银行理财产品比较分析

银行理财产品

比较分析

主讲：易志恒银行理财产品比较分析1中国银行体系2各类型商业银行主要业务3银行理财产品分析1.中国银行体系1.1中国银行体系构成中国银行体系由中央银行、监管机构、自律组织和银行业金融机构组成。①中国人民银行是中央银行，在国务院的领导下，负责制定和执行货币政策，防范和化解金融风险，维护金融稳定。②中国银行保险业监督管理委员会，简称银保监会，负责对全国银行业金融机构及其业务活动实施监管。③中国银行业协会是在民政部登记注册的全国性非营利社会团体，是中国银行业的自律组织。④中国的银行业金融机构包括政策性银行（国家开发银行，中国进出口银行，中国农业发展银行），大型商业银行（中国工商银行，中国银行，中国农业银行，中国建设银行，交通银行），中小商业银行，农村金融机构，以及中国邮政储蓄银行和外资银行。银监会监管的非银行金融机构包括金融资产管理公司，信托公司，企业集团财务公司，金融租赁公司，汽车金融公司和货币经纪公司。1.中国银行体系1.2中国的银行业金融机构1.2.1政策性银行①国家开发银行：CDB，1994年3月成立，重点建设项目融资②中国进出口银行：TEIBC，1994年4月成立，针对国家产业政策和外贸政策③中国农业发展银行：ADBC，1994年11月成立，针对农村政策1.中国银行体系1.2.2大型商业银行①中国工商银行：ICBC(IndustrialandCommercialBankofChina)，1984年成立，承接中国人民银行原先办理的工商信贷和储蓄业务；2005年整体改制为股份有限公司，2006年10月在上海和香港同步上市②中国农业银行：ABC，1979年恢复，2010年7月15日在上交所挂牌交易，H股交易时间安排在7月16日。③中国银行：BOC，1912年成立，2004年8月整体改制为股份有限公司，2006年6月在香港上市，同年7月在上海上市④中国建设银行：CCB，1954年成立，2004年9月整体改制为股份有限公司，2005年10月在香港上市⑤交通银行：BOCOM，1987年重建，第一家全国性股份制商业银行；2005年6月，香港上市，2007年5月上海上市1.中国银行体系1.2.3股份制商业银行1)中信银行：CITIC，1987年创立，2007年4月，沪港两地同步上市，总部设在北京2)招商银行：CMB，1987年创建，第一家完全由企业法人持股的股份制商业银行，国内第一家采用国际会计标准的上市公司。2002年在上海上市，总部设在深圳。3)中国光大银行：CEB，1992年创建，1997年完成股份制改造，国内第一家国有控股并有国际金融组织参股的全国性股份制商业银行。总部设在北京。4)华夏银行：HXB，1992年创建，2003年在上海证券交易所挂牌上市，总部设在北京。5)上海浦东发展银行：SPDB，1992年创建，1999年在上海证券交易所挂牌上市，总部设在上海。6)中国民生银行：CMB，1996年创建，我国首家主要由非公有制企业入股的全国性股份制商业银行，2000年在上交所挂牌上市。总部设在北京。1.中国银行体系7)深圳发展银行：SDB，1987年创建，2004年引进战略投资者，成为国内首家外资作为第一大股东的股份制商业银行，总部设在深圳8)广东发展银行GDB，1988年创建，2006年11月，花旗集团、IBM信贷、中国人寿、国家电网、中信信托、普华投资6家机构组成的投资者团队认购广发85%的股份，其中花旗、中国人寿、国家电网分别持股20%，中信信托12.8%，普华投资8%，IBM信贷4.7%；总部设在广州9)兴业银行：CIB，1988年创建，2007年在上海证券交易所挂牌上市，总部设在福建福州10)恒丰银行：EGB，成立于1987年，前身是烟台住房储蓄银行，2003年股份制改造成为恒丰银行股份有限公司，总部设在烟台11)浙商银行：CZB，1993年创建，前身是浙江商业银行，由中国银行、南洋商业银行、交通银行和浙江省国际信托公司共同组建的中外合资银行。2004年，银监会同意浙江商业银行从外资银行重组为一家以浙江民营资本为主体的中资股份制商业银行并更名为浙商银行股份有限公司，总行从宁波迁址到杭州，民营资本占85%以上。12)渤海银行：BHB，2005年创建，第一家在发起设立阶段就引入境外战略投资者的中资商业银行。总部设在天津。1.中国银行体系1.2.4中小商业银行1.2.4.1城市商业银行【原城市信用社发展而来】1)第一家城市信用社是在河南驻马店（1979年）2)2006年6月，上海银行宁波分行开业，打响了城市商业银行跨区域经营的第一枪。3)2005年11月，安徽省内6家商业银行和7家城市信用社合并重组，成立徽商银行，拉开了城市商业银行合并重组的序幕。1.中国银行体系1.2.4.2农村金融机构-农村信用社、农村商业银行和农村合作银行1)2001年11月，张家港市农村商业银行成立，全国第一家农村股份制商业银行。2)2003年4月，宁波鄞州农村合作银行成立，这是全国第一家农村合作银行。1.中国银行体系1.2.4.3农村金融机构-村镇银行和农村资金互助社【2007年，银监会特别下发文件对此做规范】1.2.4.4中国邮政储蓄银行【2007年挂牌】1.中国银行体系1.2.4.5.外资银行1)1979年，日本输出银行在北京设立代表处，这是第一家外资银行代表处。2)2001年12月，中国加入世界贸易组织。3)2006年12月，过渡期结束，中国银行业全面开放。4)外资独资银行【可经营部分或全部外汇业务和人民币业务，经PBC审批，也可经营结汇和售汇业务】5)中外合资银行【同上】6)外国银行分行【可经营部分或全部外汇业务，人民币业务不能针对中国境内的公民；经PBC批准，也可经营结汇和售汇业务】7)外国银行代表处【只能从事非经营性活动，比如联络、市场调查和咨询等】1.中国银行体系1.2.4.6非银行金融机构-金融资产管理公司【信达资产、长城资产、东方资产和华融资产等，主要是处理四大国有商业银行和国家开发银行的部分不良贷款】1.2.4.7非银行金融机构-信托公司【第一家信托公司是中国国际信托投资公司（1979年设立）】1.2.4.8非银行金融机构-企业集团财务公司【不允许从集团外吸收存款】1.中国银行体系1.2.4.9非银行金融机构-

金融租赁公司1.2.4.10非银行金融机构-汽车金融公司【针对汽车消费信贷】1.2.4.11非银行金融机构-货币经纪公司【仅限于向境内外金融机构提供经纪业务，不得从事任何金融产品的自营业务】2.商业银行主要业务类型

按业务复杂程度和对网点依赖程度，银行业务可分为两块：一部分是传统业务，包括一般贷款、简单外汇买卖、贸易融资等，主要是靠大量分行网络、业务量来支持。另外是复杂业务，如衍生产品、结构性融资、租赁、引进战略投资者、收购兼并上市等，这些并不是非常依赖分行网络，是高技术含量、高利润的业务领域。2.商业银行主要业务类型按照其资产负债表的构成，银行业务主要分为三类：负债业务、资产业务、中间业务。①负债业务是商业银行形成资金来源的业务，是商业银行中间业务和资产的重要基础。商业银行负债业务主要由存款业务、借款业务、同业业务等构成。负债是银行由于受信而承担的将以资产或资本偿付的能以货币计量的债务。存款、派生存款是银行的主要负债，约占资金来源的80%以上，另外联行存款、同业存款、借入或拆入款项或发行债券等，也构成银行的负债。②资产业务是商业银行运用资金的业务，包括贷款业务、证券投资业务、现金资产业务。③中间业务是指不构成商业银行表内资产、表内负债形成银行非利息收入的业务，包括交易业务、清算业务、支付结算业务、银行卡业务、代理业务、托管业务、担保业务、承诺业务、理财业务、电子银行业务。3.商业银行理财产品比较分析3.商业银行理财产品比较分析招商银行理财产品3.商业银行理财产品比较分析建设银行理财产品3.商业银行理财产品比较分析我国银行理财产品发展现状：中国银保监会2019年2月28日表示，2018年以来，银行理财业务按照监管导向有序调整，总体保持平稳运行，发行结构有所优化，嵌套投资情况有所改善，银行理财产品已成为我国金融市场的重要投资者。3.商业银行理财产品比较分析2018年末，银行保本和非保本理财产品余额合计32万亿元，同比增加2.5万亿元，增长8.5%。理财资金主要投向债券、存款、货币市场工具等标准化资产，占比约为70%。3.商业银行理财产品比较分析产品发行结构有所优化，同业理财规模和占比持续下降。2018年末，同业理财余额为1.2万亿元，同比减少2万亿元，下降63%，占全部理财产品余额的比例由11%下降至4%，表明“资金空转”现象明显减少。封闭式非保本理财产品平均期限有所增加。2018年全年，新发行的封闭式非保本理财产品加权平均期限