单个银行看,存款准备金的形式为银行库存现金(通货)、在央行账户上的存款及在其他银行的存款,就整个银行系统来看,存款准备金只包括库存现金及在其他银行的存款.,商业银行及其管理,2、派生存款是指由商业银行发放贷款而形成的存款.这样的存款增加不会导致银行体系的存款准备金增加。几点假设：第一、商业银行系统只吸收活期存款。第二、商业银行系统处于“货满”状态，即不保留超额准备金。第三、没有现金从商业银行系统流出。,商业银行及其管理,存款创造过程 银行 支票存款额 贷款额 准备额 A 1000元 800元 200元 B 800元 640元 160元 C 640元 512元 128元 D 512元 409.6元 102.4元 ,商业银行及其管理,假设某人甲将一笔现金1000元存在A银行的支票帐户，在20%法定存款准备率下：1000+1000（1-20%）+1000（1-20%）2+1000（1-20%）3+=10001/1-（1-20%）=10001/20%=5000（元）,商业银行及其管理,这表明，在20%的法定存款准备率下，1000元的原始存款经过银行系统的资产业务后，最终可以创造5000元的存款，其中4000元即为派生存款。一般性的，如果我们假设存款准备金率为r，则整个银行系统经过派生后的存款总额为： D=D。1/rD为经过派生后的银行系统存款总量，D。为原始存款量，r为法定存款准备金率。,商业银行及其管理,三、制约存款货币创造的因素1.法定存款准备金率 越高，银行扩张存款的能力越小，反之相反。基础货币正相关.2.超额准备金率（e）商业银行为了日常业务的正常开展，银行通常要持有一定比例的超额准备金,商业银行及其管理,3.现金漏损率（c）-提现率实际上总会有部分支票存款会被以现金形式提走。如果法定存款准备率是r,超额准备率是e,现金漏损率是c,则存款总额变动于原始存款的倍数即存款派生乘数K为:K=1/r+e+c,商业银行及其管理,4.活期.定期存款占存款总额的比率流通中定期存款与支票存款的比率为t,且定期存款的法定准备率为rt,为了便于区别,我们定义存票存款的法定准备金率为rd,根据和前面相同的推理,则支票存款的派生乘数修正为:K=1/rd+e+c+trt 5.客户对贷款的需求 6.基础货币,商业银行及其管理,例，流通中现金、支票存款和非交易存款将保持1：6：3的比例。那么A银行获得1000元的支票存款时，除了将100元转化为现金之外，还会有300元转化为非交易存款。假定非交易存款的发行准备金率为6%，则A银行要为这300元非交易存款保留的准备金就是18元。再加上它为600元（100060%）支票存款所保留的法定准备金和超额准备金150元=600(20%+5%)，A银行可以发放的贷款就是732元（=1000-100-18-150）。根据和前面相同的推理，可知各银行增加的支票存款依次为：A：100060%B：10001-（10%+ 60%(20%+5%)+30%60%） 60%,商业银行及其管理,C： 对此求和，得知票存款创造总额为：式中第一个等号后面一项的分母依次为流通中现金同支票存款的比率，支票存款的法定准备金率，支票存款的超额准备金率，非交易存款同支票存款的比率，以及非交易粗款的法定准备金率。,商业银行及其管理,一般地，若流通中现金同支票存款的比率为c，支票存款的法定准备金率为r，超额准备金率为e，非交易存款同支票存款的比率为t，以及非交易存款的法定准备金率为rt，则存款乘数为： 根据上述存款创造模型可知，银行系统的每1元初始准备金将创造出d的支票，c*d元的流通中现金，以及t*d的非交易存款。,商业银行及其管理,四、基础货币与货币乘数（一）基础货币(高能货币,强力货币) 基础货币（base money），即流通中的通货和商业银行准备金的总和.通常又被称为货币基础（monetary base）。同时由于基础货币中的银行准备金具有创造的功能，所以货币乘数一般都大于1，也就是说，每1元基础货币的增加，将导致数倍的货币供给增加。因此基础货币又被称为高能货币（high-power money）。B=C+R B：基础货币 C：现金 R：银行准备金货币乘数:货币供给量与基础货币的比值.m=Ms/B影响货币供给量的两大因素是：基础货币货币乘数，三大经济主体是：中央银行商业银行非银行公众,商业银行及其管理,中央银行的公开市场业务对基础货币的影响是确定的，它每天买入或卖出一定数量的政府债券，就会使基础货币发生等量的增加或减少；但是它对银行准备金的影响却是不确定的。公开市场业务对基础货币的影响，可以只表现为银行准备金的变动，也可以只表现为流通中现金的变动，还可以表现为二者的同时变动（当公众将出售政府债券所得的支票进行部分的兑现时，情形即为这样了）。,商业银行及其管理,抛开公开市场业务的影响不谈，数以万计的存款者每天的存款、取款行为也都在影响着银行准备金的数量。假定你在银行存入现金100元现金，你就使流通中现金减少了100元，同时使银行准备金增加了100元；反之亦然。对于每天都在银行的储蓄所大厅发生的这种现金和存款的转化，中央银行一般都很难加以控制的。但是它并不影响中央银行对基础货币的控制，因为它只影响基础货币的构成，而不影响基础货币的数量。 由此不难看出，基础货币是一个较银行准备金更易为中央银行所控制的变量。,商业银行及其管理,（二）货币乘数:货币供给量与基础货币的比值.1、货币乘数的推导（1）流通中现金（C）和支票存款（D）保持固定的比率：C/D=c；（2）非交易存款（TD）和支票存款也保持固定的比率：TD/D=t；（3）支票存款的法定准备金率为r，非交易存款的法定准备金为rt；4）银行持有的总准备金率为R，其中超额准备金占支票存款的比率为e。,商业银行及其管理,根据定义，有