欢迎学习会计电算化(下篇)-Excel在财务管理中的应用课程

欢迎学习会计电算化(下篇)—Excel在财务管理中的运用课程!Excel财务管理会计电算化07教学课件下载-样章.ppt1/23/20241目录Excel根本知识与财务分析资金的时间价值与函数筹资分析与决策投资决策流动资金管理利润管理1/23/20242投资决策一.投资决策方法回收期〔PaybackPeriod〕会计收益率〔AccountingRateofReturn〕净现值〔NetPresentValue〕内部收益率〔InternalRateofReturn〕获利才干指数〔ProfitabilityIndex〕1/23/20243投资决策净现值NPV▲工程寿命期内逐年净现金流量现值之和式中:r为折现率CFt为运营期第t年净现金流量n为工程计算期1/23/20244投资决策内部收益率IRR使工程在计算期内净现值为零的折现率IRR≥I，工程可行。1/23/20245投资决策插值计算公式：1/23/20246阅历交流快速取消合并当要快速取消单元格合并时，可以拷贝一个同样大小的区域来覆盖它。1/23/20247投资决策二、投资决策目的函数〔一〕定期现金流量净现值函数NPV〔〕语法：NP〔rate,value1,value2,…)其中：value1、value2，…依次代表未来各期现金流量的1～29个参数.各期间隔相等,且发生于期末.

1/23/20248投资决策1、各年NCF不相等〔1〕各期现金流量发生在期末

例1=NPV〔10%，-10，3，5，8〕=2.61=abs(pv(0.1,2,,3)+pv(0.1,3,,5+pv(0.1,4,,8))-abs(pv(0.1,1,,10)10万i=10%3万5万8万1/23/20249投资决策〔2〕各期现金流量发生在期初例2

10万3万5万8万i=10%=NPV〔10%，3，5，8〕-10=2.87或=abs(pv(0.1,1,,3)+abs(pv(0.1,2,,5)+abs(pv(0.1,3,,8)-10留意：假设第一笔现金流量发生在第一期期初，那么第一笔必需加到NPV的计算结果中去。假设发生在第一期期末，那么可以看作是第一期现金流量。1/23/202410投资决策2、各年NCF相等〔1〕各期现金流量发生在期末

例110万5万5万5万i=10%=NPV〔10%，-10，5，5，5〕=2.21或=ABS(PV(0.1,1,,-PV(0.1,3,5)))-ABS(PV(0.1,1,,-10))1/23/202411投资决策〔2〕各期现金流量发生在期初例2

10万5万5万5万i=10%=NPV〔10%，5，5，5〕-10或=ABS(PV(0.1,3,5))-10=2.43留意：假设第一笔现金流量发生在第一期期初，那么第一笔必需加到NPV的计算结果中去。假设发生在第一期期末，那么可以看作是第一期现金流量。O5资本预算程序.xls1/23/202412投资决策〔二〕不定期现金流量净现值函数XNPV〔〕语法：XNPV〔利率，现金流量，日期〕运用举例：ABCD1资金成本12%21998-1-1-100031998-1-1020041998-9-940051999-2-21500=XNPV〔B1，B2：B5，A2：A5〕1/23/202413阅历交流EXCEL一句话技巧1、当用户同时翻开多个任务簿时,普通都会叠在一同，假想象激活任务簿。可按Ctrl+F6键依次激活各个任务簿。2、快捷键Ctrl+Shift+加号(+)，可以插入空白单元格。3、想要让打印出来的每页纸上显示一样的表头，可在“页面设置〞中的“打印标题〞进展设置。4、要对一个任务簿内的几个任务表进展一样的页面设置、打印设置、格式设置时，可先按Ctrl键，再先后点几个任务表标签，这样可同时对它们进展设置。1/23/202414投资决策〔三〕定期内含报酬率函数IRR〔〕语法：IRR〔values,guess)其中：1、value1s为数组或单元格区的援用，它必需包含至少一个正数，一个负数。2、数组用{}表示。O5资本预算程序.xls1/23/202415投资决策〔四〕不定期内含报酬率函数XIRR〔〕语法：XIRR〔现金流量，日期，猜测值)=XIRR〔B2：B5，A2：A5〕如上例1/23/202416投资决策〔五〕PI指数的计算PI=未来报酬总现值投资额