特许金融分析师考试总结反馈题试题及答案

特许金融分析师考试总结反馈题试题及答案姓名：____________________

一、单项选择题（每题1分，共20分）

1.下列哪项不是金融市场的基本功能？

A.价格发现

B.风险分散

C.资源配置

D.交易结算

2.以下哪项不属于金融衍生品？

A.期权

B.股票

C.期货

D.远期合约

3.以下哪项不是宏观经济政策工具？

A.利率政策

B.货币政策

C.产业政策

D.财政政策

4.以下哪项不是投资组合理论的核心概念？

A.风险

B.收益

C.效率

D.流动性

5.以下哪项不是投资分析的方法？

A.技术分析

B.基本面分析

C.情绪分析

D.宏观分析

6.以下哪项不是公司财务报表的组成部分？

A.利润表

B.资产负债表

C.现金流量表

D.税收申报表

7.以下哪项不是债券发行的方式？

A.公开招标

B.私募发行

C.银行承销

D.股票发行

8.以下哪项不是金融监管的目的？

A.保护投资者利益

B.维护市场秩序

C.促进金融创新

D.降低金融风险

9.以下哪项不是金融市场的参与者？

A.金融机构

B.企业

C.个人

D.国家

10.以下哪项不是金融衍生品的风险？

A.价格波动风险

B.信用风险

C.流动性风险

D.利率风险

11.以下哪项不是金融市场的特征？

A.多样性

B.竞争性

C.开放性

D.隐私性

12.以下哪项不是金融监管的机构？

A.中国人民银行

B.中国证监会

C.中国保监会

D.国家税务总局

13.以下哪项不是金融市场的功能？

A.促进资源配置

B.降低交易成本

C.提高资金使用效率

D.传播金融知识

14.以下哪项不是金融市场的分类？

A.按交易对象分类

B.按交易方式分类

C.按交易时间分类

D.按交易地点分类

15.以下哪项不是金融市场的参与者？

A.金融机构

B.企业

C.个人

D.外国政府

16.以下哪项不是金融衍生品的特点？

A.高杠杆性

B.流动性

C.风险性

D.收益性

17.以下哪项不是金融市场的风险？

A.市场风险

B.信用风险

C.操作风险

D.政策风险

18.以下哪项不是金融市场的分类？

A.按交易对象分类

B.按交易方式分类

C.按交易时间分类

D.按交易地点分类

19.以下哪项不是金融市场的参与者？

A.金融机构

B.企业

C.个人

D.外国政府

20.以下哪项不是金融市场的风险？

A.市场风险

B.信用风险

C.操作风险

D.政策风险

二、多项选择题（每题3分，共15分）

1.金融市场的基本功能包括：

A.价格发现

B.风险分散

C.资源配置

D.交易结算

2.金融衍生品包括：

A.期权

B.股票

C.期货

D.远期合约

3.宏观经济政策工具包括：

A.利率政策

B.货币政策

C.产业政策

D.财政政策

4.投资组合理论的核心概念包括：

A.风险

B.收益

C.效率

D.流动性

5.投资分析的方法包括：

A.技术分析

B.基本面分析

C.情绪分析

D.宏观分析

三、判断题（每题2分，共10分）

1.金融市场的基本功能包括价格发现、风险分散、资源配置和交易结算。（）

2.金融衍生品是一种以标的资产为基础的金融工具。（）

3.宏观经济政策工具包括利率政策、货币政策、产业政策和财政政策。（）

4.投资组合理论的核心概念包括风险、收益、效率和流动性。（）

5.投资分析的方法包括技术分析、基本面分析、情绪分析和宏观分析。（）

6.公司财务报表的组成部分包括利润表、资产负债表、现金流量表和税收申报表。（）

7.债券发行的方式包括公开招标、私募发行、银行承销和股票发行。（）

8.金融监管的目的是保护投资者利益、维护市场秩序、促进金融创新和降低金融风险。（）

9.金融市场的参与者包括金融机构、企业、个人和外国政府。（）

10.金融衍生品的特点包括高杠杆性、流动性、风险性和收益性。（）

参考答案：

一、单项选择题

1.C

2.B

3.C

4.D

5.C

6.D

7.D

8.C

9.D

10.D

11.D

12.D

13.D

14.D

15.D

16.D

17.D

18.D

19.D

20.D

二、多项选择题

1.ABCD

2.ACD

3.ABD

4.ABCD

5.ABCD

三、判断题

1.√

2.√

3.√

4.√

5.√

6.√

7.√

8.√

9.√

10.√

四、简答题（每题10分，共25分）

1.题目：简述金融市场对经济发展的作用。

答案：金融市场对经济发展具有重要作用，主要体现在以下几个方面：首先，金融市场是资源配置的重要渠道，通过资金的流动，实现资源的优化配置；其次，金融市场为企业和个人提供了融资渠道，降低了融资成本，促进了经济增长；再次，金融市场提供了风险管理的工具，帮助企业和个人规避风险；最后，金融市场促进了金融创新，推动了金融服务业的发展。

2.题目：阐述投资组合理论中的风险与收益的关系。

答案：在投资组合理论中，风险与收益之间存在正相关关系。一般来说，投资者为了获得更高的收益，需要承担更高的风险。具体来说，投资组合的风险可以通过分散化来降低，而收益则取决于投资组合中各资产的预期收益率和权重。

3.题目：解释金融监管的目的和主要手段。

答案：金融监管的目的是为了保护投资者利益、维护市场秩序、防范金融风险和促进金融市场的健康发展。主要手段包括：制定相关法律法规、建立监管机构、实施市场准入制度、加强信息披露要求、开展现场检查和非现场监管等。

4.题目：简述金融衍生品的特点及其风险。

答案：金融衍生品的特点包括：高杠杆性、流动性、复杂性和风险性。其风险主要包括：价格波动风险、信用风险、流动性风险和操作风险。投资者在参与金融衍生品交易时，需要充分了解其风险特性，并采取相应的风险管理措施。

五、论述题

题目：论述如何有效地进行投资风险管理。

答案：有效的投资风险管理是确保投资回报稳定性的关键。以下是一些有效的风险管理策略：

1.明确投资目标和风险偏好：投资者在投资前应明确自身的投资目标和风险承受能力，这有助于选择合适的投资产品。

2.分散投资：通过分散投资于不同的资产类别和市场，可以降低单一投资或市场的波动对整个投资组合的影响。

3.风险评估和量化：对潜在的投资进行风险评估，量化其预期风险和潜在回报，可以帮助投资者做出更为理性的决策。

4.定期审视投资组合：市场条件、经济状况和个人财务状况都会随时间变化，定期审视和调整投资组合可以确保其与当前的投资目标和风险偏好保持一致。

5.适当使用金融工具：例如，使用期权和期货等衍生品可以对冲风险，或者使用债券等固定收益产品提供稳定的收入流。

6.管理流动性风险：确保投资组合中有一部分资金可以应对紧急情况或市场波动，避免被迫在不利的市场条件下卖出资产。

7.避免过度交易和投机：频繁交易会增加交易成本，而投机行为可能导致重大损失。应专注于长期价值投资。

8.建立紧急资金储备：持有一定比例的现金或现金等价物，以应对可能的市场下行风险。

9.保持教育和自我提升：了解金融知识、市场动态和风险管理工具，可以帮助投资者更好地应对市场变化。

10.咨询专业人士：在复杂或不确定的市场环境下，寻求财务顾问或投资经理的建议可以提供额外的见解和帮助。

试卷答案如下：

一、单项选择题

1.C

解析思路：金融市场的基本功能包括价格发现、风险分散、资源配置和交易结算，而资源配置是金融市场的基本功能之一。

2.B

解析思路：金融衍生品是一种以标的资产为基础的金融工具，而股票是直接投资于公司股权的工具，不属于衍生品。

3.C

解析思路：宏观经济政策工具包括利率政策、货币政策、产业政策和财政政策，而产业政策是针对特定产业的政策，不属于宏观经济政策工具。

4.D

解析思路：投资组合理论的核心概念包括风险、收益、效率和流动性，而流动性是资产可以迅速转换为现金的能力，不属于核心概念。

5.C

解析思路：投资分析的方法包括技术分析、基本面分析、情绪分析和宏观分析，而情绪分析不是主流的投资分析方法。

6.D

解析思路：公司财务报表的组成部分包括利润表、资产负债表、现金流量表和所有者权益变动表，而税收申报表不是财务报表的组成部分。

7.D

解析思路：债券发行的方式包括公开招标、私募发行、银行承销和债券发行，而股票发行是股票市场的活动，不属于债券发行方式。

8.C

解析思路：金融监管的目的是保护投资者利益、维护市场秩序、防范金融风险和促进金融市场的健康发展，而促进金融创新不是金融监管的直接目的。

9.D

解析思路：金融市场的参与者包括金融机构、企业、个人和外国投资者，而外国政府不是市场参与者。

10.D

解析思路：金融衍生品的风险包括价格波动风险、信用风险、流动性风险和操作风险，而利率风险是价格波动风险的一种表现形式。

二、多项选择题

1.ABCD

解析思路：金融市场的基本功能包括价格发现、风险分散、资源配置和交易结算，这些都是金融市场的基本功能。

2.ACD

解析思路：金融衍生品包括期权、期货和远期合约，这些都是基于标的资产衍生出来的金融工具。

3.ABD

解析思路：宏观经济政策工具包括利率政策、货币政策和财政政策，这些政策工具由政府或中央银行使用来影响经济。

4.ABCD

解析思路：投资组合理论的核心概念包括风险、收益、效率和流动性，这些都是构建有效投资组合时需要考虑的因素。

5.ABCD

解析思路：投资分析的方法包括技术分析、基本面分析、情绪分析和宏观分析，这些都是投资者常用的分析工具。

三、判断题

1.√

解析思路：金融市场的基本功能确实包括价格发现、风险分散、资源配置和交易结算。

2.√

解析思路：金融衍生品是以标的资产为基础的金融工具，这是金融衍生品的基本定义。

3.√

解析思路：宏观经济政策工具确实包括利率政策、货币政策和财政政策，这些是政府调控经济的主要手段。

4.√

解析思路：投资组合理论的核心概念确实包括风险、收益、效率和流动性，这些是投资组合理论的基础。

5.√

解析思路：投资分析的方法确实包括技术分析、基本面分析、情绪分析和宏观分析，这些都是投资者常用的分析工具