新宝股份公司2021年财务分析研究报告

实用文档新宝股份公司2021年1前言 (一)、公司利润总额分析 3(二)、主营业务的盈利能力 3(三)、利润真实性判断 4(四)、利润总结分析 4 (一)、成本构成情况 5(二)、销售费用变化及合理化评判 6(三)、管理费用变化及合理化评判 6(四)、财务费用的合理化评判 6 (一)、资产构成基本情况 7(二)、流动资产构成特点 8(三)、资产增减变化 (四)、总资产增减变化原因 (五)、资产结构的合理化评判 (六)、资产结构的变动情况 (一)、负债及权益构成基本情况 (二)、流动负债构成情况 (三)、负债的增减变化 (四)、负债增减变化原因 (五)、权益的增减变化 (六)、权益变化原因 (一)、支付能力 (二)、流动比率 (三)、速动比率 (四)、短期偿债能力变化情况 (五)、短期付息能力 (六)、长期付息能力 (七)、负债经营可行性 (一)、盈利能力基本情况 (二)、内部资产的盈利能力 (三)、对外投资盈利能力 (四)、内外部盈利能力比较 (五)、净资产收益率变化情况 (六)、净资产收益率变化原因 (七)、资产报酬率变化情况 (八)、资产报酬率变化原因 (九)、成本费用利润率变化情况 (十)、成本费用利润率变化原因 (一)、存货周转天数 (二)、存货周转变化原因 (三)、应收账款周转天数 (四)、应收账款周转变化原因 (五)、应付账款周转天数 (六)、应付账款周转变化原因 (七)、现金周期 (九)、营业周期结论 (十)、流动资产周转天数 (十一)、流动资产周转天数变化原因 (十二)、总资产周转天数 (十三)、总资产周转天数变化原因 (十四)、固定资产周转天数 (十五)、固定资产周转天数变化原因 (一)、可动用资金总额 (二)、挖潜发展能力 (一)、投融资活动的协调情况 (二)、营运资本变化情况 (三)、经营协调性及现金支付能力 (四)、营运资金需求的变化 (五)、现金支付情况 (六)、整体协调情况 (一)、经营风险 (二)、财务风险 (一)、现金流入结构分析 (二)、现金流出结构分析 (三)、现金流动的协调性评价 (四)、现金流动的充足性评价 (五)、现金流动的有效性评价 (六)、自由现金流量分析 (一)、资产净利率变化原因分析 (二)、权益乘数变化原因分析 (三)、净资产收益率变化原因分析 声明 1新宝股份公司2021年营业收入为1,491,238.75万元，与2020年的2公司2021年营业利润率为6.55%,与2020年的10.42%相比有较大幅度下降，下降了3.87个百分比。2021年资产报酬率为8.24%,与2020年的15.61%2020年增长21.0273天。2021年流动资产周转天数为211.8947天，2020年为2020年为103.09天，2021年比2020年增长7.71天。公司2021年经营现金净流量为84,639.35万元，投资现金净流量为负公司资产净利率为6.57%,与上期相比，有下降趋势。公司权益乘数为3一、新宝股份公司实现利润分析新宝股份2021年实现利润为98,635.95万元，与2020年的137,424.16万元数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)销售收入实现利润4营业利润投资收益营业外利润补贴收入00005二、新宝股份公司成本费用分析总额的3.24%;管理费用为77,925.09万元，占成本总额的5.75%;财务费用为2020年数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)成本费用总额主营业务成本销售费用管理费用财务费用主营业务税金及附加其他00006比，大幅增长，增长了11.23%。2021年管理费用占销售收入的比例为5.23%,新宝股份2021年财务费用为4,861.65万元，与2020年的23,714.69万元相7三、新宝股份公司资产结构分析流动资产长期投资固定资产26,502.15无形及递延资产0其他资产8数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)总资产流动资产长期投资固定资产无形及递延资产0000其他资产公司拥有的货币资产数额较大，约占公司流动资产的43.03%,说明公司拥节的资金数额较大，约占公司流动资产的31.68%,说明市场经营形势的变化会数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)9流动资产存货应收账款其他应收款短期投资0000应收票据货币资金其他流动资产存货应收账款其他应收款短期投资0应收票据货币资金其他流动资产产的盈利能力水平没有提高。因此与2020年相比，本期的资产结构有所恶化。项目名称2021年数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)流动资产长期投资固定资产存货应收账款货币资金四、新宝股份公司负债及权益结构分析新宝股份2021年负债总额为647,088.20万元，资本金为0万元，所有者权益为615,598.80万元，资产负债率为51.25%。在负债总额中，流动负债为数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)负债及权益总额所有者权益流动负债长期负债少数股东权益短期借款应付账款应付票据0其他应付款应交税金预收账款0其他流动负债数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)负债总额短期借款应付账款其他应付款长期负债其他负债-7.19新宝股份2021年所有者权益为615,598.80万元，与2020年的610,333.13数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)所有者权益资本金0000资本公积0盈余公积0未分配利润五、新宝股份公司偿债能力分析宝股份2021年流动比率为1.3099,与2020年的1.4134相比有较大幅度下降，年流动资产为837,393.68万元，与2020年的894,034万元相比有所下降，下降了6.34%。2021年流动负债为639,278.96万元，与2020年的632,554.67万元相公司应找出原因，采取应对措施。其中2021年速动比率为0.8805,与2020年的1.067相比有较大幅度下降，下降了0.1865。2021年速动比率比2020年674,951.40万元相比有较大幅度下降，下降了16.6%。2021年流动负债为流动比率速动比率利息保障倍数资产负债率流动资产周转率从资本结构和资金成本的角度出发，新宝股份2021年的付息负债为六、新宝股份公司盈利能力分析新宝股份2021年的营业利润率为6.55%,资产报酬率为8.24%,净资产收益率为13.47%,成本费用利润率为7.28%。公司实际投入到自身经营业务的资产为1,158,073.35万元，经营资产的收益率是8.44%,对外投资的收益率是2019-2021年新宝股份公司盈利能力指标表(%)主营业务利润率营业利润率成本费用利润率资产报酬率净资产收益率经营性资产利润率对外投资收益率-100新宝股份2021年经营性资产利润率为8.44%,与2020年的11.79%相比有2021年净资产收益率为13.47%,与2020年的22.16%相比有较大幅度下降，2021年净资产收益率比2020年下降的主要原因是：2021年净利润为2021年资产报酬率为8.24%,与2020年的15.61%相比大幅下降，下降了了4.68个百分比。2021年期间费用经济效益为77.82%,与2020年的100.13%七、新宝股份公司营运能力分析2021年存货周转天数比2020年增长的主要原因是：2021年平均存货为新宝股份2021年应收账款周转天数为39.9117天，2020年为3新宝股份2021年现金周转天数为96.5407天，2020年存货周转天数应付账款周转天数应收账款周转天数营业周期资产周转天数固定资产周转天数流动资产周转天数现金周转天数新宝股份2021年固定资产周转天数为59.9794天，2020年为5八、新宝股份公司发展能力分析九、新宝股份公司经营协调分析数值(万万元)增长率(%)数值(万万元)增长率(%)营运资本所有者权益少数股东权益长期负债固定资产长期投资其它长期资产从企业的现金支付能力来看，企业经营业务的开展，能够为企业带来十、新宝股份公司经营风险分析从资本结构和资金成本的角度出发，新宝股份2021年的付息负债为数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)盈亏平衡点营业安全水平经营风险系数财务风险系数十一、新宝股份公司现金流量分析新宝股份2021年现金流入总额为1,783,902.43万元，与2020年的数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)现金流入总额销售商品税金返还0000收回投资取得投资收益长期资产处置吸收投资吸收借款0000其他流入新宝股份2021年现金流出总额为1,845,846.75万元，与2020年的数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)现金流出总额购买原材料工资性支出税金资产购置0000对外投资偿还债务利润分配其他流出项目名称数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)现金净流量0000经营现金净流量投资现金净流量筹资现金净流量现金流动负债比率经营偿债能力现金流动资产比率经营还债期债务偿还率折旧影响系数债务偿还率为134.88%,按照本期债务偿还速度，还债期为0.74年。较强，拥有较强的"造血"功能。