2023年基金从业真题剖析

1.假设业务发生前速动比率为15当企业用现金偿还应付帐款若干后，将会导致流淌比率

（），速动比率（）

A.下降下降

B.不变提高

C.提高不变

D.提图提rWi

2.注册公募基金，需由任基金管理人向中国证监会提交注册文件，以下不属于必备注册文

件的是

A.基金托管协议草案

B.基金合同草案

C.律师事务所出具的法律看法书

D.基金营销方案

3.依据马可维茨的投资组合理论，在识别有效投资组合时，不须要考虑的是

A.每种证券与其他证券之间的相互关系

B.每种证券期望收益率的方差

C.投资者对每种证券的偏好

D.每种证券的期望收益率

4.关于基金经理的变更，以下说法错误的（）

A.基金管理公司不得聘用在其他公司管理层未满1年的基金经理担当投资

B.基金经理频繁发生变动的，基金管理公司应当向中国证监会及相关派出所

C.基金经理管理基金未满1年主动提出辞职的，应当严格遵遵守法律律法规和证监

会及相关派出所机构书面说明理由

D.基金经理管理基金未满1年的，公司不得变更基金经理，如有特别状况须要向派出

所机构书面说明理由

5.下列条款中，属于赐予发行人额外权力的嵌入条款是（）

A.转换条款

B.回售条款

C.承销条款

D.赎回条款

6.甲在担当A基金管理公司监察稽核部负责人时，应其在B基金管理公司筹备监察稽核部

的同学乙的要求，将A的限制制度、工作流程等发送给乙参考。在上述案例中，甲的行

为违反了基金职业道德规范中的（）的要求

A.保守隐私

B.遵守法律合规

C.忠诚尽责

D.诚恳守信

7.以下关于契约型基金的表述，错误的是（）

A.契约型基金是一句基金管理人、基金托管人之间所签署的基金合同设立的

B.基金投资者已发享受权利并担当义务

C.基金投资者是基金公司的股东

D.基金投资者自取得基金份额后即成为基金份额持有人和基金合同的当事人

8.关于基金管理人内部限制基金要素，以下表述错误的是

A.内部监督

B.管理层授权

C.信息沟通

D.限制环境

9.某基金管理公司在新股申购过程中因为遵守市值申购的原则导致申购失败，事后进行缘

由分析时发觉公司新股申购制度在法规发生改变后未刚好更新。该事务反映该公司在

内部限制方面违反了

A.有效性

B.健全性

C.独立性

D.相互制约

10.债券评级是反映债券违约风险的重要指标，以下两项评级都属于高收益债券评级的是

A.惠誉的BB+和穆迪的B1

B.标准普尔的BBB-和惠誉的B+

C.穆迪的Baa3和惠誉的Bal

D.标准普尔的BBB和穆迪的Aa2

1.依据2023年《公开募集证券基金运作管理方法》的规定，下列符合混合基金的要求的是

（）。

A.股票投资比例：65%〜80%B.股票投资比例：80%〜95%

C.股票投资比例：85%〜100%D.股票投资比例：0%〜20%,债券投资比例80%以上

2.依据现行的税收政策，下列说法中正确的是（）。

I.机构投资者和个人投资者买卖基金份额均暂免印花税

H.机构投资者和个人投资者买卖基金份额获得的差价收入，分别短暂免征企业所得税和个

人所得税

HI.机构投资者和个人投资者从基金安排中获得的收入，分别短暂免征企业所得税和个人所

得税

A.IkIIIB.I>IIIC.只有ID.I、n

3.关于全球投资业绩标准（GIPS）规定的基金投资业绩计算法方法，下列表述中正确的是（）。

A.假如干脆的买卖开支无法从综合费用中确定并分别出来，在计算已扣除费用的收益时，必

需从收益中减去估计的买卖开支

B.依据现行的GIPS规定，基金公司必需至少每季度一次计算组合群收益

C.必需接受经现金流调整后的时间算术平均收益率

D.计算投资组合的收益时，必需以期初资产值加权平均【答案】B

4.从2023年7月2日起，银行间债券市场现券交易接受的交易模式是（）。

A.溢价交易B.竞价交易C.全价交易D.净价交易【答案】D

5.关于风险与收益的关系，以下表述正确的是（）。

A.投资组合A过去一年的收益高于投资组合B,那么投资组合A的风险高于投资组合B

B.高风险投资组合的风险和历史收益率呈正相关关系

C.高风险投资组合的预期收益率一般高于低风险投资组合

D.投资组合A的风险高于投资组合B,那么投资组合A的已实现收益也高于投资组合B

【答案】C

6.我国场内股票交易产生的过户费，其最终收取机构是（）。

A.证券交易所B.中国证券登记结算有限公司C.证券结算风险基金D.中国证监会

【答案】B

7.假设甲方与乙方均托付丙方作为双方的交易结算代理人；某日甲方买入股票150万元；卖

出股票120万元；买入债券360万元，卖出债券450万元；乙方买入股票400万元；卖出

股票300万元；买入债券80万元，卖出债券50万元；则结算参加人丙方在进行分级结算原

则下，与中国结算公司资金交收金额是（）。

A.应付160万B.应付70万C.应收60万D应付130万【答案】B

8.中国外汇交易中心人民币利率互换参考利率不包括（）。

A.UBOR（1周）B.1年期定期存款利率C.SHIBOR（隔夜）D.国债回购利率（7天）

【答案】A

9.关于QDII基金的投资范围，以下表述错误的是（）。

A.住房按揭交付证券B.银行存款C.经中国证监会认可的国际金融组织发行的证券D.

全部的公募基金【答案】D

10.下列条款中，属于赐予发行人额外权利的嵌入条款是（）。

A.赎回条款B.转换条款C.回售条款D.承销条款【答案】A

11.假设两种情形下资产A和资产B的预期收益率的分布如下表所示，那么以下说法正确的是

（）。

情形一(50%概率发生)情形二(50%概率发生)资产A15%-10%资产B-5%10%

A.资产A和资产B的投资收益存在相关性

B.分散投资资产A和资产B可以达到比单独投资与资产A更高的预期收益率

C.分散投资资产A和资产B较单独投资资产A或资产B可以降低整个投资组合收益的波动性

D.资产A的预期收益率等于资产B的预期收益率【答案】D

12.公司削减注册增本，回购自己股票的，必需短期内()。

A.卖出B.注销C.转让D.留存【答案】B

13.某投资组合平均收益率为14%,收益率标准差为21%,贝塔值为1.15,若无风险利率为6%,

则该投资组合的夏普比率为()。

A.0.07D.0.38【答案】D

14.假设某基金在2023年12月3日的单位净值为1.3425元，2023年6月1日的单位净值为

1.7464元，期间该基金曾于2023年2月28日每份额派发红利0.358元，该基金2023年2

月27日(除息日前一天)的单位净值为1.6473元。则该基金在这段时间的时间加权收益率

为()。

A.35.47%B.40.87%C.55.64%D.66.21%【答案】D

15.以下哪一个因素不影响投资者的风险承受力()。

A.资产负债状况B.投资期限C.投资者的风险厌恶程度D.现金流入【答案】C

16.一家上市公司，上市以来盈利状况一样良好，2023年由于行业形势发生改变发生小幅度

亏损，下列说法正确的是()。

A.公司价值为负数B.不宜用市净率法估值C.不宜用市盈率法估值D.不宜用市销率

法估值【答案】C

".债券型基金在选择业绩比较基准时()。

A.应以债券指数为主B.不允许加入股票形成符合基准C.须要选用单一债券指数

D.应以股票指数为主【答案】A

18.关于证券交易中市场冲击产生的交易成本，以下表述错误的是()。

A.市场冲击可以用交易头寸占日平均交易量的比例来衡量

B.市场冲击产生的交易成本属于证券市场交易的显性成本

C.交易执行时间的延长会导致机会成本的增加

D.头寸越大，对市场价格的冲击越明显【答案】B

19.因发生违约交收、技术故障等缘由给证券登记结算机构造成了损失，垫付或弥补该项损

失的资金来源是()。

A.证券结算风险基金B.保险机构C.中国监证会D.交易所【答案】A

20.下列关于QDII基金的表述，正确的是()。

A.QDII可以融资购买证券B.QDII可以与股权挂钩的结构性投资产品

C.QDII可以投资房地产抵押按揭D.QDH可以投资贵金属凭证【答案】B

21.依据马克维茨的投资组合理论，在识别有效投资组合时，不须要考虑的是()。

A.每种证券与其他证券之间的相互关系B.每种证券期望收益率的方差

C.投资者对每种证券的偏好D.每种证券的期望收益率【答案】C

22.非公开募集基金财产的投资范围包括()。

I.公开发行的股份有限公司股票H.股指期货HI.港股通股票

A.IKIIIB.I、H、】nC.I.IllD.I、n【答案】B

23.债券评级是反映债券违约风险的重要指标，以下两项评级都属于高收益债券评级的是()。

A.惠誉的BB+和穆迪的BlB.标准普尔的BBB-和惠誉的B+

C.穆迪的Baa3和惠誉的BalD.标准普尔的BBB和穆迪的Aa2【答案】A

24.在Brinson业绩归隐模型中，分析资产配置带来的超额贡献不须要用到下面的哪项数据()。

A.实际组合中各类资产的收益率B.实际组合中各类产权重分布

C.业绩比较基准中各指数及其他组成的实际收益率D.业绩比较基准中各直属及其他组成

的权重分布【答案】C

25.债券的价格与收益率之间是()关系，但该关系是()。

A.负相关，非线性的B.负相关，线性的

C.正相关，线性的D.正相关，非线性的【答案】A

26.关于做市商和经纪人的作用，以下表述正确的是()。

A.做市商和经纪人的利润主要来自于证券买卖价格

B.做市商和经纪人在证券市场上发挥的作用不同，不行能共同完成证券交易

C.做市商和经纪人都可以代客买卖证券，获得佣金收入

D.做市商是市场流淌性的主要参加者，经纪人是投资者买卖指令的执行者【答案】D

27.使得远期合约的当前价值为零的价格为()，远期合约在交易中形成的实际价格为()，二者

的关系是()。

A.交割价格，远期价格，不肯定相等B.远期价格，交割价格，相等C.交割价格，远期

价格，相等D.远期价格，交割价格，不肯定相等【答案】D

28.下列系统中，在银行间债券市场中办理债券结算的是()。

A.中债综合业务平合B.中国外汇交易中心本币交易平合C.中国现代化支付系统D.

交易所大宗交易平合【答案】C

29.在其他因素不变的状况下，当企业用现金购买存货时，流淌比率和速动比率分别()。

A.不变，降低B.降低，不变

C.不变，不变D.降低，上升【答案】A

30.可以反映投资风险水平的统计量是()。

A.分位数B.标准差C.中位数D.均值【答案】B

31.关于基金业绩计算中风险调整收益，以下说法错误的是()。

A.“晨星”风险调整后收益也可以建立在投资人风险偏好的基础上

B.风险调整后收益使得两支基金可以在相同的风险水平条件下进行对比

C.夏普比率将风险调整后收益反映的是基金担当的总体风险获得的酬劳

D.“晨星”风险调整后收益以“风险惩处”的方式对基金回报率进行调整【答案】A

32.在我国金融市场上，广泛接受的货币市场基准利率是()。

A.SIBORB.TIBORC.SHIBORD.LIBOR【答案】C

33.假如某基金实际的干脆买卖开支无法从综合费用中确定并分别出来，遵循全球投资业绩

标准(GIPS)要求，下列做法中正确的是()。

I.在计算未扣除费用收益时，必需从收益中减去全部综合费用或综合费用中包含干脆买卖

开支的部分

H.在计算未扣除费用收益时，必需从收益中减去估计的买卖开支

III.在计算已扣除费用收益时，必需从收益中减去全部综合费用或综合费用中包含干脆买卖

开支及投资管理费用的部分

IV.在计算已扣除费用收益时，必需从收益中减去估计的买卖开支

A.n、WB.i、nic.i、WD.n、ni【答案】B

34.国内证券交易所进行证券交收时，分成中国结算公司上海分公司和中国结算公司深圳分

公司与结算参加人的证券交收以及结算参加人与客户之间的证券交收，这个交收制度体现了

()。

A.分级结算原则B.共同对手方原则C.净额结算原则D.货银应付原则【答案】A

35.关于股息的支付，下列说法正确的是（）。

A.非累积优先股只能按当年盈利获得股息B.累计优先股的股息率高于非累积优先股

C.累计优先股的股息率高于一般股D.累积优先股补发的以前年度股息应当在当年一般

股股息支付之后【答案】A

36.某三年期零息债券面额为1000元，三年期市场利率为5%,那么该债券的目标市场价格

为（）元。

A.878B.870C.872D.864【答案】D

37.下列不属于QDII境外投顾业务所具备的条件之一的是（）。

A.对于基金公司，净资产不少于2亿元人民币B.中资基金公司的境外子公司

C.经营证券投资管理业务5年以上且管理资产规模达到100亿美元D.中资证券公司的境

外分支机构【答案】C

38.在固定收益平合进行的固定收益证券现券交易实行净价申报，申报数量单位为（）。

A.1手B.100手C.100张D.10手【答案】A

39.某年7月8日，A股票发行人发布了A股停盘公告，停牌当天收盘价为100元/股，B基

金管理人拟针对其C基金产品持有的A股票从市价估值调整为指数收益法进行估值.假设A

股票停盘后，经济环境未发生重大改变，A股票发行人也未发生影响股票价格的重大事务，

B基金管理人针对该股票估值进行了持续跟踪。7月20日，C基金产品对A股票的持仓占比

为2.4%,指数收益法计算出的A股票估值价格为110元/股。7月20日，B基金管理人（）

执行此项估值调整，因为（）。

A.不应当，估值调整影响未超过0.5%

B.不应当，估值调整影响未超过0.25%

C.应当，指数收益法能更加公允的反映A股票的公允价值

D.应当，估值调整影响超过0.2%【答案】B

40.假设业务发生前速动比率为1.5,当企业现金偿还应付账款若干后，将会导致流淌比率

（）速动比率（）»

A.下降，下降B.不变，提高C.提高，不变D.提高，提高【答案】D

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