2024年期货从业资格题库含答案（预热题）

2024年期货从业资格题库

第一部分单选题(500题)

1、期货市场上某品种不同交割月的两个期货合约间的将价差将扩大,

套利者应采用的策略是()O

A.买入价格高的期货合约,卖出价格低的期货合约

B.买入价格高的期货合约,买入价格低的期货合约

C.卖出价格高的期货合约,买入价格低的期货合约

D.卖出价格高的期货合约,卖出价格低的期货合约

【答案】：A

2、现代期货市场上的参与者主要通过()交易，实现了规避期货

风险的功能。

A.套期保值

B.现货

C.期权

D.期现套利

【答案】：A

3、以下属于典型的反转形态是()o

A.矩形形态

B.旗形形态

C.三角形态

D.双重底形态

【答案】：D

4、会员制期货交易所会员理事由会员大会选举产生，非会员理事由

()委派。

A.期货业协会

B.国务院

C.商务部

D.中国证券监督管理委员会

【答案】：D

5、某组股票现值为100万元，预计两个月后可收到红利1万元，当时

市场年利率为12%,如买卖双方就该组股票签订三个月后的转让合约，

则净持有成本和合理价格分别为（）元和（）元。

A.199001019900

B.200001020000

C.250001025000

D.300001030000

【答案】：A

6、2016年3月，某企业以1.1069的汇率买入CME的9月欧元兑美元

期货，同时买入相同现值的9月到期的欧元兑美元期货看跌期权，执

行价格为L1091,权利金为0.020美元，如果9月初，欧元兑美元期

货价格上涨到1.2863,此时欧元兑美元期货看跌期权的权利金为

0.001美元，企业将期货合约和期权合约全部平仓。该策略的损益为

（）美元/欧元。（不考虑交易成本）

A.0.3012

B.0.1604

C.0.1325

D.0.3195

【答案】：B

7、（）是指在交易所交易池内由交易者面对面地公开喊价，表达

各自买进或卖出合约的要求。

A.交易者协商成交

B.连续竞价制

C.一节一价制

D.计算机撮合成交

【答案】：B

8、外汇看涨期权的多头可以通过（）的方式平仓。

A.卖出同一外汇看涨期权

B.买入同一外汇看涨期权

C.买入同一外汇看跌期权

D.卖出同一外汇看跣期权

【答案】：A

9、（2018年真题）期货公司的股东有虚假出资或者抽逃出资行为的，

国务院期货监督管理机构应当（）。

A.责令其限期改正，并处以罚款

B.通知出境管理机关依法阻止其出境

C.责令其限期改正，并可责令其转让所持期货公司的股权

D.限制转让财产或者在财产上设定其他权利

【答案】：C

10、1975年10月20日，C、B、0T推出了历史上第一张利率期货合约

----政府国民抵押协会（GovE、rnmE、ntNA>tionA、lMortgA>gE、A、

ssoC、1A、tion,GNMA.）抵押凭证期货合约，其简写为（）。

A.COP

B.CDR

C.C0F

D.COE

【答案】：B

11、短期国债通常采用（）方式发行，到期按照面值进行兑付。

A.贴现

B.升水

C.贴水

D.贬值

【答案】：A

12、申请期货公司总经理、副总经理的任职资格，应当具有从事期货

业务（）年以上经验。或者其他金融业务（）年以上经验，或

者法律、会计业务（）年以上经验。

A.1；2；3

B.3；4；5

C.4；5；6

D.3；3；5

【答案】：B

13、在外汇交易中的点值是汇率变动的（）单位。

A.最小

B.最大

C.平均

D.标准

【答案】：A

14、期货经营机构应当明确专门部门对适当性管理工作开展情况进行

监督检查，至少（）开展一次适当性自查。

A.每月

B.每季度

C.每半年

D.每年

【答案】：C

15、2015年，（）正式在上海证券交易所挂牌上市，掀开了中国衍

生品市场产品创新的新的一页。

A.中证500股指期货

B.上证50股指期货

C.十年期国债期货

D.上证50ETF期权

【答案】：D

16、下列关于交割的表述，正确的是（）.

A.只有合约到期时，才能办理交割

B.交割只能是实物交割

C.交割必要按照中国期货业协会制定的交割规则和程序进行

D.经中国期货业协会批准，交割可以采取现金差价结算

【答案】：A

17、某日，我国外汇交易中心的外汇牌价为100美元/630.21元人民

币，这种汇率标价法是（）。

A.直接标价法

B.间接标价法

C.人民币标价法

D.平均标价法

【答案】：A

18、下列关于利用衍生产品对冲市场风的描述，不正确的是（）。

A.构造方式多种多样

B.交易灵活便捷

C.通常只能消除部分市场风险

D.不会产生新的交易对方信用风险

【答案】：D

19、产品层面的风险识别的核心内容是（）。

A.识别各类风险因子的相关性

B.识别整个部门的金融衍生品持仓对各个风险因子是否有显著的敞口

C.识别影响产品价值变动的主要风险因子

D.识别业务开展流程中出现的一些非市场行情所导致的不确定性

【答案】：C

20、下列单位或者个人中，期货公司可以接受其委托为其进行期货交

易的是（）。

A.国有企业

B.事业单位

C.期货交易所的工作人员

D.国家机关

【答案】：A

21、根据《期货交易管理条例》，期货公司的交易软件、结算软件供

应商拒不配合调查，对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予

警告，并处（）的罚款。

A.3万元以上10万元以下

B.1万元以上5万元以下

C.1万元以上3万元以下

D.5万元以上10万元以下

【答案】：B

22、若某月沪深300股指期货合约报价为3001.2点，买进6手该合约

需要保证金为54万元，则保证金率为（）。

A.6%

B.8%

C.10%

D.20%

【答案】：C

23、申请人或者拟任人以欺骗、贿赂等不正当手段取得任职资格的，

应当予以撤销，对负有责任的公司和人员（）。

A.依法予以警告

B.予以警告，并处以3万元以下罚款

C.要求期货公司解聘该人员

D.情节严重的，暂停或者撤销任职资格

【答案】：B

24、对任何一只可交割券，P代表面值为1。0元国债的即期价格，F代

表面值为100元国债的期货价格，C代表对应可交割国债的转换因子，

其基差B为（）。

A.B=（FC）-P

B.B二（FC）-F

C.B=P-F

D.B=P-（FC）

【答案】：D

25、期货交易所向会员收取的保证金，属于（??）所有。

A.期货公司

B.会员

C.期货交易所

D.国务院期货交易管理机构

【答案】：B

26、下列哪类普通投资者可以转化为专业投资者（）。

A.重庆某公司最近1年末净资产1000万元，金融资产300万元，1年

证券投资经验

B.北京某公司最近1年末净资产800万元，金融资产600万元，2年证

券投资经验

C.王女士最近3年个人年均收入50万元，1年以上证券投资经历

D.邹女士最近3年个人年均收入20万元，5年以上证券投资经历

【答案】：C

27、下面（）不属于波浪理论的主要考虑因素。

A.成交量

B.时间

C.高点、低点的相对位置

D.形态

【答案】：A

28、期货公司申请金融期货结算业务资格，应当向中国证监会提交申

请日前（）会计年度每季度末客户权益总额情况表。

A.1个

B.2个

C.3个

D.4个

【答案】：C

29、期货公司应当按照（）的有关规定计算风险监管指标。

A.中国证监会

B.期货交易所

C.企业会计准则

D.期货业协会

【答案】：A

30、证券公司申请介绍业务资格，公司总部至少有（）名、拟开展

介绍业务的营业部至少有（）名具有期货从业人员资格的业务人员。

A.5；2

B.5；1

C.3；2

D.3；1

【答案】：A

31、期货公司拟解聘首席风险官的，应当有正当理由，并向（）报

告。

A.中国期货业协会

B.中国证监会

C.中国证监会派出机构

D.住所地的中国证监会派出机构报告

【答案】：D

32、实物交割时，一般是以（）实现所有权转移的。

A.签订转让合同

B.商品送抵指定仓库

C.标准仓单的交收

D.验货合格

【答案】：C

33、中长期利率期货合约的标的主要为各国政府发行的中长期债券，

期限在0以上。

A.半年

B.一年

C.3个月

D.5个月

【答案】：B

34、期货交易所联网交易的，应当于决定之日起（）内报告中国证

监会。

A.3日

B.5日

C.7日

D.10日

【答案】：D

35、？投资者卖空10手中金所5年期国债期货，价格为98.50元，当

国债期货价格跌至98.15元时全部平仓。该投资者盈亏为（）元。

（不计交易成本）

A.3500

B.-3500

C.-35000

D.35000

【答案】：D

36、理论上外汇期货价格与现货价格将在（）收敛。

A.每日结算时

B.波动较大时

C.波动较小时

D.合约到期时

【答案】：D

37、期货从业人员自律管理的具体办法由（）制订。

A.中国证监会

B.中国期货业协会

C.期货交易所

D.国家商务部

【答案】：B

38、期货公司应当在（）结算后为客户提供交易结算报告。

A.每周

B.每年

C.每月

D.每日

【答案】：D

39、非结算会员向期货交易所支付的手续费，由期货交易所从（）

期货保证金账户中划拨。

A.客户

B.期货交易所

C.非全面结算会员期货公司

D.全面结算会员期货公司

【答案】：D

40、证券公司与期货公司签订、变更或者终止委托协议的，双方应当

在（）工作日内报各自所在地的中国证监会派出机构备案。

A.3个

B.5个

C.7个

D.10个

【答案】：B

41、5月份，某进口商以67000元/吨的价格从国外进口一批铜，同时

利用铜期货对该批铜进行套期保值，以67500元/吨的价格卖出9月

份铜期货合约，至6月中旬，该进口商与某电缆厂协商以9月份铜期

货合约为基准价，以低于期货价格300元/吨的价格成交。该进口商

开始套期保值时的基差为（）元/吨。

A.300

B.-500

C.-300

D.500

【答案】：B

42、下列属于期货市场在微观经济中的作用的是（）。

A.促进本国经济国际化

B.利用期货价格信号，组织安排现货生产

C.为政府制定宏观经济政策提供参考

D.有助于市场经济体系的建立与完善

【答案】：B

43、某日，大豆的9月份期货合约价格为3500元/吨，当天现货市场

上的同种大豆价格%3000元/吨。则下列说法中不正确的是（）。

A.基差为-500元/吨

B.此时市场状态为反向市场

C.现货价格低于期货价格可能是由于期货价格中包含持仓费用

D.此时大豆市场的现货供应可能较为充足

【答案】：B

44、投资者目前持有一期权，其有权选择在到期日之前的任何一个交

易日买或不买1000份美国长期国债期货合约，则该投资者买入的是

（）O

A.欧式看涨期权

B.欧式看跌期权

C.美式看涨期权

D.美式看跌期权

【答案】：C

45、某投资者在4月1日买入燃料油期货合约40手建仓，成交价为

4790元/吨，当日结算价为4770元/吨，当日该投资者卖出20手燃

料油合约平仓，成交价为4780元/吨，交易保证金比例为8%,则该

投资者当日交易保证金为（）。（交易单位：10吨/手）

A.76320元

B.76480元

C.152640元

D.152960元

【答案】：A

46、期货公司的交易保证金不足，又未能（）追加保证金的，按交

易规则的规定处理；规定不明确的，期货交易所有权就其未平仓的期

货合约强行平仓，强行平仓所造成的损失，由期货公司承担。

A.在2个工作日内

B.在36小时内

C.在24小时内

D.按期货交易所规定的时间

【答案】：D

47、在利率期货套利中，一般地，市场利率上升，标的物期限较长的

国债期货合约价格的跌幅（）期限较短的同债期货合约价格的跌幅。

A.等于

B.小于

C.大于

D.不确定

【答案】：C

48、1999年期货交易所数量精简合并为（）家。

A.3

B.15

C.32

D.50

【答案】：A

49、某期货交易所的铝期货价格于2016年3月14日、15日、16日连

续3日涨幅达到最大限度4%,市场风险急剧增大。为了化解风险，上

海期货交易所临时把铝期货合约的保证金由合约价值的5%提高到6%,

并采取按一定原则减仓等措施。除了上述已经采取的措施外，还可以

采取的措施是（）。

A.把最大涨幅幅度调整为±5%

B.把最大涨跌幅度调整为±3%

C.把最大涨幅调整尤5%,把最大跌幅调整为-3%

D.把最大涨幅调整为4.5%,最大跌幅不变

【答案】：B

50、期货从业人员向投资者隐瞒重要事项，情节严重的，撤销其期货

从业人员资格并且（）拒绝受理其从业人员资格申请。

A.3年内

B.6个月至12个月

C.3年内或永久性

D.永久性

【答案】：A

51、如果一家企业获得了固定利率贷款，但是基于未来利率水平将会

持续缓慢下降的预期，企业希望以浮动利率筹集资金。所以企业可以

通过（）交易将固定的利息成本转变成为浮动的利率成本。

A.期货

B.互换

C.期权

D.远期

【答案】：B

52、从期货交易所的组织形式来看，下列不以营利为目的的是（）。

A.合伙制

B.合作制

C.会员制

D.公司制

【答案】：C

53、张某是甲期货公司的客户。甲期货公司因风险控制不力致使保证

金出现缺口，申请使用期货投资者保障基金。张某保证金损失15万元。

张某可能得到期货投资者保障基金补偿的最大金额为（）万元。

A.15

B.14.5

C.14

D.10

【答案】：B

54、期货业协会的章程由会员大会制定，并报（）备案。

A.国务院期货监督管理机构

B.期货交易所

C.国家工商行政管理总局

D.国务院商务主管部门

【答案】：A

55、关于股指期货期权的说法，正确的是（）。

A.股指期货期权的标的物是特定的股指期货合约

B.股指期货期权的标的物是特定的股指期权合约

C.股指期货期权的标的物是特定的股票价格指数

D.股指期权既是一种期权合约，也是一种期货合约

【答案】：A

56、中国的GDP数据由中国国家统计局发布，季度GDP初步核算数据

在季后（）天左右公布。

A.5

B.15

C.20

D.45

【答案】：B

57、价格形态中常见的和可靠的反转形态是（）。

A.圆弧形态

B.头肩顶（底）

C.双重顶（底）

D.三重顶（底）

【答案】：B

58、会员在期货交易中违约并出现保证金不足时，实行会员分级结算

制度的期货交易所应当以（）的顺序来承担风险。

A.违约会员的自有资金.期货交易所风险准备金和期货交易所自有资金

B.违约会员的自有资金.期货交易所自有资金和期货交易所风险准备金

C.结算担保金.违约会员的自有资金,期货交易所风险准备金和期货交

易所自有资金

D.违约会员的自有资金.结算担保金.期货交易所风险准备金和期货交

易所自有资金

【答案】：D

59、期货公司应当在净资产计算表的附注中，充分披露（）的性质、

涉及金额、形成原因、可能发生的损失等情况，并在计算净资本时按

照一定比例扣减9

A.预计负债

B.或有负债

C.或有资产

D.负债

【答案】：B

60、基差的计算公式为（）。

A.基差二A地现货价格-B地现货价格

B.基差二A交易所期货价格-B交易所期货价格

C.基差:期货价格-现货价格

D.基差二现货价格-期货价格

【答案】：D

61、首席风险官开展工作应当制作并保留（），真实、充分地反映

其履行职责情况。

A.工作底稿和工作时间

B.工作报告和工作记录

C.工作底稿和工作记录

D.工作时间和工作报酬

【答案】：C

62、恒生指数期货合约的乘数为50港元。当香港恒生指数从16000点

跌到15990点时，恒生指数期货合约的实际价格波动为（）港元。

A.10

B.500

C.799500

D.800000

【答案】：B

63、通过在期货市场建立空头头寸，对冲其目前持有的或者未来将卖

出的商品或资产的价格下跌风险操作，被称为（）。

A.卖出套利

B.买入套利

C.买入套期保值

D.卖出套期保值

【答案】：D

64、根据《期货公司管理业务试点办法》，下列人员可以作为期货公

司资产管理业务客户的是（）。

A.期货公司高级管理人员

B.期货公司从业人员

C.期货公司董事的配偶

D.期货公司监事的子女

【答案】：D

65、期货从业人员在执业过程中应当以适当的技能，以小心谨慎、勤

勉尽责和独立客观的态度为投资者提供服务，维护（）的合法权

益。

A.国家

B.投资者

C.期货公司

D.期货交易所

【答案】：B

66、以下不属于基差走强的情形是（）。

A.基差为正且数值越来越大

B.基差为负值且绝对值越来越小

C.基差从正值变负值

D.基差从负值变正值

【答案】：C

67、（）指导和监督协会对期货从业人员的自律管理活动

A.期货业协会

B.中国证监会

C.公安机关

D.期货交易所

【答案】：B

68、期货交易所会员每天应及时获取期货交易所提供的结算数据，做

好核对工作，并将之妥善保存，该数据应至少保存（），但对有关

期货交易有争议的，应当保存至该争议消除时为止。

A.1年

B.2年

C.10年

D.20年

【答案】：B

69、（）是期货业的自律性组织，发挥政府与期货业之间的桥梁和

纽带作用，为会员服务，维护会员的合法权益。

A.期货交易所

B.中国期货市场监控中心

C.中国期货业协会

D.中国证监会

【答案】：C

70、小李在A期货公司开户交易，但在开户时未对交易结算结果的通

知方式进行约定，A期货公司认为小李默认当前自动查询电脑对账单的

形式，也未予以提醒。某日小李的账户亏损100万元，小李以期货公

司未通知交易结算结果为由，要求期货公司承担赔偿损失。期货公司

是否应当赔偿这100万元（）。

A.应当赔偿。期货公司与客户对交易结算结果的通知方式未作约定，

错在期货公司，应全额赔偿

B.应当赔偿。期货公司与客户对交易结算结果的通知方式未作约定，

对客户因继续持仓而造成扩大的损失，应当承担主要的赔偿责任，赔

偿额不超过损失的80%

C.不应当赔偿。虽然期货公司和客户对交易结算结果的通知方式未进

行约定，但是在客户的交易账户中可以查到交易的结算结果，期货公

司无责任

D.不应当赔偿。期货公司有规定如果客户对当日电脑中的对账单未提

出异议，视为对当日之前所有的交易结算结果确认，所产生的交易后

果有客户自行承担

【答案】：B

71、期货交易流程中，客户办理开户登记的正确程序为（）。

A.签署合同一风险揭示一缴纳保证金

B.风险揭示一签署合同一缴纳保证金

C.缴纳保证金一风险揭示一签署合同

D.缴纳保证金一签署合同一风险揭示

【答案】：B

72、法设立期货交易场所，对单位直接负责的主管人员和其他直接责

任人员给予警告，并处（）的罚款。

A.1万元以上5万元以下

B.1万元以上10万元以下

C.5万元以上10万元以下

D.5万元以上15万元以下

【答案】：B

73、为改善空气质量，天津成为继北京之后第二个进行煤炭消费总量

控制的城市。从2012年起，天津市场将控制煤炭消费总量，到2015

年煤炭消费量与2010年相比，增量控制在1500万吨以内，如果以天

然气替代煤炭，煤炭价格下降，将导致（）。

A.煤炭的需求曲线向左移动

B.天然气的需求曲线向右移动

C.煤炭的需求曲线向右移动

D.天然气的需求曲线向左移动

【答案】：D

74、以下各种技术分析手段中，衡量价格波动方向的是（）。

A.压力线

B.支撑线

C.趋势线

D.黄金分割线

【答案】：C

75、下列关于客户开户和交易编码的申请表述错误的是（）。

A.期货公司不得与不符合实名制要求的客户签署期货经纪合同

B.期货公司为客户申请交易编码，应当向监控中心提交客户交易编码

申请

C.监控中心应当将当日通过复核的客户交易编码申请资料转发给相关

期货交易所

D.当日分配的客户交易编码，期货交易所于当日允许客户使用

【答案】：D

76、全面结算会员期货公司应当按照（）的规定，建立并执行对非

结算会员的限仓制度。

A.中国证监会

B.期货交易所

C.期货业协会

D.财政部

【答案】：B

77、根据《期货市场客户开户管理规定》，（）

A.中国期货业协会

B.期货交易所

C.中国期货保证金监控中心

D.中国证监会派出机构

【答案】：C

78、交割仓库可以有下列（）行为。

A.出具虚假仓单

B.违反期货交易所业务规则，限制交割商品的入库、出库

C.泄露与期货交易有关的商业秘密

D.进行货物验收

【答案】：D

79、经营机构应当将普通投资者按其风险承受能力至少划分为五类,

由低至高分别为（）

A.Al（含风险承受能力最低类别）、A2、A3、A4、A5

B.Bl（含风险承受能力最低类别）、B2、B3、B4、B5

C.C1（含风险承受能力最低类别）、C2、C3、C4、C5

D.DI（含风险承受能力最低类别）、D2、1）3、D4、D5

【答案】：C

80、期货公司的交易保证金不足，期货交易所未按规定通知期货公司

追加保证金的，由于行情向持仓不利的方向变化导致期货公司透支发

生的扩大损失（）。

A.期货交易所承担主要赔偿责任

B.期货公司承担主要责任

C.期货交易所不承担赔偿责任

D.期货公司不承担责任

【答案】：A

81、某投机者预测5月份棕稠油期货合约价格将上升，故买入10手棕

稠油期货合约，成交价格为5300元/吨。可此后价格不升反降，为了

补救，该投机者在5000元/吨再次买入5手合约，当市价反弹到（）

元/吨时才可以避免损失（不计税金、手续费等费用）。

A.5100

B.5150

C.5200

D.5250

【答案】：C

82、某期货公司的期末净资本为5000万元，风险资本准备为5500万

元。根据《期货公司风险监管指标管理办法》的规定，中国证监会派

出机构应当对该公司采取以下监管措施（）。

A.责令限期整改

B.限制或暂停部分期货业务

C.限制有关股东行使股东权利

D.责令有关股东限期转让股权

【答案】：A

83、期货投机具有（）的特征。

A.低风险、低收益

B.低风险、高收益

C.高风险、低收益

D.高风险、高收益

【答案】：D

84、下列关于股指期货理论价格的说法正确的是（）。

A.股指期货合约到期时间越长，股指期货理论价格越低

B.股票指数股息率越高，股指期货理论价格越高

C.股票指数点位越高，股指期货理论价格越低

D.市场无风险利率越高，股指期货理论价格越高

【答案】：D

85、股票价格指数与经济周期变动的关系是（）。

A.股票价格指数先于经济周期的变动而变动

B.股票价格指数与经济周期同步变动

C.股票价格指数落后于经济周期的变动

D.股票价格指数与经济周期变动无关

【答案】：A

86、下列关于期货交易保证金的说法错误的是（）

A.保证金比率设定之后维持不变

B.使得交易者能以少量的资金进行较大价值额的投资

C.使期货交易具有高收益和高风险的特点

D.保证金比率越低、杠杆效应就越大

【答案】：A

87、下列关于期货交易结算的表述，错误的是（）。

A.期货交易所应当及时将结算结果通知客户

B.期货交易所实行当日无负债结算制度

C.客户应当及时查询结算结果并妥善处理自己的交易持仓

D.期货公司根据期货交易所的结算结果对客户进行结算

【答案】：A

88、一国在一段时期内GDP的增长率在不断降低，但是总量却在不断

提高，从经济周期的角度看，该国处于（）阶段。

A.复苏

B.繁荣

C.衰退

D.萧条

【答案】：C

89、下列关于程序化交易的说法中，不正确的是（）。

A.程序化交易就是自动化交易

B.程序化交易是通过计算机程序辅助完成交易的一种交易方式

C.程序化交易需使住高级程序语言

D.程序化交易是一种下单交易工具

【答案】：C

90、证券期货市场对（）变化是异常敏感的。

A.利率水平

B.国际收支

C.汇率

D.PPT

【答案】：A

91、期货公司应当聘请（）对期货公司年度风险监管报表进行审计。

A.会计师事务所

B.律师事务所

C.具备证券、期货相关业务资格的律师事务所

D.具备证券、期货相关业务资格的会计师事务所

【答案】：D

92、技术分析的理论基础是（）。

A.道氏理论

B.切线理论

C.波浪理论

D.K线理论

【答案】：A

93、以下属于股指期货期权的是（）。

A.上证50ETF期权

B.沪深300指数期货

C.中国平安股票期权

D.以股指期货为标的资产的期权

【答案】：D

94、期货公司应当切实保障监事会和监事对公司经营情况的（）。

A.知情权

B.经营权

C.报告权

D.决策权

【答案】：A

95、一段时间后，10月股指期货合约下跌到3132.0点；股票组合市

值增长了6.73%：基金经理卖出全部股票的同时，买入平仓全部股指

期货合约。此次操作共获利（）万元。

A.8113.1

B.8357.4

C.8524.8

D.8651.3

【答案】：B

96、国务院期货监督管理机构履行监督管理职责，不能采取的措施是

（）O

A.限制违法行为人的人身自由

B.复制与被调查事件有关的财产登记资料

C.进入涉嫌违法行%发生场所调查取证

D.对期货公司进行现场检查

【答案】：A

97、A期货公司与客户准备签订期货经纪合同，根据法律规定，在签订

委托合同时，A期货公司应当尚先向客户出示（）。

A.营业执照

B.书面合同

C.责任自负承诺书

D.风险说明书

【答案】：D

98、小张委托A期货公司进行期货交易已经满1年，之后与B期货公

司订立了期货经纪合同，B未提示小张注意《期货交易风险说明书》内

容，小张已签字确认，对于在交易中的损失，下列各项中说法正确的

是（）。

A.由期货交易所承担

B.由期货交易所与期货公司共同承担

C.如果小张已有交易经历，应当免除期货公司的责任

D.即使小张有交易经历，也不能免除期货公司的责任

【答案】：C

99、取得期货从业资格考试证明的人员从事期货业务的，应当事先通

过（）向中国期货从业协会申请从业资格。

A.协会授权机构

B.期货交易所

C.其所在期货经营机构

D.其本人

【答案】：C

100、我国消费者价格指数各类别权重在2011年调整之后，加大了

()权重。

A.居住类

B.食品类

C.医疗类

D.服装类

【答案】：A

101、道琼斯欧洲ST0XX50指数采用的编制方法是()。

A.算术平均法

B.加权平均法

C.几何平均法

D.累乘法

【答案】：B

102、《关于建立金融期货投资者适当性制度的规定》的施行时间为

()O

A.2010年8月2日

B.2012年8月2日

C.2010年10月1日

D.2013年8月2日

【答案】：D

103、期货公司应当按照规定的内容与格式要求，()向住所地中

国证监会派出机构报送期货投资咨询业务信息。

A.每日

B.每月

C.每季

D.每周

【答案】：B

104、根据确定具体时间点时的实际交易价格的权利归属划分，若确定

交易时间的权利属于买方，则称为（）。

A.买方叫价交易

B.卖方叫价交易

C.赢利方叫价交易

D.亏损方叫价交

【答案】：A

105.（）依法对期货市场客户开户实行监督管理。

A.中国证监会及其派出机构

B.中国期货业协会

C.中国期货保证金监控中心

D.期货交易所

【答案】：A

106、假设在该股指联结票据发行的时候，标准普尔500指数的价位是

1500点，期末为1800点，则投资收益率为（）。

A.4.5%

B.14.5%

C.-5.5%

D.94.5%

【答案】：C

107、下列哪项不是指数化投资的特点？（）

A.降低非系统性风险

B.进出市场频率和换手率低

C.持有期限较短

D.节约大量交易成本和管理运营费用

【答案】：C

108、某期货公司成立于2009年6月，注册资本金为9000万元，甲公

司出资460万元，为其第五大股东，2010年7月，甲公司因欠乙公司

贷款，约定将其持有的出资抵交欠款，期货公司其他股东未持异议，

抵债协议签订后的次日，乙公司以股东身份要求查询公司会计账簿，

并要求公司向工商管理部门办理变更登记手续，下列关于乙公司的说

法中，正确的是

A.乙公司持有的股权有表决权，但没有分红权

B.乙公司持有的股权有分红权，但没有表决权

C.中国证监会可以责令乙公司限期转让股权

D.乙公司与甲公司共同持有相应股权

【答案】：C

109、下列关于期货交易所的总经理和副总经理的说法，正确的是

()O

A.期货交易所设总经理1人，副总经理若下人

B.总经理由证监会任免，副总经理由理事会任免

C.总经理任期为3年，可以连选连任

D.未经证监会批准，总经理不得作为理事会理事

【答案】：A

110、交易型开放指数基金(ETF)与普通的封闭式基金的显著区别为

()O

A.基金投资风格不同

B.基金投资规模不同

C.基金投资标的物不同

D.申购赎回方式不同

【答案】：D

11k期货现货互转套利策略在操作上的限制是（）。

A.股票现货头寸的买卖

B.股指现货头寸的买卖

C.股指期货的买卖

D.现货头寸的买卖

【答案】：A

112、（）基于市场交易行为本身，通过分析技术数据来对期货价格走势

做出预测。

A.心理分析

B.价值分析

C.基本分析

D.技术分析

【答案】：D

113、下列选项中，期货公司不能基于客户委托从事的营利性活动有

（）O

A.为客户设计套期保值、套利等投资方案

B.研究分析期货市场及相关现货市场的价格及其相关影响因素

C.帮助客户拟定期货交易策略，并代客户进行期货投资交易

D.提供风险管理咨询、专项培训等风险管理顾问服务

【答案】：C

114、国债基差的计算公式为（）。

A.国债基差二国债现货价格-国债期货价格转换因子

B.国债基差二国债现货价格+国债期货价格转换因子

C.国债基差二国债现货价格-国债期货价格/转换因子

D.国债基差二国债现货价格+国债期货价格/转换因子

【答案】：A

115、下列有关白银资源说法错误的是（）。

A.白银生产主要分为矿产银和再生银两种，其中，白银矿产资源多数

是伴生资源

B.中国、日本、澳大利亚、俄罗斯、美国、波兰是世界主要生产国，

矿产白银产占全球矿产白银总产量的70%以上

C.白银价格会受黄金价格走势的影响

D.中国主要白银生产集中于湖南、河南、五南和江西等地

【答案】：B

116、根据以下材料，回答题。

A.除所在机构同意外，从业人员不得兼任导致与现任职务产生实际或

潜在利益冲突的其他组织的职务

B.不得进行虚假宣传，诱骗客户参与期货交易

C.不得以他人名义参与期货交易

D.不得在投资者不知情的情况下给介绍人返还佣金

【答案】：A

117、李某是某期货公司的期货从业人员，为了争取客户，他私下里与

客户约定，保证客户在期货交易中盈利，如果投资者在期货交易中亏

损，所有损失都由李某一人承担。对于李某的这一情节严重的行为，

期货业协会可以采取的处罚措施是（）。?

A.给予警告处分

B.认定该承诺无效，并对李某处3万元以下罚款

C.撤销从业资格，3年内或永久性拒绝受理其从业人员资格申请

D.期货业协会无权予以处罚

【答案】：C

118、我国期货交易所的大户报告制度规定，当会员或客户的某品种持

仓合约的投机头寸达到交易所对其规定的投机头寸持仓限量（）时,

会员或客户应向交易所报告其资金情况、头寸情况等，客户须通过期

货公司会员报告。

A.50%以上（含本数）

B.80%以上（含本数）

C.60%以上（含本数）

D.90%以上（含本数）

【答案】：B

119、5月初，某交易者进行套利交易，同时买入100手7月菜籽油期

货合约，卖出200手9月菜籽油期货合约，买入100手11月菜籽油期

货合约；成交价格分别为8520元/吨、85go元/吨和8620元/吨。5

月13日对冲平仓时的成交价格分别为8540元/吨、8560元/吨和

8600元/吨，该交易者的净收益是（）元。（每手10吨，不计手续

费等费用）

A.100000

B.60000

C.50000

D.30000

【答案】：B

120、假设某机构持有一篮子股票组合，市值为75万港元，且预计一

个月后可收到5000港元现金红利，该组合与香港恒生股指机构完全对

应，此时恒生指数为15000点（恒生指数期货合约的系数为50港元），

市场利率为6%,则3个月后交割的恒生指数期货合约的理论价格为

()点。

A.15125

B.15124

C.15224

D.15225

【答案】：B

121、期货交易与远期交易相比，信用风险()。

A.较大

B.相同

C.无法比较

D.较小

【答案】：D

122、按照《期货公司首席风险官管理规定(试行)》的规定，下列不

属于选聘首席风险官的主要判断标准的是()。

A.是否诚信守法

B.是否熟悉期货法律法规

C.是否符合规定的任职条件

D.是否具有期货公司高级管理人员的任职经历

【答案】：D

123、当期货交易的买卖双方均为平仓交易且交易量相等时，持仓量

()O

A.增加

B.不变

C.减少

D.不能确定

【答案】：C

124、下列关于逐步回归法说法错误的是（）

A.逐步回归法先对单个解释变量进行回归，再逐步增加变量个数

B.有可能会剔除掉重要的解释变量从而导致模型产生设定偏误

C.如果新引入变量未能明显改进拟合优度值，则说明新引入的变量与

其他变量之间存在共线性

D.如果新引入变量后f检验显著，则说明新引入的变量与其他变量之

间存在共线性

【答案】：D

125、某投资者在5月2日以20美元/吨的权利金买入一张9月份到期

的执行价格为140美元/吨的小麦看涨期权合约，同时以10美元/吨的

权利金买入一张9月份到期的执行价格为130美元/吨的小麦看跌期权

合约，9月份时，相关期货合约价格为150美元/吨，该投资人的投资

结果是（）。（每张合约1吨标的物，其他费用不计）

A.盈利10美元

B.亏损20美元

C.盈利30美元

D.盈利40美元

【答案】：B

126、期货公司任用境外人士担任经理层人员职务的比例不得超过公司

经理层人员总数的0。

A.30%

B.25%

C.20%

D.10%

【答案】：A

127、某交易者以3485元/吨的价格卖出某期货合约100手（每手10

吨），次日以3400元/吨的价格买入平仓，如果单边手续费以10元/

手计算，那么该交易者（）O

A.亏损150元

B.盈利150元

C.盈利84000元

D.盈利1500元

【答案】：C

128、期权按履约的时间划分，可以分为（）。

A.场外期权和场内期权

B.现货期权和期货期权

C.看涨期权和看跌期权

D.美式期权和欧式期权

【答案】：D

129、货币政策的主要于段包括（）。

A.再贴现率、公开市场操作和存款准备金制度

B.国家预算、公开市场操作和存款准备金制度

C.税收、再贴现率和公开市场操作

D.国债、再贴现率和公开市场操作

【答案】：A

130、客户在期货公司中违约的，期货公司先以（）承担违约责任。

A.该客户的保证金

B.期货公司的自有资金

C.期货公司的风险准备金

D.期货交易公司的储备金

【答案】：A

131、证券公司从事期货中间介绍业务的专业人员必须具备（）。

A.证券销售从业人员资格

B.期货从业人员资格

C.证券投资咨询资格

D.期货投资咨询资格

【答案】：B

132、客户保证金不足时，下列说法中错误的是（）。

A.客户应当及时追加保证金

B.客户应当自行平仓

C.期货公司应当立即将该客户的合约强行平仓

D.依法强行平仓的有关费用由该客户承担

【答案】：C

133、甲在某国有期货公司任职，乙有求于他的职务行为，给甲送上5

万元的好处费。甲答应给乙办事，但因故未成。乙见事未成，要求甲

退还好处费，甲拒不退还，并威胁乙如果再来要钱就告乙行贿。甲的

行为属于（）。

A.受贿罪

B.诈骗罪

C.敲诈勒索罪

D.受贿罪与敲诈勒索罪

【答案】：A

134、宏观经济分析的核心是（）分析。

A.货币类经济指标

B.宏观经济指标

C.微观经济指标

D.需求类经济指标

【答案】：B

135、交易双方以一定的合约面值和商定的汇率交换两种货币，然后以

相同的合约面值在未来确定的时间反向交换同样的两种货币，这种交

易是（）交易。

A.货币互换

B.外汇掉期

C.外汇远期

D.货币期货

【答案】：B

136、证券公司受期货公司委托从事介绍业务，应当提供下列（）

服务。

A.协助办理开户手续

B.代理客户进行期货交易

C.为客户存取、划转期货保证金

D.代期货公司、客户收付期货保证金

【答案】：A

137、《期货公司监督管理办法》第一百零三条规定，期货公司聘请或

者解聘会计师事务所的，应当自作出决定之日起5个工作日内向住所

地的中国证监会派出机构报告；解聘会计师事务所的，应当说明理由。

A.1倍以上5倍以下

B.1倍以上10倍以下

C.3倍以上5倍以下

D.3倍以上10倍以下

【答案】：A

138、下列关于开盘分与收盘价的说法中，正确的是（)O

A.开盘价由集合竞价产生，收盘价由连续竞价产生

B.开盘价由连续竞价产生，收盘价由集合竞价产生

C.都由集合竞价产生

D.都由连续竞价产生

【答案】：C

139、在现货贸易合同中，通常把成交价格约定为（）的远期价格

的交易称为“长单”。

A.1年或1年以后

B.6个月或6个月以后

C.3个月或3个月以后

D.1个月或1个月以后

【答案】：C

140、下列情形中，属于基差走强的是（）。

A.基差从T0元/吨变为-30元/吨

B.基差从10元/吨变为20元/吨

C.基差从10元/吨变为T0元/吨

D.基差从10元/吨变为5元/吨

【答案】：B

141、套期保值的效果取决于（）。

A.基差的变动

B.国债期货的标的利率与市场利率的相关性

C.期货合约的选取

D.被套期保值债券的价格

【答案】：A

142、某投资者买入50万欧元，计划投资3个月，但又担心期间欧元

对美元贬值，该投资者决定利用欧元期货进行空头套期保值（每张欧

元期货合约为12.5万欧元）03月1日，外汇即期市场上以EUR/USD：

1.3432购买50万欧元，在期货市场上卖出欧元期货合约的成交价为

EUR/USD：1.3450,6月1日，欧元即期汇率为EUR/USD」.2120,期货

市场上以成交价格EUR/USD：1.2101买入对冲平仓，则该投资者

（）O

A.盈利1850美元

B.亏损1850美元

C.盈利18500美元

D.亏损18500美元

【答案】：A

143、随机漫步理论认为（）

A.聪明的投资者的交易方向与大多数投资者相反

B.在完全信息的情况下，价格受多种因素影响，将偏离其内在价格

C.市场价格的变动是随机的，无法预测的

D.价格变动有短期性波动的规律，应顺势而为

【答案】：C

144、根据《期货经营机构投资者适当性管理实施指引（试行）》，经

营机构按其风险承受能力至少划分为（）。

A.六类

B.五类

C.四类

D.三类

【答案】：B

145、隔夜掉期交易不包括（）。

A.O/N

B.T/N

C.S/N

D.P/N

【答案】：D

146、期货市场的基本经济功能之一是其价格风险的规避机制，达到此

目的可以利用的手段是进行（）。

A.投机交易

B.套期保值交易

C.多头交易

D.空头交易

【答案】：B

147、下列（）不是期货和期权的共同点。

A.均是场内交易的标准化合约

B.均可以进行双向操作

C.均通过结算所统一结算

D.均采用同样的了结方式

【答案】：D

148、某大型电力工程公司在海外发现一项新的电力工程项项目机会，

需要招投标，该项目若中标。则需前期投入200万欧元。考虑距离最

终获知竞标结果只有两个月的时间，目前欧元人民币的汇率波动较大

且有可能欧元对人民币升值，此时欧元/人民币即期汇率约为8.38,人

民币/欧元的即期汇率约为0.1193。公司决定利用执行价格为0.1190

的人民币/欧元看跌期权规避相关风险，该期权权利金为0.0009,合约

大小为人民币100万元。若公司项目中标，同时到到期日欧元/人民币

汇率低于8.40,则下列说法正确的是（）。

A.公司在期权到期日行权，能以欧元/人民币汇率：8.40兑换200万欧

元

B.公司之前支付的权利金无法收回，但是能够以更低的成本购入欧元

C.此时人民币/欧元汇率低于0.1190

D.公司选择平仓，共亏损权利金1.53万欧元

【答案】：B

149、某股票当前价珞为88.75港元，该股票期权中内涵价值最高的是

OO

A.执行价格为92.50港元，权利金为4.89港元的看跌期权

B.执行价格为87.50港元，权利金为2.37港元的看跌期权

C.执行价格为92.50港元，权利金为1.97港元的看涨期权

D.执行价格为87.50港元，权利金为4.25港元的看涨期权

【答案】：A

150、根据《期货经营机构投资者适当性管理实施指引（试行）》，经

营机构应当建立（），收录投资者信息并及时更新。

A.投资者保障基金

B.投资者适当性评估数据库

C.期货产品或服务风险等级名录

D.投资者风险承受能力评估问卷

【答案】：B

151、国内生产总值（GDP）的核算有生产法、收入法和支出法。其中,

生产法的GDP核算公式为（）。

A.总收入-中间投入

B.总产出-中间投入

C.总收入-总支出

D.总产出-总收入

【答案】：B

152、在期货交易所的基本业务中，实行会员分级结算制度的期货交易

所应当建立结算担保金制度，结算担保金属于（）所有。

A.期货交易所

B.期货公司

C.结算会员

D.非结算会员

【答案】：C

153、某新客户存入裸证金50000元，5月7日买入5手大豆合约，成

交价为4000元/吨，结算价为4010元/吨，收盘价为4020元/吨。5月

8日再买入5手大豆合约成交价为4020元/吨，结算价为4040元/吨，

收盘价4030元/吨。5月9日将10手大豆合约全部平仓，成交价为

4050元/吨，则5月9日该客户的当日结算准备金余额为（）元。

（大豆期货的交易单位是10吨/手）

A.51000

B.5400

C.54000

D.5100

【答案】：C

154、以下不是金融资产收益率时间序列特征的是（）。

A.尖峰厚尾

B.波动率聚集

C.波动率具有明显的杠杆效应

D.利用序列自身的历史数据来预测未来

【答案】：D

155、中国某公司计划从英国进口价值200万英镑的医疗器械，此时英

镑兑人民币即期汇率为9.2369,3个月期英镑兑人民币远期合约价格为

9.1826.为规避汇率风险，则该公司（）。

A.买入200万英镑的远期合约，未来会付出1836.52万元人民币

B.买入200万英镑的远期合约，未来会收到1836.52万元人民币

C.卖出200万英镑的远期合约，未来会付出1836.52万元人民币

D.卖出200万英镑的远期合约，未来会收到1836.52万元人民币

【答案】：A

156、期货公司计算净资本时，应当按照企业会计准则的规定对相关项

目充分计提（）。

A.资产减值准备

B.净资产减值准备

C.期货风险准备金

D.期货保证金减值准备

【答案】：A

157、当前十年期国债期货合约的最便宜交割债券（CTD）报价为102元,

每百元应计利息为0.4元。假设转换因子为1,则持有一手国债期货合

约空头的投资者在到期交割时可收到（）万元。

A.101.6

B.102

C.102.4

D.103

【答案】：C

158、期货公司不得与不符合实名制要求的客户（），也不得为未

签订期货经纪合同的客户（）。

A.签署期货经纪合同提供交易服务

B.申请交易编码提供交易服务

C.签署期货经纪合同申请交易编码

D.申请交易编码申请交易编码

【答案】：C

159、标准仓单充抵保证金的，期货交易所以充抵日（）该标准仓

单对应品种最近交割月份期货合约的结算价为基准计算价值。

A.当日

B.前一交易日

C.次日

D.下一交易日

【答案】：B

160、张某在阅读期货公司的宣传材料后，决定去某期货公司开户进行

期货交易。由于身份证件遗失，张某持本人身份证复印件和单位的工

作证件前往该公司开户。公司向张某讲解了期货交易的过程和期货交

易的风险，与张某签订了《期货经纪合同》。下列关于开户的做法正

确的是（）。

A.期货公司审查身份证复印件与工作证件照片，姓名相符，可以给张

某开户

B.张某可用妻子小张的身份证原件，代妻子开户

C.未出具身份证原件，期货公司应当不予开户

D.期货公司可先为张某开户，待其身份证原件补办后，再补办身份审

查程序

【答案】：C

161、某套利者卖出5月份锌期货合约的同时买入7月份锌期货合约，

价格分别为20800元/吨和20850元/吨，平仓时5月份锌期货价格变

为21200元/吨，则7月份锌期货价格为（）元/吨时，价差是缩小

的。

A.21250

B.21260

C.21280

D.21230

【答案】：D

162、下列关于期货交易所监事会的说法，正确的是（）。

A.监事会每届任期2年

B.监事会成员不得少于3人

C.监事会主席、副主席的任免，由中国证监会提名，股东大会通过

D.监事会设主席1人，副主席若干

【答案】：B

163、某投机者预测6月份大豆期货合约会下跌，于是他以2565元/吨

的价格卖出3手（1手二10吨）大豆6月合约。此后合约价格下跌到

2530元/吨，他又以此价格卖出2手6月大豆合约。之后价格继续下跌

至2500元/吨，他再以此价格卖出1手6月大豆合约。若后来价格上

涨到了2545元/吨，该投机者将头寸全部平仓，则该笔投资的盈亏状

况为（）。

A.亏损150元

B.盈利150元

C.亏损50元

D.盈利50元

【答案】：A

164、某投资者计划买人固定收益债券，担心利率下降，导致债券价格

上升，应该进行（）。

A.投机交易

B.套利交易

C.买入套期保值

D.卖出套期保值

【答案】：C

165、下列关于任某挪用期货交易保证金的刑事责任的表述，正确的是

（）O

A.任某挪用保证金的行为不构成犯罪，如挪用本单位资金则构成犯罪

B.任某挪用保证金的行为属个人行为，独立承担刑事责任

C.如期货公司开除任某，任某可以不承担刑事责任

D.任某挪用保证金的行为属职务行为，构成单位犯罪

【答案】：B

166、OECD综合领先指标（CompositeLeADinglnDiCAtors,CLIs）报告前

（）的活动

A.1个月

B.2个月

C.一个季度

D.半年

【答案】：B

167、下列关于转换因子的说法不正确的是（）。

A.是各种可交割国债与期货合约标的名义标准国债之间的转换比例

B.实质上是面值1元的可交割国债在其剩余期限内的所有现金流按国

债期货合约标的票面利率折现的现值

C.可交割国债票面利率高于国债期货合约标的票面利率，转换因子小

于1

D.转换因子在合约上市时由交易所公布，其数值在合约存续期间不变

【答案】：C

168、下列符合申请除董事长、监事会主席、独立董事以外的董事、监

事的任职资格条件的是（）。

A.具有从事期货、证券等金融业务或者法律、会计业务1年以上经脸

B.具有从事期货、证券等金融业务或者法律、会计业务2年以上经验

C.具有从事期货、证券等金融业务或者法律、会计业务3年以上经验

D.具有从事期货、证券等金融业务或者法律、会计业务5年以上经验

【答案】：C

169、被注销期货从业资格的人员连续2年未在机构中执业的，在申请

从业资格前应当（）。

A.参加协会组织的后续职业培训

B.参加协会组织的执业资格考试

C.参加期货交易所组织的后续职业培训

D.参加期货交易所组织的执业资格考试

【答案】：A

170、关于股指期货套利行为描述错误的是（）。

A.不承担价格变动风险

B.提高了股指期货交易的活跃程度

C.有利于股指期货价格的合理化

D.增加股指期货交易的流动性

【答案】：A

171、关于期权保证金，下列说法正确的是（）。

A.执行价格越高，需交纳的保证金额越多

B.对于虚值期权，虚值数额越大，需交纳的保证金数额越多

C.对于有保护期权，卖方不需要交纳保证金

D.卖出裸露期权和有保护期权，保证金收取标准不同

【答案】：D

172、对模型yi=B0+Blxli+B2x2i+ui的最小二乘回归结果显

示，R2为0.92,总离差平方和为500,则残差平方和RSS为（）。

A.10

B.40

C.80

D.20

【答案】：B

173、期货从业人员受到中国期货业协会的纪律惩戒后，享有（）

权利。

A.上诉

B.抗辩

C.申诉

D.申请行政复议

【答案】：C

174、期货业协会的章程由会员大会制定，并报（）备案。

A.国务院期货监督管理机构

B.期货交易所

C.国家工商行政管理总局

D.国务院商务主管部门

【答案】：A

175、面值为1000000美元的3个月期国债，按照8%的年贴现率发行，

则其发行价为（）。

A.980000美元

B.960000美元

C.920000美元

D.940000美元

【答案】：A

176、点价交易是指以期货价格加上或减去（）的升贴水来确定双

方买卖现货商品的价格的交易方式。

A.结算所提供

B.交易所提供

C.公开喊价确定

D.双方协商

【答案】：D

177、期货公司接受客户全权委托进行期货交易的，对交易产生的损失,

承担主要赔偿责任，赔偿额不超过损失的（），法律、行政法规另

有规定的除外。

A.10%

B.60%

C.80%

D.20%

【答案】：C

178、某交易者以8710元/吨买入7月棕稠油期货合约1手，同时以

8780元/吨卖出9月棕桐油期货合约1手，当两合约价格为（）时,

将所持合约同时平仓，该交易者盈利最大。

A.7月8880元/吨，9月8840元/吨

B.7月8840元/吨，9月8860元/吨

C.7月8810元/吨，9月8850元/吨

D.7月8720元/吨,9月8820元/吨

【答案】：A

179、当金融市场的名义利率比较—，而且收益率曲线呈现较为—

的正向形态时，追求高投资收益的投资者通常会选择区间浮动利率票

据。（）

A.低；陡峭

B.高；陡峭

C.低；平缓

D.高；平缓

【答案】：A

180、根据《证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法》的规定,

证券公司开展期货介绍业务的，其净资本不低于净资产的（）。

A.80%

B.70%

C.60%

D.50%

【答案】：B

181、材料一：在美国，机构投资者的投资中将近3096的份额被指数化

了，英国的指数化程度在20%左右，近年来，指数基金也在中国获得快

速增长。

A.4.342

B.4.432

C.4.234

D.4.123

【答案】：C

182、金融期货产生的主要原因是()。

A.经济发展的需求

B.金融创新的发展

C.汇率、利率的频繁剧烈波动

I).政局的不稳定

【答案】：C

183、在外汇掉期交易中交易双方分为发起方和报价方，双方会使用两

个约定的汇价交换货币。

A.掉期发起价

B.掉期全价

C.掉期报价

D.掉期终止价

【答案】：B

184、8月份和9月份沪深300指数期货报价分别为3530点和3550点。

假如二者的合理价差为50点，投资者应采取的交易策略是()。

A.同时卖出8月份合约与9月份合约

B.同时买入8月份合约与9