国际结算第2讲

第2讲国际结算的信用工具：票据票据的概述信用工具汇票本票支票本讲内容支付工具货币票据：国际贸易中最主要的支付工具第一节票据概述一、票据的含义财产（property）·权利财产（choseinaction）·占有财产（choseinpossession）票据·广义票据（documentoftitle）：商业上的权利单据，或称权利财产的所有权凭证。·狭义票据（instrument,bill）：资金票据。是以支付金钱为目的的特定有价证券。

《中华人民共和国票据法》：“票据就是指具有一定格式，由持票人签发的无条件约定自己或要求他人在特定某一日期支付一定金额，并可以经过交付和背书交付而转让的书面支付凭证。”约定自己：支付承诺要求他人：支付委托我国《票据法》规定，票据是指汇票、本票和支票。第一节票据概述二、票据的特性

1.无因性（Non-causativenature）：票据是一种不要过问原因的证券。产生票据的原因 ：票据上权利义务关系产生的基础原因，契约原因。·资金关系——出票人与付款人之间的关系·对价关系——出票人与收款人之间的关系；背书人与被背书人之间的关系

票据一旦做成，票据上的权利即与其原因关系相分离，成为独立的债权债务关系。票据流通要模拟货币流通，就必须和约因脱离关系，象货币一样“没有臭味”。

2.要式性（Requisiteinform）：票据是否成立，只问书面形式要件是否符合一定的规范，而不问原因。要式：特定的形式、必备的要件。第一节票据概述二、票据的特性3.流通性（Negotiability）：票据最基本的特征。票据流通要模拟货币执行支付功能，就必须模拟货币流通，所以必然具有流通性。票据的流通性表现在以下三个方面：·要式不要因；·双边对价转让；·受让人不受前手票据权利缺陷的影响。（受让人：善意的、支付了对价的受让人）票据在模拟货币流通中带有的限制性：·票据有有效期，到期要兑付为货币；·票据要记名；·背书后构成转让。第一节票据概述二、票据的特性4.文义性一切票据权利义务的内容，应当严格按照票据上记载的文义并根据票据法的规定予以解释或者确定，此外的任何理由和事项都不得作为根据。据此，即使当事人在票据上记载的文义有误，也不能以票据以外的其他证明结束进行变更或补充。

票据的作用支付工具流通工具信用工具融资工具票据的当事人出票人Drawer受票人/受票人Drawee/Payer受款人Payee背书人/让与人Endorser/transferor承兑人Acceptor持票人Holder票据权利请求权（第一次请求权）主权利针对主债务人追索权（第二次请求权）票据权利的取得善意取得：以背书或直接交付取得取得票据时无恶意，无重大过失付对价（ForValue）票据权利的丧失票据记载不合格或已过期超过保全票据权利的期限正当持票人的票据权利Holderinduecourse善意取得票据所持票据是完整合格的在他成为持票人时票据没有过期如果票据曾遭退票，他不知悉票据关系基础关系法律关系基础关系原因关系：出票人和收款人之间对价关系：背书人与受让人之间资金关系：出票人与受票人之间法律关系的特点是基于票据行为而发生的有关票据的权利义务关系主体一般是多方的客体的票据金额内容是票据上的权利和义务法律关系的权利包括持票人对票据上的主债务人的付款请求权持票人及背书人对前手的追索权持票人对于保证人的权利已履行债务的保证人，对于被保证人及其前手的追索权持票人对于参加承兑人及预备付款人的付款请求权参加付款人对于承兑人，被参加付款人及其前手，取得持票人的权利。两者之间的区别票据法律关系一经形成，给予基础关系相分离。票据法律关系应对票据法，票据基础关系应对民法。票据的债权人只需持有票据就可行使票据权利资金关系是否存在也不对票据法律产生影响。两者之间的联系如果原因关系与票据法律关系存在于同一当事人之间时，债务人可以利用原因关系对抗法律关系。非正当持票人权力不优于先手。票据法系日内瓦票据法英国票据法两大法系分歧票据分类不同票据持票人的权利不同对伪造背书的处理不同对票据要件的要求不同我国票据法1995年5月10日通过颁布了《中华人民共和国票据法》，1996年1月1日起施行。力求与国际惯例相一致，但基于我国国情，也作了一些与西方国家票据法不同的规定。关于涉外票据“中华人民共和国缔结或者参加的国际条约同本法有不同规定的，适用国际条约的规定。但是，中华人民共和国声明保留的条款除外。本法和中华人民共和国缔结或者参加的国际条约没有规定的，可以适用国际惯例。”“国际条约优于国内法”票据风险与防范票据的伪造票据的变造票据的风险防范票据的伪造票据本身的伪造票据签名上的伪造票据的变造条件：变更的票据是合法成立的票据变造的事项是票据上记载的重要事项变更人无变更权限下列不能视为变造票据更改，即依法有变更权限的人所作的变更在空白票据上进行填充不发生票据效力的文义的变更变更票据上的签名票据的风险防范银行企业银企合作案例1997年8月，某市A公司与新加坡B商签订了一份进口胶合板的合同。合同总金额为700万美元，支付方式为付款交单，允许分批装运。按照合同规定，第一批价值为60万美元的胶合板准时到货，经检验A公司认为质量良好，对双方合作很满意。就在第二批交货期来临之际，B商向A公司提出：鉴于贵公司资金周转困难，为了帮助贵方，我方允许贵公司采取远期付款。贵公司作为买方，可以给我方开出一张见票后一年付款700万美元的汇票，请某银行某市分行承兑。承兑后，我方保证将700万美元的胶合板在一年内交货。贵方全部收货后，再付给我方700万美元的货款。B商将这张承兑了的远期票据在新加坡的美国银行贴现600万美元，从此一张胶合板也没有交给A公司。一年后，新加坡的美国银行持这张承兑了的远期票据请该银行付款，最后以该银行付款给美国银行600万美元而结案。第二节

票据的法律体系

一、国外票据法体系法国1673年路易十四颁发《商事敕令》（OrdinancesurleCommerce），规范汇票和本票的签发和流通，为近代各国票据法的开端。1807年拿破仑《商法典》（CodedeCommerce）1865年《支票法》1936年参考《日内瓦统一汇票本票法》和《日内瓦统一支票法》（合称《日内瓦统一票据法》）公布实施现行的《票据法》和《支票法》。第二节

票据的法律体系德国

1847年制定德意志《普通票据条例》1871年正式公布实施1908年《支票法》1933年参考《日内瓦统一汇票本票法》和《日内瓦统一支票法》（合称《日内瓦统一票据法》）公布实施现行的《票据法》和《支票法》。第二节

票据的法律体系英国1882年颁发《票据法》（BillofExchangeAct），内容包括汇票、本票和支票（作为汇票的一种），适用性较强。1957年颁布《支票法》作补充。汇票、本票和支票作规定美国1896年制定《统一流通证券法》，对汇票、本票和支票作规定。1952年公布《统一商法典》（UniformCommercialCode），第三篇为“商业证券”（commercialpaper），以汇票、本票、支票和存单（certificateofdeposit）为规范对象。第二节

票据的法律体系二、国际票据法第一阶段：20世纪初——一战前

1910——1912年期间，由德、意提议，荷兰政府主持召开了两次国际票据法统一会议，有31各国家参加，制订了《统一票据规则》等，除日本代表未签字，英、美保留参加外，其余国家均签字。后因一战开始，最终未能实施。第二阶段：一战后——二战前

1930——1931年间，30多各国家参加了国际联盟理事会在日内瓦召开的国际票据法统一会议，议定了《统一汇票、本票法》和《统一支票法》，有29各国家签字。这些国家属大陆日内瓦统一法系。第三阶段：20世纪70年代后

1973——1988年联合国国际贸易法委员会拟订了《国际汇票和国际本票公约草案》和《国际支票公约草案》。

1990年开放签字，迄今尚未生效。第二节

票据的法律体系三、我国的票据法隋末唐初“帖子”，最早具有票据性质的文书，支票的雏形。唐宪宗时期

“飞钱”。宋太祖开宝年间“便钱”、“便钱务”。北宋初期“交子”。南宋初期“关子”。明、清时期汇券、汇兑票、汇兑信、汇条、庄票、期票、银票等。1907年（光绪33年）聘请日本法学家志田甲太郎起草票据法。1929年

民国政府确定汇票、本票、支票这三种票据，并颁布相关法律。1982年上海市人行制定《票据承兑、贴现办法》。1984年人民银行《商业汇票承兑、贴现暂行办法》。1994年《中华人民共和国票据法》（草案）。1996年1月1日生效实施。第二节

票据的法律体系

“有金甲人持戈曰：‘汝要钱，可索取尉迟公帖来，此是尉迟敬德钱也’。书生访求不见，至铁冶处，有锻铁尉迟敬德者。书生曰：‘某贫困，足下富贵，敬乞钱五百贯’。尉迟不得已，令书生执笔曰：‘钱付某乙五百贯，是月日，署名于后’，书生拜谢持去。书生既得帖，复至库中，见金甲人呈之，笑曰：‘是也’。遗书生取钱，止于五百贯。”

——《唐逸史》

第二节

票据的法律体系“宁宗以钱少，复禁用铜器，时商贾至京师，委托诸道进奏院及诸军、诸使、富户以轻装趋四方，合券乃取之，号曰飞钱。”

——《新唐书·食货志》

“初蜀氏以钱重，私为券，谓之交子，以便贸易。”

——《续资治通鉴》

第二节

票据的法律体系四、票据关系中的主要当事人●出票人（Drawer）●持票人（Holder）

·收款人（Payee）：第一Holder、原始Holder·背书人（Endorser）/转让人（Transferor）：前手Holder·被背书人（Endorsee）/受让人（Transferee）：后手Holder●付款人（Drawee）●承兑人（Acceptor）汇票Case4-1：吴先生向海尔公司订购100台空调，每台2000元，合计20万元。吴先生从李先生获得20万元的借款。

1.出票（issue/draw）2.提示(presentment)

3.付款(payment)

海尔(payee)

李先生(payer,drawee)吴先生（drawer）汇票(BillofExchange;Draft)Abillofexchangeisanunconditionalorderinwriting,addressedbyonepersontoanother,signedbythepersongivingit,requiringthepersontowhomitisaddressedtopayondemand,oratafixedordeterminablefuturetimeasumcertaininmoneytoortotheorderofaspecifiedperson,ortobearer.汇票是一人（吴先生）以另一人（李先生）作为受票对象的无条件书面命令，由发出命令的人（吴先生）签发，要求受票人（李先生）见票时或者在将来的固定时间或可以确定的时间，将确定数额的钱款支付给某人（海尔）或其指定的人或持票人。汇票的基本当事人1、出票人（drawer）－吴先生

签发汇票的人。责任：（1）保证汇票被承兑和付款；（2）如遭退票，保证偿付票款。2、受票人或付款人（drawee/payer)－李先生

是接受付款命令的人，但可拒绝承担付款责任。

承兑人：即对汇票进行承兑后的付款人，汇票到期后必须承担付款责任。汇票的主债务人：承兑前：出票人承兑后：承兑人3、收款人（payee）－海尔收取票款的人，汇票的主债权人。汇票进入流通后出现的当事人4、背书人（Endorser）：通过背书将汇票转让给他人的人，是汇票的债务人。责任：（1）保证汇票被承兑和付款；（2）如遭退票，保证偿付票款。5、被背书人（Endorsee）：接受背书转让之人，是汇票的债权人。6、持票人（Holder）：持有汇票者。7、参加承兑人（AcceptorforHonour）：汇票未能获付款人承兑时，愿意对汇票进行承兑的人。参加承兑后成为汇票的债务人。8、保证人（Guarantor）：为汇票债务人作担保的人，与被担保人负同样的责任。汇票例子①标明“汇票”字样②汇票的金额③出票日期④出票地点⑤付款时间⑥无条件的支付命令⑦收款人⑧付款人⑨出票人名称和签字ExchangeforUS$50000

May25,2005

NewYork

At45daysaftersight

payto

ABankthesumoffiftythousandUSdollarsonly.DrawnunderirrevocabledocumentarycreditNo.1234byBBankdatedMay10,2005.To:CBankForDCompany,NewYork(signed)①②③④⑤⑥⑦②⑧⑨汇票的绝对必要记载事项

（1）写明“汇票”字样

Exchangefor…,或Draftfor…,以与本票和支票相区别。（2）无条件的支付命令(unconditionalordertopay)必须用英语的祈使句，以动词开头，且不能附加支付条件。（3）一定（确定）的金额(asumcertaininmoney)除写明确定金额外，还可以：

1．带有利息。必须记载利息与利率。

2.分期付款。必须注明分期数和每期支付额。

3．支付等值其他货币。必须注明汇率。汇票金额要同时用文字大写（AmountinWords）和数字小写（AmountinFigure）

（4）付款人(payer,drawee)

（5）收款人(payee)

（6）出票日期(dateofissue)出票日期的作用：

1．决定汇票提示期限是否已过。

2．决定到期日。

3．决定出票人的行为能力。（7）出票人签字(signatureofthedrawer)

如签字人代公司、单位、团体签字，应在公司等名称前写上“For”，“Onbehalfof”，“Forandonbehalfof”或“Perpro.”。

eg:ForACo.Ltd.LondonJohnSmithManager汇票的相对必要记载事项出票地（placeofissue）付款地（placeofpayment）到期日（tenor）汇票的任意记载事项可以记载事项记载不生票据法上效力的事项记载无效的事项记载使票据无效的事项成套汇票(ASetofBill)注明只付其中一张，其余各张不付。例如：

Paythisfirstbillofexchange(secondofthesametenoranddatebeingunpaid)to…俗称“付一不付二”。如拿第二张汇票提示，可注明“付二不付一”。出票条款（drawnclauses）即出具汇票的依据。托收汇票须在出票条款栏内或其他位置加注“FORCOLLECTION”。信用证名下的汇票，应填写出票条款。包括：开证行名称、信用证号码和开证日期。

DrawnunderirrevocabledocumentarycreditNo.1234byBBankdatedMay10,2005.担当付款人（Persondesignatedaspayer预备付款人（Refereeincaseofneed）必须提示承兑（Presentmentforacceptancerequired）不得提示承兑（Acceptanceprohibited）利息与利率(InterestanditsRate)用其他货币付款(Payableinothercurrency)提示期限(Limitoftimeforpresentment)免作退票通知(NoticeofDishonor)或放弃拒绝证书(Protest)无追索权(WithoutRecourse)

习题4－1：找出汇票的三类记载事项习题4－2：填制汇票

Fillinthefollowingblankformsaccordingtothegivenrequisiteitems:date:23July,200Xamount:USD35,000.50tenor:At30daysaftersightdrawer:GeorgeAndersonInc.,NewYorkdrawee:IrvingTrustCo.,NewYorkpayee:BrownandThomasInc.ororder汇票的分类

按出票人和受票人的不同

出票人

受票人银行汇票Banker’sDraft

银行

银行商业汇票CommercialDraft工商企业/个人

不限按汇票是否附带商业单据区分

是否附带商业单据

通常是光票CleanDraft否

银行汇票跟单汇票DocumentaryDraft是

商业汇票按付款时间不同

付款期限举例即期汇票SightBill,DemandDraft见票即付AtsightOndemand远期汇票UsanceBillTimeDraftTermDraft固定的将来时间(定日付款汇票)OnOct1，2002出票日后一定期间付款（计期汇票）At30daysafterdateofdraft见票日后一定期间付款（注期汇票）At30daysaftersight提单签发日后若干天付款At60daysafterdateofB/L按收款人（抬头，记载权利人）不同

例子背书记名汇票

PaytoACo.Only;PaytoACo.NotNegotiable;PaytoACo.NotTransferable一般不背书转让指示汇票PaytoACo.PaytoACo.or

order;Pay

to

the

order

of

A

Co．

持票人可以背书转让无记名汇票Pay

toBearer;PaytoHolder无须背书就可转让按当事人不同

当事人一般汇票汇票三个基本当事人分别由三个不同的人担任变式汇票汇票三个基本当事人中有两个或以上是由同一个人担任指已汇票Drawer=Payee付受汇票Drawee=Payee对已汇票

Drawer=Drawee已付已受汇票Drawer=Drawee=Payee汇票属于资金单据，可以代替货币进行转让或流通。因此，汇票是一种重要的有价证券。为防止丢失，汇票一般一式两份，两张正本，即FirstExchange和SecondExchange，两张正本汇票具有同等效力，但付款人付一不付二，付二不付一。汇票的使用步骤（票据行为）注：出票为主票据行为出票人出票人收款人收款人受票人受票人持票人前手持票人被背书人

出票

提示

提示

见票

见票

背书

承兑

承兑

付款

付款

退票

退票

追索

追索出票（issue）为主票据行为包括制作汇票和交付汇票

出票人

收款人付款人双方事前有协议出票（issue）出票日期（dateofissue）出票地（placeofissue）:按国际惯例一般采用“行为地法律”原则出票人签字(signatureofthedrawer)

背书（endorsement)转让票据及票据权利的行为。包含两个动作：①在票据背面签名。即使只签字不加文字说明，也视为背书。②交付被背书人。指示汇票的转让必须背书。影响：（1）对背书人（债务人）

①失去票据及票据权利

②向后手证明签名的真实性和票据的有效性

③担保承兑和付款（2）对被背书人（债权人）享有票据的全部权利：付款请求权和追索权。前手越多，票据权利越有保障。CDFGEBAH第一背书人第二背书人第一被背书人第三背书人第二被背书人第四背书人第三被背书人第五背书人第四被背书人背书的种类转让背书一般转让背书完全背书空白背书特殊转让背书限制背书无担保背书回头背书期后背书非转让背书委托取款背书设质背书完全背书又称记名背书、正式背书和特别背书（specialendorsement）内容背书完整，记载支付给被背书人的名称,并经背书人签字。记名背书的票据，可以继续背书转让。PaytoACo.PaytotheorderofACo.PaytoACo.ororder+背书人签字被背书人PaytoBCo.,LondonPaytoCCO.,NewYork背书人ForACo.,Beijing(signature)ForBCo.,London(signature)ForCCO.,NewYorkForHCO.,NewYork空白背书（endorsementinblank）又称不完全背书、略式背书、简式背书、无记名背书只有背书人的签字。被背书人可继续转让。（1）签名后转让，会被追索。可在被背书人一栏记名，也可不记名。（2）不签名，直接交付转让，不会被追索。可在被背书人一栏记名，也可不记名。国际贸易中，汇票背书多为空白背书Paytotheorderof（）+背书人签字限制背书（restrictiveendorsement）能否继续转让，不同票据法规定不同。（1）《英国票据法》不能再转让（2）《日内瓦统一法》和我国的票据法：原背书人只对直接后手负责。被背书人继续转让而产生的其他后手，原背书人不承担担保责任。被背书人①PaytoBCo.,Londononly②PaytoBCo.,Londonnotnegotiable③PaytoBCo.,Londonnottransferable④PaytoBCo.,Londonnottoorder⑤PaytoHBankforaccountofBCo.,London背书人ForACo.,Beijing(signature)承兑（acceptance）汇票特有只有远期汇票需承兑承兑的意义：远期汇票的付款人在承兑后才成为汇票的主债务人。汇票债务人承担付款责任的次序：

承兑前：（1）出票人；（2）第一背书人；（3）第二背书人；……承兑后：（1）承兑人；（2）出票人；（3）第一背书人；（4）第二背书人；……承兑的种类依形式正式承兑由付款人汇票正面记载“accepted”，并签名和注明日期略式承兑仅由付款人签名和注明日期。依有无限制单纯承兑不附加任何条件不单纯承兑部分承兑附条件承兑承兑的程序提示承兑承兑或拒绝承兑交还汇票汇票还可以撤回；汇票还可由汇票债务人以外的第3人保证。承兑例子Refertothefollowingbill,abankerdesignatedaspayerisBankofMelbourne,Melbourne.Dateofacceptanceis10April,200X.Pleasemakeacceptanceofsuchbillindicatingitsmaturity.汇票的付款汇票付款最终消灭汇票关系，汇票也因此而注销（discharge）付款程序：付款提示→付款人或承兑人付款并收回汇票正当付款（Paymentincourse）指：（1）由付款人或承兑人付款；（2）到期日付款；（3）付给持票人；（4）善意付款。正当付款后，汇票就被解除责任。国际汇票大多是收款人委托其开户行，开户行再通过付款人所在地的代理行代收票款。拒付（Dishonor）又称退票分拒绝承兑和拒绝付款。汇票在合理时间内提示遭拒付时，持票人可向背书人或出票人追索。拒付包括以下三种情形：（1）持票人到期不获承兑或付款。（2）付款人避而不见，或死亡、破产。（3）非承兑票据的出票人破产时，付款人大多也会拒付。追索（Recourse）追索权的含义与性质（选择性、变向性、代位性）汇票追索权的当事人（追索权人和被追索人）追索权行使的要件（形式与实质要件）追索权行使的程序：汇票的提示→拒绝证书（protestofbill）的取得或做成（有时可被免除或替代）本票PromissoryNoteApromissorynoteisanunconditionalpromiseinwritingmadebyonepersontoanother,signedbythemaker,engagingtopay,ondemandoratafixedordeterminablefuturetimeasumcertaininmoneyto,ortotheorderof,aspecifiedperson,ortobearer.本票是一人制作给另一人的无条件书面承诺，本票由制票人签发，保证见票时或者在将来的固定时间或可以确定的时间，将确定数额的钱款支付给某人或其指定的人或持票人。本票定义所包含的内容基本当事人出票人(maker)受款人(payee)付款期限见票时（即期）固定的将来时间（2008年10月1日）可以确定（推算）的将来时间（见票后30天）收款人的填写方式限制性抬头：某人（eg:PayACo.Only）指示性抬头：某人指定的人（eg:PayACo.orOrder）来人抬头：持票人（eg:PayACo.orBearer）本票的特征是无条件支付承诺（promise）基本当事人只有制票人（maker）和受票人(payee)为自付票据无须承兑本票

的分类是否记载权利人记名本票无记名本票指示本票出票人不同银行本票商业本票到期日不同即期本票远期本票本票的不同形式1、普通商业本票示例PROMISSORYNOTE￡60,000.00London,15thMay,2002

ThreemonthsafterdateIpromisetopaytoJohnTracyororderthesumofSIXTYTHOUSANDPOUNDSforvaluereceived.WilliamTaylor2、普通银行本票示例ASIANINTERNATIONALBANK,LTD18Queen’sRoad,HongKongCASHIER’SORDERHongKong,8thAugust2002

PaytotheorderofDockfield&Co.thesumofHongKongDollarsEightyThousandandEightHundredonly.

ForAsiaInternationalBank,Ltd.HK$80,800.00Manager3、国际小额本票InternationalMoneyOrder

国际小额本票是由设在货币清算中心的银行作为签票行，发行该货币的国际银行本票，交给购票的记名收款人持票，带到该货币所在国以外的世界各地旅游时，如需用钱，即将本票提交当地任何一家愿意兑付的银行，经审查合格，即可垫款予以兑付。兑付行将国际小额本票寄货币清算中心的代理行，经票据交换，收进票款归垫。代理行如有签票行帐户，即可借记帐户归垫。清算中心是国际清算中货币发行国对该货币进行最终清算的所在地。美元清算中心：纽约；英镑：伦敦；日元：东京。

4、中央银行本票CentralBanker’sNotes中央银行本票CentralBankNotes，即纸币，俗称钞票，会计称现金。它原来是中央银行可兑换成金银铸币的不记名定额本票，后来转变成为由国家立法强制无限期流通的不兑换金银铸币（即现金）的纸币，人们逐步称纸币为“现金”。港币示例TheHongkongandShanghaiBankingCorporationLimited香港上海滙豐银行有限公司Promisestopay

thebearerondemandatitsOfficehereTWENTYHONGKONGDALLARS憑票即付港幣貳拾元

承董事會命

ByorderoftheBoardofDirectors

EXECUTIVEDIRECTOR

執行董事

貳拾20支票Cheque,Check

Achequeisanunconditionalorderinwriting,drawnonabanker,signedbythedrawer,requiringthebankertopayondemandasumcertaininmoneytoaspecifiedperson,ortobearer.支票是以银行为受票人的无条件书面命