2020年自考金融理论和实务真题答案

2020年自考金融理论和实务真题答

案。汇总

【金融理论与实务历年试卷+答案】汇总

全国7月自学考试金融理论与实务试题

课程代码：00150

一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分）

在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的,

请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。

(A)1-56

“劣币驱逐良币”现象的货币制度是（C）1-59

，间接融资的优点不包括（D）2-70

、、强化监督

(D)2-74

(C)3-86

“一价定律”为理论基础的汇率决定理论是（A）4-103

(D)5-123

(B)6-132

(C)7-173

(D)8-186

(D)9-211

(A)9-216

(A)10-236

(C)13-303

(B)12-270

=PT=kPY=L(Y)=L2(i)

(B)12-278

“永恒收入”是决定货币需求量重要因素的经济学家是

(C)12-272

(C)11-252

(B)11-263

(B)4-101

二、多项选择题（本大题共5小题，每小题2分，共10分）

在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求

的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或

未选均无分。

(ABODE)1-56

(AB)2-78

(ACD)4-101

%以上

%

(BC)9-210

(BCE)12-282

三、名词解释题（本大题共5小题，每小题3分，共15分）

答:信用货币，是相对于商品货币而言的，是不足值货币，即

作为货币商品的实物，其自身的商品价值低于其作为货币的

购买价值。

答:商业本票，是一种承诺式票据，通常是由债务人签发给债

权人承诺在一定时期内无条件支付款项给收款人或持票人的

债务证书。

答:有效汇率，是指某种加权平均汇率，它是一种货币与其它

多种货币双边汇率的加权平均数。

答:金融资产管理公司，是在特定时期，政府为解决银行业不

良资产，由政府出资专门收购和集中处置银行业不良资产的

机构。

答:责任保险,是以被保险人依法应负的民事损害赔偿责任或

者经过特别合同约定的合同责任作为保险标的的一种保险。

四、计算题（本大题共2小题，每小题6分，共12分）

o为防止美元汇率下跌而蒙受损失，5月该公司买入1份8

月10日到期、合约金额为100万美元的美元看跌期权（欧式

期权），协定汇率为1美元时期权费为3万元人民币。若该

期权合约到期日美元的即期汇率为1美元时那么，该公司是

否会执行期权合约?并请计算此种情况下该公司的人民币收

入。8793

答:若该公司执行期权，则其获利为：

100X（）-3=2（万元）

因此，该公司执行该期权能够获利2万元，应该执行该期权。

,采取贴现方式发行，若年收益率为3%,请计算该国库券

的实际发行价格。（一年按360天计算）6739

,F-P360

答:由公式"〒丁得：

所以,。

五、简答题（本大题共5小题，每小题6分，共30分）

o3-90

答:一、名义利率与实际利率的区别

1、实际利率是指在物价不变从而货币的实际购买力不变条件

下的利率；

2、名义利率是包含了通货膨胀因素的利率。

二、名义利率与实际利率的联系

1、当名义利率高于通货膨胀率时，实际利率为正利率；

2、当名义利率等于通货膨胀率时，实际利率为零；

3、当名义利率低于通货膨胀率时，实际利率为负利率。

o5-119

答：（1）期限性（2）流动性（3）风险性（4）收益性

o7-152

答：G）债券的票面额（2）票面利率（3）市场利率（4）偿

还期限

o10-227

答:G）正常贷款；（2）关注贷款；（3）次级贷款；（4）可

疑贷款；（5）损失贷款。

o13-304

答:这种理论认为，在没有超额需求的情况下，由于供给方面

成本的提高也会引起一般价格水平持续和显著的上涨。

(1)供给方面成本的提高首先体现为工资成本的提高

工资提高，导致生产成本提高，从而导致价格水平上升。价

格水平的上升提高了工人的生活成本，工人通过工会再一次

要求提高工资水平，进一步推高价格，形成工资提高和价格

上涨相互推动的螺旋式的上升运动，即所谓工资——价格螺

旋，引发工资推动型通货膨胀。

(2)成本推动说还从垄断企业获取垄断利润角度解释通货膨

胀的成因

这种理论认为，就像不完全竞争的劳动市场是工资推动型通

货膨胀形成的前提条件一样，不完全竞争的商品市场是利润

推动型通货膨胀形成的前提条件。在不完全竞争的商品市场

上，垄断企业和寡头企业为了追求更大的利润，能够操纵价

格，把产品价格定得很高，致使价格上涨的速度超过成本增

长的速度。

六、论述题（本题13分）

o14-316〜318

答:一、货币政策四大目标间的关系

1、稳定物价和充分就业

稳定物价与充分就业两个目标之间经常发生冲突，菲利普斯

曲线表明，失业率和物价上涨率之间存在着此消彼长的替代

关系。

2、经济增长与充分就业

经济增长与充分就业两个目标间具有一致性，奥肯定律论证

了这种一致性，经济增长有助于增加就业，降低失业率。

3、稳定物价和经济增长

稳定物价与经济增长两个目标间具有矛盾性。由菲利普斯曲

线和“奥肯定律”推导可知，物价上涨率与经济增长率之间

呈同向变动关系,则稳定物价与经济增长两个目标反向变动,

存在矛盾性。

4、稳定物价和国际收支平衡

稳定物价有利于实现国际收支平衡。通常来说，在各国贸易

结构不变的条件下，如果各国都保持本国的物价稳定，则物

价稳定与国际收支平衡目标能够同时实现。

5、经济增长和国际收支平衡

一般来说经济增长通常会增加对进口商品的需求，同时由于

国民收入的增加带来货币支付能力的增加，会导致对一部分

本来是用于出口的商品转向内销。两方面作用的结果是进口

的增长高于出口的增长，导致贸易逆差。

二、我国货币政策目标的选择

1995年3月颁布实施的《中华人民共和国中国人民银行法》

对“双重目标”进行了修正，确定货币政策的最终目标是“保

持货币币值的稳定，并以此促进经济增长”。

全国4月自学考试金融理论与实务试题

课程代码：00150

一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分）

在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，

请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或均无分。

(C)1-52

(D)1-54

、交换的发展对货币产生的需求

(D)1-57

,属于货币资金盈余部门的是(A)2-68

(C)2-78

(A)3-89

(D)4-115

、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制

,如果单位外币换取的本国货币数量增多，则表明

(B)4-101

(B)5-125

(B)5-119

(B)6-130

(D)6-135

(C)8-193

,若该股票某日的收盘价为12元，每股盈利

,则该股票的市盈率为(B)7-160

(D)8-180

,由大型企业集团出资组建，主要为企业集团成员单位提供

财务管理服务的

金融机构是（C）9-211

“一行三会”是指（C）9-203

、中央金融工作委员会、地方金融工作委员会、各金融行业

协会

、银行业协会、证券业协会、保险业协会

、银监会、证监会、、银监会、证监会、保监会

（C）10-222

,请求保险人担保自己信用的保险是（B）11-262

（A）14-316

二、多项选择题（本大题共5小题，每小题2分，共10分）

在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求

的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或

未选均无分。

(ABC)2-70

(ABE)6-145

(ACE)9-214

(CD)11-256

(CD)13-295

三、名词解释题(本大题共5小题，每小题3分，共15分)

答:为了满足世界各国发展经济的需要,美元供应必须不断增

长；而美元供应的不断增长，将使美元同黄金的兑换性难以

维持。这种矛盾被称为“特里芬难题”。

答:商业信用，是工商企业间以赊销或预付货款等形式相互提

供的信用。

答:可转换债券，是指公司债券附加可转换条款，赋予债券持

有人在一定的期限内按预先确定的比例将债券转换为该公司

普通股的选择权。

答:回购协议，描绘了这样一种资金交易行为，即证券持有人

在卖出一定数量证券的同时，与证券买入方签订协议，双方

约定在将来某一日期由证券的出售方按约定的价格再将其出

售的证券如数赎回。

答:并购业务即兼并与收购业务,兼并是指由两个或两个以上

的企业实体形成新经济单位的交易活动，而收购是指两家公

司进行严权交易，由一家公司获得另一家公司的大部分或全

部股权以达到控制该公司的交易活动。

四、计算题（本大题共2小题，每小题6分，共12分）

oA银行给出的2年期贷款年利率为6%,按单利计息；%,按

年复利计息。在其它贷款条件相同的情况下，该企业应向哪

家银行贷款?3-87

答:若向A银行贷款，则到期后需支付的利息为：

C=PXrXn=3000X6%X2=360（万元）

若向B银行贷款，则到期后需支付的利息为：

C=P[（1+r）n-1]

二3000X[（1+%）2-1]=（万元）

由于360>,因此，该企业应向B银行贷款。

，规定了两档认购费率:一次认购金额在1万元（含1万元）〜

500万元之间，%；一次认购金额在500万元（含500万元）

以上，认购费率为1%。

⑴某投资者用20万元认购A基金，请计算其认购的基金份

额。（3分）

（2）9月10日，该投资者赎回其所持有的全部A基金,，%,

请计算该投资者的赎回金额。（3分）7-176

答：（1）认购份额=认购金额x（1-认购费率）・基金单位面

值

=00X（%）4-1

=197000（份）

（2）赎回金额=（赎回份额X赎回日基金单位净值）X（1-

赎回费率）

=（197000X）X（%）

=（元）

五、简答题（本大题共5小题，每小题6分，共30分）

o4-103

答:购买力平价理论是第一次世界大战之后最有影响力的汇

率决定理论之一。该理论的基本思想是:人们之所以需要其它

国家的货币，是因为这些货币在其发行国具有购买商品和服

务

的能力，这样，两国货币的兑换比率就主要应该由两国货币

的购买力之比决定。

O8-193

答:

金融期权合约金融期货合约

标准化程度既有标准化合约，都是标准化合

与交易场所也有非标准化合约，都在交易所

约。标准化合约在内进行交易。

交易所内进行交

易，非标准化合约

在场外进行交易。

交易双方的交易双方的权利交易双方的权

权利与义务和义务是不平等利和义务是平

的。合约的买方只等的。除非用相

拥有权利，不承担反的合约冲销，

义务；相反，合约这种权利和义

的卖方只承担义务在到期日必

务，不拥有权利。须行使，也只能

当合约的买方行在到期日行使。

权时，卖方必须承

担相应的义务。

盈节"风险负合约买方损失有交易双方所承

担限（以期权费为担的盈亏风险

限）.盈利可能无都是无限的。

限；合约卖方损失

可能无限，但盈利

有限（以期权费为

限）。

保证金要求合约买方不用交交易的买卖双

纳保证金，合约卖方都须交纳保

方需要交纳保证证金。

结算方式到期结算每日结算

o10-236

答:一、监管资本的含义

监管资本,是监管当局要求商业银行必须保有的最低资本量,

是商业银行的法律责任，因此，监管资本也可称为法律资本。

二、监管资本的构成

1、一级资本:也称核心资本，包括股本和公开储备。一级资

本是永久性的并且被认为是一种高质量的缓冲器，是判断银

行资本是否充实最明显的依据。

2、二级资本:也称附属资本，包括未公开储备、重估储备、

普通准备金、带有债务性质的资本工具和长期次级债务。

O13-310

答：(1)从投资看，实际利率的提高使企业减少投资

实际利率提高，企业投资的实际成本提高，投资的预期收益

下降，企业会减少投资，缩减生产规模，减少雇佣工人，整

个社会表现为产出下降，经济萧条，失业增加。

(2)从消费看，物价还会下跌的预期使人们减少即期消费

通货紧缩中，尽管物价的下跌使消费者能够用较低的价格得

到同等数量和质量的商品和服务，但是对未来物价还会继续

下降的预期促使人们推迟消费，更多地进行储蓄。此外，通

货紧缩带来的经济衰退使人们的收入减少，金融资产价格下

跌，对未来的预期悲观，这也会让消费者紧缩开支，减少消

费。投资需求不足加上消费需求不足，经济运行进一步陷入

衰退，陷入恶性循环。

o14-332

答：（1）从中央银行到商业银行等金融机构和金融市场；

（2）从商业银行等金融机构和金融市场到企业、居民等非金

融部门；

（3）从非金融部门的各类经济行为主体到社会各经济变量。

六、论述题（本题13分）

o12-279V299

答：G）投放基础货币的主要渠道

外汇储备是中国人民银行近些年来投放基础货币的主要渠

道。1994年外汇管理体制改革后，我国实行的是有管理的浮

动汇率制，为了避免人民币汇率的大幅波动，中国人民银行

通过在外汇市场上买卖外汇影响外汇市场的供求关系，保持

人民币汇率的相对稳定。当外汇储备增加时，基础货币也相

应增加；反之，当外汇储备减少时，基础货币也相应减少。

（2）存在的问题

依据货币供给的基本模型，在货币乘数不变的情况下，基础

货币增加，货币供给量将以货币乘数倍相应增加。为了对冲

由外汇占款而引起的基础货币增加，中国人民银行通过发行

中央银行票据等方式回笼基础货币，使得基础货币的增长率

远远低于外汇占款的增长率，但同时使中央银行承担了巨额

的票据发行成本。

全国7月

一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分）

1.人民币的发行机构是（C）

A.财政部B.国家外汇管理局C.中国银行D.中国人民

银行

2.在银行信贷业务中货币发挥（A）

A.价值尺度职能B.流通手段职能C.支付手段职能

D.贮藏手段职能

3.间接融资方式中的核心中介机构是（B)

A,中央银行B.商业银行C.投资银行D.政策性银行

4.当前我国商业银行储蓄存款利率属于（D）

A.官定利率B.公定利率C.市场利率D.实际利率

5.按是否包含通货膨胀因素可将利率分为（B）

A.名义利率与实际利率B.基准利率与一般利率C.固定利

率与浮动利率D.官定利率与市场利率

6.改革开放前我国“大一统”的金融机构体系格局基本上仿

照（B）

A.美国B.德国C.前苏联

7.中央银行代理国家债券发行体现的职能是（C）

A.发行的银行B.银行的银行C.监管的银行D.国家

的银行

8.商业银行的核心资本包括（A）

A.重估储备和普通股B.普通股和普通准备金C.股本和

公开储备D.公开储备和附属资本

9.损失类贷款呆账准备金的提取比例是（B）

A.100%B.80%C.60%D.50%

10.结算业务属于商业银行的（C）

A.中间业务B.资产业务C.负债业务D.资本业务

11.狭义的表外业务特指（B）

A.代理业务B.有风险的表外业务C.无风险的表外业

务D.承销政府债券

12.下列不属于货币市场的是（B）

A.同业拆借市场B.商业票据市场C.回购市场D.股

票市场

13.如果到期时间和执行价格一样，美洲期权的价格

（A）

A.通常高于欧洲期权的价格B.通常低于欧洲期权的价格

C.通常高于买入期权的价格D.通常低于买入期权的价格

14.在报价驱动市场中，经纪人接受客户买卖委托后

（D）

A.帮助客户选配合适的交易对象进行交易B.寻找价

格合适的经纪人交易

C.寻找专门的做市商交易D.先自己

与客户交易，然后再与其它经纪人交易

15.我国在外直接投资记入国际收支平衡表中的（C）

A.经常账户B.资本和金融账户C.储备资产账户

D.净误差与遗漏

16.当前我国的人民币（B）

A.实现了经常项目下的可自由兑换B.实现了金融项目下的

可自由兑换

C.是可自由兑换货币D.是完全管制货币

17.我国外汇指定银行公布的外汇买入价是指（B）

A.客户从银行买入外汇时使用的价格B.银行从客户买

入外汇时使用的价格

C.客户从外汇市场买入外汇时使用的价格D.中央银行从

商业银行买入外汇时使用的价格

18.中央银行掌握的具有创造多倍货币功能的货币被称为

（D）

A.广义货币B.狭义货币C.准货币D.基础货币

19.由消费膨胀导致的持续性物价上涨属于（B）

A.流通混乱型通货膨胀B.成本推动型通货膨胀C.结构

失调型通货膨胀D.需求拉上型通货膨胀

20.制订和实施货币政策的金融机构是（A）

A.商业银行B.专业银行C.中央银行D.投资银行

二、多项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分）

21.金融行业面临的风险主要有（ACDE）

A,信用风险B.利率风险C.汇率风险D.操作风险

E.政策风险

22.商业银行的组织形式有（ADE）

A.单一银行制B.分行制C.银行持股公司制D.连锁银

行制E.跨国联合制

23.信托行为形成需要的条件有（ABE）

A.信托当事人的真实意思表示B.特定的合法目的C.以财

产为中心D.以信任为基础E,以处理为目的

24.债券利率风险管理策略中属于消极保守型的有

（ABC）

A.购买后一直持有到期的策略B.利率免疫策略

C.通过利率预测进行投资的策略D,综合采用利率预测和利

率免疫的策略

E.选择市场时机进行债券投资的策略

25.采用普通股筹资的不利因素主要有（ABODE）

A.普通股的资金成本高B.普通股的发行费用高C.经济

波动时还本压力大D.普通股会分散公司控制权

E.增发新股会降低普通股每股收益

26.下列关于外汇的表述正确的有（CD）

A.外汇与外币是同一个范畴B.通常只有能够自由

兑换的外币才是外汇

C.外汇的主要内容是外币支付凭证D.我国的外汇包括外

市有价证券

E.持有大量外汇要承担外汇贬值的风险

27.我国法规规定的外债包括（ABE）

A.国际金融组织贷款B.外国政府贷款C.外国银行和金

融机构贷款D.外国企业贷款E.发行外币债券

28.马克思认为流通中货币需求量的决定因素主要有

（BODE）

A.待销售的商品数量B.单位商品价格C.其它金融资产

的收益率D.持有货币的流动性效用

E.单位货币流通速度

29.通货膨胀的度量指标包括（ABE）

A.投资者信心指数B.国民生产总值平减指数C.消费物价

指数D.批发物价指数E.基准利率水平

30.相对于货币政策，财政政策（ABC）

A.可控性强B.透明度低C.认识时滞短D.决策时滞长

E.在实行紧缩政策时阻力较大

三、计算题（本大题共2小题，每小题5分，共10分）

31,1月1日，某人在中国工商银行存入一年期定期存款5

万元，％,单利计息，请计算利息所得税为5%时，此人存满

一年的实得利息额。％,不考虑利息税，请计算此人此笔存

款的实际收益率。

32.设某商业银行吸收到1000万元的原始存款，经过一段时

间的派生后，银行体系最终形成存款总额6000万元。若法定

存款准备率与超额存款准备率之和为15%,请计算提现率。

（计算结果保留整数）

四、简答题（本大题共6小题，每小题6分，共36分）

33.简述货币的经济发行与财政发行的区别。

货币的经济发行与财政发行的区别:经济发行是财政发行的

对称，是指中央银行根据国民经济发展情况，按照商品流通

的实际需要，通过银行信贷的渠道来发行。货币一般指中央

银行发行的现钞，有时也包括中央银行发放的贷款。

34.简述负债管理理论的主要内容。

负债管理理论是以负债为经营重点，即以借人资金的方式来

保证流动性，以积极创造负债的方式来调整负债结构，从而

增加资产和收益。这一理论认为:银行保持流动性不需要完全

靠建立多层次的流动性储备资产，一旦有资金需求就能够向

外借款，只要能借款，就可通过增加贷款获利。

35.简述承保管理的基本原则。

（1）最大诚信原则（2）可保利益原则（3）近因原则（4）

补偿原则

36.简述金融市场的基本构成要素。

金融市场主要由金融市场参与主体、金融工具、交易价格、

交易方式四种要素构成。

37.简述公开市场业务的主要优点。

1、主动性强2、灵活机动、准确性强。3、调控效果和缓,

震动性小。

38.简述通货膨胀对生产的影响。

首先通胀导致商品的价格可能攀升，当然是名义价格，实际

价格未必。不论如何，如果名义价格攀升，可能导致厂家认

为有利可图，就像东西贵了，你觉得你生产更多，利润可能

会更多一样，卖得上价钱了嘛，所以可能刺激厂家加大生产

力度，则供给上升。同时，由于通胀导致消费者由于价格攀

升而减少购买量，导致需求下降。最后供给上升的情况下，

需求下降，达到新的平衡点。也就是说，可能呢因为这两种

预期，导致由通胀走向通缩或者正常的情况。实际要看具体

情况，看产能与需求的变化，特别是经济是否景气，这个对

消费者影响比较大，供给的调节远远比需求的调节要容易的

多。

五、论述题（本大题14分）

39.结合资产证券化的内容与特点谈谈你对由美国次贷危机

引发的全球性金融危机的看法。

通常所讲的资产证券化是指信贷资产的证券化，它包括“住

房抵押贷款支撑的证券化”，和“资产支撑的证券化”。这

是从美国引进的概念。具体而言，它是指将缺乏流动性但能

够产生可预见的稳定现金流的资产，通过一定的结构安排，

对资产中风险与收益要素进行分离与重组，进而转换成为在

金融市场上能够出售的流通的证券的过程。资产证券化有四

个显著的特点:第一，能够实现风险隔离；第二，能够实现资

产重组；第三，能够实现信用增级；第四，能够大大降低融

资成本

全国4月

一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分）

1.银行券属于（D）

A.实物货币B.商品货币C.金属货币D.信用货币

2.货币的两个最基本的职能是（A）

A.价值尺度与流通手段B.价值尺度与支付手段C.流通手

段与支付手段D.价值尺度与价值贮藏

3,提出“货币是固定地充当一般等价物的特殊商品”的经济

学家是（B）

A.凯恩斯B.马克思C.费雪D.马歇尔

4.企业之间相互提供的与商品交易直接相联系的信用形式是

（A）

A.商业信用B.消费信用C.银行信用D.民间信用

5.当前我国商业银行的储蓄存款利率属于（C）

A.市场利率B.公定利率C,官定利率D.实际利率

6.肩负“最后贷款者”职责的金融机构是（B）

A.商业银行B.中央银行C.投资银行D.政策性银行

7.当前我国的中央银行制度类型属于（A）

A.单一型B.复合型C.准中央银行型D.跨国型

8.“大一统”的金融机构体系下，我国存在的唯一的一家银

行是（B）

A.中国工商银行B.中国人民银行C.中国银行D.中国建

设银行

9.可充当商业银行附属资本的长期债券的期限通常要求在

(D)

A.2年以上B.3年以上C.4年以上D.5年以上

10.属于投资性资金信托的是（C）

A.信托贷款B.委托贷款C.信托投资D.信托存款

11.下列不属于保险合同当事人的是（D）

A.保险人B.投保人C.被保险人D.受益人

12.关于综合类证券公司业务范围的表述正确的是（C）

A.只允许办理经纪业务B.只允许办理自

营业务

C.可同时办理经纪业务和自营业务D.不可同时办理经纪业

务和自营业务

13.对当前我国证券发行管理方式的表述正确的是（D）

A.股票和债券发行皆为注册制B.股票和债券发行皆为核准

制

C.股票和债券发行皆为审批制D.股票发行为核准制，债券

发行为审批制

14.以公募方式发行债券时事先不确定债券发行总额的方式

为（B）

A.募集发行B.出售发行C.竞标发行D.拍卖发行

15.一直对汇率采取间接标价法的国家是（B）

A.美国B.英国C.日本D.中国

16.当前我国定期存款属于的货币层次是（C）

A,腐B.C,版D.不确定

17.当前我国划分货币供给层次的依据是（B）

A.收益性B.流动性C.安全性D.风险性

18.马克思认为货币需要量与待销售商品价格总额的关系是

（A）

A.成正比B.成反比C.不相关D.不确定

19.货币流通速度是指同一单位货币在一定时期媒介商品交

易的（D）

A.数量B.重量C.批量D.次数

20.货币供给量与基础货币间的倍数关系被称为（C）

A.法定存款准备金率B.流动性比率C.货币乘数D.基准

利率

二、多项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分）

21.商业银行在经营过程中面临的风险主要有

（ABODE）

A.国家风险B.D.汇率风险E.流动性风险

22.信托关系的当事人包括（CDE）

A.债权人B.债务人C.委托人D.受托人E.受益人

23.按保险标的的不同可将保险分为（ACDE）

A.财产保险B.营利保险C.人身保险D.责任保险E.信

用保证保险

24.保险中介人一般包括（BCDE）

A.保险合作社B.保险公估人C,保险代理人D,保险经纪

人E.保险公证人

25.下列属于不可保财产的有（ABCE）

A.土地B.电脑资料C.危险建筑D.稀有金属E.枪支弹

药

26.在投资者对收益和风险的权衡中，一般的组合形态有

（BC）

A.低收益、高风险B.低收益、低风险C.高收益、高风险

D.高收益、低风险E.高收益、无风险

27.下列属于货币市场工具的是（ABE）

A.国库券B.商业票据C,债券D.股票E.大额可转让定期

存单

28.投资基金具有的特点是（ACE）

A.多元化投资B.无风险C.专家理财D.保本E.流动性

强

29.按发行主体的不同可将债券分为（ABODE）

A.国家债券B.地方政府债券C.金融债券D.企业债券

E.国际债券

30.下列表述正确的有（BCE）

A.直接标价法下，汇率数值变大意味着本市升值B.直接标

价法下，汇率数值变大意味着本币贬值

C.间接标价法下，汇率数值变大意味着本市升值D.间接标

价法下，汇率数值变大意味着本币贬值

E.美元标价法下，汇率数值变大意味着美元升值

三、计算题(本大题共2小题，每小题5分，共10分)

31.%,(上年=100),试计算该国存款者的实际收益率。

(1)物价上涨率二%-100%=%

(2)实际收益率=利率水平-物价上涨率=%%=%

32.设银行专项呆账准备金的计提比例为：损失类贷款

100%,可疑类贷款50%,次级类贷款20%,关注类贷款5%。

某银行有一笔500万元的贷款被核实为可疑类贷款，一笔

1000万元的贷款被核实为次级类贷款。请计算该银行需要计

提的专项呆账准备金总额。

(1)可疑类贷款需计提的专项呆账准备金：500X50%=250(万

元)

(2)次级类贷款需计提的专项呆账准备金:1000X20%=200

(万元)

(3)该银行需要计提的专项呆账准备金总额:250+200=450

(万元)

四、简答题(本大题共6小题，每小题6分，共36分)

33.简述我国外汇的构成。

(1)外国货币，包括纸币、铸币等。

(2)外币有价证券，包括政府公债、国库券、公司债券、股

票、息粟等。

(3)外币支付凭证，包括票据、银行存款凭证、邮政储蓄凭

证等。

(4)其它外汇资产。

34.简述国家信用在经济生活中的积极作用。

(1)是解决财政困难的较好的途径。

(2)能够筹集大量资金，改善投资环境，创造投资机会。

(3)能够成为国家宏观经济调控的重要手段。

35.简述政策性金融机构的特点。

(1)有自己特定的融资途径，不面向公众接受存款。

(2)资本金多由政府财政拨付。

(3)经营时主要考虑国家整体利益和社会利益，不以盈利为

目标。

(4)有自己特定的服务领域，不与商业银行竞争。

(5)一般不普遍设立分支机构，其业务一般由商业银行代理。

36.简述融资性租赁的功能。

(1)在资金不足的情况下引进设备。(2)提高资金使用效率。

(3)成本固定，避免通货膨胀风险。

(4)引进速度快，方式灵活。

37.简述国际收支平衡表的主要内容。

(1)经常账户，反映国际收支经常发生的交易情况，包括货

物、服务、收入及经常性转移。

(2)资本和金融账户，资本账户包括债务减免等资本性转移,

金融账户包括直接投资、证券投资和其它投资。

(3)储备资产变动，反映黄金储备、外汇储备等方面的变动

情况。

38.简述需求拉上型通货膨胀的含义及成因。

(1)含义:在社会再生产过程中社会总需求过度增加，超过

了既定价格水平下商品和劳务的供给，而引起货币贬值、物

价总水平上涨的经济现象。

(2)成因:①在经济达到充分就业点后，财政支出的过度扩

张会引起投资需求和消费需求的过度增长，从而引起社会总

需求过度增加；②在经济达到充分就业点后，货币信用的过

度膨胀会引起投资需求和消费需求的过度增长，从而引起社

会总需求的过度增加。

五、论述题(本大题14分)

39.试述货币政策最终目标间的矛盾和冲突。

(1)货币政策的最终目标，一般表述为经济增长、充分就业、

稳定币值和物价、国际收支平衡四个方面。

(2)货币政策四个目标之间，既有统一，又有矛盾之处。

(3)充分就业和经济增长目标是一致的。

(4)但在许多情况下众多目标又会产生冲突。如刺激经济增

长、减少失业的货币扩张政策，可能会导致货币贬值和物价

上涨的通货膨胀局面。而抑制通货膨胀的紧缩政策又会导致

经济增长率下降、失业上升。此外，国际收支失衡也会给其

它三个方面带来影响。

全国7月

一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分)

(B)

(A)

(C)

,当物价水平上升时，名义利率将(A)

(C)

(A)

(A)

(A)

(C)

A.“3C”原则B.“4C”原则C.“5C”原则D.“6C”原

则

,由银行把款项支付给异地受款人的业务被称为(C)

(B)

(C)

(C)

,投资者能够选择(A)

(B)

(A)

(B)

(C)

(D)

(A)

二、多项选择题(本大题共10小题，每小题2分，共20分)

(BCD)

,改善投资环境

(BCD)

、简单、、相互促进的关系E.“口头信用”是其规范形式

(CDE)

(AB)

(ABC)

(ABDE)

(ACDE)

(ACD)

“流量”而非“存量”“存量”而非“流量”

,,支出项目记在贷方

(ABCD)

(ABD)

三、计算题（本大题共2小题，每小题5分，共10分）

,期限为2年。如果工商银行北京分行2年期贷款的年利率

为7%,单利计息；％,按年复利计息，那么，该企业向哪

家银行借款的利息成本较低？

%,货币乘数为5,试计算现金提取率。如果存款准备金率下

降到10%,现金提取率不变，那么新的货币乘数是多少？

四、简答题（本大题共6小题，每小题6分，共36分）

O

一是流通中的货币都是信用货币，只要由现金和银行存款组

成。

二是信用货币都是通过金融机构的业务活动投入到流通中去

的。三是国家通过中央银行的货币政策操作对信用货币的数

量和结构进行管理调控。

中央银行是“银行的银行”。中央银行只与商业银行和其它

金融机构发生业务往来，不与工商企业和个人发生直接的信

用关系。

O

（-）财产管理职能（-）融通资金职能（三）协调经济关系职能

（四）社会投资职能。（五）为社会公益事业服务的职能。

O

,,被保险人遵守的保证事项，或者说是被保险人对保险人的

所尽义务的承诺。

成本推动通货膨胀又称成本通货膨胀或供给通货膨胀，是指

在没有超额需求的情况下由于供给方面成本的提高所引起的

一般价格水平持续和显著的上涨。来自供给方面的冲击主要

是受国际市场供给价格和数量的变化，农业的丰欠以及劳动

生产率变化而造成的“工资推动”或“利润推动”。

五、论述题（本题14分）

货币政策指政府、中央银行和其它有关部门所有有关货币方

面的规定和采取的影响金融变量的一切措施。法定存款准备

金是指法律规定金融机构必须存在中央银行里的，这部分资

金叫做法定存款准备金，法定存款准备金政策就是货币政策

的一种，是靠货币的供给来对经济进行调控的行为。当中央

银行提高法定准备金率时，商业银行可提供放款及创造信用

的能力就下降。因为准备金率提高，货币乘数就变小，从而

降低了整个商业银行体系创造信用、扩大信用规模的能力，

其结果是社会的银根偏紧，货币供应量减少，利息率提高，

投资及社会支出都相应缩减。反之，亦然。而提高法定存款

准备金率，一方面能够直接冻结银行一定数量的流动性；另

一方面具有乘数效应，产生多倍收缩货币的作用。而调整法

定存款准备金率对于中央银行来说是成本低且迅速的调整经

济的货币手段。以来，中国经济快速增长，但经济运行中的

矛盾也进一步凸显，投资增长过快的势头不减。而投资增长

过快的主要原因之一就是货币信贷增长过快。提高存款准备

金率能够相应地减缓货币信贷增长，保持国民经济健康、协

调发展。

一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分)

(C)

(B)

T实物货币T信用货币TT金属货币T信用货币T电子货币

一信用货币—金属货币TT信用货币T实物货币-►电子货币

(D)

%,通货膨胀率为5%,则实际利率为(C)

%%%%

(B)

(D)

(B)

(B)

“银行流动性的强弱取决于其资产的迅速变现能力”的经营

管理理论是(C)

《巴塞尔协议》规定商业银行核心资本不能低于风险资产的

(A)

%%%%

(C)

、取款自由、存款有息、为储户保密、取款自由、存款有

息

、取款自由、为储户保密、取款自愿

(D)

(C)

(D)

(C)

,,但不能用来套期保值

,又可用来投机，又不能用来投机

(B)

,,卖出期权的风险有限

(A)

(A)

(B)

(B)

、充分就业、国际收支平衡、，并以此促进经济增长

二、多项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分）

(ABDE)

(BCDE)

、相互促进“挂账信用”的形式

(DE)

(CDE)

(BCD)

(ABCD)

(ACDE)

（BC）

（ABD）

（CD）

三、计算题（本大题共2小题，每小题5分，共10分）

,一年后以每股9元的价格卖出，，在不考虑税收和交易成本

的情况下，试计算该企业此笔投资的年收益率。

存款总额二原始存款X1/（法定存款准备金率+提现率+超额存

款准备金率）

1

=500X6%+8%+6%

=2500（万元）

派生存款总额二存款总额-原始存款额=2500-500=（万

元）

,流通中的货币量为10亿元，试计算同期的货币流通速度。

若货币流通速度变为5,请计算流通中每单位货市的实际购

买力。

（1）MFM0+企业单位活期存款+农村存款+机关团体存款

=13894+32356+2349+5759

二54358（亿元）

（2）M2=Mi+企业单位定期存款+自筹基本建设存款+个

人储蓄存款

+其它存款

=54358+5682+4646+63243+6610

=134539（亿元）

四、简答题（本大题共6小题，每小题6分，共36分）

O

⑴信用货币的概念；

⑵从人民币产生的信用关系来说，人民币是人民银行的负

债，人民币持有人是债权人；

⑶从人民币发行的程序看,人民币是通过信用程序发行出去

的，或是直接由发放货款投放的，

或是由客户从银行提取现钞而投放的。人民币的发行或回笼,

相应要引起银行存款和贷款的变化。

O

利息率和收益率是两个既相互联系，又相互区别的概念；

⑴对于存款来说，由于到期偿还金额与最初投资资本金是一

样的，因此利率与收益率是一样的；

⑵但是对于大多数债权凭证来说,由于二级市场价格是波动

的，债券参与二级市场交易的话，实现的价值就是不确定的,

从而使实现的收益率或高于或低于票面利率;

⑶反映投资者实际获利水平的收益率，可被定义为有效利

率，在正常生活中常常被直接称为利率。

O

.(1)是统一发行银行券的需要；

⑵是建立全国统一的清算机构的需要；

⑶是建立商业银行资金后盾的需要；

⑷是进行金融监督的需要。

⑴媒介资金融通，对社会资源进行再分配；

⑵支持规模经济；

⑶价格发现；

⑷调节宏观和微观经济。

O

⑴通货膨胀使流通领域原来的平衡被打破，使正常的流通受

阻；通货膨胀引起的物价上涨是不均衡的，商品会向价格上

涨更快的地方流动，打破企业之间原有的购销渠道，破坏了

商品的正常流向；

⑵通货膨胀在流通领域制造或加剧供给与需求之间的矛盾,

加深通货膨胀的程度。

O

.(1)可控性不同：一般情况下，财政政策的可控性较强，货

币政策的可控性较弱；

⑵透明度不同：财政政策的透明度高，货币政策的透明度稍

弱；

⑶时滞性不同；财政政策的认识时滞短而决策时滞长，货

币政策的认识时滞长而决策时滞短。

（4）功能效应不同:实施扩张性政策时,财政政策的功能见效

快，货币政策功能受制约较多；而当实施紧缩性政策时，货

币政策的功能能够被灵活运用，财政政策的功能发挥则阻力

较大。

五、论述题（本题14分）

O

当前各国商业银行已普遍认同了经营管理中所必须遵循的

“三性”（安全性、流动性和盈利性）原则。我国也在《中华

人民共和国商业银行法》中明确规定了“安全性、流动性、

效益性”的经营原则。

⑴安全性。安全性是指商业银行应努力避免多种不确定因

素对它的影响，保证商业银行的稳健经营和发展。

①商业银行自有资本较少，经受不起较大损失。②商业银

行经营条件的特殊性，特别需要强调安全性。

③商业银行在经营过程中会面临多种风险，因此保证安全

性经营就必须控制风险。④联系实际。

⑵流动性。流动性是指商业银行能够随时满足客户提存和必

要的贷款需求的支付能力，包括资产和负债的流动性。

①资产的流动性是指资产在不发生损失的情况下迅速变现的

能力，它既指速动资产，又指在速动资产不足时其它资产在

不发生损失的情况下转变为速动资产的能力。②商业银行是

典型的负债经营，资金来源的主体部分是客户的存款和借入

款。客户能够随时提取存款，资金来源的流动性决定了资产

必须保持流动性，资金运用的不确定性也需要资产保持流动

性。③保持资产的流动性，必须分层次搭配资产，形成多层

次的流动性储备，以满足资产流动性的要求。④联系实际。

⑶盈利性。①银行也是企业，追逐利润是其出发点和归宿,

是关系商业银行生存与发展的关键。②盈利水平提高，可增

加投资者收益，增加国家税收，增强银行自身实力。③联系

实际。

昼

一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分）

1.金本位制度下，决定两国汇率水平的基础是（C）

A.购买力平价B.物价指数之比C.铸币平价D.货币的对

内价值之比

解析:本提考核的是对外币值的概念。货币的币值能够从两个

角度来考察，即对内币值和对外币值。

1、对内币值:金属货币本身具有内在价值；信用货币不具备

内在价值，而是代表一定的价值，其币值要看购买商品和支

付劳务费用的能力，也就是货币购买力。2、对外币值:对外

币值就是汇率，是两国货币折算的比率，或者说是以一国货

币所表示的另一国货币单位的“价格”。在金本位制下，两

国货币含金量的比（称铸币平价）是决定汇价的基本依据。

2.提出“价值尺度与流通手段的统一是货币”的经济学家是

（A）

A.马克思B.马歇尔C・庇古D・费雪

解析：价值尺度和流通手段是货币的两个最基本的职能o马克

思说：“价值尺度和流通手段的统一是货币”

3.欧元正式启动的时间是（B）

A.1998年1月1日B.1999年1月1日C,1月1日D.1

月1日

解析：1999年1月1日，欧元正式启动，欧洲经济和货币联

盟中的11国开始使用欧洲单一货币—欧元（EURO）,欧元

是具有独立性和法定货币的超国家货市，具有货币的部分职

能。

4.马克思提出的利息本质观是（D）

A.利息是人们放弃货币流动性的报酬B.利息是货币所有者

因出让货市使用权而从借款人那里获得的补偿

C.利息是资金短缺者从市场上筹集资金的成本D.利息是剩

余价值的特殊转化形态，是利润的一部分

利息:西方经济学家从借贷关系表面出发,认为利息是货币所

有者因出让货币使用权而从借款人那里获得的补偿，或者说

是资金短缺者从市场上筹集资金的成本。从本质上说，利息

是剩余价值的特殊转化形态，是利润的一部分。

5.我国三家政策性银行成立的时间是（B）

A.1993年B.1994年C.1995年D.1996年

解析:政策性金融机构是指:专门从事政策性金融活动，支持

政府发展经济，促进社会全面进步，配合宏观经济调控的金

融机构。我国现有的政策性金融机构（1994年组建的）有国

家开发银行、中国农业发展银行、中国进出口银行。

6.以经营工商业存、放款为主要业务的金融机构是

（B）

A.中央银行B.商业银行C.投资银行D.证券公司

解析:本题考核的商业银行的性质。商业银行是各国金融机构

体系中最重要的组成部分，是通过吸收单位和个人的存款，

从事贷款发放、投资等获取利润的企业。其性质是:以追求利

润为目标的、以经营金融资产和负债为对象、综合性、多功

能的金融企业。

7.我国的中央银行是（C）

A.中国工商银行B.中国银行C.中国人民银行D.中国农

业银行

解析:中国人民银行是我国的中央银行,代表国家管理全国的

金融业，是政府机构的组成部分。

中国人民银行是1984年12月1日在华北银行、北海银行、

西北农民银行的基础上合并组成的。

1983年9月，国务院决定中国人名银行专门行使中央银行的

职能，同时成立中国工商银行，办理有关具体业务。

8.商业银行的资产中最具流动性的是（A）

A.现金资产B.通知贷款C.短期证券D.短期贷款

解析:流动性。是指商业银行能够随时满足客户提存和必要的

贷款需求的支付能力。速动资产是商业银行资产中最具有流

动性的，它包括现金资产、存放中央银行的准备金存款和存

放同业的款项。一般来说商业银行的速动资产被称为第一级

准备。

9.属于商业银行非交易账户的是（B）

A.货币市场存款账户B.储蓄存款C.可转让支付命令账户

D.活期存款

解析:留西方国花朗羸业银行为例，存款服务的种类主要有:

存交易帐户<可转让支付命令账户

款J

服）I货币市场存款账户

务

的

种

非交易账户储蓄存款

（储蓄账户）I

定期存款

10.下列属于不可保财产的是（C）

A.古币B.艺术品C.货币D.码头

解析:业财产保险按性质及其价值表现形式可分为可保财产、

特约承保财产和不保财产三种。

不可保财产主要包括:土地、矿藏、矿井、森林、货币、票证、

有价证券，文件等。

11.我国深沪证券市场采取的交割模式为（B）

A.T+0B.T+1C.T+3D.T+5

解析:交割期一般都采用“T+日期”模式。如“T+1”表示

在交易日后的1个工作日交割，我国深沪证券市场采用的是

无纸化的，交易所集中统一登记托管的交易组织机构，因此

实现成交后的立即交割时没有问题的，90年代初我国深沪证

券曾实行“T+0”的叫个模式，后来为了抑制市场投机活

动改为T+1模式。

12.关于利率与债券市场价格变动关系的正确表述是

(B)

A.二者正相关B.二者负相关C.二者不相关D•二者关系

不确定

解析:利率变动是债券价格变动的直接影响因素，利率上升,

债券价格下跌，利率下跌，债券价格上升。因此在进行债券

投资管理时，必须重视利率的变化。

13.基金单位总规模固定且投资者只能在流通市场上购买或

变现基金单位的是(A)

A.封闭式基金B.开放式基金C.公司型基金D,契约型基

金

解析:按发行后基金单位可否赎回划分,投资基金可分为开放

式基金和封闭式基金。

开放式投资基金的基金单位总量是可变，在每个营业日，投

资者能够向基金管理人申购基金单位，也能够要求基金管理

人赎回基金单位。

封闭式基金一经设立，基金单位总规模就固定了，投资者再

要购买单位，只能到流通市场上去从基金投资者那里购买，

基金投资者要想变现所持的基金单位，也不能要求基金管理

人赎回，只能在流通市场上卖出。

14.在直接标价法下，各汇率数值间的关系正确的是

(D)

A.买入汇率＞中间汇率＞卖出汇率B.中间汇率〉卖出汇率

＞买入汇率

C.中间汇率〉买入汇率〉卖出汇率D.买入汇率V中间汇率

V卖出汇率

解析:买入汇率是银行买入外汇是使用的价格,卖出汇率是银

行卖出外汇时的价格，买入汇率与卖出汇率的算术平均值为

中间汇率。现钞买入价是银行买入外钞的价格，低于外汇买

入价。

外汇买卖一般均集中在商业银行等金融机构。它们买卖外汇

的目的是为了追求利润，方法就是贱买贵卖，赚取买卖差价,

商业银行等机构买进外币时所依据的汇率叫”买入汇率

"(BuyingRate),也称”买价“；卖出外币时所依据汇率叫"

卖出汇率”(SeilingRate),也称“卖价”，买入汇率与卖出汇

率相差的幅度一般在千分之一至千分之五，各国不尽相同，

两者之间的差额，即商业银行买卖外汇的利润。买入汇率与

买出汇率相加，除以2,则为中间汇率

15.我国的居民储蓄存款处于(C)

A.Mo层次B.Mi层次C.M2层次D.不确定

解析：我国当前货币层次划分法

M0二流通中现金

M仁M0+企业单位活期存款+农村存款+机关团体部队存款

M2=M1+企业单位定期存款+自筹基本建设存款+个人储蓄

存款+其它存款

16.商业银行保有的存款准备金与流通于银行体系之外的现

金之和是(C)

A.货币供应量B.狭义货币C.基础货币D.广义货币

解析:基础货币

在货币供给创造机制中，基础货币占有重要地位。

基础货币的构成:商业银行在中央银行的存款准备金与流通

于银行体系之外的现金这两者的总和，

表示为B=R+C.{B为基础货币，R为商业银行保有的存款准

备金（含法定存款准备金和超额准备金），C为流通于银行体

系外的现金}基础货币表现为中央银行的负债。

17.20世纪70年代西方发达国家的货币政策中介目标转向

采用（B）

A.利率B.货币供应量C.货币发行D.贷款规模

解析:货币政策的中介目标

由于政策传导是一个很长的过程，因而需要设置中介目标以

了解政策贯彻是否有效、是否得力。货币政策的中介目标要

符合以下要求：

1）中央银行能够加以控制；

2）中央银行能够及时取得有关中介指标的准确数据，据以分

析监测；

3）它与货币政策最终目标关系紧密。

在西方国家一般是选择利率（30年代普遍采用）或货币供给

量（70年代以后，随着固定汇率制度的崩溃和通货膨胀的加

剧，各国普遍采用）。我国主要是货币发行、货币供给量、贷

款规模等，并根据经济形势变化进行调整。

18.具有存款派生能力的金融机构是（C）

A.证券公司B.投资银行C.保险公司D.商业银行

解析:存款派生能力是指商业银行机构根据吸收的存款对企

业发放一比新贷款，这笔贷款又将会以存款的方式进入借贷

单位，在银行开立的账户，或进入商业银行的另一家机构，

其结果就是新增加一比存款。

19.马克思认为货币需要量与单位货币流通速度的变动关系

是（B）

A.正向B.反向C.无关D.不确定

解析:马克思的论述是以存在金流通和大量黄金储藏为假定

条件的。决定流通中货币量因素:商品销售量；商品价格；单

位货币流通速度。

其关系可列式如下：

一定时期中待销售的商品数量,单位商品价格

流通中货币需要量

单位货币流通速度

20.社会总供给会从商品数量、价格等多方面影响（A）

A.货币需求量B.利率水平C.货币乘数D,基础货币

解析:社会总供给与货币需求

在商品货币经济条件下，社会总供给表现为商品生产和流通

的统一过程。无论是组织生产或实现销售，都需要一定量的

货币为之服务，提出对货币的需求。社会总供给从商品、劳

务数量和价格诸方面影响货币的需求量。

二、多项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分）

21.货币作为支付手段发挥作用的场所有（ACDE）

A.财政收支B.购买商品

C.银行发放贷款D.薪金支付

E.偿还赊销款项

解析:支付手段是指货币作为价值的单方面转移。货币的支付

手段的职能最初是由商品赊销时引起的,在偿还赊销款项时,

货币已经不是作为商品交易的媒介，而是作为价值的独立存

在进行单方面转移。作为支付手段必须是现实的货币。

22.国家信用在经济生活中的积极作用体现在

（ADE）

A.是解决财政困难的较好途径B.能够引导企业加快技术改

造C.促进了商品交换D.能够筹集大量资金，改善投资环境,

创造投资机会E.能够成为国家宏观经济调控的重要

手段

解析:国家信用：中央政府以国家的名义同国内外其它信用主

体之间所结成的信用关系。分内债和外债。内债主要采取政

府债券发行方式。

国家信用在经济生活中起着积极的作用：（1）是解决财政赤

字的较好途径

（2）能够筹集大量资金，改善投资环境，创造投资机会。（3）

成为国家宏观经济控制的重要手段

23.可作为动产信托标的物的有（ABE）

A.交通工具B.设备C.土地D.房地产E,原材料

解析:是属于财产信托的一种。动产信托是指能自由移动而不

改变性质，形状的财产，如交通