2019年液体食品装备企业发展战略和经营计划

2019年液体食品装备企业发展战略和经营计划2019年4月目录TOC\o"1-5"\h\z\u一、行业格局和趋势 31、啤酒酿造装备行业竞争格局 32、无菌灌装设备行业竞争格局 33、乳品包装行业竞争格局 4二、公司发展战略 41、成熟业务 52、扩张业务 53、战略性发展精酿业务 5三、公司经营计划 6四、可能面对的风险 71、财务风险 72、经营风险 83、市场竞争风险 94、贸易保护主义和逆全球化带来的风险 95、公司规模扩大引致的管理风险 96、精酿产业链延伸项目的投资风险 10

一、行业格局和趋势公司主业定位于液体食品装备以及战略性发展精酿业务。1、啤酒酿造装备行业竞争格局全球啤酒行业集中度不断上升，龙头啤酒公司的规模越来越大，新建啤酒工厂的设计要求以及自动化水平越来越高，市场因此对啤酒装备的公司规模和能力要求也越来越高，导致啤酒装备行业也越来越集中，总的市场竞争优势向公司这类商誉好规模大的装备企业倾斜。公司很早洞察到精酿啤酒的发展趋势，并且在2014年收购了英国著名的精酿设备制造商microdat的全部IP，目前公司精酿啤酒装备技术已接近甚至已达到国际水平，并且拥有完整的产品线，不仅实现进口替代，而且大量出口海外。大目湾精酿谷项目是公司募投项目之一，利用公司酿造设备行业的竞争优势，打造成为精酿主题文旅综合体和城市精酿体验工厂项目，迎合国内消费升级的契机，未来将为公司大发展带来机遇。2、无菌灌装设备行业竞争格局“十一五”期间我国饮料行业产量年均复合增长率为18.80%，2017年1-12月，中国饮料行业累计产量18,051.2万吨，同比增长4.6%，增长速度有所放缓，2018年饮料产量为15,679.2万吨，持续回落。因此虽然饮料装备总体需要增速减缓，但伴随消费升级等因素促使中国饮料公司作出产业结构性调整，将对装备的技术水平要求越来越高，特别是对无菌包装等高端饮料灌装设备的需求增长明显，公司预计南京保立隆的饮料包装业务将持续增长。3、乳品包装行业竞争格局乳品是液体食品中最大的细分领域，全球乳品市场一直保持稳定的增长。根据国家统计局数据，2018年我国液态奶产量2505.5万吨，同比增长4.3%，干乳制品产量181.5万吨，同比增长5.7%。我国乳制品工业发展时间短，与发达国家相比，技术装备水平有较大差距，尤其是通用关键机械方面，品种少，性能不稳定。公司通过收购德国著名液体奶包装机械制造公司高起点进入乳品包装机械领域。Finnah拥有世界领先的酸奶和鲜奶等液体奶高速无菌包装技术，公司将抓住市场机遇，为公司发展带来新的增长空间。二、公司发展战略经过40年改革开放，中国经济放缓进入新常态，市场经济日趋成熟。啤酒饮料和乳品等公司的下游市场已经或者正在进入少数寡头垄断的成熟阶段。因此，借鉴海外发达经济体的经验，在相应的装备制造领域在每个细分领域一般业只有行业前2名才能很好的发展壮大，并且和第三名等同行企业拉开越来越大的距离。我们公司的使命和愿景不仅是成为中国的液体食品装备行业龙头，更要进入全球该行业的第一阵营。因此，我们就不能担心风险满足现状，而是必须突破啤酒酿造的产业局限。因此，我们制定公司成熟、扩张和孵化的产业发展战略。1、成熟业务啤酒酿造和包装设备是公司成熟业务，我们将通过国际化扩大市场边界，虽然中国市场的空间有天花板，但是放眼全球市场前景广阔，在非洲、亚洲（除中国、日本外）和拉丁美洲啤酒的消费持续保持增长。公司将通过加大国际化的力度，保持啤酒装备业务的稳定成长。2、扩张业务饮料装备和精酿设备是我们已经培育多年的新兴产业，2018年同比2017年新签合同总额分别增长93.30%和39.76%，进入快速增长阶段。饮料无菌包装和精酿啤酒是符合中国产业升级和行业的发展趋势，目前总量不大，但具有高成长性未来且回报相对较好。3、战略性发展精酿业务我们的精酿谷项目已经正式开工建设，受规划和设计影响有些延误。精酿谷坐落在大目湾国家4A级景区的核心位置，将打造精酿主题文旅综合体和精酿啤酒的生产基地。精酿啤酒在美国英国等发达国家取得了连续30多年的增长，并且拓展到全球市场。现在部分国家精酿占啤酒总消费的市场份额接近20%，单单美国2017年精酿啤酒的市场规模就达到762亿美元。中国目前啤酒销量是美国的2倍，但精酿目前市场份额只有1%左右，销售规模仅约100亿左右，最近每年有超过40%的增速还有非常巨大的成长空间，预计中国未来精酿啤酒将可能达到超千亿的规模，行业普遍认为中国精酿啤酒发展的风口已经到来。精酿谷作为同心多元化策略，通过产业链延伸孵化精酿产业新业务。精酿是啤酒和文化文旅结合的新业态，我们利用为精酿多年提供装备和技术积累行业经验，创立了精酿谷的新商业模式。我们把精酿酒厂建设成为休闲娱乐旅游的综合体，同时利用我们在精酿行业积累的数百客户资源，为来自世界各地的著名精酿品牌生产新鲜的精酿啤酒，并且建立直销渠道协助他们在中国市场销售，进入大消费领域。三、公司经营计划2019年公司将围绕公司战略布局开展以下主要工作：1.放眼全球市场前景广阔，在非洲、亚洲（除中国、日本外）和拉丁美洲啤酒的消费持续保持增长，公司将通过国际化扩大市场边界，加大海外市场的开拓力度和扩大产品销售，保持啤酒装备业务的稳定成长。2.继续发展精酿啤酒设备和饮料包装设备等新兴市场。3.将Finnah的先进技术引进中国，在公司南京工厂实现中国制造，与Finnah的销售、技术和制造团队深度融合，开始在南京乐惠芬纳赫进行乳品包装设备的制造，孵化乳品包装机械新业务。4.阿米巴管理和精益生产咨询服务公司聘请了著名咨询公司为我们重新优化组织结构，减少管理层级和管理岗位，以总部平台+事业部的模式为核心，下放管理权限，缩小经营单元，以阿米巴的管理模式引导和激励员工，提倡开源节流，降低成本、激活组织，将管理效率提升为公司核心竞争力。公司进一步推进精益化生产，建立精益运营管理体系，持续改善企业在质量、品控、交付、成本、5S管理、计划、物流、采购与仓储等方面的绩效水平，争取在未来的三到五年时间里，把公司打造成为高品质、高效率、高柔性化的制造型标杆企业。5.加强公司内控2018年委托第三方机构对公司的内控制度进行系统性的梳理和修订，有效加强公司内控制度的完善，并顺利通过审计师事务所对公司2018年内控评价。2019年公司继续完善CRM、ERP等软件系统，逐步推进项目预决算软件系统，通过系统软件加强公司内控管理。6.提升员工薪酬，优化人才结构公司将聘请专业的薪酬咨询公司，帮助优化和提升公司薪酬制度和绩效机制，并且坚持淘汰落后人员，提升人均效益。四、可能面对的风险1、财务风险应收账款净额较高的风险：年末公司应收账款净额38,536.27万元，占流动资产的比例为22.97%。存货余额较大风险：年末公司存货账面价值为75,303.87万元，占流动资产的比例分别为44.88%。税收优惠变动风险：公司及子公司南京乐惠、南京保立隆为高新技术企业，自获得高新技术企业认定后三年内企业所得税按15%计缴。虽然公司一直保持持续的研发投入，但如果国家关于税收优惠的法律法规发生变化，或其他原因导致公司不再符合高新技术企业的认定条件，上述公司将无法享受相应税收优惠，从而使得公司盈利受到不利影响。2、经营风险市场变化的风险：啤酒作为传统饮品，在很多国家为生活必需品，市场消费需求相对稳定，但啤酒饮料行业的景气度变化仍然对公司业绩有较大的影响。受到经济周期的影响，上游啤酒消费市场可能发生变化,导致啤酒装备需求减少的风险。客户相对集中风险：全球啤酒行业集中度较高，这种行业格局决定了公司客户的集中度相对较高。报告期内，公司前五名客户销售额占同期主营业务收入的比例为76.35%，存在客户较为集中的风险。海外项目执行风险：公司境外收入占营业收入的比重为83.44%，公司海外项目分布非洲、东南亚、南美、欧洲等地区。海外项目执行必须考虑当地的劳工、税务、外汇政策、法律政治环境、产品服务安全标准、当地供应配套能力及专业服务资源等诸多因素，公司可能面临海外项目执行风险。安全生产风险：公司一直重视安全生产，遵照国家相关法律法规，建立了完善的安全生产管理制度，并在防范安全生产事故方面持续积累了较丰富的经验。此外，公司已成功完成百威英博、喜力啤酒、英国Diageo等国际客户在全球的大量项目，熟悉美国、欧盟等国家较高的安全标准。但随着生产规模的扩大和项目所在地的增多，安全生产的压力增大，公司仍存在发生较严重安全事故的风险。3、市场竞争风险高端液体装备市场长期被欧洲老牌企业垄断，这些企业在长时期的生产经营过程中积累了丰富的技术实力和品牌影响力。与这些企业的直接竞争对公司的技术水平和项目管理能力等提出了非常大的挑战。4、贸易保护主义和逆全球化带来的风险如果部分国家推行贸易保护主义，形成逆全球化趋势，将给公司在部分国家和区域拓展海外市场带来挑战。5、公司规模扩大引致的管理风