国际金融 课件 第9、10章 国际货币制度、国际金融组织

国际金融第九章国际货币制度第九章国际货币制度教学目的掌握国际货币制度的基本框架和内容、国际货币制度演变的历史沿革；了解国际金本位制的特征，熟悉布雷顿森林体系的内容、作用及崩溃的原因，知晓牙买加体系的内容、运行特征。第九章国际货币制度第一节国际货币制度概述一、国际货币制度的主要内容1.汇率制度的确定2.国际货币和储备资产的确定3.国际收支的调节机制4.各国货币的可兑换性与国际结算的原则第九章国际货币制度第一节国际货币制度概述二、国际货币制度的类型（一）以货币本位为标准对国际货币体系进行分类1.商品本位制度2.信用本位制度3.混合本位制度第九章国际货币制度第一节国际货币制度概述二、国际货币制度的类型（二）以汇率制度为标准对国际货币体系进行分类1.固定汇率制2.浮动汇率制3.介于两者之间的汇率制度第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进一、国际金本位制（一）金本位制的特点及作用1.金本位制的特点（1）统一性（2）松散性第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进2.金本位制的作用（1）金本位制条件下的币值稳定，有利于商品流通和信用的扩大，从而促进各国生产的发展。（2）金本位制条件下的汇率稳定，降低了国际贸易和国际资本流动的风险，为各国经济往来和世界经济的发展创造了有利条件。（3）黄金自由输出输入还可以起到自动调节国际收支的作用。第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进一、国际金本位制（二）金本位制的演变及其崩溃1.金本位制的历史演变（1）金币本位制（2）金块本位制（3）金汇兑本位制第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进一、国际金本位制（二）金本位制的演变及其崩溃2.金本位制的崩溃及其原因（1）战争和危机动摇了金本位制赖以存在的必要条件。（2）黄金产量不足以满足流通中对货币的需要，以及黄金在世界各国的分布不均，是金本位制之所以崩溃的根本原因。第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进二、布雷顿森林体系（一）布雷顿森林体系建立的时代背景1.美国方案2.英国方案第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进（二）布雷顿森林体系的主要内容1.以美元作为最主要的国际货币，实行美元-黄金本位制2.实行可调整的钉住汇率制3.确定国际收支的调节机制4.取消对经常账户的外汇管制，但允许对国际资本流动进行限制5.建立一个永久性的国际金融机构——IMF第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进（三）布雷顿森林体系的特点（1）在布雷顿森林体系下的国际储备中，黄金和美元并重。（2）在所有西方国家货币中，美元是唯一的中心货币和主要的储备资产。（3）只允许外国政府而不允许外国居民用美元向美国政府兑换黄金。（4）建立了IMF作为维持国际金融秩序的中心机构。第九章国际货币制度（四）布雷顿森林体系的缺陷及其崩溃1.布雷顿森林体系的致命缺陷（1）储备货币发行国与其他国家之间的利益分配不公平。（2）布雷顿森林体系存在着无法克服的“特里芬难题”。（3）布雷顿森林体系实行的固定汇率制使汇率对国际收支的调节作用失灵。2.美元危机爆发与布雷顿森林时代的结束第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进（五）布雷顿森林体系时期的国际金融合作1.成立黄金总库2.订立货币互换协定3.提出借款总安排4.实行黄金双价制5.创立特别提款权6.签订《史密森协议》第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进三、牙买加体系（一）牙买加体系的内容及特点1.《牙买加协议》的主要内容（1）承认浮动汇率合法化或汇率安排多样化（2）宣布“黄金非货币化”（3）强调特别提款权的作用（4）增加会员方在IMF的份额（5）扩大对发展中国家的资金融通第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进三、牙买加体系（一）牙买加体系的内容及特点2.牙买加体系的特点和作用（1）国际储备体系的多元化（2）汇率制度多元化（3）国际收支调节机制多样化第九章国际货币制度第二节国际货币制度演进（二）国际货币制度的改革1.国际货币制度改革的主要方面（1）国际储备体系的结构问题（2）建立合理的汇率制度（3）国际收支调节的责任问题（4）处理区域性货币集团与全球性国际货币体系的关系问题（5）发展中国家在国际货币体系中的地位问题第九章国际货币制度第三节欧洲货币一体化一、货币一体化的概念（1）汇率政策的协调和汇率制度的合作（2）货币政策的协调（3）资本流动方面的合作（4）设立国际金融机构第九章国际货币制度第三节欧洲货币一体化二、欧洲货币一体化的驱动力（一）提高欧洲在世界货币体系中的地位（二）为把欧盟变成一个真正统一的市场（三）欧洲政治稳定的诉求第九章国际货币制度三、欧洲货币一体化的进程（一）1957～1978年的货币合作萌芽阶段（二）1972～1978年的联合浮动时期（三）1979～1998年的欧洲货币体系时期（1）创建欧洲货币单位（ECU）（2）建立汇率机制（ERM）（3）建立欧洲货币基金（EMF）（四）《欧洲联盟条约》与1999年至今的欧盟单一货币时期第九章国际货币制度第三节欧洲货币一体化四、最优货币区理论与欧元的面临的问题（一）最优货币区理论1.经济一体化和固定汇率区的利益：GG曲线2.经济一体化和固定汇率区的利益：LL曲线3.加入货币区的决策第九章国际货币制度第三节欧洲货币一体化四、最优货币区理论与欧元的面临的问题（二）欧洲货币一体化的问题1.欧元区内部经济发展的不平衡2.货币政策与财政政策的二元结构3.欧元区成员国缺乏严格的财政约束机制第九章国际货币制度第三节欧洲货币一体化五、欧洲货币联盟的未来（一）欧洲货币一体化的积极作用（二）欧盟的选择与出路第九章国际货币制度第四节美元化、铸币税和通货膨胀税一、美元化的概念二、铸币税的概念四、通货膨胀税五、证券市场税六、美元化给美国带来的其他利益国际金融第十章国际金融组织第十章国际金融组织教学目的通过学习本章，应了解国际货币基金组织、世界银行集团及国际清算银行和亚洲开发银行、亚洲基础设施投资银行等国际金融组织成立的宗旨，资金的来源，成员国权益的分配，贷款的种类等内容，正确把握国际金融监管机构的监管趋势。第十章国际金融组织第一节全球性国际金融组织一、国际货币基金组织（一）成立的背景（二）IMF的宗旨（三）组织形式第十章国际金融组织第一节全球性国际金融组织一、国际货币基金组织（四）资金来源1.份额2.借款3.信托基金第十章国际金融组织第一节全球性国际金融组织一、国际货币基金组织（五）业务活动1.汇率监督与政策协调2.贷款业务第十章国际金融组织第一节全球性国际金融组织二、世界银行集团（一）世界银行1.世界银行的宗旨与职能2.世界银行的组织机构3.世界银行的资金来源（1）成员方缴纳的股金。（2）发行债券取得的借款。（3）留存的业务净收益和其他资金来源。第十章国际金融组织第一节全球性国际金融组织（一）世界银行4.世界银行的主要业务活动（1）贷款条件。（2）贷款的特点。（3）贷款的程序。（4）贷款的种类。第十章国际金融组织第一节全球性国际金融组织（二）国际开发协会1.国际开发协会的组织形式2.国际开发协会的资金来源（1）成员方认缴的股金（2）成员方提供的补充资金（3）世界银行的赠款（4）协会本身经营业务的盈余3.国际开发协会的主要业务第十章国际金融组织第一节全球性国际金融组织（三）国际金融公司1.国际金融公司的组织机构2.国际金融公司的资金来源3.国际金融公司的营运特点4.国际金融公司的主要业务第十章国际金融组织第二节区域性国际金融组织一、亚洲基础设施投资银行（一）亚洲基础设施投资银行成立的背景及宗旨（二）亚投行的成员资格及结构（三）亚投行的业务运营（四）亚投行成立的意义第十章国际金融组织第二节区域性国际金融组织二、国际清算银行（一）国际清算银行成立的背景及宗旨（二）国际清算银行的业务活动（1）处理国际清算事务。（2）办理或代理有关银行业务。（3）定期举办中央银行行长会议。第十章国际金融组织第二节区域性国际金融组织二、国际清算银行（三）国际清算银行的组织形式（四）国际清算银行的资金来源（1）成员缴纳的股金（2）借款（3）吸收存款（五）中国与国际清算银行的联系第十章国际金融组织第二节区域性国际金融组织三、亚洲开发银行（一）亚洲开发银行的建立与宗旨（二）亚洲开发银行的组织机构（三）资金来源（1）普通资金（2）特别基金第十章国际金融组织第二节区域性国际金融组织三、亚洲开发银行（四）亚洲开发银行的业务活动（1）提供贷款。（2）联合融资（3）股权投资（4）技术援助第十章国际金融组织第二节区域性国际金融组织四、非洲开发银行（一）非洲开发银行的宗旨（二）非洲开发银行的组织