《浅析武汉K科技有限公司财务报表》7400字（论文）

浅析武汉K科技有限公司财务报表摘要：财务报表分析是企业财务管理中的重要内容之一，对于提升财务管理效率和质量具有重要意义。本文以武汉K科技有限公司为研究对象，使用比较分析法与比率分析法，结合该公司与联想公司武汉广埠屯销售点武汉广埠屯分公司2023年及2024年的财务数据，从偿债能力、营运能力和盈利能力三方面进行对公司整体财务状况做出横向和纵向的比较，继而评估武汉K科技有限公司目前的发展状况和经营状况。关键词：财务报表分析；偿债能力；营运能力；盈利能力目录TOC\o"1-3"\h\u8204摘要： 146651企业财务报表分析概述 1149921.1财务报表分析的含义 1189191.2财务报表分析的方法 1133131.2.1外趋势分析法 1229781.2.2比率分析法 1304661.2.3比较分析法 19351.3财务报表分析的意义 1165652武汉K科技有限公司财务报表分析 2286762.1运用比较分析法分析武汉K科技有限公司 2164782.1.1偿债能力分析 2162372.1.2营运能力分析 343752.1.3盈利能力分析 446162.1.4总结 5179472.2运用比率分析法分析武汉K科技有限公司 6315242.2.1偿债分析法 6180352.2.2营运能力分析 6191252.2.3盈利能力分析 7233122.2.4总结 891043武汉K科技有限公司财务报表分析目前存在的问题 8108923.1公司管理方式过于保守 8196063.2没有合理运用公司资产 8307663.3内部资本结构不够完善 8236034针对武汉K科技有限公司财务报表分析问题的解决办法 9266024.1改变公司的销售方式 963654.2合理分配公司的资产 9223814.3优化企业模式 932370结论 97285参考文献 111企业财务报表分析概述1.1财务报表分析的含义财务报表分析是企业财务管理中的重要内容之一，对于提升财务管理效率和质量具有重要意义[1]。财务报表分析是对企业财务报表所提供的数据进行加工、分析、比较、评价和解释[2]。财务报表是根据公司所提供的资产负债表、利润表、现金流量表的相关数据，来计算分析公司的过去未来财务状况、盈利能力、资产运营能力和偿债能力，并且要预测未来公司的发展趋势。作为预测企业未来发展趋势、为企业管理者提供可靠决策依据的重要经济活动，企业财务报表分析就是对企业会计信息的进一步加工[3]。1.2财务报表分析的方法分析财务报表主要是为了对报表使用者提供企业生产经营情况，从财务报表中可以了解到公司的经营成果。企业财务报表分析中，主要是对报表所反应的偿债能力、营运能力和盈利能力进行分析。在实务中，对以上三种能力的分析方式方法是多种多样的，但主要采用的方式是比率分析法、比较分析法、趋势分析法[4]。1.2.1外趋势分析法“趋势分析法是指财务人员通过连续观察两期或者两期以上的财务报表，比较不同时期的有关项目的金额和指标变化，分析金额和指标的增减变化的趋势和原因，并预测此种趋势对企业未来经营期间的影响。企业管理层通过此种方法预测企业未来的经营趋势及前景”[5]。趋势分析法也有弊端，它将近几年的财务数据进行比较和分析，信息过于死板，突显不了企业真正的发展趋势，例如企业的利润增加了，但这并不代表企业的水平地提高。1.2.2比率分析法比率分析法的弊端是片面静态的分析，对公司未来的预测会出现偏差，导致最终的结论并不是很准确。1.2.3比较分析法比较分析法可依据各类比较标准与企业的实际值进行对比,形成差异值或者对比值,来揭示问题的原因,经济活动的变化趋势、规律,以及通过与竞争对手进行对比来评价企业某一方面的水平[6]。通过比较分析，可以发现对比双方之间的差距，找出二者产生差异的原因，并且进一步判定企业的财务状况与经营成果。比较分析法的弊端是要注意对比指标互相之间的可比性，否则会出现差错导致分析结果的偏差。1.3财务报表分析的意义财务报表能够全面展现企业财务状况、资金使用与运营成果等方面的信息，对信息使用者进行决策，企业实现战略发展目标具有重要意义[7]。财务报表分析可以更好地评价和剖析公司的财务状况及经营成果，能够准确地发现国有企业在经营过程中存在的问题。根据企业各方面的数据，对财务报表中的财务指标详细分析，通过这些可以展现企业在某一段时间的经营状况，预估企业未来时间的经营成果，为企业的经营决策和未来发展提供了有力的依据。2武汉K科技有限公司财务报表分析武汉K科技有限公司是于2017年10月成立的一家科技公司。公司的主要经营范围是：电子设备、电子产品、计算机软件研发及销售；楼宇智能化工程施工；消防器材、办公用品批发、零售。近几年来，虽然武汉K有限公司的财务水平在整体上有增长趋势,但其在财务报表分析方面一直存在着一些明显的问题。所以，要对公司的财务报表进行分析，要及时地发现目前存在的问题并针这些发现的问题提出一些好的解决办法。通过比较分析法和比率分析法两种方法对数据进行分析，最后通过这两种分析方法得出的结论来综合反映出武汉K科技有限公司的财务情况。2.1运用比较分析法分析武汉K科技有限公司比较分析法是对比同一企业在不同时候的经营情况或者对比不同类型的企业在同样领域的经营情况，通过对比，找出公司的利弊[8]。比较分析法的特点就是可以更加直观地了解公司自身的经营情况，通过这个方法也可以了解其他相关企业的经营情况和对标公司的经营情况，并且还可以分析对标企业的优缺点，从而找出企业自身相对于突出的优势。2.1.1偿债能力分析企业的偿债能力是企业用其资产偿还长期债务与短期债务的能力，是反映企业财务状况和经营能力的重要标志。武汉K科技有限公司及对标企业联想公司武汉广埠屯销售点的偿债能力相关数据如表1与表2所示：表2.1武汉K科技有限公司偿债能力分析年份指标2023年2024年短期偿债能力流动比率1.071.13速动比率0.991.06现金比率0.790.74长期偿债能力资产负债率69.96%69.88%产权比率231.90%231.01%表2.2联想公司武汉广埠屯销售点偿债能力分析年份指标2023年2024年短期偿债能力流动比率1.301.35速动比率1.151.17现金比率0.180.20长期偿债能力资产负债率56.51%59.57%产权比率128.67%132.56%根据数据的对比，可以看出武汉K科技有限公司和联想公司武汉广埠屯销售点的偿债能力，两个公司的流动比率和速动比率都是稳中有升，尽管武汉K科技有限公司的比率呈增长趋势，但还是没有联想公司武汉广埠屯销售点的比率高，说明两个公司的偿债能力都较好，二者相差不多，但是目前短期偿债能力没有联想公司武汉广埠屯销售点好。在现金比率方面，联想公司武汉广埠屯销售点远低于武汉K科技有限公司，但是就2024年数据来看，未来可能会有增加，需要未来几年的数据再进行对比。从长期偿债能力看，联想公司武汉广埠屯销售点资产负债率都要低于武汉K科技有限公司，在产权比率方面联想公司武汉广埠屯销售点略有起伏但远低于武汉K科技有限公司。总体来看，联想公司武汉广埠屯销售点目前长期偿债能力更好，武汉K科技有限公司的资本结构还不够稳健和安全。2.1.2营运能力分析武汉K科技有限公司及对标企业联想公司武汉广埠屯销售点的营运能力相关数据如表3和表4所示：年份指标2023年2024年应收账款周转率35.2837.09存货周转率7.317.88流动资产周转率0.810.82总资产周转率0.610.63表2.3武汉K科技有限公司营运能力分析表2.4联想公司武汉广埠屯销售点营运能力分析年份指标2023年2024年应收账款周转率14.0313.35存货周转率8.068.87流动资产周转率1.541.49总资产周转率1.111.06联想公司武汉广埠屯销售点的应收账款周转率在2023年-2024年之间有所下降，武汉K科技有限公司这两年呈上涨趋势且涨幅较大，联想公司武汉广埠屯销售点的应收账款周转率比武汉K科技有限公司低，表示在应收账款管理方面，武汉K科技有限公司管理的水平比联想公司武汉广埠屯销售较高。根据近两年的数据比较，二者的差距也在逐年减小，联想公司武汉广埠屯销售点在未来可能会超过武汉K科技有限公司。武汉K科技有限公司要在未来的几年里要努力完善应收账款的管理，提高管理水平。武汉K科技有限公司和联想公司武汉广埠屯销售点的存货周转率相差并不大，但是联想公司武汉广埠屯销售点还是比武汉K科技有限公司的数据高，表示联想公司武汉广埠屯销售点会采取不同经营手段来降低库存，使存货周转率有了提高。此外，武汉K科技有限公司还需要改变经营手段的方法来解决库存，提高公司的存货周转率。联想公司武汉广埠屯销售点的流动资产周转率和总资产周转率逐年小幅度下降，武汉K科技有限公司在这方面均呈增长趋势，说明资产利用效率相对提高。2.1.3盈利能力分析盈利能力是指企业获取利润的能力。盈利能力的指标是：销售净利率、销售毛利率、资产净利率、净资产收益率。武汉K科技有限公司及对标企业联想公司武汉广埠屯销售点的盈利能力相关数据如表5和表6所示：表2.5武汉K科技有限公司盈利能力分析年份指标2023年2024年销售净利率12.91%14.33%总资产净利率7.94%9.02%净资产收益率26.37%28.63%表2.6联想公司武汉广埠屯销售点武汉广埠屯销售点盈利能力分析年份指标2023年2024年销售净利率9.84%9.97%总资产净利率10.94%10.59%净资产收益率25.83%24.02%武汉K科技有限公司和联想公司武汉广埠屯销售点的销售净利率二者是逐年上升的，但武汉K科技有限公司的涨幅比联想公司武汉广埠屯销售点的涨幅大，且数值比联想公司武汉广埠屯销售点高，说明在同一时期武汉K科技有限公司的利润比联想公司武汉广埠屯销售点高，这得益于扩大了经营规模，但是不能盲目地扩大生产规模和销售，还要注意企业内部的经营管理。2023-2024年里，武汉K科技有限公司的总资产净利率和净资产收益率增加，但是联想公司武汉广埠屯销售点的反而减少，可以看出在这两年里，武汉K科技转变了企业的销售方式，使企业的资产利用效率变高；联想公司武汉广埠屯销售点没有注意公司内部的经营管理，只是一味地扩大了生产而没有考虑到公司内部应该节约开支。2.1.4总结根据使用比较分析法分析武汉K科技有限公司和联想公司武汉广埠屯销售点武汉广埠屯销售点，从偿债能力分析方面，在公司的短期偿债能力上两家公司各有长处，武汉K科技有限公司的现金比率没有联想公司武汉广埠屯销售点的稳定，而联想公司武汉广埠屯销售点在长期偿债能力上比武汉K科技有限公司强。说明联想公司武汉广埠屯销售点的公司结构比武汉K科技有限公司成熟且完善，武汉K科技有限公司需要参照对标公司进行改善。从营运能力分析上看，武汉K科技有限公司仅仅在应收账款周转能力上要好过联想公司武汉广埠屯销售点，其他指标仍显示武汉K科技有限公司的营运能力不及联想公司武汉广埠屯销售点，说明要改变公司的经营手段，以提高公司的周转能力。在盈利能力分析方面，武汉K科技有限公司比联想公司武汉广埠屯销售点有着更好的销售方式，选择开源节流，增强了武汉K科技有限公司的盈利能力。2.2运用比率分析法分析武汉K科技有限公司比率分析法是通过财务报表的有关指标的比率计算，分析企业财务状况和经营成果，了解企业发展前景的分析方法。比率分析法可以与比较分析法相比较，用两种不同的方法来看待公司财务的分析问题。2.2.1偿债分析法比率分析法与比较分析法相比，少了与另一家企业进行比较，在长期偿债能力方面少了一项产权比率[9]。武汉K科技有限公司的偿债能力相关数据如表7所示：表2.7武汉K科技有限公司偿债能力分析年份指标2023年2024年短期偿债能力流动比率1.071.13速动比率0.991.06现金比率0.790.75长期偿债能力资产负债率69.96%69.88%武汉K科技有限公司2023-2024年的流动比率维持在1-1.5左右，表示公司资金流动性一般，较低于一般企业合理的流动比率，这表明武汉K科技有限公司偿债能力较弱，公司目前没有充足的营运资金。而速动比率目前看来是比较稳定的，呈上涨趋势，比率一直保持在1左右，在标准范围内算是比较恰当的。武汉K科技有限公司2023-2024年的现金比率远远高于平均值，虽然呈下降趋势，但下降幅度略低。这说明武汉K科技有限公司的企业流动资产没有合理地被运用，但是从下降的现象看，公司已经发现了这一问题并正在想办法解决。从长期偿债能力看，资产负债率基本保持稳定且呈下降趋势，武汉K科技有限公司的资产负债率比平均水平偏高，从而可以反映出公司内部的资本结构不合理，缺乏安全性。2.2.2营运能力分析武汉K科技有限公司的营运能力相关数据如表8所示：年份指标2023年2024年应收账款周转率35.2837.09存货周转率7.317.88流动资产周转率0.810.82总资产周转率0.610.63表2.8武汉K科技有限公司营运能力分析在2023-2024年，武汉K科技有限公司的应收账款周转率呈上升趋势。这反映了武汉K科技的应收款逐步变的稳定，表现近两年来公司的坏账损失减少。存货周转率的变高说明公司的变现能力增强，武汉K科技有限公司的存货周转变快，公司存货不会大量的堆积，说明武汉K科技有限公司注重减少公司的库存。就目前数据看，武汉K科技有限公司在流动资产周转率上可以对稳定的应收账款进行策略上的转变。武汉K科技有限公司的总资产周转率基本是呈上升趋势，但是涨幅偏小，总资产周转率的标准值为0.8，武汉K科技有限公司的数值较标准值来说偏低。尽管转换了策略处理了公司的存货，但是销售水平还需提高，企业的资产利用率也要提高。2.2.3盈利能力分析武汉K科技有限公司的盈利能力相关数据如表9所示：表2.9武汉K科技有限公司盈利能力分析年份指标2023年2024年销售净利率12.91%14.33%总资产净利率7.94%9.02%净资产收益率26.37%28.63%武汉K科技有限公司的销售净利率在2023年、2024年两年持续上涨，武汉K科技不仅注重公司销售收入的增加，还更加注重经营管理水平的改进，控制企业的成本和费用，在企业内部，开源节流可以减少不必要的浪费，使公司的利润可以更快地增长。武汉K科技有限公司销售净利率的提高，使公司未来具有可持续发展的可能。总资产净利率与净资产收益率均呈增长趋势，说明公司盈利能力变强。在2023年和2024年这两年，武汉K科技有限公司的业绩也相应增加。2.2.4总结根据使用比率分析法对武汉K科技有限公司进行分析，可以得出以下结论：在偿债能力方面，资产负债率和产权比率过高，需要把流动资产好好利用起来，长期偿债能力也还需加强。在营运能力方面，数据显示能力较为一般，公司需要进行进一步规划。武汉K科技有限公司在流动资产周转率上，公司可以对相较稳定的应收账款进行策略上的转变。公司的盈利能力较强，但也不保证未来会不会受到其他因素的影响，所以要根据实时情况及时的进行策略上的调整，才可以保持好盈利能力的稳定。3武汉K科技有限公司财务报表分析目前存在的问题根据使用比较分析法和比率分析法两种方法对武汉K科技有限公司财务报表进行分析，结合分析的数据发现武汉K科技有限公司在2023年-2024年这两年期间财务报表分析方面存在以下问题。3.1公司管理方式过于保守在2023-2024两年时间里，武汉K科技有限公司一直处于发展的趋势，但是由于公司过于注重产品的销售价格，在保证成本的情况下价格较高，导致公司销售量逐年减小。与联想公司武汉广埠屯销售点相比，武汉K科技有限公司周转速度较慢，说明武汉K科技有限公司的销售能力不强，负责公司销售的员工的销售方式过于死板，而且公司只是一味的销售其固定的产品，导致客流量减小，资金周转的速度变慢，公司的利润也随之减小。3.2没有合理运用公司资产武汉K科技有限公司流动资产没有进行合理地运用。公司闲置资金过多，资金利用率低，会影响企业的资金利润率指标[10]。公司没有将资金转换为利润，导致公司的盈利能力没有联想公司武汉广埠屯销售点的好。3.3内部资本结构不够完善由于资本市场缺乏流动性，这会使得公司的运营资本活动受到阻碍。我国资本市场尚未完善，当资源结构与国家政策出现严重不符现象时，那么经济结构也无法得到有效的调整，进而使得资本市场的风险性提高，抗风险能力下降[11]。武汉K科技有限公司的资本风险也随之提高，影响了公司的资本结构优化。4针对武汉K科技有限公司财务报表分析问题的解决办法4.1改变公司的销售方式武汉K科技有限公司要提高公司各项资产的利用效率，就要处置多余闲置不用的资产，提高公司的销售收入，从而提高总资产周转率。另外，公司可以通过薄利多销的方式，加速资产的周转，使利润绝对额增加。加大生产力度与销售力度，提高销售的数量从而提高了存货周转速度[12]。还要针对市场情况来适时调整库存商品的种类。4.2合理分配公司的资产针对现金比率过高的问题，武汉K科技有限公司可以选择合适的项目进行投资，以增强企业资产的获利能力。公司闲置的资金可用于加强公司内部的管理培训，优化公司管理结构。还可以将资金投入到公司经营营运当中，提高资金的利用率，从而提高资金\o"利润"利润率指标[13]。4.3优化企业模式目前，我国经济发展并不乐观，促使武汉K科技有限公司要进行自主创新，改变企业的营销模式，才能在众多企业中脱颖而出。首先，公司要做到企业的营业利润能够得到有效的保证[14]。公司目前发展的太片面，一味的扩大规模清理库存是不全面的。所以公司要提高工作的效率，利用好企业自身的内在资源，例如外部的科技技术、与外部人才的技术交流等，提高整体资产的使用效率，减少公司内部的浪费，缩减不必要的开支，可以更好地提高企业的利润。一个企业要想有长远的发展，必须具有良好的偿债能力，提高偿债能力有助于其盈利能力的提高，同时可以帮助其获得更大的价值，使其具有更强的能力应对日益变化的经济环境。最后公司可以建立对企业有效的预警机制，这将可以有效地预防或降低经营危机，从而进一步提升财务报表分析对企业健康发展的战略支持作用。实现对公司运营盈利情况的掌握判断，据此制定科学的财务管理策略，确保公司稳定盈利。结论根据与对标公司的对比，武汉K科技有限公司的现金比率高，对短期债务有较好的偿还能力；存货的不断降低说明武汉K科技有限公司改变了经营模式，对存货的经营管理增强；销售净利率的增长说明武汉K科技有限公司的盈利能力较强，具有可持续性。因此武汉K科技有限公司应该自主创新，改变现在老套的经营模式，合理地利用企业的资源。并且应该抓住企业目前的现状，积极地与同行业之间作对比，亮出自己的特色，促进营业收入增长的可持续性，以此来加强企业的盈利能力。增强长期偿债能力，促进公司资本结构的优化。还要结合财务报表分析，针对未来的预测，以发展的眼光进行企业的经营和管理，以促进武汉K科技有限公司的健康发展。【参考文献】[1]季炜然,李佳奇.企业财务管理中财务报表分析的运用[J].环渤海经