【北美碳市场发展综述3000字（论文）】

北美碳市场发展综述目录TOC\o"1-2"\h\u23664北美碳市场发展综述 1521一、美国RGGI 19615（一）成立背景和条件 123932（二）覆盖范围 228655（三）总量 225815（四）碳排放权配额分配方式 412424（五）抵销机制 4169（六）灵活性措施 58030（七）市场稳定措施 523524（八）交易主体 519090（九）监测、报告和验证（MRV） 61851（十）实施、评估与改进 6一、美国RGGIRGGI计划在2020年前，发电行业的二氧化碳排放相比2005年减少50%；在2021～2030年期间，每年减少2.275百万短吨二氧化碳当量（ShorttonCarbonDioxide）；在2030年，实现排放总量相比2020年减少30%。2006年，RGGI发布示范规则（ModelRule），作为参与各州制定碳排放权配额分配方式、总量等细则的监管蓝图。2009年，参与成员通过对历史二氧化碳排放的分析，采用设置CO2总量、制定州级的二氧化碳排放预算等方式，正式启动碳交易机制。（一）成立背景和条件美国最早开始尝试以市场手段控制环境污染可以追溯到1970年代，美国开始采用污染物排放交易的方式减少含铅汽油的使用。污染问题首次采用了“交易+排放”的机制，对发电厂的二氧化硫排放总量实施碳排放权配额管理。对二氧化硫排放实施总量控制不仅有效实现了减排，同时衍生出了期权、远期合约等碳金融商品。为了控制发电对空气造成的污染，其覆盖的行业为化石燃料的电力行业，覆盖的气体是二氧化碳，发电规模需不低于25兆瓦的企业才可获得碳排放权配额的权限，排放的监管则放在了下游。总结了RGGI的基本覆盖要素，在第一个控制时期，参与RGGI企业的数量达211家，随着2011年新泽西州的退出，纳入RGGI交易体系的企业数量稳定在160家左右。RGGI计划在2020年前，发电行业的二氧化碳排放相比2005年减少50%；在2021～2030年期间，每年减少2.275百万短吨二氧化碳当量（ShorttonCarbonDioxide）；在2030年，实现排放总量相比2020年减少30%。（二）覆盖范围RGGI的成立主要是为了控制发电对空气造成的污染，其覆盖的行业为化石燃料的电力行业，覆盖的气体是二氧化碳，发电规模需不低于25兆瓦（Megawatt，简称MW）的企业才可获得碳排放权配额的权限，排放的监管则放在了下游。总结了RGGI的基本覆盖要素，在第一个控制时期，参与RGGI企业的数量达211家，随着2011年新泽西州的退出，纳入RGGI交易体系的企业数量稳定在160家左右。表4-3RGGI碳市场不同阶段的覆盖范围2009～20112012～20142015～20172018～2020覆盖的行业化石燃料电力行业化石燃料电力行业化石燃料电力行业化石燃料电力行业企业数量211168163～164165覆盖的气体CO2CO2CO2CO2排放监管点下游下游下游下游准入门槛规模不小于25MW规模不小于25MW规模不小于25MW规模不小于25MW参考来源：ICAP（2014～2019）（三）总量2014～2019年间，RGGI所覆盖的碳排放量占总能源行业排放量比例约20%。在RGGI的四个控制时期，总量设置分别如下：第一个控制时期（2009～2011），上限设定在1.88亿短吨二氧化碳。第二个控制时期（2012～2014），由于新泽西州的退出，排放上限调低为1.65亿短吨二氧化碳；在2013年进行审查时，由于2012年RGGI的排放量低于所设定的上限40%，成员国又将2014年的上限缩减为9，100万短吨。第三个控制时期（2015～2017），起初制定从2015年到2018年，每年2.5%的减排量，2013年修订示范规则后，将原定2018年的时间点延长到2020年，每年排放总量的下降速度保持2.5%不变。第四个控制时期（2018～2020），2020年的上限约为7,800万短吨。2021年至2030年之间的减少因子约为2020年上限的3％，2030年的排放上限减少到5,500万短吨。

总量（短吨二氧化碳）200,000,000总量（短吨二氧化碳）200,000,000180,000,000160,000,000140,000,000120,000,000100,000,00080,000,00060,000,00040,000,00020,000,000图4-2RGGI年度二氧化碳排放上限（2009～2030）参考来源：ICAP（2014～2019）（四）碳排放权配额分配方式RGGI有78%的碳排放权配额是通过拍卖，所得款用于温室气体减排项目。RGGI的拍卖方式是“单轮、密封投标、统一价格”，所有有财务担保的市场参与者都可参与拍卖。第一个控制时期（2009～2011），总碳排放权配额约5.64亿美元，拍卖了3.95亿吨CO2碳排放权配额，约占总量70%。第二个控制时期（2012～2014），2013年修订的示范规则发布之前，碳排放权配额需求偏低，碳价未超过1.93美元，拍卖的碳排放权配额占总量60%；修订版示范规则发布之后，碳价涨至3.21美元，100%碳排放权配额被拍卖。第三个控制时期（2015～2017），经历了宣布关闭核电厂、发布《清洁能源计划》、《清洁能源计划》搁浅、2016年审核后，宣布降低2020年碳排放权配额上限等关键事件，影响碳排放权配额价格。从2015年稳定增长到7.5美元，到2016年开始稳步下跌后逐渐上升，所有碳排放权配额均被拍卖。第四个控制时期（2018～2020），100%的碳排放权配额被拍卖，其中仅为了合规而参与拍卖的企业所购得的碳排放权配额从2017年的41%增加至2018年的57%，投资者拍卖所得的碳排放权配额平均占3%。（五）抵销机制RGGI采取了数量限制和质量限制两种方式实施抵销机制，且在不同的控制时期基本没发生变动。所谓数量限制，是指每个控制期，电厂使用抵销机制的额度不得超过二氧化碳合规义务的3.3%。碳排放权配额抵销项目来自以下五个项目类别：捕获垃圾填埋场的甲烷；通过造林、改善森林管理或避免转化而达到碳固存；农业粪便管理活动产生甲烷排放量的减少；由于能源效率提供而导致天然气、石油或丙烷的最终用途中燃烧产生二氧化碳排放的减少；SF6排放的减少。（六）灵活性措施RGGI允许无限制地存入（Banking）碳排放权配额。由于前几年市场上大量企业存入多余的碳排放权配额，RGGI不得不减少总碳排放权配额，以消化碳排放权配额盈余问题。在2015年之后，RGGI禁止借用（Borrowing）碳排放权配额。此外，RGGI目前尚未开展与其他碳排放权交易系统的连接，但未来有可能会和加州、加拿大魁北克以及安大略的碳排放交易市场进行链接。（七）市场稳定措施为了稳定碳排放权配额市场价格，2014年，RGGI成立了成本控制储备金（CostContainmentReserve，简称CCR），用于储备排放上限之外的一定数量的碳排放权配额。当减排成本高于预期时，可以将CCR内存储的碳排放权配额进行出售。触发CCR机制的碳排放权配额价格每年不一样，2017～2020年，角发价格每年增长2.5%，到2021年，触发价格为13美金，此后以每年7%的增长率增长。此外，为了反映通货膨胀，RGGI还设置了拍卖底价，从2014年的2美金开始，每年增长2.5%。表4-4列举了从2014年至今的CCR触发价格和拍卖底价。表4-42014～2018年RGGI拍卖底价及CCR触发价格20142015201620172018拍卖底价$2$2.05$2.10$2.15$2.20CCR触发价$4$6$8$10$10.25数据来源：按照RGGI（2018）ModelRule整理按照2017年的示范规则，从2021年起，如果价格低于预测，则引入排放抑制储备（ECR），在各州的排放量中扣除碳排放权配额，从而确保可以进一步减少排放。2021年起，触发ECR的价格设定在6美金，并以7%的速度逐年上涨，总量将占到各州预算的10%。（八）交易主体RGGI由WorldEnergySolutions企业负责组织碳排放权配额拍卖活动，由纽约梅隆银行（TheBankofNewYorkMello）提供金融结算服务，由PotomacEconomics负责一级市场和二级市场的监管及WorldEnergySolutions企业的公平公正性的调查评估。（九）监测、报告和验证（MRV）RGGI在每个控制期结束时会评估合规性并据此修订示范规则。按照各州政府的二氧化碳预算交易项目的法规和美国环境保护署（USEPA）的法规，企业碳排放数据记录在美国环境保护署清洁空气市场部（CleanAirMarketsDivision，简称CAMD）的数据库中，同时这些数据也会自动录入到RGGI建立的CO2碳排放权配额跟踪系统的电子平台（RGGICO2AllowanceTrackingSystem，简称RGGICOATS），并向公众披露。对于违反规定的企业，各州政府制定处罚制度。如果出现超标排放，企业在未来期间必须交出超标排放量三倍的履约补贴。（十）实施、评估与改进RGGI定期开展审查并不断修订碳排放权交易机制创新性应用要素。在计划审查过程中，RGGI会举行利益相关者会议，以充分了解利益相关方的反馈意见并促进参与度。RGGI在减少碳排放、带动当地就业和经济发展等方面均取得不错的效果。RGGI地区发电厂的碳排放逐年下降）。在第一、二个控制时期（2009～2015）