中国时尚鞋服行业十大趋势白皮书 2024 -思变谋远把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战

趋势一:市场放缓,低速增长成为新常态中国人均鞋服支出占比较高,未来将进一步收敛人均鞋服支出占收入比֥भ⃞ອ中国人均鞋服支出占比较高,未来将进一步收敛人均鞋服支出占收入比֥भ⃞ອงݸ֥ۧभงชڞ4.8%中国鞋服市场增速将放缓,增速降至5%以内中国鞋服市场规模ڏ€Ծ֧׳ݱ低速增长+4%+4%3.02.92.8+6%2.42.22.0 0.70.50.40.300000204060810121416182021222324F25F26F27F28F 8.1%5.2%4.8%-4.0%人均鞋服支出>>>>2.72.72.62.72.72.62.52.42.52.4中国2023中国2023美国2023日本2023໓ᄽ€⃞⃞્Euromonitor思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战2趋势二:行业分化,停滞与繁荣并存2018-20282018-2028年运动休闲装鞋服市场规模(干亿元) +8% 4.94.23.93.42.72018201920202021202220232024F2025F2026F2027F2028F>>4.63.55.63.25.22018-2028年潮流时装鞋服市场规模(干亿元) +3%> 0%>25.123.020.82018201920202021202220232024F2025F2026F2027F2028F潮流时装市场增长艰难,运动休闲市场欣欣向荣20.624.422.425.822.223.723.123.1主要上市企业业绩表现主要上市企业业绩表现负增长稳定增长高速增长96%67%-35%达斯反映到企业业绩,是鲜明的雅戈尔森马耐克控股特步海澜乐蒙潮流时装运动休闲思捷环球安踏体育拉夏度来源:科尔尼,Euromonitor旗下的顶奢羊绒品牌LoroPiana诺悠翩雅推出了品牌创建百年以来的首个户外系列“IntotheWild”。时尚潮流不人思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战仕和LV持续涨价……全球主要鞋服企业表现与策略截然其市场增长将承压，表现出来的即是MK、头部玩家将强者恒强。趋势三:价格分化,平替被内卷、高端更稳固20%20%30%20%20%30%上层中产新兴中产大众70%65%35%50%40%轻奢20%35%30%50%60%47%25%53%20%20%30%20%20%30%上层中产新兴中产大众70%65%35%50%40%轻奢20%35%30%50%60%47%25%53%中国22’中国27’中国22’中国27’中国22’中国27’中国27’——随着人口收入结构变化,未来中国大众市场将更为内卷、进入极致效率比拼;高端/重奢市场进一步扩容、重奢品牌历久弥新来源:科尔尼,Euromonitor思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战趋势四:集群分工'产业链看似分散、实则集中鞋一一四大产业集群和品类侧重服一一六大产业集群和品类侧重鞋一一四大产业集群和品类侧重丝麻毛纺织类供应商/工厂数量:高丝麻毛纺织类浙江温州偏低端时装特材鞋浙江女裤/羽绒服偏中低端郑州浙江温州偏低端时装特材鞋浙江女裤/羽绒服偏中低端郑州偏中高端中小规模加工厂偏中高端中小规模加工厂中高端小规模企业多运动鞋最大生产基地福建中高端小规模企业多运动鞋最大生产基地福建布料/面辅料集散地浙江化纤类面料福建来源:科尔尼近20年的行业发展，中国鞋服产业形成了以区域为中心有2万多家制鞋企业，其中80%的制鞋厂规模小于200据产业话语权。思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战5过去10年，中国鞋服渠道结构经历了翻天覆地的变化。78%22%75%25%65%64%84%87%90%93%35%36%37%38%20132014201520162017201820192020202120222023来源:科尔尼,78%22%75%25%65%64%84%87%90%93%35%36%37%38%20132014201520162017201820192020202120222023来源:科尔尼,Euromonitor>购物中心奥莱折扣店货架电商兴趣电商63%62%思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战>购物中心奥莱折扣店货架电商兴趣电商63%62%思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战趋势五:渠道变革,业务逻辑重构趋势六:抖音崛起,是利器也是杀器抖音竞争格局大不同抖音竞争格局大不同以女鞋为例2星期六3卡洛驰4回力全渠道女鞋销量TOP52他她35思加图抖音成为少数高速增长的渠道主要电商平台23年GMV增速46.7%0.9%京东拼多多抖音京东拼多多抖音—抖音基于兴趣的流量模式,对企业经营提出极大挑战:难以预测的爆款、库存不足—新商业模式下,达芙妮、星期六等品牌,通过品牌授权、供应链适配等业务策略,原因来源:科尔尼思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战7趋势七：利润增长快于营收，降本增观察中国本土鞋服上市公司财报，发现2023年利润增速普遍远高于利润，如七匹狼营收增速为7%，但利润增利润增长远高于营收从跑马圈地到精耕细作'企业强化各环节的精细化经营收入增长利润增长利润增长远高于营收从跑马圈地到精耕细作'企业强化各环节的精细化经营收入增长利润增长79%22%安踏特步七匹狼赢家时尚森马服饰海澜之家利郎45%-9%低效清退'单店提效系列规划'优势做深资源充沛'撒胡椒面产品同质'以多换量节降费用'精准营销促销2023财年中国本土鞋服企业财报数据来源:科尔尼思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战趋势七:利润增长快于营收'降本增效成为主旋律趋势八:单一供应链模式难以满足,多元模式共存供应链子模式<供应链子模式<季前>期货6个月半期货(In-seasonReplenishment)(In-seasonD2D)供应链模式传统时尚一一Traditionalfashion传统时尚一一TraditionalfashionAdidasLouisVuittonChanel<季中>供应链模式—通过产品企划方式塑造消—根据对市场需求的提前把握和预判进行预测,保证对市场需求的最大化满足快反模式—提前将潮流融入日常设计流和生产网络追踪市场需求,及时补单补款超反模式33个月33个月快时尚一一FastfashionUniqlo15-2015-20天设计设计快速生产物流零售超快时尚超快时尚一一UltrafastfashionFashionNovaRealtimefashion20-30天20-30天—构建按需生产的小单超反供应链解决方案,形成从门店/终端线上直达供应链决策的敏捷链条—依托直面消费者的网络实现快速的采买与计划制定设计7-15天预售测试与前期规划(后续不做销量调整)超反7-15天预售测试与前期规划(后续不做销量调整)超反(DigitalD2C)新品发售时间点1.D2D:DesigntoDelivery;OtD:ordertodelivery;DtC:designtocustomer来源:科尔尼多样的供应链模式，并在企业内部建设相应思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战等概念和近年来再中国消费者心智中逐步抬头的可持续趋势九:从组货品牌,到品牌品牌组货品牌—大量中国时尚品牌早期是由零售/批发或代工起家,其核心优势在于商品供应链,因此以组货思维经营品牌—组货品牌—大量中国时尚品牌早期是由零售/批发或代工起家,其核心优势在于商品供应链,因此以组货思维经营品牌—随着组货品牌大量涌现,大量同款低价竞争,陷入恶性竞争困境,同时消费者个性化消费意识崛起,过往组货模式难以为继品牌DNA明确保持战略定力企划先行引导SKU精简聚焦打造品牌品牌的核心变革60%2000200520102015202020232030E来源:科尔尼思变谋远，把握中国时尚鞋服行业的十大趋势与挑战10趋势十:多品牌矩阵,穿越周期LVMHLVMH和kering集团全球区域鞋服零售额对比单位:亿元1,041LVMH905799602564Kering39534920182