货币银行学03信用与信用形式教材课程

第三章信用与信用形式第一节信用的产生和发展第二节信用形式本章学习目的1、掌握信用概念与形式的；2、理解发展多种信用形式的必要性和意义；3、掌握信用工具的概念、种类；4、能够结合自身实践理解经济生活中使用的种类繁多的信用工具。第一节信用的产生和发展

一、信用的定义和特征信用的社会学定义：这个朋友很有信用信用的经济学涵义：1、定义：信用是以偿还本金和支付利息为基本特征的借贷行为。二、信用的产生解决社会资源的不合理配置客观基础：商品经济的发展部分地解决了商品交易的困难通过赊销赊买，实现商品的价值。解决货币分布不均衡问题解决两大现实经济问题三、信用的发展小商品经济资本主义经济现代商品经济高利贷信用借贷资本运动的信用现代信用商品经济发展阶段信用发展阶段时间间隔四、信用的构成要素授信人……受信人……信用客体：商品或货币信用载体：信用工具（三性）权利信用内容义务第二节信用形式

一、商业信用（CommercialCredit）1、定义：商品交易过程中，企业之间直接提供的信用，主要是以商品为对象。两种基本形式：赊销——商业信用最早的基本形式。在交易中，由于买方缺乏现实货币不能立即支付，而卖方在资金比较充裕，又对买方信誉比较了解和信任的情况下，允许买方在约定期限内支付。预付买方为购买某种紧俏商品，按照合同规定预付部分货款给卖方，以保证及时得到所需商品。2、特点：主体是厂商；客体是商品资本；动态与经济周期一致。

3、作用：加速资本的循环和周转，最大限度地利用产业资本和节约商业资本，促进生产和流通的发展4、局限性：规模以商品经济的规模和生产能力为限；有严格的方向性（商品使用价值）。5、商业信用工具——商业票据1）安全性：商业票据是由于在买卖商品过程中发生的延期支付工具，是表明债务人有按照约定期限无条件向债权人偿付债务的义务的合法凭证。2）流动性：商业票据可以经过背书等手续在一定范围内流通，一般由持票人提请银行贴现，以取得现款。3）分类：A、本票，也称期票，是债务人向债权人发出的支付承诺书，承诺在约定的期限内支付一定款项给债权人。B、汇票，是债权人向债务人发出的支付命令书，命令他在一定期限内支付一定款项给第三人或持票人。商业承兑汇票；银行承兑汇票二、银行信用（Banker’sCredit）1、定义：银行及其它金融机构以货币形式，通过吸收存款和发放贷款所形成的信用，主要是提供给工商企业的信用。2、特点和作用①动员资金的广泛性：②间接融资性：银行信用以货币形式提供的，可吸收任何单位的存款，也可贷款给任一需要的部门和企业银行是一个金融中介机构③综合性：④创造性：银行是国民经济的综合部门和纽带，可以通过多种手段对国民经济进行反映、监督和管理具有创造流通工具的功能．银行可以根据国民经济有伸缩地供应货币3、地位：银行信用是现代信用的主体，银行信用的成熟与否，是检验一国信用制度是否发展与完善的标准。4、银行信用工具：①银行券是由银行发行、用来代替私人票据、具有不定期性质并随时保证兑现的债务凭证②支票在银行存款业务的基础上产生③本票作为由出票人本人付款的票据，也是银行信用的一种重要工具转帐支票又称划线支票现金支票可支取现金不记名支票记名支票专用于转帐和保付支票（银行确认兑付）5、银行信用与商业信用的关系：商业信用是整个信用制度的基础。因为银行贷款一般是针对商业票据进行抵押或贴现，银行直接对企业发放的不要任何担保品的信用贷款只占一定比重。银行信用是现代信用制度的支柱和主体，银行信用为其他形式的信用发展融通资金或提供服务。没有银行信用的支持，商业信用等直接信用的运用和发展就会受到极大削弱。银行信用是间接信用,但银行作为中介人与一般商业经纪人、证券经纪人不同，存款人除按期取得利息外，对银行如何运用存入资金无权过问，银行由简单的中介人逐步发展成“万能的垄断者”。三、国家信用（FiscalCredit）1、定义：国家（政府）以债务人的身份，借助于债券筹集资金的一种信用形式。2、作用：1）调节财政收支的平衡2）财政赤字的弥补手段；3）调节经济与货币供给。现代宏观调控的两大支柱是货币政策与财政政策．财政政策既有自身的政策，也有与中央银行货币政策协调的义务。国家信用就是中央银行进行公开市场业务的前提．而公开市场操作又是中央银行的主要手段。弥补财政赤字（FiscalDeficit）的三种方式：

1）增税：公众反对，立法程序2）向中央银行透支或借款：通货膨胀预期赤字货币化3）发行国债：公众支持，购买国债可获得收益；货币支配权和购买力的转移，不会引起货币投放的增加。补充：李嘉图等价定理：增税与发债对经济的影响是一样的（大师的话未必是对的）两种措施的即期效应一样：紧缩效应远期效应有很大不同：增税还是紧缩，而增发国债则是可以刺激经济增长经济规模的扩大可以增强国民经济的承债能力，减轻国民经济的债务负担资金时间价值：通货膨胀可以减轻债务负担，政府减轻债务负担的最有效途径。我国国债归还制度的改革（2000年）：本金通过发新债解决，利息列入正常预算，防止债务规模的积累和膨胀3、国家信用的基本形式（信用工具）①公债是一种长期负债，一般在1年以上甚至10年或10年以上。通常用于国家大型项目投资、大规模建设。②国库券这是一种短期负债。以1年以下居多,一般为1个月、3个月、6个月等。③专项债券是一种指明用途的债券，如中国发行的国家重点建设债券等。④财政透支或借款在公债券、国库券、专项债券仍不能弥补财政赤字时，余下的赤字即向银行透支和借款。透支一般是临时性的，有的在年度内偿还。借款一般期限较长，一般隔年财政收入大于支出时（包括发行公债收入）才能偿还。四、消费信用（ConsumptionCredit）1、定义：消费信用是工商企业、银行和其他金融机构提供给消费者用于消费支出的信用。2、形式：①赊销即延期付款方式销售，到期一次付清货款。信用卡方式。②分期付款购买消费品或取得劳务时，消费者只支付一部分贷款，然后按合同分期加息支付其余货款，多用于购买高档耐用消费品或房屋、汽车等，属中长期消费信用。③消费贷款银行及其他金融机构采用信用放款或抵押放款方式，对消费者发放贷款，按规定期限偿还本息。3、作用1）扩大内需，拉动经济增长（宏观）2）收入与支出之间的断层（微观）4、缺点：①消费信用过分发展，掩盖消费品供求之间的矛盾，造成一时的虚假需求,给生产传递错误信息，使一些消费品生产盲目发展；②过量发展消费信用会导致信用膨胀；③延期付款的诱惑下，对未来收入预算过大使消费者债务负担过重，增加社会不稳定因素。5、消费信用工具——银行卡1）借记卡2）贷记卡（信用卡）

五、证券信用（SecurityCredit）是股份公司以发行股票或债券方式筹集资金所体现的一种信用形式。六、合作信用（CooperationCredit）在一定范围内出资人之间相互提供信用。七、租赁信用（LeaseCredit）1、定义：出租人以收取租金为条件，将持有物品（财产）定期出租给承租人的一种信用形式。2、分类①融资租赁融资与融物相结合的一种信用方式，出租人直接购买租赁，由承租人选定设备谈好价款，然后由租赁部门出资购买，再出租给承租人。②经营租赁出租人将自己经营的出租设备或用品反复出租的租赁行为。是一种短期租赁。八、国际信用（InternationalCredit）1、定义：国家间相互提供的信用。包括：国际商业信用、国际银行信用、政府间信用和国际金融机构信用2、国际商业信用往往要借助于国际银行信用，这种信用方式又称国际信贷。3、国际信贷的方式有

出口信贷：出口国银行对出口贸易所提供