担保业务尽职调查手册

担保业务尽职调查手册

精品汇编资料

手册说明

本手册是为了规范我公司担保业务调查工作，提高调查质量和效率，同

时给予一线业务和风控人员切实指导而制定。

本手册内容分为三部分。第一部分为调查流程指引，阐明了业务操作人

员在接受客户担保申请、收集资料、初步筛选客户、进入现场调查、撰写调查

报告的各个环节中，依据的步骤和程序，同时界定了业务操作人员在项目调查

中应承担的职责；第二部分项目调查重点指引和工具：项目调查重点提炼出影

响企业履约能力的主要信用特征，抓住重点、针对性地展开调查，有利于迅速

把握企业的共性问题。调查工具包括调查提纲和客户调查问卷，调查提纲中预

先设定了重点和异常问题，可以提高现场调查的效率以及抓住项目的关键问

题，而客户问卷可以将一些基本信息的收集工作转移到客户身上，减轻业务调

查人员的负担；第三部分为调查方法指引（附件），详细列举了在项目调查中

采取的各种方法和技巧，运用这些方法和技巧可以较为全面地揭示客户的资信

状况。

在手册的实际运用中，项目调查人员通过阅读调查流程指引清晰整个项目

调查的操作步骤和程序：通过阅读调查方法指引学习在企业调查中较为全面的

知识和技巧，在上述的基础上调查人员根据具体项目的特点，在发放给企业的

调查问卷回收后，参照项目调查重点问题指引设计针对性的调查提纲，然后进

入企业进行调查，最终完成调查报告。

目录

第一部分尽职调查流程指引

第一章总则3

第二章尽职调查人员职责........................................3

第三章项目受理.................................................5

第四章项目现场调查............................................7

第五章调查结论及上报项目...................................9

附录尽职调查流程图...........................................12

第二部分尽职调查重点及工具

第一章项目调查重点指引.................................13

第一节企业的基本情况调查..............................14

第二节企业重要事项调查.................................16

第三节企业行业及生产经营情况调查.......................17

第四节企业资金需求调查.................................19

第五节企业财务状况调查.................................20

第二章项目调查工具设计.................................28

第一节项目调查提纲.....................................28

第二节企业调查问卷.....................................38

附件项目尽职调查方法指引........................59

第一部分

项目尽职调查流程指引

项目尽职调查流程指引

第一章总则

第一条为了进一步规范项目调查工作，明确项目调查人员工作职责，加快

工作效率，提高调查质量，制定本指引。

第二条项目尽职调查流程是指业务操作人员在接受客户担保申请、收集资

料、初步筛选客户、进入现场调查、撰写调查报告、上报项目的各个环节中，

依据的步骤和程序。

第三条在实际操作中，对指引中的个别条款，可以结合实际情况给予优化

和调整。

第二章尽职调查人员职责

第四条完整的调查过程必须落实双人调查制度，包括客户经理及风险经理

的调查工作，调查过程及调查结果要形成书面报告和记录。

第五条客户经理是项目调查的主要责任人，必须保证整个项目调查的全面

性、真实性、可靠性，并形成相应的客户经理调查报告。在尽职调查阶段，客

户经理承担的主要职责如下：

（-）负责与客户接洽、业务受理、资料信息传递等工作，合理安排调查时

间、地点、方式等各项事宜。

（二）承担对客户书面资料的收集与核实工作（在核实复印件后须加盖核对

章），对资料的完备性、真实性、合法性负责。

（三）应该利用与客户口头、书面沟通，生产、经营现场考察，第三方查证

等多种方式，力求调查的全面性。

（四）对风险经理、评审会提出的问题，解释不清的，有责任再次进行调查

取证。

（五）根据调查的客观事实，在调查报告中全面地披露客户资信状况，对主

要及异常问题要重点阐述，并附上可靠的书面资料佐证。

第六条风险经理在客户经理受理项目后，随同客户经理进入客户经营场所

考察，在项目调查中和客户经理形成互为补充又相互监督的作用，并形成相应

的审核报告。风险经理承担的主要职责如下：

（-）调查方面侧重于客户资信状况真实性的披露。应采取合理、有效

的调查方式，客观记录调查过程，如实反映调查采取的方式和依据，并对调查

工作的有效性和可靠性负责。

（二）对关键资料现场审核，对审核过资料的真实性负责。对项目其他

资料承担形式上合法、完备的审核责任。

（三）现场调查后，对客户提供的资料、客户经理形成的书面报告做整体

审核，并发表独立的明确意见（包括是否同意操作、操作条件等），形成相应

的风险经理审核报告。

第八条??项目调查人员应秉持客观、公正、诚信原则，独立履行职责，在

尽职调查过程中不受人为的外部因素干扰。

第三章项目受理

第九条在接到客户的业务申请意向后，客户经理应将我司业务操作的基

本要求及条件告知对方，并将《委托担保申请书》、《企业基本情况表》模版、

基本资料清单传给客户。

第十条在收到客户填好的《委托担保申请书》、《企业基本情况表》、基本

资料后，客户经理须对该客户做出初步判断和筛选，是否符合我司业务受理条

件，决定能不能进一步操作，并在一个工作日内回复客户。判断的主要依据如

下：

（-）客户作为借款主体是否具备完备的主体资格，或存在明显的法律障

碍。

（二）该客户从事的行业是否是国家支持的、或明令禁止、限制的行业，

或者是否符合我司业务操作的相关行业指引。

（三）客户能否能按规定提供必要的反担保措施。

（四）客户提出业务要求和条件是否与我司的规定差距较大。

（五）客户的资信情况是否存在明显的不足与缺陷。在客户初步筛选中，

应充分利用网络信息调查客户的资信状况，包括查阅当地信用网、工商网、法

院系统网站等了解客户的诉讼、纠纷、处罚或其他不良记录，以及查阅是否有

其他负面消息和新闻。

第十一条在确认客户符合我司业务受理的条件后，客户经理应发给客户

正式的业务受理函，告知其义务及责任，并附带相应的调查问卷。具体调查问

卷的设计可以在原有模版中灵活增删，应充分体现企业自身的经营特点和行业

特征。

第十二条客户经理应督促客户及时填写调查问卷及提供相应的资料。在

客户提交调查问卷和相应资料后，客户经理在一个工作日内对客户的资信情况

做出书面的审核，并通过电话、传真等方式和客户初步沟通，撰写调查提纲，

列举重点及异常问题，与客户确定现场调查时间。

（-）客户经理应对客户提供资料的完备性和相关性进行审核及判断，对

遗漏资料要求客户及时补充，并对资料的真实性做形式上的判断。

（二）对于在现场调查前可以解决的问题，客户经理应加快工作效率，通

过网络查询、电话沟通、书面资料传递等方式给予解决，无法解决的问题列入

调查提纲。

第十三条风险经理在接到上级指派的项目后，应主动和客户经理联系，

商定调查时间和方式，并熟悉项目资料，拟定调查的重点问题。

第四章项目现场调查

第十四条项目现场调查地点包括但不限于企业生产、经营场所，抵、质

押物所在地，企业控制人住所，企业关联方、主要上下游客户经营场所等。

（一）担保业务申请人为公司的，必须现场调查其生产、经营场所。

（二）担保业务申请人为自然人的，除其控制的经营实体外，还须现场核

实其住所。

（三）必须现场查核主要抵、质押物。

（四）如果关联方对企业的经营有重大影响的，须走访关联方。

（五）走访对企业的发展或经营有重大作用的上下游客户，或战略合作伙

伴，不具备条件的进行电话沟通或函证。

（六）企业的经营、建设等关键问题涉及到政府部门的，须咨询、走访相

关政府职能部门。

第十五条现场调查主要人员是客户经理和风险经理，原则上客户经理、

风险经理同时进入项目现场进行调查，客户经理、风险经理在调查过程中可采

取分工合作的方式。如果抵、质押物需要我司认可的专业评估师评估的，评估

师可一同前往。

第十六条现场调查时间一般需要半个工作日至一个工作日。对于大型或

复杂的项目在客户的配合下，可以延长调查时间和增加调查次数。

第十七条现场调查的方式包括但不限于企业生产、经营现场的观摩、现

场资料的查阅、主要经营人员的访谈等。

（-）对生产现场进行观摩，了解产品生产工艺和流程，留意生产线的饱

和度、机械设备的维护情况等；留意工作人员的工作面貌和情绪；在查看库存

时留意是否有滞销产品和积压原料；查看企业是否有安全隐患或环保等问题。

（二）考察企业的各项内部控制制度，生产工作现场是否井然有序，部门

配置是否健全、合理，是否有公示的各项制度。

（三）对企业财务的核实及调查中，须对企业账务真实性做一个表面的测

试，对当期财务进行账帐、账表、账实的核对，确认各会计科目、余额相符。

然后再根据调查提纲对重点、疑点问题详细调查取证，调查过程中须对重要资

料进行复印，并经过客户签章确认。

（四）对企业生产、经营现场，拟提供抵、质押物进行摄影，有条件的可

以利用DV、录音等多媒体手段进行记录。

（五）在与企业相关人员沟通中，至少应包括以下人员：企业实际控制人、

总经理、财务负责人、技术或生产负责人、一线生产工作人员等。

第十八条现场调查中，调查人员须遵循以下的原则：

（-）客观性原则。对于客户提供的信息，或调查人员的个人判断，都必

须提供合法、合规、合理的书面依据，并且详细记录调查的方式和过程，对于

一些确实无法取得直接书面证据的重要信息，则需通过与项目无利害关系的第

三方给予证明和确认。

（二）谨慎性原则。不能片面听取客户的口头介绍或承诺，应留心调查现

场中的细节问题，对异常情况要反复甄别，对没有确切依据的数据要保守估算。

（三）重要性原则。受到时间的限制，同时为了提高工作效率，调查人员

须根据调查提纲进行现场调查，对于一般性的问题可以采取个别抽查推断的方

式，对于异常及重点问题需全面核实，取得充分的依据。

第五章调查结论及上报项目

第十九条经过现场调查后，如果企业实际经营情况确实符合我司业务操

作要求，企业在调查过程中没有存在弄虚作假的情况，信息基本对称，原则上

客户经理、风险经理应在一到两个工作日内各自完成调查报告。

第二十条客户经理应根据核实、分析结果，出具《项目调查评价报告书》，

报告书应对客户借款事由、还款能力、现金流量、业主或主要股东个人信用情

况进行分析，并对授信品种、金额、用途、利率、服务收费、期限、偿还方式、

担保条件等提出建议。

（一）对于报告中的关键数据核实，客户经理应在报告中称述调查的方式

和依据，涉及到重要凭证的需列明凭证名称，通过网站等第三方渠道了解情况

的应则列明网站地址等名称。

（二）报告要充分揭示项目的主要优势和劣势，实事求是地揭示项目风险

并提出有效的防范措施。对于无法核实的内容，应如实反映，并评估该因素对

客户资信的影响程度。

（三）在撰写报告的同时完成十五级分类评分表。

第二十一条风险经理应根据核实、分析结果，出具《风险经理项目审核

报告书》。

（-）报告书中应陈述调查采取的方式，对现场调查的重要环节进行客观记

录，包括各个重要数据和问题的核实方法和依据，列明书面证据的名称及出处,

评估该资料的真实性、合法性、可靠性。

（二）通过现场核实的数据和信息客观地分析企业的资信状况和偿债能力，

以及还款资金来源的可靠性。同时实事求是地揭示项目风险并提出有效的防范

措施。

（三）对客户经理调查工作的质量做出判断（包括客户经理是否设计了调

查提纲，并对调查提纲涉及重点及异常问题进行了调查），对于项目书面资料

或现场调查中无法解释的问题，要求客户经理书面释疑或重新调查，对于欠缺

重要资料的，要求客户经理补充。

（四）明确表达对项目的综合意见。

第二十三条客户经理、风险经理完成项目书面报告后，按我司《融资担

保业务操作流程》规定的程序，上报评审会，在项目审批环节，需注意以下问

题：

（-）报送的资料必须包括以下内容：《客户经理项目调查报告》、《风险经

理项目审核报告》、《《十五级分类评分表》，抵、质押物评估报告，抵/质押物、

客户经营/生产场所相片，以及其他重要问题的书面称述C

（二）在报送项目的过程中，如果项目发生了重大变化，如客户要求的担

保金额、反担保条件发生了显着改变，或客户经营、生产中发生了影响客户资

信状况的重大事项，需及时修改报告或重新进行项目调查。

（三）对于评审会意见为再议的项目，客户经理、风险经理须对评审关注

的问题重新进行调查，并在复议申请表上详细记录调查的方式、依据和结论。

附录尽职调查流程图

客户信息传递调查人员

业务受理函、调查问卷

调查问卷、相应资料

沟

通

反

馈

再议

需再调

查问题再议通过

通过

图-1尽职调查流程图

第二部分

项目尽职调查重点及工具

第一章项目调查重点指引

我司操作的担保项目，涉及到的行业范围广、跨度大，同行业内的企业也

存在明显的个体差异。因此在尽职调查中为了提高效率，需对企业的共性问题

进行把握，提炼出影响企业履约能力的主要信用特征，抓住重点、针对性地展

开调查。以下是涉及到企业资信判断的重点问题（具体项目调查中不限于这些

问题），项目调查人员需特别关注这些问题的调查，详细调查方法可查阅、参

考手册附件（第三部分）《项目调查方法指引》相应条款C

第一节企业基本情况调查

1.1.1企业的历史演变情况（详见调查方法指引1.1）

取得企业设立、变更等相关环节的政府批准文件、营业执照、工商登记表

等，了解企业是否经历过改制、名称变更、主营业务变更、重大收购兼并、

隶属关系及控制人变动等情况，并收集相关证明文件和资料。

1.1.2企业的设立是否规范（详见调查方法指引1.2）

取得企业设立的所有文件，包括发起人协议、资产评估报告（含评估机构

资格证书及评估确认文件）、验资报告（含验资机构和经办会计师资格证书）、

政府有权部门批准设立文件、工商注册登记表、工商营业执照、公司章程等。

取得发起人或股东的营业执照、年检记录，检查其是否依法存续。

1.1.3企业的股权变动情况是否清晰、合理、合法（详见调查方法指引1.2）

若企业发生过合并、分立、增资或减资而引起的股本变动，取得股东大

会决议、政府有权部门批准文件、验资报告、工商变更登记表、营业执照、

公司章程等，检查其股本变动是否经过股东大会特别决议通过，是否经政府

主管部门批准，相应的法定程序是否得到履行；若发行人的股权发生过转让,

取得股权转让协议、政府主管部门批准国有股权转让的文件、股权转让资金

进帐单、股权变动工商登记表、股权评估报告或审计报告等，检查股权转让

行为是否合法（如发起人股三年内不得转让）；查阅企业工商登记表，检查企

业自设立以来是否发生过公司名称、法定代表人、注册地址、业务范围等方

面的变化。

1.1.4企业管理和业务部门设置和职责划分（详见调查方法指引1.3）

查看企业关于公司内部管理和业务部门设置、职责划分和管理分工的文

件；检查其设置是否全面、合理，分工是否明确，是否存在管理制度上的漏

洞。

1.1.5企业各分、子公司、参股公司的基本情况（详见调查方法指引1.3）

取得对企业经营有重大作用的下属各分公司、子公司和参股公司（包括

合营企业、联营企业）的工商登记表、营业执照、公司章程、财务报告或审

计报告等，检查各子、分公司的设立是否符合《公司法》的要求，企业的股

权是否得到确定（不存在纠纷）。

另外审查各分、子公司、参股公司间关联交易的性质（分类）、内容、公

允性、合理性、决策批准情况及实际执行情况，关联交易的决策程序是否规

范。关联关系是否密切、行业相关性如何、关联投资效果、关联企业经营情

况对项目风险的影响程度，侧重分析关联交易中关联内部资金流转，虚增的

非对外产生的实际现金流的情况和资产情况。

第二节企业重要事项调查

1.2.1调查企业是否披露有关的诉讼、仲裁及行政处罚事项（详见调查方法

指引4.1）

应充分利用网络信息调查客户的资信状况，包括查阅当地信用网、工

商网、法院系统网站等了解客户的诉讼、纠纷、处罚或其他不良记录，以

及查阅是否有其他负面消息和新闻。同时留意企业的审计报告是否对相关

诉讼、仲裁及行政处罚事项进行披露，是否产生相关的费用、支出或损失。

1.2.3调查企业重大合同及其内容（详见调查方法指引4.2）

重大合同是指单笔交易金额达到公司年销售10%以上或对其生产经营活

动、未来发展或财务状况具有重要影响的合同，具体包括：重要的联营、合

约、收购、兼并合同；征用土地合同；大额贷款或拆借合同；重大融资租赁

合同；长期原材料、零配件供应合同；重大承包经营、租赁经营合同等，上

述合同包括公司子公司对外签订的合同。

1.2.4

取得有权部门批准项目立项的批准文件，及与之相对应的项目建议书或

项目可行性研究报告等，查阅可行性研究报告、环保评价报告等，对照固定

资产投资调查表，检查相关数据和表述是否正确；对于已进行建设的项目，

查阅项目实施有关的设备购买合同、施工合同等，现场考察项目进展情况；

对于项目投资有其他资金来源的，取得其他资金来源的相关证明（如银行承

诺函、贷款合同、财政贴息贷款批准文件等）。

1.2.5调查企业资产抵押、质押和担保情况（详见调查方法指引4.3）

查阅公司正在履行的所有贷款合同及贷款卡记录，检查是否存在以公司

资产进行抵押、质押贷款的情况，并取得相关文件和资料；对重要不动产

或动产可在房产交易中心、工商局等部门查询资产状态。

1.2.6调查企业财务保险、责任保险等事项（详见调查方法指引4.4）

对一些特殊行业的企业,如受火灾或自然灾害影响机率较大的企业,要

调查其投保的范围和状态。查看保险合同、保险单证等相关资料，核实相

关单证，确认所有保险费和其他与保险金有关的应付款项已按时付清。

第三节企业行业及生产经营情况调查

判断企业所属行业，收集并查阅权威机构的行业统计资料和研究报告

（通过行业协会、专业网站、专题报告等渠道），分析所处行业（包括细分

行业）国内、外的发展历程、现状与发展前景，调查影响行业发展的有利、

不利因素，包括但不限于产业政策、产品特性、技术替代、消费趋向、购

买力与国际市场冲击等因素，指出进入本行业的主要障碍。

包括调查企业的经营是否合法、有效;企业主要产品的生产和销售情况;

企业产品标准和质量控制情况；企业是否拥有主营业务的核心技术；企业

是否拥有技术不断创新的机制和进一步开发的能力；企业的业务发展计划

及预测是否切实可行。

核查企业的国税和地税的税务登记证明、纳税登记表及税收转帐专用完

税证或税收缴款书，涉及到大额进出口的，还要核查进出口货物发票、海

关报关单、商检局的价值鉴定报告、结汇水单等资料，调查发行人是否依

法缴纳进出口环节的关税、增值税等。

了解企业应取得的环保资质，生产是否符合国家有关环保规定，确认拟

投资项目是否符合环保要求，了解企业近三年治理污染采取的具体措施及

资金投入，对企业产品成本及未来生产经营的影响。

第四节企业资金需求调查

调查筹集资金总量确定的依据，资金投向是否与主营业务和长期发展

目标相一致，筹集资金不足或超过需求对企业财务状况及经营成果的影

响，是否会影响再融资等，并提请企业提供相关佐证文件和资料。

取得企业固定资产投资调查表，取得有权部门批准项目立项的批准文

件，及与之相对应的项目建议书或项目可行性研究报告等，检查项目是否

需要国家有权部门批准；对于与他人合资的固定资产投资的，取得合资方

的法人营业执照、工商登记表、合资投资协议、合资方关于投资资金来源

的书面说明等；若筹集资金拟用于收购在建工程，取得该项在建工程的批

文、可行性报告、财务报告、收购协议、交易对象的营业执照等，并进行

现场考察，检查各项内容的真实性。

通过实地调研、与行业专家沟通、查看行业资料，分析企业投资项目

在技术、市场、组织、经营管理经验、人才、环保等方面的可行性，分析

判断发行人是否存在合作方资金不到位、环保问题、存在重大市场和资源

约束、投资增加、投资建设期延长等风险。

第五节企业财务状况调查

★资产负债率较高（过高）的风险

★短期偿债压力较大的风险

★应收帐款较高且易发生坏帐的风险

★存货较高且易发生损失所风险

★主营业务收入下滑的风险

★盈利水平（能力）下降的风险；或毛利率下降的风险

★对外投资收益不确定或对外投资失控的风险

★三项费用过高或持续上升的风险

★税收政策变化的风险

★资产评估增值过高的风险

★会计政策不稳健(如减值准备计提比例过低等)的风险

★现金流断裂的风险

★其他财务风险。

(1)了解企业流动资产的状况及构成:重点分析现金与银行存款、应收款

项、其他应收款、预付帐款及坏帐准备、短期投资、存货、长期投资等科

目的构成和比例，对大额异常科目要取得科目明细。

对于现金与银行存款的调查，要取得近三个月的企业银行存款流水账,

分析是否符合企业的经营特点和销售收入。

(2)核查流动资产真实性与合法性：取得并核实应收帐款帐龄分析表，

核查帐龄超过一年的大额应收帐款未收回的原因；核查是否存在关联公司

欠款，是否存在数额较大的公司股东或高管人员欠款；核查发行人的历史

财务记录中是否存在与固定对象之间的大额应收帐款，核查最近期间发生

的大额或非正常交易、新产品交易的记录；核查帐龄超过一年的大额其他

应收款未收回的原因，对于数额较大的其他应收款，尤其关注是否存在长

期以本科目挂帐，实际为投资的情形；对大额预付帐款，核查有关合同及

收款单位的资信情况；核查存货是否有滞销产品或堆积原料。

了解企业长期投资的状况及构成、核查其真实性与合法性、分析其是否

存在风险及对企业的影响：核查累计对外投资是否超过公司净资产的50%,

核查被投资单位与企业业务的关联度，核查是否存在投资变现及投资收益汇

回的重大限制。否存在以下风险：对外投资管理失控的风险；对外投资发生

损失的风险；投资收益不确定的风险等。

(1)了解企业固定资产及在建工程的规模、状况、构成：

取得固定资产及累计折旧分类汇总表、关键设备基本情况表；并现场勘

查，结合产量调查现有的生产能力及利用情况，是否有大量闲置的设备和

生产能力；重要、关键设备、生产线对其生产能力的影响程度。

实地考察工程现场，核查工程项目的实际完工程度，核查是否存在实际

已使用，但未办理竣工结算手续、未进行会计处理的项目；核查是否存在

非正常原因导致的停工，是否存在将已停工在建工程建设贷款利息继续资

本化的情况；

(2)核查固定资产及在建工程权属及合法性：

核查房屋产权证、车辆运营或行驶证、船舶船籍证明等所有权证明文件,

确定固定资产是否归发行人所有；核查是否存在产权纠纷或其他潜在纠纷；

了解发行人是否存在固定资产抵押贷款、担保、被关联方占用、或其他对所

有权或使用权可能产生限制的情况。对于重大建设项目，取得建设批准文件、

所征用土地的红线图及建设规划许可、现场监理施工进度报告(若有)、建

设资金来源等业务资料。

(3)了解并核实重大资产变化的合法性、有效性：核查购买、出售、置

换资产的状况，包括其帐面价值、评估价值、该资产的过往运营及盈利情

况，是否存在关联交易；核查发行人设立之后是否有重大购买、出售、置

换资产等行为，取得与上述重大资产变化有关的文件资料。

(1)了解企业无形资产的状况及构成：取得无形资产和减值准备明细

表，取得有关文件资料以核查无形资产的来源、构成内容和计价依据。

(2)核查其归属及价值归集合理性：核查主要产品或经营业务使用的

商标权、其他工业产权、非专利技术等是否已进入企业，对于上述无形资

产的处置的相关手续是否已办理完毕，取得权属证明。自行开发并依法申

请取得的无形资产，核查其入帐价值是否按取得时发生的注册费、律师费

等费用确定，依法申请前发生的研发费用是否已于发生时确认为当期费用；

核查发行人无形资产是否存在权属争议。

了解并核实资产评估的合规性、有效性和合理性；核实验资的合规性、

有效性和真实性。

1.5.3负债及权益状况调查

了解并核实企业负债的真实性、合法性和有效性,并分析负债对企业的

影响：取得短期借款明细表和长期借款明细表,核对相应的银行贷款卡记

录，对于逾期借款，核查未按期偿还的原因；了解大额应付帐款的内容，

对应付款项作帐龄百分比分析；核查预收帐款是否存在借方余额及长期挂

帐的项目，帐龄超过一年的大额预收帐款应说明原因；核查应付股利是否

已列示欠付的股利金额并说明原因，是否存在控股股东的红利长期挂帐的

情况；取得其他应付款明细表，核查是否已做帐龄百分比分析，对于金额

较大和异常的其他应付款项，核查发生原因并取得对其性质和内容的说

明。

了解并核实权益状况的真实、合法性及准确性；核对企业股东名册、发

起人协议、营业执照、验资报告、公司章程等文件中股本的一致性；核查

企业的股份是否存在由于质押或其他争议而被冻结或拍卖而发生转移的情

况；核查本年度利润分配是否符合章程以及董事会决议的规定。

8.2.2)

(1)了解和核实企业各期销售收入、成本、费用的构成及真实性和合理

性：了解产品销售采用的主要结算方式及各结算方式适用的条件，取得

主要产品销售收入、成本和毛利明细表，了解企业主要产品价格、单位成

本、销售数量、毛利率的变化情况，与同行业毛利率比较；分析产品的销

售结构和价格变动是否合理，如有异常变动，分析其原因；取得大额销

售合同并核查其执行情况，抽查销售业务的原始凭证(发票、送货单据)，

确定销售收入是否真实。

(2)考察各期产品销售成本与其销售收入是否配比：了解企业关于销

售成本的会计记录是否完整、成本核算对象、核算方法、核算流程是否正

确；抽取至少一种主要产品在不同时点或不同生产批次的产品成本计算

单，核查其成本构成；检查至少一种主营产品各月及前后期同一产品的单

位成本是否有异常波动，注意是否存在人为调节成本的现象；分析比较本

年度与上年度产品销售成本总额，分析本年度各月份的产品销售成本总

额，如有重大波动和异常情况，应查明原因。

(3)核查各项期间费用在各期的异常变化情况，确定企业有无通过上述

费用调控利润的行为：将本年度销售费用与上年度销售费用进行比较，并

将本年度各个月份的销售费用进行比较；结合销售收入的变动幅度，核查

销售费用是否存在重大波动或异常情况；询问管理费中的大额支出、有疑

问的支出及其他支出内容；将各期财务费用进行对比，必要时将近期各月

财务费用的主要项目进行对比，找出异常变动的项目，分析原因。

在对企业现金流的调查中，除了观察现金的流量和存量外，还应该

分析现金流与企业经营特点及规律的符合与匹配度。考察在现金流入中,

主营业务现金流入占比、帐户之间划转形成的现金流入占比、其他筹融

资形成的现金流入占比，通过银行流水与销售收入的配比考察，确定企

业实际收取现金的能力和水平；是否存在银行对帐单的流入流出量虽然

大，但多数是帐户之间相互划转及其他渠道形成的资金流，真正销售现

金流不多，应收回款情况不好，或者应付帐款拖欠很久，欠款严重等状

况。

第二章项目尽职调查工具设计

第一节项目调查提纲

在结合企业行业特性及自身特点，初步确定了调查的重要问题后，

相应地拟订一个调查提纲，将有助于现场调查效率的提高，减少人为的

遗漏问题，同时对企业基本资料反映的异常问题也一并记录，可以最大

限度地排除影响项目安全性的风险因素。

以下是一个调查提纲模版，项目调查人员可以根据项目具体情况对提

纲内容进行增删。在企业现场调查时应该对调查提纲中涉及到的问题及

时记录，项目报告撰写阶段再给予总结分析。

项目调查提纲

项目受理公司及部门；

（注：本提纲为项目调查工作底稿，而且是现场调查工作落实与否的主要依据。）

客户名称调查时间

调查地点调查人员

必查重点问题

（对于符合调查条件的企业，必须核查以下列示的问题，取得有效凭据，得

出调查结论，

不符合调查条件的企业，调查人员应说明原因并另行设计调查问题）

基本状调查

一、企业信用记录核查（注：调查依据中应明确

况核查方式、依

据、和结

、企业近期银行贷款卡记记录调查凭证名称、来

1论

录，是否和企业账面记录一源、所属时间段等。）

致，如不一致，需查核贷款合

同、还款通知单、相应银行支

出流水：是口否口

2、核对企业近三个月租金、

水、电费通知单、相应发票'

收据、银行支出流水，考察相

应费用是否正常支付：是口

否口

3、查看企业的纳税申报表，

企业近三年纳税情况是否和

销售情况相符：是口否口

（注：以上贷款卡记录、银

行流水必须是调查人员直接

或见证企业从第三方取得）

4、通过当地信用网站、工商

网站、法院系统网站及其他网

站查询企业、主要控制人（或

股东）是否有诉讼、纠纷、被

处罚或其他负面消息：是口

否口

二、企业资产投入情况核查

1、查看固定资产明细表、购

建合同、相应银行支出流水，

查核大型固定资产投入工程

款、设备款或土地、房产等购

买价款是否已按合同约定支

付：是口否口

2、企业的主要固定资产的购

建是否合法合规，是否取得有

权审批部门审发的有关证件：

是口否口

3、其他拟提供的反担保资产

状况、权属核查。

三、企业管理状况

1、财务管理是否健全真实：

要求企业提供最近一期的账

务系统记录，通过对主要财务

数据的钩稽关系核对，表面查

证是否账账、账表一致，账实

一致：是口否口

2、其他

物流及调查

一、购货阶段

对应现过程、依

金流核据、和结

现场查看：

查(1)论

实地查看仓库，查看存货

中原料标签上的进库日期(无

具体日期的目测其成新度)，

大致判断其周转速度是否和

报表反映相符，框算原料存货

数量价值是否和账上记录吻

合：是口否口

(2)企业年购进货物总量及

金额的推断；

a?、抽查最近三个月的银行

流水，剔除各项费用、往来款

项后，每月现金流出是否和企

业当年月平均购货成本相符：

是口否口

b、挑选企业生产或贸易的

正常期间（非淡季或旺季），

加总一个月或一个星期（可视

企业销售额的大小而定）产品

主要原料的进库单，是否和企

业月生产成本（剔除各项费

用）基本相符：是口否口

C、核对该月的购货发票总

额，是否和进库单总额基本相

符：是口否口

d、根据当年应付账款周转

天数，核对进库单相对应月份

的银行流水，剔除各项费用、

往来款项后，现金流出是否和

进库单货物总额基本吻合：是

□否口

（3）大额购货合同的单笔

抽查：

从应付账款和存货等明细

账上随机挑选一宗或几宗（视

金额而定）大额或重要的购货

活动，从合同、进货单、卖方

发票、相应银行支付流水，一

路核查，该业务是否真实，账

务处理是否合规：是口否口

二、销货阶段

(1)现场查看：

a、实地查看仓库，查看

存货中产成品、半成品标签上

的进库日期(无具体日期的目

测其成新度或产品款式)，大

致判断是否存在滞销产品或

存在退货的现象，判断其周转

率是否和报表反映相符，框算

存货中产成品、半成品数量价

值是否和账上记录一致：是口

否口

b、了解产品生产或贸易的

周期，以及生产线的产能，大

致推算该产能是否能支持账

上反映的销售额：是口否口

(2)企业年销售总量及金

额的推断：

a?、抽查最近三个月的银行

流水，剔除各项往来款项后，

每月现金流入是否和企业当

年月平均销售额相符：是口

否口

b、挑选企业生产或贸易的

正常期间（非淡季或旺季），

加总一个月或一个星期（可视

企业销售额的大小而定）产品

主要产品的出库单，是否和企

业月销售额基本相符：是口

否口

C、核对该月的销售发票总

额，是否和出库单总额基本相

符：是口否口

d、根据当年应收账款周转

天数，核对出库单相对应月份

的银行流水，剔除各项往来款

项后，现金流入是否和出库单

货物总额基本吻合：是口否

□

（3）大额销货合同的单笔抽

查：

从应收账款或主营业务等

明细账上随机挑选一宗或几

宗（视金额而定）大额或重要

的销货活动，从合同、出货单、

销售发票、相应银行收款流

水，一路核查，该业务是否真

实，账务处理是否合规：是口

否口

三、其他

在以上进销过程的核查

中，检测某个主要产品的销售

价，主要原料的进货价，大致

推算其毛利率是否和账面反

映一致：是口否口

风险点排查

（根据预设的或其他可能存在的异常问题进行迅速排查，对存在的问题

重点调查）

基本面调查

1、企业背景复杂，股权结构

异常问过程、依

题据、和结

不清晰，股东变换频繁：

论

是口否口

2、股东、实际控制人、法人

代表不一致，没有法律上

的关联：是口否口

3、实际控制人使用过多个名

字：是口否口

（注：以上几个问题主要考

察企业是否存在股权转

让中的纠纷或潜在债务，

以及实际控制人是否有

逃废债的可能，可以在工

商局等网站中查询实际

控制人名下是否有其他

正在经营或经营过的企

业。）

4、企业控制人从业背景复

杂，并突然进入一个不熟

悉的行业：是口否口

5、企业高管变动频繁：是口

否口

6、银行等金融机构对企业的

支持力度减弱或贷款条

件比以往苛刻：是口否

□

7、企业经营或生产的产品类

型变动频繁，没有形成稳

定的主打产品：是口否

□

8、关联企业的业务性质、产

品和企业相似性大，且和

关联企业资金往来密切：

是口否口

9、企业上下游客户单一，依

赖性大，或者主要上下游

客户变动较大，以往的合

作伙伴不再与其合作：是

□否口

10、其它问题：

财务异

、企业资产结构异常，不符

常问题1

合业务性质及行业特征：

是口否口

2、企业负债结构异常，不

符合业务性质及行业特

征：是口否口

3、企业利润率偏高或偏低，

不符合业务性质及行业

特征：是口否口

4、企业资产出现萎缩，或

者在主营业务收入没有

明显增长的情况下大幅

增长：是口否口

5、企业负债大幅减少，或

者在主营业务没有明显

增长的情况下大幅增长；

是口否口

6、企业应收、应付账款大

幅度增加或减少，且和主

营业务收入变动趋势不

吻合：是口否口

7、企业存在大量的其他应

收、其他应付款项，并包

括一些关联交易：是口

否口

8、企业存货数量大，周转

缓慢，不符合业务性质及

行业特征，或者近期变化

和主营业务收入变动趋

势不吻合：是口否口

9、企业货币资金存量呈萎

缩趋势：是口否口

10、企业对外投资大幅度的

增加，或者在某个报表时

点消失或大幅度减少：是

□否口

11、企业历年所有者权益和

净利润的变动趋势不一

致，差异较大：是口否

□

12、企业对外融资增幅较大,

但主营业务收入增长不

大：是口否口

13、企业经营性现金流出、

流入金额与企业主营业

务收入、成本差距大：是

□否口

14、银行帐户流水显示有大

额不明款项往来：是口

否

16、流动性比率如流动比率、

速动比率等过低：是口

否口

17、杠杆比率如负债比率过

高，经常用短期债务支付

长期债务或长期资金使

用：是口否口

18、保障比率如利息保障倍

数过低，现金流不足以支

付利息：是口否口

19、获利能力如资产收益率、

资本收益率等大幅度下

降：是口否口

20、其他问题；

现场异

1、企业生产不饱和，有停转

常问题

的生产线和设备：是口

否口

2、企业在场员工和企业披露

的差距较大，管理部门空

缺位置较多，生产现场员

工稀少：是口否口

3、库存管理混乱，有安全隐

患：是口否口

4、财务资料调阅有困难，财

务人员不敢或不愿回答

问题：是口否口

5、企业账务系统混乱，资料

不全，或有多套账务，之

间差异大：是口否口

6、对于调查的一些合理要

求，企业人员以多种借口

推搪：是口否口

7、企业生产、经营场所招牌、

或宣传资料名称与工商

登记名称有出入：是口

否口

8、企业没有资金计划意识，

需求弹性大，或者对贷款

发放时间表现出急迫的

意图，但对融资成本不敏

感：是口否口

9、其他问题

现场调查综合结论

企业信息

披露的完

备性和真

实性

查

场

现

调

的

发

现

中

况

常

情

异

目

对

项

及

影

断

的

判

响

调查人员签章：

第二节企业调查问卷

如果企业在融资过程中有专门的人员跟进，企业对尽职调查工作较为配

合，项目调查人员可以设计相应的调查问卷，要求企业在现场调查前完成问卷

的填写工作，并对涉及到的重要问题提供相应的书面凭证。项目调查人员可以

参考问卷拟定上节提到的调查提纲，同时问卷中一些基本问题也是调查报告模

版中要求反映的内容，在核实问卷内容真实性后，调查人员可以将相关内容拷

贝到报告上，减少工作量。

以下是一个企业调查问卷模版，项目调查人员可以根据项目具体情况对问

卷内容进行增删。

业务受理函

尊敬的公司：

我司已收到贵司的担保申请函以及企业基本资料，经过初步审核，同意受理

贵司的担保申请，我司将安排相关人员进一步审核及调查该项目，最终确定能

否为贵司提供担保。

随业务受理函，现将调查问卷一并传予贵司。为了加快业务操作的速度,

同时体现贵司的真实资信状况，请贵司如实填写（为了方便工作，尽量采取电

子文挡的形式），并尽快回复，我司业务人员将在收到调查问卷的两个工作日

内，与贵司确定现场调查和访谈的时间。

如贵司有任何问题，请联系我司以下人员：

姓名：___________

办公电话；____________

移动电话：____________

传真：_________________

邮箱：_________________

地址：___________________________

谢谢您的合作！！

____________________担保公司

年月日

客户调查问卷目录

表图名称是否需要填写

企业基本情况....................................89是□否□

企业历史沿革及重大事项..........................70是□否□

企业经营管理情况

表1、企业股权结构..............................71是□否□

图1、企业股权结构图............................71是□否□

图1、企业股权结构图............................72是□否□

表2、企业主要高管人员情况......................73是□否□

表3、控股或参股企业情况........................74是□否□

表4、主营业务收入构成明细表....................75是□否□

表5、主要产品情况..............................75是□否□

表6、主营业务收入市场结构及占有率….............76是□否□

表7、主营业务收入客户结构......................77是□否□

表8、产品成本结构及供应商情况..................78是□否□

表9、生产过程及设施............................79是□否□

表10、技术分析..................................80是□否□

财务补充资料

表1、应收账款明细......................................81是□否□

表2、其他应收账款明细..................................82是□否□

表3、应付账款明细......................................83是□否□

表4、其他应付账款明细..................................84是□否□

表5、银行借款明细......................................85是□否□

表6、银行贷款卡记录..................................85是□否□

表7、企业资产抵质押情况................................86是□否□

表8、对外担保统计表....................................86是□否□

其他或有负债...........................................86是□否□

表9、其他另需提供的数据...............................87是□否□

企业资金需求分析.........................................88是□否□

企业基本情况

中文

企业名称

英文

注册地址成立日期

办公地址邮编

营业执照号企业代码贷款卡编号

注册资本折人民币（万元）实收资本折人民币（万元）

企业性质成立时间现有职工数

董事长总经理财务负责人

联系人联系电话Email

公司网址

经营范围

目前主营业务

销售收入行业排名

企业行业地位

市场占有

率

姓名办公电话

移动电话传真

法人代表

联系方法

地址

邮编Email:

企业历史沿革及重大事项

企业名称变化企业股东结构变化

主管部门变化经营范围变化

企业领导人更迭情况历次收购、合并、分立、重组情况

重大事项

企业经营管理情况

表1、企业股权结构

持股数持股比例

股东名称主营业务

（万股）（%）

注：股权结构复杂的企业要另附股权结构图。

图1、企业股权结构图

图2、企业组织架构图

表2、企业主要高管人员情况

持股数学历在关联企业

职位姓名主要简历及行业背景

（股）及职称任职情况

董事长

总经理

财务

负责人

市场

负责人

技术

负责人

其他高

管人员

注：填写企业主要高管人员情况，有关负责人要填写具体的职位称，高

管简历可另附纸说明。

表3、控股或参股企业情况

（单位：万元）

注册持股核算销售税前利

公司名称主要经营范围

资本比例方法收入润总额

表4、主营业务收入构成明细表

（单位：万元）

占公司总销售出口

产品类别销售收入主要市场或客户

收入比例毛利率比例

合计

表5、主要产品情况

（单位：万元）

产量

销售量

市场覆盖面

市场占有率

技术含量

特许产品批准部门

主要客户/消费群

出口额

表6、主营业务收入市场结构及占有率

（单位：万元）

主要销售区域占总收入区域市场主要竞争对手

比例占有率

合计一一

主要细分市场占总收入细分市场主要竞争对手

比例占有率

合计一—

表7、主营业务收入客户结构

（单位：万元）

占总收合作结算方式及是否关

主要客户名称销售收入

入比例年限信用帐期联企业

合计一一一

表8、产品成本结构及供应商情况

主要成本类别占总成本比例主要供应商

合计—

反

合作结算方式及是否关

主要供应商名称例

年限信用帐期联企业

合计一—一

表9生产过程及设施

生产

流程

图

生

产

过独有

程的生

产工

艺