关于2021年证券公司分类评价有关情况的通报

关于2021年证券公司分类评价有关情况的通报根据机构部《关于通报2021年证券公司分类评价有关情况的函》（机构部函〔2021〕2471号）相关要求，现将2021年分类评价相关情况通报如下：评价调整情况本次分类评价调整事项主要包括：一是按照往年分类评价既定标准进行评分调整；二是根据新情况、新要求、新问题，相应新增评价项目或调整评价标准；三是开展行业文化建设和服务新三板改革专项评价。四是个别公司因评分标准理解不准确导致评分偏差，相应调增或调减分数等。需要说明的调整事项如下：（一）按以前年度专家评审会议定标准调整的事项1.落实专项监管工作加分。按照以往年度分类评价标准，今年拟继续根据国家级投教基地及科技奖、落实民企纾困、支持中长期资金入市、反洗钱等4项专项工作落实情况，对评价计分进行调整。一是对命名为国家级投教基地的证券公司，考核结果为优秀、良好的分别加0.25分、0.15分；对第七届证券期货行业科学技术奖的获奖公司，依据获奖等次分别加0.25、0.15、0.1分。二是对通过专项资管计划方式用于纾解股票质押风险的证券公司，依据实际新增投资规模标准分别加0.5分、0.3分、0.1分。三是对资管总规模达到行业中位数以上，资管产品投资权益类资产的规模占资产管理业务规模的比例达到30%、20%的证券公司，分别加0.5分、0.25分。四是对因反洗钱问题被人民银行及其分支行作出处罚的证券公司，按单次0.1分累加进行扣分。2.适用风险管理能力评价指标与标准扣分的情形。一是延续去年专家评审会议定标准扣分。具体为：自营投资债券实质违约（第3.03项）、自有资金出资的股票质押违约（第3.04项）、高杠杆高集中度资管产品风险（第3.06项）、发生信息安全事件（第4.04项）等评价指标，均延用去年专家评审会议定标准，对超过标准的公司，每个单项调扣0.5分。二是适用相关指标与标准直接扣分。具体有：1家公司股东不符合规定要求（第2.01项）；1家公司无法正常履行股东职责（第2.04项）；2家公司公司治理、内部控制存在明显问题（第2.05项）；3家公司合规管理制度和机制存在明显问题（第2.06项）；10家公司营业部负责人、主要业务人员违规炒股；被采取行政处罚或刑事强制措施（第2.09项）；2家公司廉政从业制度不完善（第2.10项）；2家公司不能有效防范员工发生违反公序良俗对行业社会形象带来重大不利影响的行为（第2.11项）；3家公司股票类投行业务负面执业记录项目占项目总数的比例超过20%，1家公司债券项目尽职调查不充分，底稿不完整（第2.13项）；5家公司未能实现风险管理对所有业务和所有层级子公司的全覆盖（第3.01项）；6家综合压力测试出现资本预警，4家公司第3.03项到第3.06项达到既定标准2倍以上（第3.09项）；1家公司综合压力测试出现资本不足（第3.10项）；1家公司填报综合监管报表出现错报（第6.02项）。（二）根据新情况新要求新问题，新增评价项目或调整评价标准为保障注册制改革顺利推进，通过分类评价进一步压实中介机构责任，聚焦重点领域传递监管导向，结合行业发展情况和监管实践，并经专家评审会审议，拟新增若干评价项目，并对部分评价指标及时作出适度调整，具体如下：1.加强对投行业务的压力传导和激励。一是将IPO项目撤否率纳入投行内控评价。评价期内，个别证券公司的IPO项目“撤回率”与“被否率”较高，“带病申报”“一查就撤”等问题突出，引发市场高度关注。结合行业投行项目撤否率中位数和机构在审项目数，对评价期内IPO撤否率显著较高的公司，根据风险管理能力评价指标与标准第2.13项，调扣0.5分。二是推动证券公司加强投行业务电子底稿管理。为推动证券公司加强投行业务电子底稿管理，建立健全电子底稿系统，经专家评审会审议，新增投行业务电子底稿专项监管工作评价，根据证券公司的工作底稿电子化率、系统建设投入占比、电子底稿报送完成率和系统创新评价等指标得分情况，按等次分别加0.5分、0.25分。三是优化证券公司投价报告盈利预测评价指标。因上一评价期距科创板注册制改革启动不久，项目较少，证券公司存在1单出具的投价报告盈利预测未达到80%的情形，即认定为高于行业正常水平并扣分。随着注册制改革进入关键推进期，科创板、创业板项目大幅增多，经专家评审会审议，将占比“显著高于行业正常水平”的比例定为30%，根据风险管理能力评价指标与标准第3.08项，对于高于该标准的公司调扣0.5分。四是优化债券承销及受托管理业务质量的评价标准。近两年，行业机构均最多仅有1单主承销或受托管理的公司债券违约且受到处罚处分的情形。去年专家评审会对该情形，根据风险管理能力评价指标与标准第3.07项，予以扣分。今年，考虑到样本数量过少，无法科学评估公司债券承销业务是否风险管控有效，且受到处罚处分的项目，已经根据监管措施进行扣分，经专家评审会审议，本评价期对此情形不再扣分。2.大力推动资管产品的规范整改，切实防范重点风险。一是全力做好大集合资管产品规范整改工作。今年是大集合资管产品规范整改的收官之年，整改工作取得显著进展。根据最新进展和重点产品领域，经专家评审会审议，今年对大集合规范整改专项工作的评价标准作出调整，对跨周期大集合资管产品规模压降显著和不力的证券公司分别予以加分鼓励和扣分惩罚。对管理跨周期大集合产品规模压降排名前5，压降比例超过60%，且评价期内未出现过风险事件的证券公司，加0.25分；对2018年11月整改规则发布以来，跨周期大集合产品规模压降不力，存量规模排名前10，且存量规模占2018年11月规模占比排名前5的证券公司，调扣0.5分。二是推动落实《资管新规》私募资管业务规范整改。去年专家评审会审议明确，依据整改规模和进度，对落实《资管新规》推动私募资管业务规范整改专项工作进行评价。根据最新时间进度以及人民银行对整改工作的新要求，对私募资管业务整改评价标准作出相应调整。经专家评审会审议，对同时满足下列两项标准且未因重大违法违规行为被采取或将被采取行政监管措施的证券公司，加0.5分：一是以2018年10月底待整改情况为基数，截至2021年一季度末，完成整改规模高于行业中位数（539亿元），且整改进度超过77%；二是以2019年底重新梳理的待整改情况为基数，截至2021年一季度末，完成整改规模高于行业中位数（224亿元），且整改进度超过63%。三是优化资管产品出资股票质押评价指标。近年来行业股押风险出清力度较大，从数据来看，目前资管产品股押违约风险主要集中在集合资管产品。同时，考虑到在压降资管产品规模的过程中，越到后期，存量违约规模的压降难度越大，被动导致违约规模占比增加。经专家评审会审议，对资管出资的股押违约规模显著高于正常状态的评价标准作出调整，将资产管理产品的计算口径从“近2个评价期内的集合资管和近1个评价期内的定向资管”调整为“近1个评价期内的集合资管”，同时，对符合下列任一标准的公司免于扣分：一是违约规模或总规模未增加，且上一评价期已扣分；二是集合资管产品出资的股票质押总规模或违约规模下降10%以上。3.加强对重点业务风险及频发违规行为的管控。一是优化“财务状况管控不足”评价标准。行业新设券商普遍反映，公司在设立初期，受制于业务类型和资金来源比较单一，短期负债占比和债券杠杆率会在一定时期内高于其他类型券商。经专家评审会审议，将标准调整为：债券杠杆倍数大于2.5倍（行业1/3位数）；短期负债占全部负债的比重大于85%或同业负债依存度大于50%；重资产业务占比大于75%；资产负债率大于50%。对于符合标准的公司，根据风险管理能力评价指标与标准第3.08项，调扣0.5分。二是督促公司加强重点业务风险管控。在日常风险监测中发现，个别公司两融余额与自营出资的股票质押融出资金规模之和占净资本的比例远高于行业平均水平，信用风险资本准备存在不足预警。经专家评审会审议，将融资融券余额与股票质押规模之和占净资本之比显著高于行业正常状态标准200%的公司，根据风险管理能力评价指标与标准第3.08项，调扣0.5分。三是从严打击营业部负责人违规参与场外配资。评价期内，个别证券公司营业部负责人，因违规为客户融资活动提供中介或者其他便利被相关证监局采取行政监管措施。以前年度，鉴于上述行为具有明显个人主观性，该情形未对公司扣分。今年，考虑到营业部负责人作为管理人员，存在利用职务便利从事违法违规行为的情形，为加强执法，经专家评审会审议，本评价期对发生该情形的公司统一按“从业人员管理存在问题”，根据风险管理能力评价指标与标准第2.08项，对公司调扣0.5分。四是优化债券回购的经纪业务透支扣分标准。鉴于透支金额更能有效反映证券公司对手方风险管控不足，经专家评审会审议，对从事债券回购的经纪业务客户资金透支金额在1.2亿元以上的公司，根据风险管理能力评价指标与标准第3.12项，调扣0.5分。4.关于科技监管加分诉求及扣分建议的处理。经专家评审会审议，本年度共对两项科技创新专项工作给予适当加分激励。一是对第一批参与金融业关键信息基础设施国产化改造试点，且年度验收结果优秀的公司，依据《分类监管规定》第15条，加0.25分。二是对推进行业国产密码算法改造工作中，桌面端和移动端改造方案均通过专家评审的证券公司，依据《分类监管规定》第15条，加0.25分。（三）开展行业文化建设和服务新三板改革专项评价1.试点启动行业文化建设专项评价。去年《分类监管规定》新增行业文化建设专项评价，研究设立职业道德与行业文化建设专项指标，强化综合考核，引导行业机构逐步打造“合规、诚信、专业、稳健”的行业文化。今年，机构部试点启动行业文化建设专项评价，依据证券业协会《证券公司文化建设实践评估方案（试行）》及其对证券公司文化建设的评级，对评估结果为A、B两档且无重大失信、举报、应诉、负面舆情等事项的证券公司分别加1分、0.5分。经统计，12家公司加1分，22家公司加0.5分。2.正式启动服务新三板改革专项评价。为推动资本市场重大改革持续推进，引导行业机构增强服务大局意识、落实落细深化改革举措，在去年试点启动服务新三板改革专项监管工作的基础上，2021年3月，机构部指导全国股转公司充分征求行业意见，研究制定了《证券公司分类评价新三板专项加分方案》，并在今年分类评价中全面启动服务新三板改革专项评价。经统计，5家公司加1分，5家公司加0.8分，9家公司加0.5分，19家公司加0.3分，19家公司加0.1分。（四）其他重大调整事项个别证券公司存在内部控制严重失效、未如实报告公司控股股东和实际控制人信息等问题，反映出公司治理存在严重缺陷，根据《分类监管规定》第18条，予以下调级别。二、分类评价结果根据今年事前确定的A、B、C三大