中国物业管理行业2023总结与2024展望

10一、规模篇1.高质量发展成行业“主旋律”，摒弃盲目追逐规模的“数字游戏”图：2017-2023年（预估）物业管理行业管理规模情况单位：亿平方米2017年2018年2019年2020年20212017年2018年2019年2020年2021年2图：2020-2023年H1港股上市物业企业在管面积及合约面积增速情况2020年2021年2022年2022年H12023年H1在管面积同比增速合约面积同比增速0图：2020-2023年H1港股上市物业企业营业收入及增速情况单位：亿元2020年2021年2022年2022年H12023年H12.承接关联方面积持续下降，第三方市场拓展显著增长3来自第三方来自关联方来自第三方来自关联方图：2022年H1-2023年H1物业服务企业新增合约面积TOP50、第三方市场拓展TOP50、承接关联方面积TOP50情况86420单位：亿平方米新增合约面积第三方市场拓展面积承接关联公司面积2022年H12023年H1“主力军”。图：上市物业服务企业2022年H1-2023年H1在管面积占比情况*此处数据仅统计截至发文，已正式披露第三方在43.并购热潮褪去，非住宅市场竞标成常态图：2019-2023年物业管理行业收并购交易金额情况（不完全统计）0单位：亿元2019年2020年2021年2022年2023年5办公物业61%学校物业图：2021-2023年物业管理行业住宅与非住宅业态招标数量占比情况（不完全统计）办公物业61%学校物业94.0%94.6%96.2%94.0%94.6%2021年2022年2023年在非住宅领域中，办公物业及学校物业是当下可重点布局的业态。2023年招标量位居图：2023年物业管理行业各业态招标数量占比情况（不完全统计）住宅物业住宅物业4%23%6图：2023年北京市合约到期项目各业态在管面积占比情况住宅物业办公物业商业物业产业园区物业学校物业其他物业其他物业医院物业图：2021年3月26日-2023年12月22日港股物业服务板块总单位：亿元7港股物业服务板块国资企业民营企业-49.04%-33.74%-67.12%7.937.939.037.61总市值变化率市盈率图：物业上市公司市值及市盈率TOP108单位：亿元华润万象生活恒大物业雅生活服务越秀服务德信服务集团旭辉永升服务华发物业服务德商产投服务银城生活服务康桥悦生活祈福生活服务众安智慧生活第一服务控股领悦服务集团单位：亿元华润万象生活恒大物业雅生活服务越秀服务德信服务集团旭辉永升服务华发物业服务德商产投服务银城生活服务康桥悦生活祈福生活服务众安智慧生活第一服务控股领悦服务集团方圆生活服务单位：亿港元单位：家单位：倍00图:港股历年新增物业上市企业数量及IPO募集资金总额情况066222014201520162017201820192020IPO募集资金总额（左）-.-新增上市企业数量（右）864203.开启回购，彰显企业发展信心9表:2023年上市物业企业回购情况等，这些词语的高频出现揭示了行业内提升服务品质的共图：2023H1港股上市物业企业提及服务品质建设比例情况表：部分物业企业提升基础服务品质的实践2.二十城综合指数环同比上涨，同比涨幅收窄二十大城市物业服务价格指数稳中有升，在一定程度上反映了物业管理行业发展环境表：2023年12月二十城物业服务价格指数（按指数值环比降序排列）1234567893.二十城物业费均价为2.57元/平方米表：2023年12月城市物业服务均价（单位：元/平方米/月） 表：2023年12月不同星级物业服务收费（单位：元/平方米/月）(按三星收费降序排列)123456789图：物业企业品牌架构品牌依托于业务，业务决定品牌。部分企业根据自身业务开展表：部分物业企业品牌划分 ----0图：2021-2022年物业服务上市公司ESG报告披露情况单位：家单位：家图：2021-2022年样本企业ESG报告页数分布2050单位：家21-4041-6061-8081-100101页以上21-4041-602021202240252050图：2021-2022年样本企业ESG报告语言形式单位：家中英文单语种u2021u2022图：2021-2022年样本企业ESG得分情况图：央国企、民营企业及全样本企业指标得分3.样本企业整体得分趋于集中且向好，环境相关指标离散度高异系数均值为0.2936，较去年降低0.0391，说明0.1648和0.2025，说明该三项得分差异性较小。变异系数值最大（E）方面得分离散程度大，优秀的样本企业从数字赋能、设备改造、优化管理等方面提高图：2021-2022样本企业二级指标变异系数4.各行业一致性评价结果：物业管理行业处于领先位置图：各行业ESG一致性评价结果图：物业服务行业ESG一致性评价结果排名2023年城市更新的政策方针总结为配套设施和政策规范双螺旋模式。国家不仅从顶层表:2023年城市更新等相关政策国家标准委、工业和信息化部等优化完善网络布局（建设便捷高效的城际充电网广州市住房和城；（；（北京市人大常委会政策提到保障性租赁住房的重点针对对象是住房有困难且收入不高的工薪收入群体，以及城市需要引进人才等群体，这一明确目标群体意味着未来物业企业在进入保障性住房提供优质优价的基础物业服务和直击社区消费痛点的增值服务，以质优价廉的服务脱颖而3.地方收费标准建立，明确前期收费标准4.社区养老鼓励政策延续，潜力将进一步释放表：2023年国家出台的养老相关政策积极发展老年助餐服务省份，进一步向城乡社区延伸服务，提质增效取得助餐服务覆盖率实现较大幅度提升，服务网络形成一定规模。对特殊困难老年人的助餐服务力度进一步加大，面向其他老年人的助餐服务广泛开展。到居家养老上门服务基本居家养老上门服务基本规范、我国针对居家养老上老上门服务范围、规范供给主体资质条件及供给流商务部等13部门办公厅《全面推进城市一刻钟便民生活圈建设三年行推动多种类型的一刻钟便民生活圈建设实施重点任优先配齐购物、餐饮、家政、快递、维修等基本保展文化、娱乐、休闲、社交、康养、健身等品质提中共中央办《关于推进基本养老服制定落实基本养老服务清单。建立精准服务主动响应机制。提高基本养老服务供给能力。完善基本养老服务保障机制。鼓励社会力量参与提供基本养老服务，支持物业服务企业因地制宜提供居家社区养老服务。提升基本养老服务便利化可及化水平。依务中心或为老服务综合体。支持社会力量为老年人鼓励开展无障碍环境认证，提升无障碍环境服务水表：2023年部分地方政府出台的与物业关联度较高的养老政策南省人民政府《关于加强新时代老龄日托、等综合功能的社区养老服务机构建设，鼓励鼓励社会资本投资建设运营医养结合机构，支持符合条件的养老机构内设医疗机构、医务室、护理院(中心、站)，鼓励养老机构与周边医疗卫生机构开中山市民政局中山市创新探索“物业+服务企业盘活小区既有公共设施，整合居住小区内意，交由物业服务企业统一改造成居家社区养老服分发挥好物业服务企业常驻社区、贴近居民、响应快速等优势，着力破解高龄、空巢、独居、失能老年人生活照料和长期照护难题，促进家庭幸福、邻5.规范安全生产，助力社会基层治理表：2023年国家出台的相关政策会0图：2017-2027年（预估）物业管理行业在管面积及收入情况2017年2018年2019年2020年2021年2022年2023年E2024年E2025年E2026年E2027年E0图：2017-2027年（预估）物业服务企业参与城市服务市场空间情况单位：亿元2017年2018年2019年2020年2021年2022年2023年E2024年E2025年E2026年E2027年E场空间巨大，亦是物业服务企业可重点布局2.资本市场热情有待回升，三大类企业仍有机会业在资本市场的价值仍值得期待：国资背景企业，特别是地方国资企业，截至目前共有15图：在资本市场值得期待的三大类企业3.优化服务品质，提升客户满意度图：物业行业满意度变化趋势随着行业向高质量精进，物业企业的发展正在回归常识：即通过高品质服务夯实品牌根基实现市场份额扩张，凭借基础服务维持稳定的现金流量和企业利润，并在此过程中不断探索多元、创新服务来提升企业整体经营水平。企业扎实做好物业服务是未来发展的“1”，而其它的要素均为“0”，如果服务品质无法保证，物业企业的价值将无从谈起。物业企业深刻认识到满意度的重要性，正在通过增加区域范围内服务项目的数量，提高服务密度，落实规模化、集约化管理的方式来摊薄运营成本，促进服务效率的提升；此外，标杆企业积极开展多元增值服务，提升服务浓度，提高单位规模内的企业营收水平，并借助智能化手段，在管理提效的同时优化客户服务体验。4.统筹品牌管理，优化品牌区隔图：品牌物业企业子品牌数量评估模型5.社区增值服务更加聚焦，生活服务类业务成重要支柱表：2023年H1部分企业社区增值服务收入及业务情况图：物业服务行业ESG生态圈体系参与方物业服务企业作为物业管理行业ESG生态圈体系的起点、主要建设者与实践者，其稳健的ESG主张是与各利益相关方之间“社会契约”的体现，在追求经济价值的同时，做好要因素