中国企业出海沙特月度研究报告 2025年1月

新出海路上携手共赢Sincerelyinvitecooperati10万册；二是成立了新出海研究院，定期发布出海印尼、越南、墨西哥、巴西、沙特、阿联酋等15+出海热门国家月报；三是成功在上海和深圳举办了出海全球化百人论坛活动，超建立了更全面的配合机制。在新的一年，EqualOcean将进一新锐行业出海沙龙黄渊普年度演讲出海全球化百人论坛出海研学营出海游学营扫码查看EqualOcean2025年市场活动规划新出海：2025年黄渊普年度演讲微信扫一扫查看业的大航海时代已经开启，出海将是未来至少30年中国各行各业的核心主题；而对于中国这个农耕传统大国，出海并非自然而然的强项。在过去两年，我们接到大量的咨询，深感出海方向的信息不对称及认知不对称严重；尤其是对年轻一代而言出海是最大的时代机遇，但应试教育使不少人离全球化人才标准2025年3月20日上海，希望以个人年度演讲更好地理解到新出海的趋势、机会与挑战。同时也希望聚拢一3出海全球化，是中国企业升级的必由之路、是新时代最重要的发展机遇、也是全球化新一代的历史责任。——EqualOcean创始合伙人黄渊普如今的出海道路越发不易，发达国家开始在少数高科技行业上做限制，而发展中国家则开始学习中国搞生产。双向的产业压力，再给国内企业的出海发展带来了重重阻力。在此背景下，构建“新出海”战略，选对出海目标、调整出海策略、将自身的影响力拓展沙特，恰好是在此背景下的优选目标之一。提起沙特，很多人的意识中想到的还是“头顶一块布，天下我最富”，作为全球最主要的石油出口国，沙特实际上却没有外人看起来那么完美。在因为俄乌冲突导致全球油价大幅上涨之前，便宜的油价一度让沙特连续八年国库亏空。外加全球范围内愈演愈烈的“数字化”和“新能源”浪潮，石油经济这沙特就开始大刀阔斧打造摆脱石油依赖的全新经济体，其转型需求与中国企业的“新出国企业带来了新的增长机会，沙特政府对EqualOcean发布本篇《2024中国企业出《报告》全面、客观地反映沙特阿拉伯宏业在当地发展现状、其未来发展趋势与机遇等已经出海以及准备沙特的相关企业关心事项，缩短创业者对沙特市场的心理距行稳致远。4本期目录CONTENTS沙特一月事件总结6理解沙特政治与经济理解沙特文化与商业出海沙特十部曲第二部组织为先第三部市场洞察沙特出海指数47中国企业在沙特 沙特一月事件总结SummaryofSaudiArabiaJanuraryEvents 01沙特一月事件总结SummaryofSaudiArabiaJanuaryEvents沙特阿拉伯延长“取消税务罚款和豁免经济处罚计划”执行沙特阿拉伯延长“取消税务罚款和豁免经济处罚计划”执行布将“取消税务和豁免经济处罚计划”阶段，纳税人可根据条件申请免除相的货物必须通过SABER系统提交申请并取得：PCoC（产品符合性证书）次证书）。届时，原来可使用的承诺函将不再适用于清关过程。到港后申请的SC证书将被视为无效，导致无效清关。因此产生的罚款和滞留费或滞期费等费用或将由进口商全部承担。利雅得地铁全面开通12月利雅得地铁已开通部分线路，预计2025年1月末，利雅得地铁6条线路将全部开通，190列地铁穿行85沙特阿美大动作！宣布下调面方售价下调80美分/桶，定为较阿曼/迪拜均价升水0.9美元/桶（此前为升水沙特以120亿美元债券和PIF贷沙特以120亿美元债券和PIF贷款开启2025年债券，沙特政府还可能求助于贷款。据彭博社数据，沙特政府宣布由阿布扎比伊斯兰银行、法国农业信贷元的三年期循环信贷额度。（NDMC）在官网发布声明表示，沙特财政大臣穆罕默德·杰德安已批准了2025财年的年度借款计划。该计划预计，沙特2025年的资金需求约为1390亿沙特里亚尔（约合370亿美元其中1010亿里亚尔将用于弥补预算赤字，其余380亿将用于偿 701沙特一月事件总结SummaryofSaudiArabiaJanuaryEvents会暨展览会将在沙特利雅得会会暨展览会将在沙特利雅得会能源投资峰会暨展览会将在沙特利雅得会展中心盛大启幕。此次展会规模，，国公司已经超越了该国“2030愿景”中大多数来自工业部门。沙特已经超越了其最初的地区总部目标，目前正致力于鼓励跨国公司为该国更广泛的特阿拉伯计划开始浓缩和销售铀。据路透社报道，能源部长阿卜杜勒阿齐兹·本·萨勒曼·阿勒沙特周一在宰赫兰的一次会议上表示，此举是将所有矿产货币化战略的一部分，助力实现利用核能实现能源结构多样沙特主权基金20亿美金战略投资联想集团交易完成1月8日–全球科技领军企业联想集团）（公共投资基金（PIF）旗下公司Alat埃耐特今日宣布，双方已完成3年期成此前于2024年5月公布的战略合作超市布局沙特美团买菜）将沙特作为出海目标，计砸1000亿美元，沙特欲从传统1月18日，沙特矿业副大臣宣布将开发1000亿美元新矿产投资项目，其正在建设。沙特阿美计划2027年前 801沙特一月事件总结SummaryofSaudiArabiaJanuaryEvents目1月22日，中国电建集团贵州工程有目1月22日，中国电建集团贵州工程有限公司（简称“贵州工程公司”）与项目业主代表—国家电力投资集团黄河上游水电开发有限责任公司(简称目EPC合同。沙特R5光伏项目EPC合美元，深化美沙关系并推动经德·本·萨勒曼在与美国总统特朗普通题涵盖2030愿景、数字化、人工智物流、供应链、全渠道发展等；主要目标是探讨沙特及区域零售业的未来趋势和发展，预计到2026年沙特零售市场将达到1160亿美元，年增长沙特以41.9分位列海湾地区第4名、沙特摆脱”石油依赖“：非石油产业或占GDP达50%1月末，非石油企业维持的库存水平也以自采购经理人指数（PMI）月度追踪开始以来的第二快速度增长。利雅得银行首席经济学家奈夫·阿尔-归因于积极的经济环境和加速的基础沙特允许外国人在麦加、麦地那沙特资本市场管理局（CMA）宣布，从1月27日起，外国人可以投资在圣城麦加和麦地那拥有房地产的沙特上市公司。根据新法规，外国人可以持超过49%）。战略外国投资者除外，他们不得持有这些公司的股份或可转 9理解沙特政治与经济EconomyandPoliticsofSaudiArabia 02理解沙特政治PoliticsofSaudiArabia>权力独特性与继承方式沙特是政教合一的君主专制国家，是世界上仅存为数不多的君王控制国家权力的国度，该国没有具有法律约束力的成文宪法，《古兰经》和《圣行》是国家的执法依据。沙特国王集政、教、军大权于一身，是沙特阿拉伯王国的国家元首、武装力量最高统帅和沙特家族的族长,拥有至高无上的地位和绝对的权力。上台后的老萨勒曼在2015年废除了弟弟穆克林的王储之位，又在2017年废除了侄子纳伊夫继承制度已从兄终弟及演变为了父死子继，同时也标志着沙特王室第三代执掌国政沙特·本·阿卜杜勒·阿齐兹·伊本·沙特（1876-1953）建立了沙特阿拉伯王国掌权时间：1932-1953沙特·本·阿卜杜勒-阿齐兹·阿勒沙特（1902-1969）伊本·沙特次子，沙特·本·阿卜杜勒-阿齐兹·阿勒沙特（1902-1969）伊本·沙特次子，被废黜掌权时间：1953-1964伊本·沙特第四子现代沙特国家的建设者，被侄儿刺杀掌权时间：1964-1975哈立德·本·阿卜杜勒-阿齐兹·阿勒沙特(1912-1982)给了宗教保守派更多的教育控制权哈立德·本·阿卜杜勒-阿齐兹·阿勒沙特(1912-1982)给了宗教保守派更多的教育控制权掌权时间：1975-1982带领国家度过了80年代的油价暴跌和1990-1991年的海湾战争。掌权时间：1982-2005阿卜杜拉·本·阿卜杜勒-阿齐兹·阿勒沙特(1922-2015)实行了比他的任何前任都多的改革，阿卜杜拉·本·阿卜杜勒-阿齐兹·阿勒沙特(1922-2015)实行了比他的任何前任都多的改革，并开放了王国的经济。掌权时间：2005-2015在担任利雅得省长50年后，于2011年被任命为国防部长。掌权时间：2015-至今穆罕默德·本·萨勒曼(1985-至今）世界上最年轻的国防大臣、王位第一继承人，39岁的穆罕默德·本·萨勒曼王储也是沙特首相。1102理解沙特政治PoliticsofSaudiArabia>沙特的外交转型沙特1932年建国后与美国长达90余年的关系主要围绕着互利原则。经过长期的交往，沙特深刻理解到不能完全依赖外部势力，必须依靠自身实力确保生存和发展。因此，沙特积极寻u多元化外交沙特采取多元化外交策略：一方面，维护与西方的经贸关系的同时，积极与新兴经济体拓展合作；另一方面，淡化意识形态，注重务实外交。自冷战结束后，沙特减少外交中的意识形通过多元化外交关系提升沙特的自主性；最后，沙特积极推动中东地区的和解与合作，避免u受美国影响较深当前沙特在很大程度上仍受美国影响。欧美的顾问团队不仅参与了沙特的重点项目规划，还在制定相关规则和项目审批过程中扮演关键角色。沙特的政府部门和企业高管，由于历史联系，对美国和西方的管理体系较为熟悉。尽管沙特阿美现已完全归国家所有，美国的影响力依旧存在。2021年，美国企业获得了阿美旗下一大块电网业务近半数的股份，实际上使得沙特的电力系统部分受到美方控制。此外，沙特的电子政府系统基础设施主要采用了来自微u中沙合作，优势互补在沙特看来，中国可以提供一个不同的合作选项，中沙合作主要通过中国的“一带一路”倡议与沙特的“2030愿景”相结合，中国以提供中国需求的市场和资金。因此，沙特对跟中沙合作表现出极大兴趣，从用人民币结算石油、1月1日沙特加入金砖国家、以及2月6日发表申系正常化，都能看出沙特为此做了大量的努力。 02理解沙特政治PoliticsofSaudiArabia>沙特“2030”愿景完成情况u社会领域居民生活质量大幅提升，预期寿命达到78.10岁，卫生服务覆盖率高达96.41%，体育锻炼参与率也大幅增加至62.3%。此外，住房拥有率超过63.74%，住房支持服务惠及96,0民，总财政支持金额达41亿沙特里亚尔。政府效能指数达到70.8，超越年度目标，u经济领域非石油GDP首次达到GDP的50%。根据沙特2030愿景2023年年度报告，沙特GDP年达到2.81万亿沙特里亚尔（约合7492亿美元），这一数字超过了2023年2.7万亿沙特石油和天然气相关行业的累计出口总额已激增至6054.3亿沙特里亚尔，超过了2024954亿沙特里亚尔的目标，本地含量份额达到63%。 02理解沙特政治PoliticsofSaudiArabia>沙特“2030”愿景完成情况u旅游和遗产领域沙特在旅游和遗产方面成绩斐然。2023年，沙特接待游客达1.06亿人次，其中国际游客高3000万副朝表演者目标迈进。在文化遗产保护方面，沙特的世界遗产地的“UruqBani马”保护区进一步巩固了沙特的文化印记。在国际舞台上，利雅得成功获u环境保护领域在环境保护领域，沙特通过种植树木、恢复植被和推动清洁能源等措施，正在为可持续发展做出贡献。超过4900万棵树被种植，975公顷农业梯田得到恢复，领土24.59%划为自然保护区。此外，沙特在减少碳排放和清洁能源方面，开始向主要市场出口清洁氨，并“2030愿景”完成度不高的地方联合国教科文组织认证的沙特文化遗产数量翻倍原有5项文化遗产，仅在2023年新增一处国民平均寿命从74岁提高到80岁截止2023年，沙特的平均寿命为73到75岁从目前的世界第19大经济体发展至世界前15强2023年前三季度全球GDP排名第19将私营部门对GDP贡献从40%增至65%私营部门目前占沙特GDP总收入的43%到2030年实现46GW的太阳能电站目前实装的太阳能电站只有2-3GW非石油政府收入从1630亿里亚尔增加到1万亿里亚尔2023年，沙特非石油收入为4410亿里亚尔5月，沙特在利雅得举办加利雅得峰会，积极倡导全球合作解决中东动荡，特别突。沙特与美国协商防务条约，推动以色列与哈马斯和平，但面临美国国内和以色列的阻力。沙特在维护阿拉伯身份认同和与西方盟友关系中寻求平衡，同时应对伊朗压力和 02理解沙特政治PoliticsofSaudiArabia>特朗普当选对中东局势的影响2025年1月20日，特朗普已经重返白宫，并继续以但是，这并不说明他不重视巴以冲突和中东问题。事实上，他在重返白宫前就已经就中东事务进行了一系列人事安排和外交活动。也正是由于特朗普的压力，以色列和哈马斯达成了加沙停火协议，并在1月19日特朗普入主白宫前生效，这也充分反映了特朗普对中东事务的重2025年1月15日晚，卡塔尔、埃及、美国发布联合火和被扣押人员交换达成协议。毫无疑问，美国政府更替是促成以色列和哈马斯达成协议的特殊因素。在拜登结束任期和特朗普即将入主白宫之际，在任和候任美国总统都以不同的方式向以色列施加压力。拜登企图把停火协议作为执政业绩，特朗普则企图使停火协议成为美国政府中东外交新的开端，以色列方面也有借机改善和巩固美以关系的需要。这也正是停火展望特朗普的第二任期，美国仍将继续在中东维持战略收缩的总体态势不变，但也将在中东面临更加深刻的矛盾困境，并据此进行动态调整。美国中东政策将面临更加深刻的困境，核心是中东剧烈变动与美国减少战略投入之间的巨大张力，是美国战略收缩与维系中东事务主•第一，美国利益优先与中东盟友战略自主增强的矛盾。美国从自身利益出发要求盟•第二，受特朗普第一任期内中东政策的灾难性影响，以及新一轮巴以冲突后中东形势复杂•第三，美国中东战略收缩与排斥其他大国影响力上升的矛盾。美国基于大国战略竞争在中东进行战略收缩，但其他大国如俄罗斯、中国在中东影响力的上升，又迫使美国日益把中 资料来源：EqualOceanAnalysis、中东睿评02理解沙特经济EconomyofSaudiArabia>沙特经济背景首都利雅得货币沙特里亚尔人口3640万面积225万平方公里次突破万亿美元，人均国内生产总值3.04万特GDP增长率为8.7%，在G20国家中首都利雅得货币沙特里亚尔人口3640万面积225万平方公里实际GDP增长(变化百分比)-4.38.7-0.8名义国内生产总值(十亿美元)734869110810071110通货膨胀，平均消费价格(百分比)2.2经常项目余额(占GDP的百分比)-3.1财政收支平衡(占GDP的百分比)-10.7-2.3-0.30.3政府债务(占GDP的百分比)31.028.823.827.322.42023年11月中国人民银行与沙特中央银行签署了双边本币互换协议，互换规模为500亿元人民币/260亿里亚尔有效期三年。近期，沙特财政部公布了2024年国家预算，预计支出为1.25万亿沙特里亚尔，收入为1万亿沙特里亚尔，预计赤字约为790亿沙特里亚尔。关于2023年预算，预计总支出为1.27万沙特认为其经济发展形势积极向好，预计2024年至2026年GDP增长和5.1%。与此同时，非石油部门占沙特GDP的份额将越来越大。预计到2030年，非石油经济将每年增长3%至4%，约占沙特GDP的56%，而石油行业的增长率将保持在0.5%至1.5% 沙特的人口正在快速增长，年增长率达2.3%沙特的人口正在快速增长，年增长率达2.3%年，沙特的人口将达到3993万。沙特人口结构年轻，中位年龄为32.4岁。25岁至54万，占42.36%。在家庭构成方面，沙特庭总数为420万户，平均每位家庭妇女生育2023年沙特人口结构（单位：万人）男女9008007006004002000沙特外籍人口多，近些年来的外籍人口比重,外国人口占比41.6%，非沙特人口大多数是孟加拉国人，其次是印度人、巴基斯坦人02理解沙特经济>沙特人口结构沙特人口比例沙特人口外籍人口80%60%40%20%28%28%26%26%31%31%41%41%沙特本国劳动力成本较高，对于外籍劳工依赖度较大且未来需求量将持续增加。沙特男性国民人均月工资10775里亚尔（约），率仅为64%，而外籍男性劳工的人均收入沙特本国的劳动力成本较高，这也成为了制约沙特发展劳动密集型产业的因素之一,并使其决心发展高附加值高技术产业。沙特男性就业情况 02理解沙特经济>沙特人口结构在沙特，84.7%的人已经在大城市定居，约15%的人口仍生活在农村。沙特阿拉伯有26个主要城市，首都利雅得经济增长迅速，人口最多，达768万。其次是现代化港口城市吉达,也是麦加的门户，拥有486万人口。伊斯兰教两大圣城麦加和麦地那，人口分别为215万,使其成为一个以伊斯兰为主的国家，但它也包容各种不同的信仰，表现出高度的宗教宽沙特主要城市人口（单位：万） 4862157169768沙特宗教信仰人口（单位：万）160402511117国际货币基金组织（IMF）上调了沙特的经济增长率，预计特经济持续强劲的势头。这一调整显示了沙特在全球经济中的重要地位，并表明其成功实现收入来源多元化，非石油收入达到历史最高水平，为经济的可持续发展奠定了基础。同时，沙特旅游业发展潜力巨大，成为经济多元化的关键支柱，零售业、娱乐、游戏和上线快递服务领域也表现强劲。此外，沙特的初创企业势头强劲，吸引了大量投资。同时，沙特人口结构年轻化，城市化进程迅速，且表现出越来越多的宗教宽容和和谐共处。这些变化反映了沙特在应对全球化挑战和国内社会需求时的适应能力，沙特经济的活力和多元化 02理解沙特经济EconomyofSaudiArabia>沙特重点产业分析在“2030年愿景”的背景下，沙特正以前u石油产业是沙特阿拉伯经济的核心支柱沙特传统产业进展中的计划预执行$630.4bn218.7执行中预执行$630.4bn218.7建筑产业能源产业建筑产业能源产业水利产业139.884.279.979.9164.9164.9沙特已探明的石油储量为2642亿桶，接近44.4交通产业107.0品油广泛销往亚洲、欧洲和美国等国际市场，u采矿业成为推动经济多元化的强劲动力各种高附加值的精炼产品。沙特2023年度沙特矿产资源丰富，价值超过2.5万亿美元，石油收入达到7520亿里亚尔，占总收入的其中磷酸盐和铝土矿的储 2023年沙特石油出口量（单位：亿里亚尔）预计到2030年将采矿业对其国内生产总值4月5月6月u2030愿景：既要石油，又要能源转型7月8月沙特新能源使用情况(单位:GW)10月初始2023目标u修订后2023目标u2030目标 65070075080085040u天然气产业拥有巨大的潜力和优势30沙特天然气已探明储量为8.3万亿立方米，居15世界第六位，其完善的产业链和技术创新能力使得沙特成为全球液化天然气供应的重要0国家。太阳能光伏风能其它 cn.EqualO资料来源：EqualOceanAnalysis02理解沙特经济EconomyofSaudiArabia>沙特重点产业分析地区在一年中有数月的气温持续超过40摄氏度，广阔的沙漠地带，极端的高温条件和充足沙特房地产带动建筑，供应链和其他行业发展沙特人力资源和社会发展大臣艾哈迈德-拉吉指出，房地产开发已经成为沙特创造就业和促进行业进步的关键力量，其独特性在于其能带动建筑业、供应链、建筑材料交易以及工程领域的全面活跃。2023年利雅得面临严重住房短缺，公寓租金出现了23%的上涨。2022年,利雅得的人口增长率达到了5.1%。随着地区总部计划的推进，预计人口增长速度将进一旅游业正在迅猛发展约合2,500亿沙特里亚尔)占国内生产计划到2030年吸引1亿本地和国际游客。2019年，中国被列为首批可以申请沙特旅游签证的国家之一；到2023年，沙特共接待了10万中国游客，也计划到2030年将这一数字提升至2022年按目的划分的沙特阿拉伯入境游客总数宗教探亲访友休闲商务其他35%30%沙特阿拉伯2022年入境旅游的主要城市（单位：百万人次）86420麦加利雅得吉达胡拜尔达曼哈萨 02理解沙特经济EconomyofSaudiArabia>沙特新经济特区沙特着力打造五个新经济特区。沙特2023年5月正式发放五个新经济特区许可证，分别是吉赞经济特区（JazanSpecialEconomicZone沙特经济特区将支持现有国家战略，经济特区规划具有前瞻性、创新性，专注于直接投资，将充分利用每个地区的竞争优势，支持物流、先进制造业、技术和沙特优先领域发展，为投资者提供更佳有利的营商环境，加快沙特关键行业本地化步伐食品加工、金属加工、物流拉斯海尔经济特区济城，可达全球市场造船及维修、海洋工程及利雅得机场综合物流特区消费品、计算机零部件、医药、营养及医疗器械、航空零部件、奢侈品珠宝位于沙特阿卜杜勒阿齐兹国 理解沙特文化与商业CultureandBusinessofSaudiArabia 03理解沙特文化>沙特宗教文化沙特是政教合一的君主制王国，《古兰经》和穆罕默德的《圣训》是国家执法的依据。伊斯兰教是沙特的国教，全民信仰伊斯兰教。沙特被广泛认为是先知默罕默德出生的所在地，拥有麦加和麦地两座伊斯兰圣城，教徒遍布整个阿拉伯半岛地区。麦加朝圣是每年伊斯兰教最盛大的宗教活动，往年，在伊斯兰教历的第12个月，平均每天会有200万穆斯林聚集在麦加,参加一年一度的朝觐。受传统和宗教的影响，沙特一直坚持执行最为传统的伊斯兰封闭保守文化，娱乐设施极少，对公民的人身权利有着严格的限制。比如一天五次祷告期间必须停止一切商业活动，严格禁1、严禁崇拜偶像，不允许出售洋娃娃，不得携带人物雕塑进入公共场所，在他们的心目中真主只有一个。2、男女间的接触很忌讳，在公共场所有时会分隔开来，如在清真寺、餐馆和公共交通工具中有专门的区域。3、严禁饮酒，饮酒和私自酿酒都会受到严刑制裁，轻者一般要受6个月徒刑或鞭笞之刑。4、不可随意照相，严禁对女人、宗教设施和皇室建筑等拍照。旅游者最好向周围人询问，获得允许再拍照。5、禁食猪肉及一切外形丑陋和不洁之物。6、忌讳左手递送东西或食物，认为这种举动有污辱人的含义。7、进入沙特的外国人着装要遵守当地的风俗习惯，切勿穿着暴露。为了实现经济多元化，建立包容文化社会，摆脱宗教对政治控制。2017年以来，沙特王储错误的道路，现在需“去瓦哈比化”,沙特开始了世俗化的道路。2018年6月，沙特正式开2018年10月允许女性进入体育场观看比赛，也是察虽然仍然存在，但他们的执法已经宽松得多，以往在银行、商场、超市、车站 03理解沙特文化CultureofSaudiArabia>沙特世俗化行为及动机从国际角度，沙特政府认识到文化现代化改革在塑造舆论、推动政策和制度化价值观方面的作用日益增强，是改变国际社会对沙特社会看法的工具。从国内角度，小萨勒曼通过一系列文化改革，旨在削弱“瓦哈比”在政治上对王室的挑战；缓解因极端宗教影响，年轻人对政府产生不满情绪；降低沙特政治中具有世袭地位的沙特王子的地位；以及将国家的从宗教原2017年启动齐迪亚项目(Qiddiya)，该国史上规模最大的娱乐综合体建设2019年拓展线下娱乐活动，举办各种文化节、艺术节、演唱会、戏剧演出、时装秀和体育赛事2023年1月C罗加盟沙特球队利雅得胜利，双方签约两年半2023年10月沙特王储兼首相穆罕默德·本·萨勒曼宣布利雅得将在2024年夏季举办首届电子竞技世界杯沙特举办2023年度利雅得狂欢季，一年之中规模最大且备受期待的节庆娱乐盛会2023年11月吉达举办阿拉伯动漫展，全球各地的角色扮演者、动漫迷和漫画迷齐聚一堂2023年12月利雅得举办中东最大音乐节，MDLBEASTSoundstorm2023，共用八个舞台沙特首次举办世俱杯，这是沙特首次举办世俱杯的比赛，成为该赛事自2000年创办以来的第6个东道主沙特于5月举办了首场以泳装模特为主的时装秀，这是历史性的突破。沙特长期受伊斯兰教影响，但在王储穆罕默德·本·萨勒曼的领导下，进行了一系列社会和经济改革，包括重新开放电影院、允许女性驾车等，旨在建立更现代、开放的社会，并推动向民族主义转变。这沙特正在通过一系列重大举措，提升其在全球电竞市场中的地位，其中包括5月宣布举办2024年电竞世界杯并投资数亿美元建设电竞设施。这一举措不仅是为了实现愿景”成为全球电竞中心的目标，还是沙特政府意识到文化现代化改革对舆论塑造和价值 03理解沙特文化CultureofSaudiArabia>埃尔奥拉骆驼杯AlUlaCamel埃尔奥拉骆驼杯AlUlaCamelCup是沙特阿拉伯的一项重要骆驼比赛活动，被誉为骆驼赛跑的“巅峰”。这项赛事不仅是体育竞技的展示，也是文化和娱乐的盛会。它在2024年4月24日至27日举行，地点位于AlUla的MughayraH区最快的骆驼和最熟练的骑手，他们将为丰厚的奖金池和设计精美的AlUlaCamelCup奖杯AlUlaCamelCup2024年的赛事还包含了AlUla设计奖颁奖典礼，展示获胜的骆驼罩2024年被联合国定为国际骆驼年，AlUlaCamelCup赛事与此相呼应，强调了该地护文化遗产和推广可持续旅游的承诺。AlUla的标志性骆驼杯比赛成为了庆祝其历史和激励 埃尔奥拉骆驼杯03理解沙特商业BusinessofSaudiArabia>企业简介1.SaudiArabianOilCompanySaudiArabianOilCompany是世界上最大的综合石油和天然气公司，拥有上游和下游业务，生产能源和化学品。总部设在沙特阿拉伯。截至2024年1月5日，沙特阿美公司的市值为2.132万亿美元，是全球市值第三大公司。2.AlRajhiBankingand InvestmentCorporationalraJ·hibankAlRajhiBankingandInvestmentCorporation成立于1957年，是一家总部位于沙特阿拉伯利雅得的银行，主要从事零售银行业务、企业金融、投资银行服务和伊斯兰金融服务。该银行是世界上最大的伊斯兰银行之一，截至2022年12月31日，其银行存款总额占沙特各银行存款总额的25%。截至2024年1月5日，AlRajhi银行的市值为933.3亿美元。3.TheSaudiNationalBankTheSaudiNationalBank成立于2021年4月1日，系沙特资产规模最大的国家商业银行NCBCapital和从花旗银行演变而来的SAMBA金融集团SambaCapital&InvestmentManagement合并而成，截至2024年1月5日，其市值达677.6亿美元。4.SaudiBasicIndustriesCorporationsabicSaudiBasicIndustriesCorporation成立于1976年，总部位于利雅得。SABIC专注于研发和生产化学品、塑料、农业营养品和金属，其产品广泛应用于建筑、汽车、电子、医疗和食品包装等行业。作为世界上最大的石油化工企业之一，SABIC在全球拥有约35000名员工，业务遍及50多个国家。截至2024年1月5日，其市值达656亿美元。5.SaudiTelecomCompanystcSaudiTelecomCompany成立于1998年，总部位于利雅得。stc是一家综合信息通信技术（ICT）服务提供商，提供固定线路、移动通信、数据服务以及宽带和云计算服务等，覆盖沙特、中东和欧洲地区。stc是沙特最大的电信公司之一，拥有超过4000万名用户，截至2024年1月5日，其市值达543亿美元6.ACWAPowerCompanyACWAPower成立于2004年，总部位于沙特阿拉伯的利雅得，是一家在中东、非洲、中亚和东南亚12个国家开展业务的电力生成和淡化水生产项目的开发商、投资者、共同所有者和运营商。ACWAPower的项目投资价值达到82.8亿美元,能力为53.7千兆瓦的电力和每天760万立方米的淡化水。该公司雇员人数为4000人03理解沙特商业BusinessofSaudiArabia>沙特十大企业企业简介7.SaudiArabianMiningCompanySaudiArabianMiningCompany(MA'ADEN),成立于1997年，是一家沙特国有的矿业公司，总部位于利雅得。该公司是沙特最大的矿业公司，涉足矿产资源的探索，包括黄金、世界级磷矿、铝、工业矿物和铜精矿等业务。截至2021年，公司收入约为267.69亿沙特里亚尔，总资产达到9765.76亿沙特里亚尔，员工数量超过8000人。截至2024年1月5日，其市值达471.1亿美元。8.NaqiWaterCompanyNaqiWaterCompany成立于2014年，是一家位于沙特阿拉伯Unaizah,Qassim的领先瓶装纯净水生产公司，也是该领域唯一在主要股票市场上市的公司。NaqiWaterCompany依托其地理位置优势，从自有井中提取地下水，并按照最佳国际实践进行再处理、净化和淡化。截至2024年1月5日，其市值达406.4亿美元。9.Dr.SulaimanAlHabibMedicalServicesGroupCompany力于通过最先进的技术和专业团队提供卓越的医疗服务是一家医疗保健服务公司，截至2021年，它拥有13000名员工，2750多名医生，1370多家诊所，1900多张病床。截至2024年1月5日，其市值达271.8亿美元Dr.力于通过最先进的技术和专业团队提供卓越的医疗服务是一家医疗保健服务公司，截至2021年，它拥有13000名员工，2750多名医生，1370多家诊所，1900多张病床。截至2024年1月5日，其市值达271.8亿美元10.RiyadBankRiyadRiyadBank，成立于1957年，是沙特阿拉伯的一家主要金融机构，资产排名第四。该银行总部位于利雅得，截至2019年,总资产约为2657.89亿沙特里亚尔，员工人数为5973人。沙特政府持有该银行51%的股份。RiyadBank提供包括符合伊斯兰教法的金融服务在内的多种金融服务。截至2024年1月5日，其市值达231.6亿美元。RiyadRiyadBank先进制造等行业正在龙头企业的带领下快速发展，在能源经济带来的雄厚资金支持下，行业的发展前景相当可期。国际货币基金组织在报告中表示，近年来沙特非石油经济呈增长趋势，其2021-2023年的增长率均保持在接近5%的水平。与此同时，沙特政府也正持续推进监管和商业环境的改善，一系列促进创业、保护投资者权利和降低经营成本的03理解沙特商业BusinessofSaudiArabia2025年初，美团海外外卖平台Keeta在沙团国际业务副总裁兼Keeta沙特CEO仇广宇在2024年11月2日接受沙特本地媒体•本土化运营：推出符合当地口味的多样化菜单，实施有竞争力的定价策略；设置阿拉伯语和英语两种语言界面；与当地的热门餐馆以及麦当劳、肯德基、星巴克等全球性连锁餐饮•营销推广：通过免配送费、大额优惠券、首单半价等促销活动吸引用户，如在吉达和麦加•拓展中东其他国家：正在研究扩张到阿联酋、巴林和约旦等中东其他国家，利用在沙特市•多元化业务发展：除了外卖业务，小象超市和美团无人机业务也将紧跟出海，实现三TenStepstoGoingGlobal >一：判断趋势和机会在新能源层面，虽然沙特具有独特的地理气候条件，可以积极发展太阳能和风能，也具有充足的资金，同时也推出了例如可再生能源发电计划等激励政策与措施计划，但是其仍然需要沙特在新能源领域的产业、配套设施建设方面较为薄弱，而中国的光伏发电装机容量已位于世界首位。在全球新能源版图中，中国无论是风电、光伏、动力电池、储能技术，均展现出国际能源署（IEA）的数据显示，中国是太阳能光伏供应链所有组件制造中最具成本竞争力的地点，成本比印度低10%，比美国低20%，比欧洲与此同时，2024年以来，美国和印度的光伏贸易保护政策加码，光伏产品出口美国和印度的难度大幅提升；欧洲、巴西等大型市场经历过去两到三年的快速增长之后，在一定程度上呈现需求增速下滑的迹象。在此背景下，新兴市场的重要性明显提升，放眼全球，中东地区简称“NREP”）。沙特能源部对可再生能源计划NREP的描述如下：“国家可再生能源计划(NREP)是一项旨在最大限度地提高沙特阿拉伯王国可再生能源比例的计划，将可再生能源在电力生产能源组合中的比例提高到近50%。”NREP目标2020年开发3.45GW可再生能源2023年实现27.3GW可再生能源装机容量（包括开发20GW的光伏项目、7GW的风电项目和300MW的光热项目）2030年每年新增20GW发电装机，至2030年达到130GW装机容量>一：判断趋势和机会沙特“2030愿景”中关于光伏的说明l发展目标装机容量提升：计划到2030年实现超过58.7吉瓦的可再生能源装机容量，其中太阳能光伏l投资计划沙特能源部将投资10000亿里亚尔（约合人民币19000亿元）来助力清洁能源发展，为光伏l项目建设沙特已经启动了多个大型光伏项目，如萨卡卡太阳能项目（300MW），成为区域内的标杆l产业协同l储能配套规划到2030年实现48GWh的储能容量，以支持其电力结构中可再生能源比例达到50%的目>二：组织为先u沙特公司类型企业类型介绍独资经营适合小型企业或经营困难较少的企业。这种类型的公司只者，所有者持有营业执照，负责经营业务、其盈亏和其他责任。所有者可每个股东只对所持有的公司股份负责。由于他们不承担公司的债务有限合伙企业至少需要两名商业合伙人。一名是有限合伙人，另一名是伙人。有限合伙人向合伙企业提供资金或资产并分担利润和损失，而股份公司（JSC）股份公司允许将其资本分成相等的股份。这样企业家就可以拥有共同所分担公司的利润和损失。这种类型的公司可以通过公开交易股票来筹集合资企业是由外国公司和本地公司建立的。这种合法的商业实体适合他公司合作开展同一项目或相关项目的企业家。合资企业要求本地实体数股份，而收益和债务则根据协议分配。在这种合作关系下，外国公司分公司是位于与总部或母公司不同司法管辖区的实体。它允许外国企业阿拉伯建立业务。这种类型的商业实体可以作为总部从事业务运营与贸易活动。企业家可以完全控制业务，并在沙特阿拉伯享受快速>二：组织为先u特殊案例公司活动公司类型合伙人比例合伙人数量特殊条件说明100%外国或与沙特从事金融活动需事先获得中央银由于金融行业的敏感性以及拥有更多控制权的重要性，股份有限公司必须是金融活动组织外国合伙特合伙人母公司和沙特合伙人需持有专业许可证，非专业合伙人的比例不由于JLC的敏感性，它承担了外国投资者只有在从事管理咨u沙特实体义务履行在沙特阿拉伯成功成立公司后，确保遵守监管义务同样重要，在沙特阿拉伯成立的公司实体超过该门槛）的公司有义务登记、收取和提>三：市场洞察光伏出海中东优势l优势1：出口高溢价市场无关税壁垒限制造的光伏产品设立了较高关税壁垒，此前中国光伏企业多选择在东南亚建厂输美。然而美国双反裁定落地后，我国主要企业在东南亚四国（越南、泰国、马来西亚、柬埔寨）的光伏产能将面临平均53%的税率，东南亚四国输美优势削弱。而美国本土光伏产能仍有缺口。中东l优势2：能源转型目标明确，政策支持产能本土化从24年起每年招标20GW可再生新能源项目。同时，各国政府希望在当地的光伏发电项目中增加本土制造的比例，例如沙特在《2030愿景》中提到“致力于实现新兴能源价值链绝大l优势3：建设+运营成本较低，经济性优势凸显中东地区项目建设成本普遍较低，叠加丰富的光照资源、广袤的土地资源，以及当地政亚、非枢纽位置，交通便利，可辐射到欧洲、中亚、北非等更为广阔的市场。我们认为，中东光伏项目在全球范围内经济性领先，有望实现除中国本土产能外的最低成本，同时地理位置优越，随着未来国内企业进一步进入中东市场推进降本，中东有望成为中国光伏企业产能资料来源：EqualOceanAnalysis、华泰证券>三：市场洞察沙特光伏市场潜力巨大80%以上的增长集中在沙特阿拉伯、阿联酋和埃及。今年开始商业运营的关键项目包括总的红海和晶科能源在沙特的Saad太阳能光伏项目将中东地区光伏装机容量资料来源：EqualOceanAnalysis、MESIA件第六大进口国。2022年，中国向沙特阿拉伯出口了价值3.1亿美元的光伏组件，这一数字在2023年飙升至13.4亿美元。在过去两年中，中国每年向中东和北非出口的光伏组件数量从逆变器出口数据上来看，沙特、阿联酋是中东地区光储部署的主要市场，今年上半年增长求在极短时间内（例如4小时内）审阅并回应超过300页的合同条款。这种紧迫的时间框策。这种“是或否”的决策模式增加了承担合同条款中潜在风险的可能性。作为大型电站光伏市场的引领者，新能源公司为沙特带来覆盖组串式和集中式多种技术路线的明星产品。针对沙特主流的集中式光伏电站，新一代模块化4.4MW/8.8MW集中式逆变障损失的同时方便管理与维护；采用先进的自适应阻抗技术，满足高低电压穿越和有无功控展会期间，新一代组串式逆变器TS300KTL-HV-C1受到高度关注，产品采用更优的温度降IP66防护和C5防腐，可适应沙漠各类极端环境，显著提升电站的发电收益。产品通过优化控制算法，具有优异的极弱电网适应性，可在SCR=0.97下工作，为沙特地区提供更多绿色中东地区电力基础设施相对薄弱，新能源光伏项目往往需要大比例配储，对电力系统形成支撑，新能源公司以组串式PCS搭配液冷电池系统的行业新架构，为客户提供储能最优解决资料来源：EqualOceanAnalysis、特变电工资料来源：EqualOceanAnalysis、特变电工>五：梳理和搭建渠道据国际能源署（IEA）统计，2021-2023年沙特招标的5GW光伏项目中，中国企业中标份额占比超40%，其中中国电建、晶科能源、阳光电源等企业在大型地面电站和分布式项目官方渠道：沙特光伏项目招标信息由REPDO及沙特电力采购公司（SPPC）官网发布。例如，资格门槛：投标企业需满足沙特本地化率（如设备制造、服务等）、财务能力（净资产需达技术方案：需符合沙特严苛环境标准（如抗高温、沙尘设计）。晶科能源为沙特项目定制双商务报价：沙特采用“最低电价竞标”模式，企业需平衡成本与利润。例如，2022年AlShuaiba项目中标电价低至1.04美分/千瓦时（彭博新能源财经数据），中国电建通过优化-本地化承诺：需提交本地供应链合作计划。中国电建在萨卡卡300MW项目中，联合沙特>五：梳理和搭建渠道评标周期通常为6-8个月，SPPC综合评估技术、报价、本地化等指标。例如，2023年Ar区最快纪录。沙特“2030愿景”要求2030年可再生能源项目本地化率提升至70%（包括设备制造、运维银行对中资企业贷款年利率普遍高于本地企业2-3个百分点。中企可以采用银团合作的方式，例如中国进出口银行联合沙特阿拉伯国家银行（SNB）为红海新城项目提供7亿美元贷华为在早期投标中因未采用“伊斯兰债券（Sukuk）”融资结构，曾被取消资格。后续华为聘请沙特顶尖律所Al-Jadaan对投标文件进行伊斯兰金融条款适配能光伏管理系统项目。>六：做好营销塑造品牌近年来，中国企业出海正由制造（OEM）出海转向品牌出海。在沙特阿拉伯市场，中国汽文化差异文化差异其文化、宗教、习惯等与中国存在较渠道与终端铺设沙特阿拉伯市场的销售渠道和终端布局与中国存在差异，中国企业需要适大差异。这要求中国企业在进入沙特首先中国企业在保持全首先中国企业在保持全球品牌统一性的同时，需要根据阿拉伯文化背其次，与本地合作伙伴进行合作，尤其是与一些在沙特具有影响力的广告风格以及精准定位适合当地需求的产品的快速进入市场触达消费40>六：做好营销塑造品牌根据YouGov沙特，2023年沙特光伏品牌调研显示，中国品提升至58%，其中华为、晶科进入前五。根据彭博新能源财经报道，中国组件在沙项目市占率达67%，分布式市场市占率从2021年19%升至2023年41%。据沙特《能源周刊》调研，72%的本地EPC承包商认为中国组件“性价比最优”，但仅38%的家庭用户能准确识别中国品牌Logo。•技术锚点：突出适配沙特环境的独家技术。例如：隆基在利雅得光伏展发沙漠之鹰”组件，抗风沙性能通过TÜV莱茵沙特标准认证，组件•本地化标签：将生产基地、就业数据转化为品牌故事。晶澳科技在吉达工厂外墙设置实时•大型项目端：联合本地EPC承包商举办技术路演。例如，天合光能与沙特Al-Bawani集团合作，在达曼工业区搭建1:1光伏系统沙盘，模拟25年发电量衰减曲线•B2B渠道：与沙特工商会（SaudiCham•B2C渠道：在利雅得、吉达购物中41>七：推进本地化沙特阿拉伯主权财富基金公共投资基金（沙特投资基金）与多家中国企业签署协议，成立合资公司，以推动沙特可再生能源设备和零部件的本地化生产。这些合资公司涉及风机及关键沙特政府通过支持有前途的私营能源组织和开发有助于国民经济的机会，鼓励可再生能源行业的技术转让，以实现可再生能源价值链的重要部分在沙特本地化。这一措施旨在符合沙特2030年愿景的目标，减少对石油的依赖，并促进制造业的发展推进本地化的优惠政策政策端积极提供便利，寻求光伏投资国际合作。沙特阿拉伯、开曼、阿联酋三个中东光伏巨头均在近年放开了对外籍法人持股比例的限制，意味着外国投资者现在可以在本土公司拥有埃及发布的《绿氢补贴法案》将国际融资方的外币融资占比超过70%作为可享受优惠政策的前提条件之一。中东地区亦有此趋势。土耳其规定2021-20230年安装的光伏发电），42>八：把控和降低风险“跨境贸易便利度”（排名第68）仍存在短板，叠加光伏行业特性，中企需重点关注以下风险类型政策变动风险沙特本地化率要求逐年提升沙特《反商业贿赂法》处罚严厉，且争议强制本地仲裁未明确伊斯兰金融条款，被法院判定无效导致项目延期），PID衰减加速目的组件因未采用特殊包装，到汇率与支付风险沙特里亚尔与美元挂钩，美联储加息导致融资成本上升某EPC企业因美元贷款利率从女性工程师现场管理受限佣女性监工，遭当地劳工部门警告资料来源：EqualOceanAnalysis、沙特投资部《外商风险指南2023》43>八：把控和降低风险风险管控体系构建策略每周政策更新。例如，隆基绿能通过该机制提前3个月预判2024年组件本地化税率调整，将阶梯式本地化承诺：在投标文件中承诺分阶段提升本地化率（如建设期20%、运营期4合同双版本管理：主合同采用沙特法律+阿拉伯语版本，附加技术附件适用中国法律+中英文版本。阳光电源在Sudair项目附加条款中明确：“技术标准争议适用IEC国际电工委员会融资结构。特变电工在麦地那光伏项目中发行2亿美元伊斯兰债券（Sukuk），融资成本较传统贷款降低1.2%。物流“双备份”体系：主通道：中国-吉达港集装箱海运（35天）；应急通道：中欧班列+土耳其陆运至沙特（28天），2023年俄乌冲突期间该方案保本地仓配中心：在达曼自贸区设立区域中心仓，存储量达300MW组件+1000吨支架。晶科44>九：用好ESG护身符在全球金融格局日益受到环境、社会和治理（ESG）原则影响的时代，沙特阿拉伯公共投资基金（PIF）正迅速崛起，成为引领这一趋势的先锋力量。PIF绿色项目计划，承诺投资20亿美元推动绿色与可持续项目。这一计划自2024年起已拨出此项投资计划的核心在于PIF持续扩大其绿色金融投资组合，旨在支持可再生能源、可持续水资源管理、绿色建筑及污染防治等领域的项目。这些项目不仅符发行不仅为其他主权财富基金提供了一个参考模板，也吸引了越来越多的投资者关注和参与PIF的绿色金融框架，依照国际资本市场协会（ICM券与贷款原则制定。这不仅为PIF提供了发行45>十：嫁接资本没有ESG战略的公司数量有所下降的受访者希望他们组织的首席执行官和董事会增加他给ESG相关问题的时间的组织正在自行资助其ESG活动，而不是寻找更具创新绿色融资机会的受访者希望COP28将导致政府改善ESG基础设施，并为绿色增长提供激励措施资料来源：EqualOceanAnalysis、普华永道The2023MiddleEastreport46GoGlobalIndexofSaudiArabia474705出海沙特指数>指数介绍GoGlobalIndexofSaudiArabia出海沙特指数出海沙特指数经济基本面经济基本面u计算方法出海沙特指数包含5个指标：政治环境、经济基本面、社会文化、营商环境、），出海沙特市场，企业可以依托其政治环境的稳定性和与中国经济的紧密联系，其中为双边合作提供了坚实的基础。经济基本面坚实，GDP规模位居世界前列，经济多元化战略然而，挑战亦不容忽视。政治环境的完善空间、经济增长的波动性以及地缘政治的不确定性均需企业密切关注。社会文化的适应性要求企业深入了解当地宗教习俗和商业礼节。营商环境虽不断优化，但在跨境贸易和破产执行效率方面仍有提升必要。在竞争格局上，尽管沙特4804出海沙特指数>政治环境u政治稳定GoGlobalIndexofSaudiArabia指一个国家或地区的政治环境的稳定程度，包括政府的稳固性、政策的一致性以及社会的安定性。根据世界银行长期项目“全球治理指2012年-2022年沙特全球治理指数得分201220172022716563656363246863话语权与问责政治稳定与非暴力政府效率监管质量法治控制腐败u和中国的关系中国与不同国家建立了不同层次的外交关系，并且按照关系层次划分了特在2016年与中国确认了全面战略合作伙伴关系（第10级），表明双方在多个领域有着深当前，中国和沙特在能源、贸易和投资方面有着密切的合作关系，沙特是中国重要的原油供应国，同时中国在沙特的基础设施建设等领域也有投资。同时，两国在国际事务中有着一定程度的协调和支持，总体上能够保持沟通和理解。可能在某些方面如军事互助、战略深度等4904出海沙特指数>经济基本面GoGlobalIndexofSaudiArabia2023年沙特GDP总量为1.07万亿美元，位列全球第十九。2022年长率达8.7%，人均GDP达到30436美元，按世界银行标准属于高收入经济体。尽管2023年沙特经济增长率有所下降至-0.8%，但考虑到其之前两年高达7.5%和5.1%的增长率，沙特2021年-2023年沙特GDP总量GDP总量（亿美元）8741.61110010700资料来源：EqualOceanAnalysis、IMFu人口总量u基尼系数及恩格尔系数u增长潜力根据国际货币基金组织（IMF）的最新预测，沙特2025年显了其强劲的增长势头。然而，沙特资本市场仍处于开放的初期阶段，上市公司04出海沙特指数>社会文化u高/低语境社会GoGlobalIndexofSaudiArabia中国和沙特同属高语境社会，更有助于双方在商业交往中更好地理解对方的沟通风格和行为习惯。但中国和沙特在宗教文化方面有所不同，高语境文化中的含蓄沟通风格也可能会给直u社会风俗和local团队组建难度虽然中国和沙特同属高语境文化，但双方在宗教文化、工作习惯、语言方面都存在差异。沙特是一个伊斯兰教国家，有着深厚的宗教习俗和文化传统，例如有固定的祷告时间、穿着规鼓励企业雇佣本地人。中企需要在招聘中平衡本地人才和外籍员工。在语言方面，虽然英语u和中国文化距离指一个国家或地区与中国文化之间的差异程度，包括语言、价值观、行为习惯等。根据中国和沙特相似之处在于都倾向于集体主义和克制型社会，更容易受权威的影响。在成2022年中国与沙特霍夫斯泰德文化维度得分沙特放纵与约束长期导向与短期导向不确定性的规避追求成就和成功的动力个人主义与集体主义权力距离24277764436648437280数据来源：EqualOceanAnalysis、TheFurtureFactorGroup cn.EqualO资料来源：EqualOceanAnalysis…5104出海沙特指数>营商环境u沙特营商环境评估GoGlobalIndexofSaudiArabia根据WorldBank2020年数据，沙特阿拉伯在营商环境方面持续改伯在多个指标上表现出色，在保护少数投资者方面，沙特在企业透明度、董事责任、交易披露指数上均为满分，这有助于增强投资者的信心和权益保障。在开办企业方面，在MERAS（企业家在线向商务部注册新公司一站式平台）注册公司最快仅需8天，整个注册流程仅需），然而，沙特在跨境贸易和执行破产方面仍有提升空间。沙特进出口成本和时间均远高于经合组织高收入国家。以进口边境合规的时间和成本为例，沙特在边境清关等程序上所花时间平均为72小时，是经合组织高收入国家所需时间的9倍（8小时）。平均所需成2019年-2020年沙特营商环境得分3201920202021排名资料来源：EqualOceanAnalysis、WorldBank04出海沙特指数>竞争格局GoGlobalIndexofSaudiArabiau当地资源集中度沙特GDP的36.2%，创造了1.53万亿沙特里亚尔的收入。沙特是欧佩克第二大成员国，拥有劳动力资源：沙特的人口结构相对年轻，劳动力供应充足。2021年沙特阿拉伯的人口总数为3534.07万人，其中劳动力人数为1613.8万人。2021年3月14日，沙特宣布正式废除外籍劳工保人制度（kafalasponsorshipsyste），要求企业在特定岗位上雇佣一定比例的沙特公民，即沙化率（Saudizationrate）。沙化率资本资源：沙特的主权基金在全球投资领域占据着举足轻重的地位，尤其是公共投资基金（PIF）。根据GlobalSWF的最新数据，P当前，PIF频频在中国投资，聚焦可持续发展、u中企/中国人在当地数量和发展情况％），双方经贸合作蓬勃发展。中国多年稳居阿拉伯国家第一大贸易伙伴国地位，中阿贸易额从2004年的367亿美元增长到2022年的4314亿美元，年均增幅达此外，沙特的“2030愿景”计划注重经济多元化发展，将非油外贸出口占比从16%提升至50%，这给了包括中国企业在内的外国企业深入中东市场的机会。在这一背景下中国企业在沙特的大型中资企业多达160家，业务覆盖铁路、房建、港口、电站、通讯等多ChineseCompaniesinSaudiArabia 06中国企业在沙特ChineseCompaniesinSaudiArabia>光伏发电的原理、组成、影响因素绿色能源转型已成为全球多数国家的发展共识。光伏发电是一种绿色高效的发通过太阳能电池板中的PN结吸收光子后，产生电子空穴对，形成持续稳定的电势差。按照安装形式的不同，光伏发电可分为集中式发电（如光伏发电场）和分布式发电（伏）。伴随着技术进步带来的增效、以及规模化生产的降本，光伏发电逐渐成为智能电表等部分组成。根据iEnergyGURU统计，全球光照资源集中在中东北非地区，其中），全球光照资源分布资料来源：EqualOceanAnalysis、iEnergyGURU06中国企业在沙特ChineseCompaniesinSaudiArabia中东地区的石油储量占全世界已探明储量的61.5%，传统能标志该地区正在发生能源低碳化转型。尽管如此，中东各主要国家均已陆续推出转型计划。例如，沙特《国家能源战略2050更新》明确要求，到2030年可再生能源发电占作为绿色能源转型目标最激进的阿联酋，截至2022年，该国的化石能源发电装机量占总发电量的比例仍有91%，这意味着达成其75%的绿色能源占比的目标依旧任重而道远联酋类似，其他中东地区各国化石能源依存度大多超过90%。尽管道阻且长，但考虑到中东地区政府推动绿为中东绿色能源转型是一个总量大、时间长的过程。根据走访调研，并结合上述战略路径以及前叙的光照资源优势，有理由认为该部分绿色能源发电增量多为光伏发上所述，中东地区能源转型需求强、体量大，将为光伏发电持续带来较多增中东绿色能源装机预测（单位：GW）资料来源：EqualOceanAnalysis、RystadEnergy06中国企业在沙特ChineseCompaniesinSaudiArabia1.PERC（钝化发射极和背面接触）：通过在电池背面增加），成本低（组件单价约0.25美元/W），然而其在高温下的功率损失较大，工作温度每升高1℃,功率损失0.35%-0.45%，因此不适用于中东当地的高温环境，应用场景受限。）：晶硅层，形成选择性载流子传输结构。该技术路线的量产效率约24%，主要优势在于耐高温，温度系数0.29%/℃（优于PERC的0.35%/℃),适合中东极端气候，但其工艺复杂度高。沙特红海新城1.3GW项目已采用隆基TOPCon）：），对称结构。该技术路线的量产效率约25%，主要优势在于沙漠反射光利用率高，综合发电量较PERC提升10%-15%，同时温度系数仅有0.24%/℃,高温环境下表现更稳定，但其银浆消耗量较PERC多70%，且生产工艺要求高（但中东多沙尘因此4.钙钛矿：采用钙钛矿晶体结构作为吸光层，可制成单结或叠层电池，其最大优势在于理论效率极限高（单结33%，叠层45%）且可柔性化布置，适用于BIPV。然而，该技术路线酋大型电站首选；HJT在分布式场景（如屋顶2.轻量化需求：柔性BIPV组件（如纤纳光电580W产品）适配中东帐篷伏棚，2023年迪拜BIPV招标占比提升至20%；钙钛矿若突破稳定性瓶颈，可能颠覆现3.政策驱动技术路线：沙特要求新建项目组件效率≥2 cn.EqualO资料来源06中国企业在沙特ChineseCompaniesinSaudiArabia>光伏行业中企中东部分大事件沙特萨卡卡300MW光伏项目签约软银、沙特包方，项目总投资3.2亿美元沙特首个商业化大型光伏项目，开启中企参与沙特光伏基建序幕组件供应协议)于分布式光伏项目入沙特市场2020年11月光伏项目启动项目，中企首次与沙特主权基金深度合作件厂奠基团合资建设1.2GW组件产能，投资额1.8亿美元光伏制造项目，本地化率提升至35%城储能项目沙特ACWA提供1.3GWh储能系案奠定华为在沙特“光伏+储能”领域领先地位天合光能沙特分销网络成立天合光能、沙特3个仓储中心，覆盖生产基地投产Alfanar集团本地化率超40%满足沙特NREP项目需求2022年11月特变电工沙特区域总部成立特变电工筹中东非洲业务首家在沙特设立区域总部的中国光伏企业06中国企业在沙特ChineseCompaniesinSaudiArabia>光伏行业中企中东部分大事件晶澳科技、沙特供应双面双玻组件，项目采用100%智能机器人运维沙特首个“零碳城市”正泰电器与沙特阿美签署光伏合作协议正泰电器、沙特为阿美石油设施提供2GW屋顶光伏系统，合同金额4.5亿美元首次进入沙特油气巨头供应链体系中国电建联合沙特PIF成立新能源投资基金中国电建、沙特公共投资基金基金规模20亿美元，专注投资沙特及中东中沙首个主权级新能源合作基金隆基发布沙特定制版“沙漠之鹰”组件抗沙尘、耐高温组件通过TÜV沙特SASO认证首款针对沙特环境定制的中国组件，衰减率低阿特斯沙特智慧光伏产业园开工阿特斯阳光电力沙特主权基金总投资5亿美元，涵盖5GW组件、2GW储沙特“2030愿景”重点项目，全产业链本地化标杆华为联合沙特SEC发布智能光伏白皮书华为、沙特电力公司（SEC）制定沙特智能光伏技术标准，推动AI运维中国企业首次主导沙特行业标准制定东方日升沙特首个漂浮式光伏项目并网东方日升、沙特海水淡化公司中东首个大型漂浮式光伏项目，拓展沙特光伏应用场景06中国企业在沙特ChineseCompaniesinSaudiArabiaMENA国家仍然严重依赖进口太阳能组件。2023年，太阳能口量超过14吉瓦，其中97%是太阳能组件。中国仍然是中东的主要贸易伙伴，占去年太阳能组件进口的99%以上。2023年太阳能组件的主要进口国是沙特（49%）、阿联酋），到2024年底，中东和北非的太阳能模组制造有望超过3GWDC，在伊朗旦、阿联酋、埃及和阿尔及利亚等国家设有生Pak在Kohmein（伊朗）的设施和中东地区太阳能模组进口，按国家分类（