2023年证券从业考试投资基金考试真题及答案

2023年证券从业考试投资基金考试真题及答案

单项选择题

1.在我国香港尤其行政区和英国，证券投资基金一般被称为（）.

A.共同基金

B.单位信托基金

C.证券投资信托基金

I）.私募基金

答案：B

2.基金持有人获取收益和承担风险的原则是（）.

A.“收益保底，超额提成”

B.“利益共享、风险共担”

C.按“先进先出法”实现收益和风险

D.获取无风险收益

答案：B

3.开放式基金价格的重要决定原因是（）.

A.市场供求关系

B.市场存款利率

C.基金单位净值

D.基金单位面值

答案：C

4.下列有关契约型证券投资基金性质日勺说法中，对的的是（）.

A.证券投资基金属于债权类协议或契约，基金管理人沟持有人负有完全的法定偿债责任;

B.证券投资基金属于信托契约，基金管理人只是替代投资者管理资金，并不保证资金日勺收益率,

投资人也要承担一定的风险和费用.

C.证券投资基金实行专家理财，基金管理人没有义务向基金持有人披露有关基金运作信息.

D.证券投资基金的收益重要来源于持有证券日勺股息、红利和利息收入

答案：B

5.目前，我国日勺证券投资基金重要是（）.

A.企业型基金

B.契约型基金

C.单位信托基金

D.对冲基金

答案：B

6.以保障资本安全、当期收益分派、资本和收益的长期成长等为基本目的从而在投资组合中比

较重视长短期收益一风险搭配日勺证券投资基金是（）.

A.指数基金

B.成长型基金

C.收入型基金

I）.平衡型基金

答案：D

7.一国的证券基金组织在他国发行证券基金单位并将募集的资金投资于本国或第三国证券市场

的证券投资基金是（）.

A.全球基金

B.国际基金

C.离岸基金

D.在岸基金

答案：C

8.母基金之下设置若T孑基金，各了基金独立进行投资决策，投资者可以根据自己的需要转换

子基金，不用支付转换费用的基金是（）.

A.指数基金

B.对冲基金

C.雨伞基金

D.开放式基金

答案：C

9.全球第一种企业型开放式投资基金是（）.

A.英国“海外及殖民地政府信托”

B.富来明创立的“苏格兰美国投资信托”

C.波士顿“马萨诸塞投交信托基金”

D.麦哲伦基金

答案：C

10.中国证监会公布日勺《开放式证券投资基金试点措施》（如下简称《试点措施》），对我国开放

式基金的试点起了极大的推进作用，其公布日期是（）.

A.1997年11月14日

B.1998年3月1日

C.2000年10月8日

D.2001年9月1日

答案：C

11.下列哪一种证券投资基金在我国尚未正式推出（）.

A.雨伞基金

B.保底基金

C.指数基金

I）.交易所交易基金

答案：C

12.我国，根据《证券投资基金管理暂行措施》的规定，封闭式基金的设置主体为（）.

A.基金持有人

B.基金发起人

C.基金管理人

D.基金托管人

答案：B

13.在我国，基金管理人和托管人之间的关系是（）.

A.由托管人担任受托人角色，托管人与管理人形成委托与受托日勺关系

B.管理人担任受托人日勺角色，管理人与托管人形成委托与受托的关系

C.平行受托关系，即基金管理人和基金托管人受基金持有人的委托，分别履行基金管理和基金

托管的职责

I）.交叉受托关系，即基金管理人与托管人互为委托人和受托人

答案：C

14.根据我国《证券投资基金管理暂行措施》规定，经同意设置的基金管理企业，应持何种文献

到工商行政管理部门办理登记注册手续（）.

A.中国证监会的同意设置文献

B.中国证监会颁发的《基金管理企业法人许可证》

C.中国人民银行的同意设置文献

D.中国人民银行颁发的《基金管理企业法人许可证》

答案：A

15.我国《证券投资基金管理暂行措施》规定，作为基金托管人的商业银行实收资本不少于（）

A.20亿元人民币

B.50亿元人民币

C.60亿元人民币

D.80亿元人民币

答案：D

16.基金持有人大会表决时，基金持有人表决权日勺决定方式是（）.

A.所持每份基金单位有一票

B.基金持有人每人一票

C.作为基金发起人的基金持有人具有否决权

D.作为基金托管人的商业银行具有否决权

答案：A

17.基金持有人大会采用通讯方式开会时，召集人按基金契约规定公布会议告知后，必须在几种

工作日内持续公布有关提醒性公告（）.

A.2个

B.3个

C.4个

D.5个

答案：A

18.基金管理企业自成立之日起多长时间内必须开业.逾期没有开业日勺.原同意文献自动失效，

由中国证监会收回《基金管理企业法人许可证》（）.

A.1个月

B.3个月

C.6个月

1）.12个月

答案：C

19.基金投资者在进行封闭式基金交易时，交易确认和账户管理由下列何者承担（）.

A.证券交易所和登记结算企业

B.基金自身设置的注册登记机构

C.基金托管人

D.基金销售机构

答案：A

20.根据我国《证券投资基金管理暂行措施》规定，除基金管理企业外，封闭式基金重要发起人

从事证券投资、持续盈利日勺时间最短应为（）.

A.1年

B.2年

C.3年

I）.5年

答案：C

21.封闭式基金的发起人确定后，通过签订何种文献界定互相间的权利与义务关系（）.

A.基金契约

B.发起人协议

C.基金上市公告书

D.基金招募阐明书

答案：B

22.契约型封闭式基金最基本日勺法律文献是（）.

A.基金契约

B.发起人协议

C.基金上市公告书

D.基金招募阐明书

答案：A

23.根据《证券投资基金管理暂行措施》的规定，封闭式基金自同意之日起应在多长期限内完毕

募集（）.

A.3个月

B.6个月

C.9个月

D.12个月

答案：A

24.2023年开始，封闭式基金销售中放弃“比例配售”而采用了“敞开发售”方式日勺原因重要是

（）.

A.后者更为公平

B.封闭式基金发行困难，投资人认购不踊跃

C.后者发行费用较低

D.后者发行时间较短

答案：B

25.封闭式基金交易的价格变化单位为（）.

A.0.001元

B.0.01元

C.0.10元

D.1.00元

答案：A

26.根据我国有关规定，基金清算成果由基金清算小组经中国证监会同意后公告的时间是（）.

A.3个工作日内

B.3日内

C.5个工作F）内

D.5日内

答案：A

27.开放式基金名称显示投资方向日勺，基金的非现金资产应当至少多大比例属于该基金名称所显

示的投资内容（）.

A.65%

B.70%

C.75%

D.80%

答案：D

28.在我国，根据《开放式证券投资基金试点措施》规定，开放式基金成立初期，可以在基金契

约和招募阐明书规定的期限内只接受申购，不办理赎回，但该期限最长不得超过（）.

A.1个月

B.2个月

C.3个月

D.6个月

答案：C

29.基金企业的内部机构中最高投资决策机构是（）.

A.基金持有人大会

B.董事会

C.基金总经理

I）.投资决策委员会

答案：D

30.基金企业进行投资运作的风险控制和内部监察的主线目的是（）.

A.获得更多的投资收益

R.保护投资者日勺利益

C.控制投资风险

D.防止内部人控制

答案：B

31.下列不属于美国企业治理构造特性的是（）.

A.股东大会基本上是流于形式

B.董事会一般由内部董事和外部董事构成

C.美国企业一般不设监事会，监督的职能由董事会履行

D.大股东因法律限制不直接出面干预企业的运行，经营管理者有较大的

答案：A

32.基金管理企业的关键业务是（）.

A.基金设置

B.基金投资

C.基金发行

D.风险管理

答案：B

33.基金管理企业投资管理日勺基本目的是（）.

A.高回报

B.分散风险

C.高管理费和手续费

D.为客户寻求与风险的相称日勺投资回报，并维护基金和客户资产日勺安全

答案：D

34.基金会计的计量属性属于（）.

A.历史成本

B.公允价值

C.重置成本

D.直接成本

答案：B

35.根据我国日勺有关法律和法规，一只投资基金持有一家上市企业的股票不得超过该基金资产净

值的（）.

A.10

B.30%

C.15%

D.20%

答案：A

36.根据《基金契约》，指数基金（或指标股基金）应将资产的（）用于指数化投资（或指

标股基金）.

A.50%

B.40%

C.30%

D.20%

答案：A

37.我国日勺证券投资基金在全国银行间同业拆借市场中的债券回购最长期限为（）.

A.7天

B.1个月

C.三个月

I）.1年

答案：D

38.基金产品的特性是（）.

A.易模仿性

R.无风险性

C.持久性

D.专利性

答案：A

39.建立基金品牌的最重要日勺原因是（）.

A.基金营销

B.基金个性

C.基金业绩

D.基金产品和服务日勺能见度

答案：C

40.后端收费属于（）,只不过在形式、时间上不是在申购时而是在赎回时收取.

A.销售费用

B.管理费用

C.惩罚性收费

D.托管费

答案：A

41.基金估值时，其所持有日勺配股权证，从配股除权日起到配股确认日止（）.

A.按市价高于配股价的差额估值

B.按该股的市价估值

C.按配股价估值

D.暂不估值

答案：A

42.目前我国封闭式基金都是股票基金，均按照（）的比例计提基金管理费.

A.1%

B.1.5%

C.2%

D.2.5%

答案：B

43.相对于实质性审查制度，强制性信息披露日勺基本推论是（）.

A.监管当局对基金投资者承担的风险负责

B.基金投资者在公开信息的基础上“买者自负”

C.基金管理人对基金投资者承担的风险负责

D.基金托管人对基金投赞者承担的风险负责

答案：B

44.下列哪个文献属基金定期汇报（）.

A.基金资产净值公告

B.开放式基金公开阐明书

C.基金持有人大会决策

I）.澄清公告

答案：A

45.英国证券投资基金的监管模式是：

A.基金行业自律模式

B.法律约束下的企业自律管理模式

C.政府严格管理模式

D.政府监管与行业自律相结合模式

答案：A

46.基金监管“三公原则”中日勺公开原则是指（）.

A.公开监管机构所有业务活动内容

B.规定基金市场具有充足的透明度，实现市场信息的公开化

C.市场中不存在歧视，参与市场的主体具有完全平等的权利

D.监管部门对被监管对象予以公F待遇

答案：B

47.中国证监会及其派出机构对基金管理企业、基金托管人和基金设置申请的核准是何种监管手

段（）.

A.法律手段

B.行政手段

C.经济手段

D.教育手段

答案：B

48.资产组合理论的提出者是().

A.哈里马科维兹

B.威廉夏普

C.斯蒂芬.罗斯

I).尤金.法玛

答案：A

49.根据满足投资者风险一回报目的的规定，在对重要资产类别的预期回报率、原则差和协方差

的长期预测日勺基础之上，设定的有关资产混合以控制投资组合日勺整体风险和实现基金投资计划的

长期目的.这称为().

A.永久性资产配置

B.突发性资产配置

C.战略性资产配置

I).战术性资产配置

答案：C

50.保持投资组合中各类赞产的恒定比例，在资产相对价值变化后，进行再平衡.这种方略称为

().

A.购置一持有战略

B.恒定混合战略

C.投资组合保险战略

D.指数化战略

答案：B

51。资本市场直线的Y轴截距代表_________o

A.无风险收益率B.风险溢价C.风险的价格D.效用等级

答案：A

答案：A

56.采用下列何种方略时，股价上升卖出股票，股价下跳卖入股票（）.

A.战略性资产配置

B.恒定混合方略

C.战术性资产配置

D.投资组合保险方略

答案：B

57.股票内在价值的计算措施模型中，下列哪种假定股票永远支付固定的股利（）.

A.现金流贴现模型

B.零增长模型

C.不变增长模型

D.市盈率估价模型

答案：B

58.基本分析的长处是（）.

A.可以比较全面地把握证券价格的基本走势，应用起来相对简朴

B.同市场靠近，考虑问题比较直接

C.预测日勺精度较高

D.获得利益的周期短

答案：A

59.证券的系数不小于零表明（）.

A.证券目前的市场价格偏低

B.证券目前的市场价格偏高

C.市场对证券的收益率叼预期低于均衡的期望收益率

I）.证券日勺收益超过市场日勺平均收益

答案：D

60.某附息债券面值为10C元，票面年收益率10船年付息一次，1月10日的债券全价（包括净

价与应计利息，下同）为98.5元，6月10日到期一次还本付息，采用单利计算，则到期收益率

为（）.

A.28%

B.10%

C.15%

I）.11.5%

答案：A

61.在固定利率的付息债券收益率计算中，到期收益率（也就是内含收益率）是被普遍采用的计

算措施，有关这种计算措施论述不对的的是（）.

A.它日勺含义是将未来日勺现金流按照一种固定日勺利率折现，使之等于目前的价格，这个固定的利

率就是到期收益率

B.这种措施能精确地衡量债券的实际回报率

C.在到期收益率的计算中，利息的再投资收益率被假设为固定不变日勺目前到期收益率

D.到期收益率的计算没有考虑税收的原因

答案：B

62.有关收益率曲线论述不对的的是（）.

A.将不一样期限债券的到期收益率按偿还期限连接成一条曲线，即是债券收益率曲线

B.它反应了债券偿还期限与收益的关系

C.理论上，应当采用零息债券的收益率来得到收费率曲线，以此反应市场的实际利率期限构造

D.收益率曲线总是斜率不小于零

答案：D

63.从几何上看，在收益率与系统风险所构成日勺坐标系中，特瑞纳指数实际上是无风险收益率与

（）连线的斜率.

A.市场组合

B.风险收益率

C.组合收益率

I）.基金组合

答案：D

64.夏普指数以（）作为基金风险的度量，给出了基金单位原则差的超额收益率.

A.方差

B.贝塔值

C.原则差

D.波动率

答案：C

65.夏普指数考虑的是总风险，而特瑞诺指数考虑的是（）.

A.所有风险

B.不可控制风险

C.市场风险

D.股票市场风险

答案：C

66.基金收益率与基准收益率之间的差异收益率的原则差，一般被称为（）,反应了积极管

理的风险.

A.误差项系数

B.跟踪误差

C.绝对误差

D.相对误差

答案：B

67.开放式基金份额的申购采用（）.

A.已知价法

B.未知价法

C.以上两种措施中日勺任何一种

I）.以上两种措施均不对的

答案：B

68.基金管理人选择进行扳露信息的报刊在多长时间内不得更换（）.

A.6个月

B.1个会计年度

C.2个会计年度

D.3个会计年度

答案：B

69.根据现行“好人举手制度”，发起设置基金管理企业的申请人提交自律承诺书EJ勺日期到提出

基金管理企业设置申请之日日勺时间间隔原则上应不少于（）.

A.3个月

B.6个月

C.9个月

D.12个月

答案：D

70.基金管理人或基金托管人重要业务人员一年内变更到达多少比率，必须公布临时汇报（）.

A.10%以上

B.20%

C.30%

D.50%

答案：C

二.多选题

71.证券投资基金的重要将性包括().

A.集合投资

B.专业管理

C.组合投资、分散风险

D.制衡机制

E.利益共享、风险共担.

答案：ABCDE

72.有关开放式基金，下列哪些说法是对的日勺().

A.开放式基投资者可以根据需要随时申购或赎回基金单，立，导致基金单位总数不停变化.

B.开放式基金没有固定的存续期限

C.与封闭式基金相比，开放式基金的信息披露规定较高

I).开放式基金持有人面临的风险重要是基金管理人能力B勺风险，无二级市场风险.

E.开放式基金具有独立法人资格

答案：ABCD

73.下列有关公募基金的说法，那些是对的的().

A.募集对象不固定

B.波及众多投资人

C.监管机构实行严格的审批或核准制

D.监管机构一般实行立案制

E.容许公开进行宣传，向投资人以多种方式进行推介

答案：ABCE

74.根据基金投资范围不一样，基金可分为（）.

A.股票基金

B.雨伞基

C.债券基金

D.货币市场基金

E.混合基金

答案：ACDE

75.根据我国《证券投资基金管理暂行措施》的规定，有下列事项之一日勺，应当召开基金份额持

有人大会（）.

A.修改基金契约

B.更换基金管理人

C.更换基金托管人

D.提前终止基金

E.与其他基金合并；

答案：ABCDE

76.我国《证券投资基金管理暂行措施》严禁基金管理人在管理运作基金资产时，从事如下行为

（）.

A.将本基金投资于其他基金、以基金资产进行房地产投资、从事也许使基金资产承担无限责任

的投资、将基金资产投资于与基金托管人或者基金管理人有利害关系日勺企业发行的证券

R.从事任何形式日勺讦券承销或者以管理人自有资金从事除债券以

C.动用银行信贷资金从事基金投资、将基金资产用于抵押、担保、资金拆措或者贷款

D.从事证券信贷业务；从事证券信用交易.

E.进行内幕交易、操纵市场，通过关联交易损害基金持有人的利益等

答案：ABCDE

77.根据我国《证券投资基金管理暂行措施》规定，封闭式基金的发起人可以是下列哪些机构

().

A.股份制商业银行

B.证券企业

C.信托投资企业

D.保险企业

E.基金管理企业

答案：BCE

78.封闭式基金的发行按发行对象和发行范围来划分，可分为（）.

A.网上发行

B.网下发行

C.公募发行

D.私募发行

E.自办发行

答案：CD

79.封闭式基金募集成功的条件是（）.

A.募集资金超过该基金同意规模80%

B.募集资金超过该基金同意规模90%

C.募集数额不少于2亿元

D.募集数额不少于5亿元

F.募集期到期

答案：AC

80.开放式基金转托管业务的办理过程可分为（）.

A.一步转托管

B.两步转托管

C.三步转托管

D.四部转托管

E.五部转托管

答案：AB

81.除下述哪些情形外，基金管理人不得拒绝接受基金投资人日勺赎回申请（）.

A.不可抗力

B.证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值

C.发生巨额赎回

1）.其他在基金契约、基金招募阐明书中已经载明并获同意的特殊情形.

E.任何状况下都不可以.

答案：ABD

82.基金管理企业收取的管理费和基金业绩酬劳直接取决于（）.

A.所管理日勺基金资产规模

B.基金投资获得的业绩

C.基金管理企业对基金赞产日勺运作和管理能力

D.对基金持有人提供的产品及有关服务

答案：ABCI）

83.从企业的股权构造来看，我国基金管理企业大体有（）.

A.从属于保险企业的基金管理企业

B.从属于商业银行的基金管理企业

C.由国内讦券企业或信托投资企业绝对或相对控股的基金管理企业

D.独立存在、私人持股的基金管理企业

E.由发起人股东采用平均持股形式设置的基金管理企业

答案：CE

84.基金管理企业完善日勺治理构造必须体现日勺基本原则有（）.

A.利益公平

B.信息透明

C.信誉可靠

D.责任到位

E.基金持有人利益最大化

答案：ABCD

85.投资决策委员会的功能是（）.

A.为基金投资拟订投资原则

B.为基金投资拟订投资方向

C.为基金投资拟订投资方略

D.为基金投资拟订投资组合日勺整体目的和计划

E.提出风险控制提议

答案：ABCI）

86.企业内部控制系统一般包括（）.

A.员工自律

B.部门各级主管的检查监督

C.企业总经理及其领导日勺监察稽核部对各部门和各项业务的监督控制

D.董事会领导下的审计委员会和督察员的检查、监督、控制和指导

E.市场监管部门监管

答案：ABCD

87.基金管理企业内部控制应当遵照的原则（）.

A.健全性原则

B.有效性原则

C.独立性原则

I）.互相制约原则

E.成本效荏原则

答案：ABCDE

88.基金企业实行内部监察稽核日勺目的是（）.

A.揭示基金内部运作中潜在日勺风险

B.评价企业内部控制日勺合法性和有效性

C.评价基金经理的工作业绩

D.维护基金持有者的利益

E.控制投资风险

答案：ABI）

89.企业内部控制制度由（）等部分构成.

A.内部控制大纲

B.基本管理制度

C.部门业务规章

D.业务操作手册

E.风险控制制度

答案：ABCD

90.有关基金管理企业独立董事制度，下列说法对的的有（）.

A.独立董事刊登的意见应在造事会决策中列明

B.企业日勺关联交易必须由独立董事签字后方能生效

C.两名以上的独立董事可提议召开临时股东大会

D.独立董事可直接向股次大会、中国证监会和其他部门汇报状况

E.独立董事不可以参与企业的一般决策

答案：ABCD

91.我国基金的会计核算应遵照日勺会计政策规定有（）.

A.基金日勺会计年度为公历每年1月1日至12月31日

B.基金管理企业对所管理的基金应当以基金为会计核算主体，独立族账、独立核算，保证不-

样基金之间在名册登记、账户设置、资金划拨、账簿记录等方面互相独立

C.基金核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位

D.基金日勺会计核算以权责发生制为基础

E.基金管理企业应于估值日计算基金净值和基金单位净值，并按国家有关规定予以公告

答案：ABCDE

92.下列有关基金投资限制的说法中，对的的说法有（）.

A.基金之间可以互相投资

B.基金托管人严禁投资基金

C.基金管理人不得以基金名义使用不属于基金名下的资金买卖证券

D.基金可以将受托管的交产用于抵押、担保、资金拆借或者贷款

E.基金可以从事证券信用交易

答案：BC

93.基金托管人向基金管理人和中国证监会提供的不定期汇报有（）.

A.临时日报

B.临时周报

C.提醒函

D.其他临时汇报

E.基金持仓记录报表

答案：ABCD

94.市场营销观念的二个支柱是（）.

A.客户导向

B.利润

C.全企业努力

I）.市场定位

E.产品质量

答案：ABC

95.市场营销控制包括估甘市场营销战略和计划日勺成果，并采用对的的行动以保证明现目的.控

制过程包括四个环节（）.

A.管理部门先设定详细日勺市场营销目的；

B.衡量企业在市场中日勺业绩；

C.估计但愿业绩和实际业绩之间存在差异的原因；

D.最终管理部门采用对时日勺行动，以此弥补目日勺与业绩之间的差距

E.风险控制

答案：ABCD

96.证券投资基金市场营销的特点是（）.

A.无形性

B.专业性

C.多样性

D.易消失性

E.持久性

答案：ABCI）

97.基金持有人费用包括（）.

A.申购费用

B.红利再投资费用

C.转换费

D.赎回费

E.托管费

答案：ABCD

98.根据经基金资产估值后确定的基金资产净值而计算出的基金单位资产净值，是计算基金

(）的基础.

A.申购价格

B.赎回价格

C.交易价格

I）.营业税

E.印花税

答案：AB

99.目前，我国基金管理人日勺管理费实行（）.

A.每日计提并合计

B.每周计提并合计

C.按周支付

D.按月支付

E.按年支付

答案：AD

100.对（）买卖基金的差价收入须征收营业税.

A.银行

B.非银行金融机构

C.个人投资者

D.国有企业

E.民营企业

答案：AR

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