2022-2023年油烟机行业发展分析报告

2022—2023年油烟机行业发展分析报告

汇报人：陈惠君汇报时间：2022-10-17

目录01行业概述

CONTENTS

02市场环境分析

03行业现状分析

04行业发展格局趋势

行业概述

行业概述

油烟机定义

油烟机又叫抽油烟机或吸油烟机，一般安装在炉灶上方，为了将炉灶

燃烧的废物和烹饪过程中产生的油烟抽走，同时将油烟冷凝收集，减

少污染，净化厨房空气环境的厨房电器。油烟机根据其功能结构一般

可分为中式油烟机、欧式油烟机及侧吸式油烟机三大类。

行业发展历程

顶吸欧式油烟机是现代家庭的主流，21世

中式油烟机采用大功率电机，大涡轮、大纪初海尔、老板、方太等家电制造企业对侧吸式吸油烟机吸净效果（高达99%）优

集烟仓及单层烟仓，适合中国人多油爆炒欧式顶吸油烟机进行改良，改良风机、加于欧式油烟机，且造型设计与居家环境整

的饮食习惯，在90年代是中国城镇烟机用大吸油烟机吸力和进风量，顶吸欧式吸油齐划一、外观更加具有设计感，规避传统

户的主流选择。烟机凭借其轻薄的造型和较高的颜值取代欧式吸油烟机容易碰头的产品痛点，受到

中式油烟机成为中国家庭的主流选择。消费者青睐。

90年代21世纪初近些年

产业链上游

油烟机行业上游龙头企业已开始对产业链进行延伸，逐渐进军原材料生产领域，以

规避高额进口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴随着上游原料生产企业的

重组进程加快以及中国市场参与者技术水平的提高，油烟机行业上游原材料供应有

望朝着专业化和规模化的方向继续发展，逐渐抢夺外资企业在行业内的话语权。

产业链中游

油烟机行业中游企业原材料大部分依靠进口，主要原因是下游消费终端为保障科研

成果，对行业产品的质量稳定性要求较高，因此，中游科研用制备厂商更倾向于选

择仪器先进、供应链稳定的进口原材料供应商。企业产品价格主要受市场供求关系

的影响。由于油烟机企业的产品毛利较高，原材料价格波动不会对企业的盈利能力

产生重大影响。

产业链下游

油烟机行业下游企业市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单

价高等特点。随着全球范围内生物医药行业研究的深入及产业化程度的提升，中国

行业产品种类进一步丰富，应用领域持续增加，个性化、高端化的产品将逐渐获得

更广阔的应用空间。

行业环境分析

油烟机行业社会环境

开放式厨房打开高性能吸油烟机的增长

空间。1）2021年我国8m2以下的小型厨

房占比为68%,小型厨房为主流，收纳空

间有限。2）开放式厨房相对于传统厨房

厨房在消费者心中的定位发生转变催生可以弱化厨房、餐厅、客厅间的功能分

厨房场景升级。1）中国消费者对饮食界，扩大可用面积，视觉上也更加开阔

的要求显著提升，这主要体现在菜式多宽敞。3）开放式厨房的用户往往更注重

样化、食物美味兼顾营养、回归家庭饮餐厅厨房和住宅整体的协调统一，装修

食。2）厨房的角色和定位发生改变，过程中强调美观，这样的厨房能够在用

厨房不再是单纯烹饪的空间，而是享受户烹饪及用餐时提供更舒适的环境和良

兴趣、家庭互动、朋友社交的空间。3）好的交流氛围，增加互动性。4）开放式

消费者对厨房整体的开放性、集成化、厨房正逐渐被更多用户接受，2019年中

智能化提出了更高的要求国开放式厨房在厨房装修中的比例为30%

（研究院），这一比例逐年上升。为了

防止油烟扩散至其他房间，用户必须安

装吸净率接近100%、噪音低的中高端吸

油烟机。

油烟机行业社会环境

80、90后消费者开始成为厨电消费主力，对高端厨电的购买意愿更强烈。1）

过去高端厨电机的用户画像是收入较高的、年龄在40-50岁的群体，现在高

端厨电的消费主力成为步入30-40年龄段的80、90后。2）在互联网陪伴下

长大的80、90后具有更广阔的的视野，且对于产品的功能也更为重视，愿

意以高的价格换取产品更多的附加价值。3）60、70后的消费观念偏理性、

注重产品的实际功用价值，对吸油烟机的定位和功能局限于“吸净油烟”，

80、90后讲究个性化、享受型消费，愿意为吸油烟机的附加功能、升级功

能支付相应的溢价。相较于2012年，2020年的烟机用户更愿意考虑除价格、

吸净效果以外的因素，品牌成为购买的主导因素。1）购买考量因素上，烟

机消费者相比2012年更加重视除价格以外的因素。根据2012年数据分别有

87%、70%的消费者将价格、功能作为购买吸油烟机的重要考虑因素，对比

2020年数据，仅有接近30%的烟机消费者将价格列为重要因素，而品牌成为

最主要的考量因素，符合新一代年轻消费者“注重商品符号价值”消费观

念。2）消费者愿意为吸油烟机外观支付溢价。

油烟机行业现状分析

油烟机行业现状分析

随着近年我国经济的不断发展，城镇化率不断提升，加上人们对自身安全健康意识的不断提升，我国油烟

机行业得到快速发展，油烟机产量也随之不断提升。2020年，受疫情影响，我国油烟机产量有所下降。据

资料显示，2020年我国家用吸排油烟机产量为3535.88万台，同比2019年减少9%。从各省份产量情况来看,

2020年我国家用吸排油烟机产量排名前三的省份为广东、浙江和山东，产量分别为1979.9万台、958.7万台

和222万台。

油烟机行业现状分析

从油烟机零售量情况来看，2016-2021年期间我国油烟机零售量整体处于下降的趋势，主要原因是近年来房

地产行业低迷，对家装、电器等行业带来不小的冲击，加上近年来集成灶的崛起。进一步挤压油烟机的市

场份额，使得油烟机零售量不断下降。据资料显示，2021年我国油烟机零售量为2150万台，同比2020年减

少5.8%。从零售额情况来看，零售额变化情况基本和零售量保持一致，2021年零售额有所上升，主要原因

是高端油烟机份额有所提升，导致零售额在零售量下降的情况下逆势增长。据资料显示，2021年我国油烟

机零售额达333亿元，同比2020年增长。

油烟机行业现状分析

从线上市场来看，2021年我国油烟机线上市场销售额占比最高的款式为近吸式，销售额占比为55.9%,其

次为T型和跨界，占比分别为30.4%和6%。从线下市场来看，2021年我国油烟机线下市场销售额占比前三

的为近吸式、T型和跨界，销售额占比分别为47.5%、29.9%和8.9%。

油烟机行业现状分析

厨房场景空间容量巨大，烟灶步入稳定发展期

厨房场景空间容量巨大，未来仍有提升空间。1）在所有家电使用场景中，厨房场

景容量最大。根据奥维云网数据，2020年中国家电市场厨房场景容量为2,907亿元,

相比其他使用场景（客厅、浴室、卧室、阳台）容量最大。2）烟灶已经进入稳定

发展期，作为城镇生活的必需品，随着城镇化率和每百户保有量提升，烟灶市场规

模仍有提升空间。根据奥维云网数据，2020年烟灶消费占整个厨房场景家电消费的

18.95%,仅次于冰箱的30.96%。3）以洗碗机、蒸烤一体机为代表的厨电新兴品类

步入快速发展期，带动家电厨房场景市场规模扩容。吸油烟机产品步入成熟期，相

比白电保有量仍有提升空间。吸油烟机进入稳步发展阶段，自2017年国家地产政策

收紧，吸油烟机市场规模增速放缓。根据中怡康数据，2020年我国吸油烟机市场规

模为325亿元，18-20年CAGR为-5.50%,对比16-18年CAGR为27%。2019年我国吸油烟

初浦姆藉断蜿旗曲的骡辑村为29台，整体为59台。吸油烟机是城镇生活的必

需品，对比需求刚性同样强的冰箱、洗衣机来看，我国吸油烟机城镇保有量仍有提

建嚣蜥寸幽瑚秘触和懒釐奥的屣偏铲犍醐融聃除媵和

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箱塞趟勘■。现房模式下，厨电装修需求分别在竣工交付之后6个月、9个月内。

根据国家统计局数据，21年1-9月我国住宅竣工面积同比增长24%。分单月看，21

年6月、7月、8月住宅竣工面积分别同比增长622%、28.84%、29.60%,竣工面积

的同比增长在吸油烟机销量上有所体现。我们下半年地产竣工同比增幅可维持高

位，利好吸油烟机销售。国家三道红线政策2021年1月起开始实行以限制地产商

杠杆率，地产商将加速期房的竣工、交付，通过将合同负债/预收款结转为收入

的方式降低负债率。

行业驱动因素1

渗透率低，市场空前大

研究资源投入稳健增长

供给方面，我国油烟机市场已经成熟，产能已经进入饱和，同时产品品类

为促进行业科技创新事业发展，全面提升科技创新能力，中国逐步加

逐渐更新换代；从需求来看，油烟机市场取决于两方面需求:一是渗透率提

大行业经费投入、落实税收优惠、鼓励科研人才发展，全面推动科研

升的新增需求，二是使用期限到期推动的油烟机更新需求。目前，无论是

事业发展，同时带动科研服务市场增长，广泛运用于各个研究领域，

城镇还是农村，抽油烟机每百户保有量与空调、冰箱、洗衣机都还有一定

未来市场空间将进一步释放

差距。根据国家统计局数据，2019年我国城镇居民空调、冰箱、洗衣机、

油烟机的百户保有量分别是148.28、10

行业驱动因素2

☆

国内人均购买力提升提供动力高端消费人群扩围，厨电用户消费需求升级

作为典型的地产后周期行业，油烟机销售受房地产周期影响较为明显。过去

受益于消费升级，4000元以上高端吸油烟机销额占比提升。线下吸油烟机市场,

10年我国城镇化率不断提升，房地产也一度成为拉动经济增长的重要产业，

2020H1期间5000-6000元价位段份额为21%,同比+4pct,7000-8000元价位段份

带动地产后周期产业链需求增长。同时随着我国人均可支配收入水平的提升,

额为7%,同比+4pct。我们在消费升级的情况下，高价位段份额占比会持续提

家庭厨房结构改善（老旧小区老式烟道改善由排风扇更替为油烟机、农村地

升

区传统灶台式厨房结构更替为封闭式厨房结构），使得以油烟机为代表的厨

电产品走进更多的居民厨房。

油烟机行业发展格局趋

势

油烟机行业发展问题

质量参差不齐

油烟机行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量

良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力

1

行业监管难度大

政府秉承创新开放的态度，支持和鼓励科学研究创新，对科学研究试验不设置严格限制，因此,

油烟机行业不存在统一的监督管理规范，产品质量主要依靠生产企业自主检测，油烟机行业产

2品质量的监管难度加大

高端产品发展落后

在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，油烟机行业企业缺乏创新

研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于油烟机行业的

3发展

油烟机行业发展建议

多元化融资渠道

提升产品质量全面增值服务

(1)政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范油烟机行业单一的资金提供方角色仅能为油烟机行业企业提供“净利差”可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工

生产流程，并成立相关部门，对科研用油烟机行业的研发、生产、的盈利模式，油烟机行业同质化竞争日趋严重，利润空间不具(PPN)、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、

销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂断被压缩，企业业务收入因此受影响，商业模式亟待转型除中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行

流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升传统的油烟机行业需求外，设备管理、服务解决方案、贷款的新局面；企业获取各业态银行如国有银行、政策性银

级，保证油烟机行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；解决方案、结构化融资方案、专业咨询服务等方面多方位综行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行

(2)生产企业方面：油烟机行业生产企业应严格遵守行业生产合性的增值服务需求也逐步增强。中国本土油烟机行业龙头贷款资金来源的稳定性。油烟机行业企业在保证间接融

规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土油烟机企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等

行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并方式促进自身融奥渠道的多元化，降低对单一产品和市

凭借价格优势逐步替代进口。此外，油烟机行业企业紧跟行业研场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金

发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例,

占有率，也是未来行业发展的重要趋势。公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略,

结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间

接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突

出。

发展建议1发展建议2发展建议3

油烟机行业政策支持

十四

国家政府领导

五规

政策报告讲话

划

国务院发布政策'十四五规划、政府报告、领导讲话等都有对油烟机行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够

为油烟机行业做了好的发展指引。

油烟机行业发展前景趋势1

厨电集成的本质是功能多合一，头

安全监控、一键操作'设备联动

部厨电品牌获益

智能厨房社会需求大，安全监控、一键操作、1）由于大部分家庭厨房面积小于8m2,且中国

设备联动是烟机智能化的发展方向。根据艾瑞人饮食结构复杂、对设备和炊具的数量要求大,

咨询数据，30.1%的中国用户最期望厨房实现这导致多设备占用空间，引发消费者诉求与厨

智能化，2019年智能厨电零售额占比29%,房环境之间的矛盾。因此，接近80%的消费者在

2021年将提升至4购买厨电时会倾向于购买功能多合一的厨电产

品。2）集成厨房电器要求企业前期有足够的多

品类研发经验和工业设计能力整合不同的产品,

因此客单价高，消费者更加倾向购买优质口碑

的大品牌集成厨电。3）老板推出集成油烟机，

整合吸油烟机、燃气灶和蒸烤一体机，节省居

家空间；与传统集成灶不同，集成吸油烟机为

上排烟，烟道与燃气管道分开，性能更加稳定、

安全。同时，客单价2万元以上的方太集成烹饪

中心2021年1-9月销售额同比增长160%,

油烟机行业发展前景趋势2

用户对厨电产品的信息获取呈现线大型厨电消费决策前置，烟机制造

上化'专业化趋势企业把握前端流量

从而催生消费决策前置化。1）用户线上阅读1）家电企业加大在电商、社交媒体的投入，

获取产品信息的习惯已经养成，用户通过线上以抢先获得消费者关注，获得前端流量。在知

资讯获取产品信息，主体是31-40岁年轻用户。乎上，搜索“吸油烟机”关键字，也能看到

根据巨量引擎数据，21年1月-10月抖音获取吸“老板吸油烟机”相关的话题被置顶。老板、

油烟机资讯的人群中，487%是31-40岁之间的方太等传统厨电龙头也加强了在抖音、微信视

人群,其次是24-30岁人群,占比26.69%。2）频号的广告投入，抢先攻占消费者心智。2）

用户更期待获得专业真实的内容指导，分别有家装设计师流量分散，家电企业为抢占前端流

54%、52%、46%的消费者在购置家电时从专业量，尽快和家装设计师达成合作，鼓励经销商

设计师、家居达人短视频、家居从业者获取信/代理商直接对接家装设计师。3）我们认为头

息。3）线上海量信息+专业指导使得82%的消部烟机制造企业更容易把握前端流量，一是头

费者在进入消费渠道前就已经决定需要购买的部企业更有资金实力进行大量的广告投放和营

产品（住小帮）。销活动以攻占消费者心智，二是家装客单价高,

家装设计师为保证其服务质量，倾向于推荐品

牌口碑良好、性能上乘的吸油烟机产品。

油烟机行业发展前景趋势

行业面临洗牌行业平台职能转化

由于新冠疫情对经济的巨大冲击，各行各业都面临油烟机行业大数据应用使得实际操作和施工赋能

资源重新洗牌，因此油烟机行业也进入洗牌期。下游方式深入介入，使得平台从简单的流量供给入口转

企业缺乏核心技术。投资融资主要集中于行业主流企变为工具供给、技术供给、工人供给的模式

业，对中小企业面临巨大挑战。

标准化趋势融合注重用户体验

油烟机行业标准化与定制化界限被打破，未来趋于中国消费升级倒逼油烟机行业提高服务质量，用户

融合。标准化加微定制的产品战略，有效平衡企业需求从获取公司信息并与公司对接畅通转变为更加

操作层面与消费者需求层面的矛盾让消费者既拥有注重体验注重实际的效果，满足用户需求，提供个