掌握2025年特许金融分析师考试技巧试题及答案

掌握2025年特许金融分析师考试技巧试题及答案姓名：____________________

一、多项选择题（每题2分，共10题）

1.下列哪些属于金融市场的参与者？

A.政府机构

B.企业

C.金融机构

D.个人投资者

E.中央银行

2.以下哪个不是金融资产的基本特征？

A.流动性

B.风险性

C.收益性

D.可变性

E.质押性

3.下列哪些属于固定收益证券？

A.债券

B.股票

C.优先股

D.混合型证券

E.普通股

4.以下哪些属于金融衍生品？

A.期权

B.期货

C.远期合约

D.股票

E.债券

5.下列哪些属于金融风险管理的方法？

A.风险规避

B.风险转移

C.风险分散

D.风险承受

E.风险补偿

6.以下哪个不是金融市场的分类？

A.资本市场

B.金融市场

C.信贷市场

D.外汇市场

E.保险市场

7.下列哪些属于金融资产定价模型？

A.股利贴现模型

B.黑色scholes模型

C.CAPM模型

D.市场模型

E.费雪效应模型

8.以下哪些属于金融市场的功能？

A.资源配置

B.价格发现

C.风险分散

D.风险转移

E.信息传递

9.下列哪些属于金融监管的目标？

A.保护投资者利益

B.维护金融稳定

C.促进金融创新

D.保障金融市场公平

E.提高金融机构竞争力

10.以下哪个不是金融市场的风险？

A.利率风险

B.流动性风险

C.市场风险

D.信用风险

E.政策风险

二、判断题（每题2分，共10题）

1.金融市场的参与者包括所有进行金融交易的个人和组织。（）

2.金融资产的可变性是指其价格随着市场条件的变化而变化。（）

3.固定收益证券的收益是事先确定的，不会受到市场波动的影响。（）

4.金融衍生品的价值依赖于其标的资产的价值。（）

5.风险规避是指通过避免风险来降低潜在损失的方法。（）

6.信贷市场是指买卖贷款的市场，其中贷款是金融资产的一种。（）

7.股利贴现模型是评估股票价值的一种方法，它假设股息是唯一收入来源。（）

8.金融市场的价格发现功能是指市场参与者通过交易确定资产价格的过程。（）

9.金融监管的目的是为了确保金融机构的稳健运行和金融市场的公平竞争。（）

10.利率风险是指由于利率变动而导致的金融资产价值变化的风险。（）

三、简答题（每题5分，共4题）

1.简述金融市场的三大功能。

2.解释什么是资本资产定价模型（CAPM）以及其在金融中的应用。

3.描述金融风险管理中的VaR（ValueatRisk）概念及其计算方法。

4.简述金融监管对金融市场稳定性的作用。

四、论述题（每题10分，共2题）

1.论述金融市场全球化对金融风险管理的影响，并分析其带来的机遇和挑战。

2.结合实际案例，探讨金融危机的成因及其对全球经济的影响，并提出相应的预防措施。

五、单项选择题（每题2分，共10题）

1.以下哪种金融工具通常被称为“零息债券”？

A.附息债券

B.零息债券

C.息票债券

D.贴现债券

2.以下哪个指标通常用于衡量通货膨胀？

A.消费者价格指数（CPI）

B.生产者价格指数（PPI）

C.GDP平减指数

D.失业率

3.以下哪种投资策略旨在分散风险？

A.资产配置

B.风险规避

C.风险承受

D.风险转移

4.以下哪个术语用于描述资产的价格波动？

A.流动性

B.波动率

C.收益性

D.风险性

5.以下哪种金融衍生品允许购买者在未来某个时间以固定价格购买资产？

A.期货

B.期权

C.远期合约

D.指数基金

6.以下哪个机构负责制定美国的金融监管政策？

A.美国证券交易委员会（SEC）

B.美国联邦储备系统（Fed）

C.美国货币监理署（OCC）

D.美国联邦存款保险公司（FDIC）

7.以下哪种证券通常被认为是最安全的投资？

A.债券

B.股票

C.优先股

D.混合型证券

8.以下哪个模型用于评估股票的内在价值？

A.股利贴现模型（DDM）

B.黑色Scholes模型

C.CAPM模型

D.费雪效应模型

9.以下哪个术语用于描述金融市场的参与者？

A.市场流动性

B.交易对手

C.市场参与者

D.投资者群体

10.以下哪种金融工具允许购买者在未来某个时间以固定价格出售资产？

A.卖权

B.买入期权

C.卖出期权

D.远期合约

试卷答案如下：

一、多项选择题（每题2分，共10题）

1.ABCDE

2.D

3.A

4.ABC

5.ABC

6.B

7.ABCD

8.ABCDE

9.ABCD

10.ABCDE

二、判断题（每题2分，共10题）

1.√

2.√

3.√

4.√

5.√

6.√

7.√

8.√

9.√

10.√

三、简答题（每题5分，共4题）

1.金融市场的三大功能：

-资源配置：将资金从低效使用者转移到高效使用者。

-价格发现：通过市场交易确定资产价格。

-风险分散：通过金融工具的组合降低风险。

2.资本资产定价模型（CAPM）及其应用：

-CAPM是一个用于评估股票或证券预期收益率的模型。

-应用：用于确定股票的合理估值，评估投资组合的风险和收益。

3.VaR（ValueatRisk）概念及其计算方法：

-VaR是衡量金融市场风险的一种方法，表示在正常市场条件下，特定时间内某一投资组合可能发生的最大损失。

-计算方法：通常使用历史模拟法、方差-协方差法和蒙特卡洛模拟法。

4.金融监管对金融市场稳定性的作用：

-监管机构通过制定法规和监管措施来确保金融机构的稳健运行。

-作用：预防金融风险，维护市场公平，保护投资者利益，促进金融市场的稳定发展。

四、论述题（每题10分，共2题）

1.金融市场全球化对金融风险管理的影响及机遇挑战：

-机遇：全球化提供了更广阔的投资机会，提高了市场效率。

-挑战