【吉利公司财务治理存在的问题及优化建议9800字（论文）】

吉利公司财务治理存在的问题及完善对策研究摘要：在社会经济快速发展下，公司作为市场经济发展中的重要组成部分，其优势也越加明显。在进入到21世纪以后，虽然企业总体战略行为等方面表现出了明显的差异性，但是在当下社会中，多元化战略依然是发展的重点。基于此本文通过对公司财务治理进行研究，在做好成因分析的基础上制定有效应对措施，解决财务方面的问题，发挥出市场监管作用，促进公司的稳定发展。关键词：公司；财务治理；问题；对策目录TOC\o"1-3"\h\u一、前言 1（一）写作背景 1（二）写作意义 1（三）文献综述 1二、公司财务治理中目前存在的问题总结 2（一）财务管理模式相较落后 2（二）人员综合素质不高 3（三）财务治理工作滞后性严重 3（四）公司经营风险较大 3三、以吉利公司的财务治理为例进行分析 4（一）吉利公司的概况 4（二）吉利公司内部财务治理的主要措施 41、公司董事会在公司内部财务治理体系起主导作用 42、合理的多方面分层面的综合考核制度 5四、公司财务治理开展对策得出的经验与启示 6（一）根据不同公司企业选择适合的财务治理模式 6（二）强化公司内部财务治理结构与配置 7（三）完善外部财务治理机制 8参考文献 11一、前言（一）写作背景在全球经济环境整体力量不断提升背景下，公司在发展中应当坚持从现代企业制度发展与实施出发，以提升公司财务治理效果为基础，不断提升管理能力，在完善管理制度的基础上提升治理效率，提升公司在行业市场的竞争力。通过健全公司财务治理结构，以此来保证财务分配上的均衡性，为可持续发展提供支持。（二）写作意义公司的财务治理问题关系着我国能否成功将经济发展改革，关系我国成功发展国民经济与否。公司必须建立健全自身的公司财务治理系统才能更好的提高公司财务治理的效率与情况，完善好本公司内的财务治理结构。加速完成当代化企业的财务治理建设。这给予我国财务治理结构创新一个非常完美的发展思路，由国际企业首先起步。带领完善公司财务治理体系，能成功解决企业公司内的财务权配置，财务构成设置等。企业能否成功的关键在于管理，而企业管理的核心点则在财务，对于企业集团相对来说，在加强财务治理方面进行重视格外重要。相较传统企业集团更多的则是企业内实行分权化管理，但是若是分权过多，企业内财权更易让各个组织成员决策分化。这样不利于企业资源的有效合理配置，更容易降低企业经济效益的作用。并各公司在各自的机构进行重复核对。不断会计信息层层上报，可能会耽误企业公司的财务实时决策，不能良好的适应如今信息化社会的发展节奏，随着如今市场经济的发展，企业的组织形式日益集团化，企业中财务的集中控制已经成为经济发展的必要性要求。如今，从世界前500强的企业来看，能实现财务集中控制的已达80%以上，实行财务集中治理有利于保证集团内部财务目标的协调一致，以利于树立整体利益观，实现企业整体利益最大化。（三）文献综述对西方理论界于公司财务治理的理论研究一般是基于企业公司财务情况的基础下，将公司的资本结构与财务治理结构二者相互结合的研究，具有融合性并可以取得一定的成果。但是这个作为一项新的研究领域，财务治理结构的理论独立研究是必然的具有必要性的，虽然现在目前还未构成一个完整的理论体系，但是其也已经成为了学者们如今以后研究的主要方向所在。相较而言，国内的理论界关于财务权力与财务治理体系的研究已经也取得了比较丰富的成果:对其两方面等概念进行了独立且十分精准的阐述，并深入分析了财务权力及财务治理结构的内涵;初步构建了财务治理结构理论框架，并以此为基础实在不断发展。二、公司财务治理中目前存在的问题总结（一）财务管理模式相较落后公司在发展中应当从公司发展战略出发，坚持向着现代化公司发展不断努力，而对于财务管理来讲，也开始从原有的粗放式向着精细化、集约化等方面发展，可以说为了实现财务管理模式转变目标，在财务治理中采取了一系列的措施。第一，落实集团化运作，提升在财务方面的控制能力。通过对公司发展战略进行分析，在理顺产权关系的基础上坚持向着扁平化方向发展，减少管理层次问题，做好统筹与协调工作。只有做好资金集约化管理工作，才能实现对账户的有效清理，才能展现资金规模优势，保障公司内资金的合理化使用。第二，公司需要落实预算与成本管理，保障财务精细化管理效果。通过实施预算管理，在做好考核等工作的基础上提升预算执行能力，引入相关模型，提升财务精细化程度。第三，加大财务制度建设力度，为财务基础工作开展提供支持[1]。第四，促进信息化建设，提升管理水平。在公司发展中应当不断提升财务信息化案例能力，促进财务决策等公祖开展，保证公司财务的稳定性。但是在研究中发现，公司在制度建设过程中受到计划经济时代历史原因的影响，所使用的管理办法、模式等方面存在着一定的不足，而想要实现现代化发展，就需要解决存在的问题。公司作为比较重要的企业，所涉及的资产规模相对较大，加之产权链条等相对较长，在财务整体控制方面存在着一定的不足，很容易出现利益关系不清晰、责权划分不准确等问题，使得公司发展受到了限制。另外在发展国城中受到财务战略取向不清晰的影响，在管理意识等方面存在着一定的不足，而在建设发展中部分投资规模存在科学决策不足等问题，使得资金占用量不断增加，造成公司需要背负一定的负债，加大了公司财务的风险几率，使得资源优化配置工作难以顺利开展。虽然财务信息化已经成为了发展的重点，但是在实际中存在统一规划不足、各自为政等现象，加之所涉及到的信息管理系统相对较多，并未建立出完善的系统，使得财务、业务信息等衔接效果不佳吗，而这也就影响到了财务决策机制作用的发挥[2]。（二）人员综合素质不高在公司发展中应当制定出完善的公司财务治理结构设计，以此来约束财务人员的具体操作行为，确保财务治理作用的全面发挥。但是在研究中发现，由于部分公司在发展中存在比较封闭现象，在新人引入量方面存在一定的不足，而对于已经引进的人员来讲，在业务培训、后续教育等方面存在着一定的不足，对人员选拔、培训等重视度不足，使得财务管理基础工作效果难以发挥。因公司中发高素质财务人员数量不足，而现有员工在专业水平上以传统模式为主，难以为管理者提供有效的建议与措施[3]。（三）财务治理工作滞后性严重其公司财务治理体系上来看，在配置的治理权力方面主要是针对主题财权所开展的配置工作，但是由于财务治理主体的地位与财权配置并未得到应有的重视，使得公司财务治理效果难以提升。第一，地位被忽视，并未获取财务治理权，虽然承担了相应的责任，但是却并未获取利益方面的补偿，仅限于财务执行主体，以作为一个被治理者而存在。第二，财务治理的主要治理权力过大。在公司中大多数财权掌握在财务治理主体手中，当决策正确且所获取收益后，被财务治理主体所承担，但是一旦出现决策失而产生风险后，则由其他财务治理主体一同承担。由于财务治理权配置结构不合理，使得公司财务治理所有控制力不足，降低财务治理控制范围，出现了财务治理空白控制等问题。其次，在财务治理主体中存在权责利不均衡现象，很容易产生越权行为等，部分财权并未得到应有的保障。从治理方向来讲，存在单向现象，使得信息不透明问题不断出现，财务治理主体的治理行为在协调控制等方面存在着一定不足，造成利益公平性受到影响，影响到了财务治理目标的实现[4]。（四）公司经营风险较大在公司财务治理中，治理行为根据财权配置主要是根据财务治理主体行为来约束的，期望以此来提升财务治理效果。但是在研究中发现，由于公司总的财务治理行为不合理，使得财务治理作用难以发挥。第一，决策战略导向难以体现。对于财务决策来讲，属于财务治理行为中的核心所在，所制定的财务决策行为对公司未来发展方向等方面有着直接的影响。第二，执行力相对较弱。由于财务治理基础不足，在实践中表现为执行力不强等。而对财务执行力来讲，也是确保公司财务决策贯彻与执行的基础所在。目前影响公司财务执行力不足的原因主要是公司财务关系尚未完全理顺，利益主体的利益关系尚未得到有效处理，使得管理流程不合理，降低了财务执行效率。第三，内部监督效果不佳。对于内部监督来讲，由于财务决策监督、监督力度不足，使得其作用难以体现。因独立机构不足，使得其监督职能并未落实到具体中去，影响到了公司的正常发展。第四，风险意识不强。在公司发展中所开展的经营行为应当满足法律规范性要求，虽然公司已经按照相关文件要求落实风险管理，但是对于风险意识来讲，难以在短期内形成，而是需要从长期发展角度出发。三、以吉利公司的财务治理为例进行分析（一）吉利公司的概况浙江吉利控股集团有限公司是中国汽车行业十强企业，自1997年吉利公司涉及到轿车领域以来，其凭着公司管理层灵活的经营体制和公司持续自主创新的经营模式在国内迅速的发展。如今、吉利的资产总值已经超过140亿元，公司持续六年均进入中国企业500强，四年持续进入中国国内汽车行业前十强，被我国评为首批国家创新性企业机构和国家汽车整车出口基地企业。目前来说，是中国汽车工业代表企业，50年内发展速度最快、且成长最好的企业。作为一家在香港上市的公司，吉利公司内部拥有完整的公司财务治理体系。（二）吉利公司内部财务治理的主要措施1、公司董事会在公司内部财务治理体系起主导作用吉利汽车公司董事会负责整个公司的管理以及策略方针，公司董事会由八名执行董事和一名非执行董事、三名独立的董事成员组成。关于公司董事会主席和执行总裁，吉利公司有明确的规定，公司章程第2.1条明确规定董事会主席及行政总裁的职能应该有所区分且不可以由同一人担任，以确保公司权力及权限的平衡。其集团董事会主席主要负责管理董事，而行政总裁主管在公司的执行董事以及高级管理层协助下，管理公司的日常运营。吉利公司的非执行董事委任期为三年，根据公司组织章程，非执行董事每三年要在公司股东大会上轮值。由非执行董事制定细则，可以保障集团与公司全体股东的整体利益。其参与董事会可以参与判断集团的财务治理策略、以及公司董事和股东利益是否冲突等问题，以确保股东利益得到妥善考量。公司明确董事会需承担以下的责任：确保公司内部监控及风险管理体系具有有效性。公司每年会进行内部审核，具备有效的内部监控系统，可以有效的管理与集团业务目标有关的风险，使达到合理水准。每三年吉利控股的内部审核机构即会对集团财务体系进行审核，对各附属公司审核，并进行风险方法独立评估。董事会就集团内部监控系统做出年度检讨，对相关财务机构人员进行持续进修，以具备最新的财务会计以及财务知识。公司设置审核委员会与薪酬委员会对公司财务进行明确治理。公司为审核委员会配备足够资源，让其可完全履行审阅并监督本集团财务报告程序及内部监控。薪酬委员会则由两名非执行董事及一名执行董事组成，对制定并维持合适的职工薪酬水平，从而为公司招揽主要行政人员，引领公司业务成功做出重大贡献。2、合理的多方面分层面的综合考核制度在激励体系方面，吉利公司的考核奖励机制，与企业的规模、经营业绩和国际市场配比，使经营管理人员所获的报酬和其为股东创造的财富相统一。在对高管的激励方面，主要是根据每年公司的经营业绩分配具有一定浮动，而不是固定的。除此之外，吉利公司还建立了绩效的科学考核体系，引入期权等激励制度，让高级管理人员持有企业定数量的股权，占有企业的剩余索取权和剩余控制权，激发出他们工作的内在动力，激励高级管理人员的有效工作。完善的激励和薪酬制度将员工的个人利益和股东利益有效结合，从而促使吉利公司吸引更多人才。有效地激励制度离不开完善的考核体系，吉利公司要保证其激励有效地实施，完善的考核体系和综合的考核制度是必备前提。考核制度的多方位是指在考核时，分别将各年度的考核指标作为不同的权重:在考核时，公司的长远发展作为标准，对未来发展能力的影响程度需包括在每一项指标和考量因素中:下设的企业可以自行制定该年业绩目标值，然后由总公司根据具体情况加以确定，逐步形成科学有效的考核体系。在吉利公司，年度的业绩考核指标主要包括以下几项内容：业绩考核指标体系主要指标名称指标权重其他考量因素业务发展状况30%-60%内部管理的可控程度业务成长可预测程度人力资源质量业务潜能组织发展状况20%-40%社会责任5%-10%个人自我发展5%-15%人力资源发展状况10%-30%吉利公司追求股东最大化，但仍有另外的考核方式，公司的考核模式依据管理层面的不同类分层面的考核。对公司的经营管理层考核时，为了使公司利益分配更合理化，对已上市的和非上市的采取不同的考核标准，这样绩效的考核和评价更加均衡、使运作更具有合理性。具体业绩考核如下：考核对象、层面主要考核指标董事会市值及股东财富（年终股价-年初股价+股息收益/年初股价）经营管理层以经济价值为导向的主要经济指标旗下各公司经济增加值（EVA）吉利公司考核措施及定期开展业绩分析，具体为吉利总公司根据财务报告的情况，每年对其下设的公司进行两次业绩分析和实地抽查。奖惩分开，业绩优秀的给予一定奖励、业绩较差的分析其相对的原因。决定吉利公司的运营的两个部分：业绩与管理层。其两部分重要性相同，各占比50%，所以两部分的考核各方面都基本相同。四、公司财务治理开展对策得出的经验与启示（一）根据不同公司企业选择适合的财务治理模式公司中财务治理模式是否合理对财务治理的效果，同时也可以解决财务治理中的问题。因此在公司治理模式选择中需要从组织控制导向为主、兼具、市场导向为辅的混合治理模式，为中国市场化发展提供支持。只有从建立市场导向的治理结构出发，才能在结合现实条件、改革要求等的基础上针对市场化目标进行具体分析，确保选择的合理性。在组织控制力为主。市场带向为辅的模式中，直接决定了财务治理的关键。通过对公司治理基本架构进行分析，做好内部财务治理与外部财务治理机制研究工作。在内部财务治理中可以从法治财务治理层面来进行研究，而治理的核心则是设置内部财务治理机构，确保权利分布合理性。而在外部财务治理中主要是针对证券市场、产品市场等外部力量企业经营管理所开展的一系列监督等来说的。因此在现阶段发展中就需要从做好治理模式选择出发，以适合的方式做好组织工作，提供系统化的信息，保障经营者能够承担相应的责任。当内部财务治理存在问题时，势必会产生出一系列的问题[8]。（二）强化公司内部财务治理结构与配置在公司内部财务治理中，主要是通过董事会、股东等来实现的，通过设计出科学有效的公司治理结构，在相互配合的基础上实现协调发展目标，保障经营者作用的全面发挥。在内部财务治理结构中，董事会属于核心领导层，执行各项决议，所以完善董事会职能已经成为了促进内部财务治理工作开展的关键所在。为确保相关人员能够参与到公司治理中去，淫荡建立出完善的财务决策机制，做好内部控制工作，实现对财权的有效监督。通过监理处适合的激励与约束机制，能够确保行事的有效性，同时也可以创造出理想化的价值。第一，完善董事会职能。通过实践可以看出，表面上看比较完善的治理机制中，难以发挥出约束与控制作用，而想要发挥董事会的决策与监督作用，就需要从全面监督出发，掌握经理人员的经营行为，保障决策与经营效率[9]。如在部分及公司中，虽然已经制定了完善的治理结构，但是从董事会职能层面来讲，并未全面体现在实践中，如决议对经理人员的约束力度不足等。所以说好的制度难以全面替代好的董事会。在下阶段发展中，许多公司董事会在运作中存在的许多问题，而根本原因就是其独立性不足，受到大股东、内部人等的操控。因此在发展中就需要从提升董事会决策与监督独立性出发，在保障小投资者利益的基础上发布相关指导意见，并根据指导意见中的内容进行分析。在董事会中引入独立董事，在优化人员构成的基础上减少外部监督力量，提升董事会独立性，避免受到大股东、内部人等的控制。在独立董事的引入下，使得数量上发生了明显的变化，同时也转变了董事会中的劣势。因独立董事有着独立性的特点，同时也被赋予了相关职权，能够在内部上形成约束力量，强化制衡机制，减少大股东操控等产生的问题[10]。其次，能够填补监事会在监督方面的空白，展现其监督智能。对于公司中的监事来讲，主要以公司内部为主，针对管理层的依赖性相对较强，使得其独立性受到了限制。而地域监事来讲，难以参与到董事会决策中，使得监督只能以事后监督为主，表现出了较强的滞后性。但是在独立董事的引入下，能够填补监督中的不足，利用其独立性来获取交易认可权，针对重大事项等发表相关意见，行使监督职权[11]。独立董事走位董事会中的重要成员，能够参与到董事会中，行使表决权等，提升了对事前、事中以及事后等的监督，实现了防患于未然目标。最后，提升董事会决策、经营管理能力，展现了内控机制的作用。对于独立董事来讲，已经积累了丰富的经验与知识，在整体素质等方面相对较高，针对公司中的战略规划等能够提供出专业化的意见，同时也可以提升决策与管理能力，提高公司中的绩效等。在独立董事会队伍中，会计、法律等方面的人才占据了较大的比例，而这一类型人才能够运用自身已经掌握的展业知识实现对内部制度的审查，并及时提供专业化的意见，积极应对发展中的风险，子完善内控机制的基础上提升运作能力。为提升决策与监督效率，应当从组织、运作等方面出发，利用相关法律文件等，在做好职责阐述与说明的基础上明确发展方向[12]。第二，完善分层财务决策机制。对于公司分层财务决策机制来讲，已经成为了内部财务监督体系中的重点。在公司治理中应当从做好各个机构权利安排等方面入手，在做好相互联系与制约的基础上加强责权利之间的联系，在最为核心的内容就是财权。通过按照法律、公司章程等所提出的要求，在明确财权与约束具体情况的基础上做好公司治理工作。为实现利益目标，应当以直接、间接等方式参与管理与监督。而地域公司法人内部来讲，董事会应当全面、直接参与到重要财务事项的决策与管理等活动中，形成有效的财务管理层次。由于财务决策与管理工作需要落实到经理等人员身上，所以所行使的财务决策执行权与日常管理权等也就成为了以经理为管理主体的第三层次[13]。从公司治理层面来讲，财务有着分层性的特点，因此管理主体、职责权利等也是各不相同的，而对于公司财务来讲，已经不再是传统的财务概念，需要各层之间的有效参与，借助多层关系，不仅可以明确具体职责，同时也可以从决策权、执行权、监督权三个层面出发，制定出有效的管理模式，展现内部约束机制作用，加强管理主体与现代企业制度之间的联系，以公司治理层面面对财务问题[14]。受到公司治理多层次特点的影响，使得财务管理主体向着多层次方向发展，在不同类型的治理关系中，最为根本的就是财权善的制衡。因此在制衡中需要从不同层次的监督与安排出发，发挥出财务监督的作用，为公司治理工作开展奠定基础。在公司发展中只有建立出完善的监督主体，才能实现对公司治理的和谐发展，才能展现其应有的作用。对于股东、股东大会财务监督目标来讲，需要从真实、完善的管理决策出发，保证各项方案的合理性，落实实际可行的管理制度，在及时开展经营管理等工作的基础上制定出有效的计划，实施财务总体战略，确保管理者能够掌握相关信息，完善各项事物[15]。（三）完善外部财务治理机制对于外部治理来讲，其中涉及到了证券、经理、产品等市场，依靠有效的外部力量，能够实现对公司管理行为的有效监督。可以说外部治理机制作用的展现需要借助内部财务治理来实现。当内部财务治理作用难以发挥出，为保证利益主体不被侵犯，应当做好外部财务治理工作。只有明确公司发展中存在的问题，才能做好完善工作，才能实现对各项工作的整合[16]。第一，做好融资结构设计工作。对于融资结构来讲，也被称之为产权结构等，受到融资结构不同的影响，投资者在企业中所具备的权益、权利也是各不相同的，在智力结构安排等方面存在着较大的差异性。我国公司在发展中所形成的融资结构与治理结构有着一定的特殊性，表现出了内部融资不足、外部融资过度依赖银行等现象。因此在发展中就需要从提升财务治理绩效出发，做好股权结构优化工作，保证股东行为的规范习惯。通过对法人治理结构进行分析，在做好结构优化的基础上探索出适合的发展机制，同时还需要从强化控股股东法律责任等方面出发，以此来为完善公司治理工作提供支持。其次，应当大力发展机构投资，提升股权约束力。通过利用我国现行的规章制度，在做好股市发展工作的基础上提升发展速度，如可以培育机构投资者、开发金融衍生品等[17]。第二，完善市场信息披露机制。通过建立出有效的纰漏机制，在减小信息不对称等问题的基础上保障投资者能够获取相关信息，展现证券市场功能，加大保护力度，保证治理信息披露的规范性，采取有效的措施提高披露质量，打造出有效的披露系统。首先，延伸披露范围，在合理范围内缩短时间。在传统信息披露过程中主要以财务会计信息为主，但是在科学决策背景下，公司在披露信息时应当从治理、经营等情况出发，做好定期与不定期之间的融合，找出潜在的影响因素，确保信息披露的合理性，便于使用者能够作出准确的判断[18]。其次，使用现代化手段。目前公司信息披露主要以报刊、网站等为主，在专门系统方面存在着一定的不足，也没有主动与互联网电子化等融合在一起，使得信息披露效果并不理想，甚至还会造成披露滞后、成本增加等问题。因此在面对这一问题时，就可以从借鉴成功经验出发，打造完善的电子化系统，引入先进技术与措施，在改善披露手段的基础上建立网页等。再次，应当主动将治理信息披露纳入到法律法规体系中去，做好惩处工作。相关部门通过完善监督控制机制，在风险信息披露有效开展的基础上以合理化的标准、方式等完成治理信息披露，确保公司治理信息披露工作的有序开展[19]。最后，做好审计制度改革工作。一般来说年度财务会计报告审计受到了注册会计师所使用的审计标准的影响，同时也受到了其独立性、业务能力等方面的影响。但是在我国由于受到多种因素的应县，使得其职业能力等方面还存在着一定的不足，难以满足公司治理要求。因此在未来发展中应当坚持从提升审计质量检验力度出发，在合理分配压力的基础上避免出现舞弊等问题的出现。对于注册会计师存在职业道德问题时，应当及时采取有效的惩罚措施。此外，还要做好公司控制权市场发展工作，在提升控制权竞争的基础上实现对资本的有效配置，约束公司董事与经理。因此在发展中需要从完善制度规则与法治秩序等方面出发，构建出以价值为中心的微观市场，加大对市场操纵、内部交易等的压制力度，为公司的稳定发展奠定基础[20]。结语：综上所述，以吉利汽车有限公司为例，在公司财务治理中应当从具体情况出发，找出当前治理发展中存在的问题，结合具体情况，做好各层次改进工作。同时还需要从完善财务治理机制等方面入手，找准治理方向，为公司财务治理工作开展提供支持。

参考文献[1]郭丽明.上市公司财务治理存在的问题及对策研究[J].经济研究导刊,2013,(24):203-205.[2]鲁徽.李守强.上市公司财务治理问题及对策分析——以重庆市为例[J].财会通讯,2010,(09):78-78.[3]杜彩群.上市公司财务治理结构中存在的问题及