技术方案现金流量表的编制

第一篇工程经济一一1Z101040技术方案现金流量表的编制技术方案现金流量表一、投资现金流量表概念：它以技术方案建设所需的总投资作为计算基础，反映技术方案在整个计算期（包括建设期和生产运营期）内现金的流入、流出和净现金流量，是计算评价指标的基础。目的：可计算技术方案的财务内部收益率、财务净现值和静态投资回收期等经济效果评价指标，并可考察技术方案融资前的盈利能力，为各个方案进行比较建立共同的基础。根据需要，可从所得税前和（或）所得税后两个角度进行考察，选择计算所得税前和（或）所得税后指标。考察技术方案融资前的盈利能力。mwwy人一■一•万尤•wm-tmu czn .■【例题】通过技术方案投资现金流量表可计算技术方案投资（）。A.财务净现值率 B.财务内部收益率 C.财务净现值D.资产负债率E.投资回收期『正确答案』BCE『答案解析』本题考查的是投资现金流量表。通过技术方案投资现金流量表可计算技术方案投资的财务内部收益率、财务净现值和静态投资回收期等经济效果评价指标。二、资本金现金流量表从技术方案权益投资者整体（即项目法人）角度出发，以技术方案资本金作为计算的基础。目的：用以计算资本金财务内部收益率，反映在一定融资方案下投资者权益投资的获利能力，用以比选融资方案，为投资者投资决策、融资决策提供依据入【例题】资本金现金流量表是以技术方案资本金作为计算的基础，站在（）的角度编制的。A.项目发起人 B.债务人C.项目法人 D.债权人『正确答案』C『答案解析』本题考查的是资本金现金流量表。资本金现金流量表是从技术方案投资者整体（即项目法人）角度出发的。【例题】在资本金现金流量表中，列入现金流出项目的是（）。A.政府补贴 B.借款本金偿还C.回收固定资产余值 D.增值税销项税额『正确答案』B『答案解析』本题考查的是资本金现金流量表。资本金现金流量表是从技术方案权益投资者整体（即项目法人）角度出发，以技术方案资本金作为计算的基础，把借款本金偿还和利息支付作为现金流出。三、投资各方现金流量表从技术方案各个投资者的角度出发，以投资者的出资额作为计算的基础，用以计算技术方案投资各方财务内部收益率。只有技术方案投资者中各方有股权之外的不对等的利益分配时，投资各方的收益率才会有差异，此时常常需要计算投资各方的财务内部收益率，以看出各方收益是否均衡，或者其非均衡性是否在一个合理的水平。序号项目合计计算期1234n1现金流入1.1实分利润1.2资产处置收益分配1.3租赁费收入1.4技术转让或使用收入1.5销项税额1.6其他现金收入2现金流出2.1实缴资本2.2租赁资产支出2.3进项税额2.4应纳增值税2.5其他现金流出3净现金流量（1-2）计算指标：投资各方财务内部收益率（%）：四、财务计划现金流量表反映技术方案计算期各年的投资、融资及经营活动所产生的现金流入和流出，用于计算净现金流量和累计盈余资金，考察资金平衡和余缺情况，分析技术方案的财务生存能力，即分析技术方案是否能为企业创造足够的净现金流量维持正常运营，进而考察实现财务可持续性的能力。拥有足够的经营净现金流量是技术方案财务上可持续的基本条件，特别是在技术方案运营初期。技术方案财务生存能力还与利润分配的合理性有关。利润分配过多、过快都有可能导致技术方案累计盈余资金出现负值。出现这种情况时，应调整技术方案利润分配方案。名称编制角度计算指标备注投资现金流量表项目总投资内部收益率、财务净现值、投资回收期;考察融资前盈利能力不体现偿还本金利息资本金现金流量表权益资本资本金财务内部收益率偿还本金，支付利息作为现金流出投资各方现金流量表各个投资者投资各方财务内部收益率当投资和损益分配比例不一致的时候计算财务计划现金流量表投资、融资和经营活动的现金流量反映技术方案的财务生存能力【例题】能够反映项目计算期内各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析项目财务生存能力的现金流量表是（）。A.项目资本金现金流量表B.投资各方现金流量表C.财务计划现金流量表D.项目投资现金流量表『正确答案』C『答案解析』本题考查的是财务计划现金流量表。财务计划现金流量表反映技术方案计算期各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析技术方案的财务生存能力。【例题】某技术方案有三个投资者共同投资。若要比较三个投资者的财务内部收益率是否均衡，则适宜采用的现金流量表是（）。A.投资现金流量表 B.资本金现金流量表C.投资各方现金流量表 D.财务计划现金流量表『正确答案』C『答案解析』本题考查的是投资各方现金流量表。投资各方现金流量表是分别从技术方案各个投资者的角度出发，以投资者的出资额作为计算的基础，用以计算技术方案投资各方财务内部收益率。现金流量表的构成要素一、收入营业收入产品销售量（或服务量）义产品单价（或服务单价）【提示1】根据市场份额、运营负荷等确定年产量：投产期；达产期。【提示2】生产多种产品和提供多项服务的。分别计算或折算为标准产品或服务的营业收入补贴收入增值税，定额补助以及其他形式补助。二、投资一种价值垫付行为。总投资=建设投资+建设期利息+流动资金（一）建设投资在技术方案建成后按有关规定建设投资中的各分项将分别形成固定资产、无形资产和其他资产。固定资产的残余价值（一般指当时市场上可实现的预测价值）对于投资者来说是一项在期末可回收的现金流入。形成的无形资产和其他资产原值可用于计算摊销费。（二）建设期利息筹措债务资金时在建设期内发生并按规定允许在投产后计入固定资产原值的利息，即资本化利息。分期建成投产的技术方案，应按各期投产时间分别停止借款费用的资本化，此后发生的借款利息应计入总成本费用。（三）流动资金流动资金系指运营期内长期占用并周转使用的营运资金，不包括运营中需要的临时性营运资金（如短期借款）。流动资金的估算基础是营业收入、经营成本和商业信用等，因此，流动资金估算应在营业收入和经营成本估算之后进行。流动资金=流动资产一流动负债。在技术方案寿命期结束时，投入的流动资金应予以回收。（四）技术方案资本金,非债务性资金；.一般不得以任何方式抽回；,确定技术方案产权关系的依据，获得债务资金的信用基础；4.形态可以是现金，也可以是实物、工业产权、非专利技术、土地使用权、资源开采权作价出资，但必须经过有资格的资产评估机构评估作价。以工业产权和非专利技术作价出资的比例一般不超过技术方案资本金总额的20%（经特别批准，部分高新技术企业可以达到35%以上）。【2018考题】技术方案资本金的出资方式除现金外，还可以采用的出资形态包括经过有资格的资产评估机构评估作价后的（）。A.实物B.工业产权C.非专利技术D.土地使用权E.股票『正确答案』ABCD『答案解析』本题考查的是投资。资本金出资形态可以是现金，也可以是实物、工业产权、非专利技术、土地使用权、资源开采权作价出资，但必须经过有资格的资产评估机构评估作价。【例题】关于技术方案资本金的说法错误的是（）。A.投资者投入的部分 B.项目法人承担利息和债务C.投资者可以转让其出资 D.项目法人不承担利息和债务『正确答案』B『答案解析』本题考查的是技术方案现金流量表。技术方案资本金（即项目权益资金）是指在技术方案总投资中，有投资人认缴的出资额，对技术方案来说是非债务性资金，项目法人不承担这部分资金的任何利息和债务；投资者按其出资的比例依法享有所有者权益，也可以转让其出资，但一般不得以任何方式抽回。三、经营成本总成本外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费+修理费+折旧费+摊销费+利息支出+其他费用经营成本总成本费用一折旧费一摊销费一利息支出；外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费+修理费+其他费用【提示】经营成本与融资方案无关（属于融资前分析）【2018考题】技术方案现金流量表中经营成本计算的正确表达式是（）。A.经营成本=总成本费用一工资福利费一摊销费一利息支出B.经营成本=总成本费用一折旧费一摊销费一利息支出C.经营成本=外购原材料、燃料及动力费+折旧费+财务费用+摊销费D.经营成本=外购原材料费用+利息支出+修理费+其他费用『正确答案』B『答案解析』本题考查的是经营成本。经营成本=总成本费用一折旧费一摊销费一利息支出或者经营成本=外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费+修理费+其他费用。【例题】已知某项目的年总成本费用为2000万元，年销售费用、管理费用合计为总成本费用的15%,年折旧费为200万元，年摊销费为50万元，年利息支出为100万元。则该项目的年经营成本为（）万7LoA.1750B.1650C.1350D.650『正确答案』B『答案解析』本题考查的是经营成本。经营成本=总成本费用一折旧费一摊销费一利息支出=2000—200-50-100=1650（万元）。【例题】某技术方案建设投资为1300万元，该技术方案经营期为18年，经营期每年总成本费用为300万元，折旧费和摊销费占总成本费用的20%,若直接将总成本费用列入技术方案投资现金流量表的现金流出，则会多计现金流出量合计（）。A.300万元B.600万元C.1080万元D.1300万元『正确答案』C『答案解析』本题考查的是经营成本。300X18X20%=1080万元，因为经营成本是非付现费用，所以需要把折旧和摊销扣除，之所以这样处理，是因为最开始投资的“固定资产和无形资产”已经作为了现金流出，后期不能重复扣除了。四、税金包括增值税、消费税、资源税、城市维护建设税和教育费附加、地方教育费附加、环境保护税、关税、所得税等，有些行业还包括土地增值税。此外还有车船税、房产税、土地使用税、印花税和契税等。（-）增值税工程项目投资构成中的建筑安装工程费、设备购置费、工程建设其他费用中所含增值税进项税税额，应根据国家增值税相关规定实施抵扣。但是，为了满足筹资的需要，必须足额估算技术方案建设投资，为此，技术方案建设投资估算应按含增值税进项税额的价格进行。同时要将可抵扣固定资产进项税额单一列示，以便财务分析中正确计算固定资产原值和应纳增值税。【例题】技术方案经济效果评价中，关于增值税的说法，错误的是（）。A.增值税是价外税，纳税人缴税，最终由消费者承担B.增值税关系到纳税人的经营成本和经营利润C.销项税额应向买方收取D.进项税额为纳税人购进货物或者接受应税劳务，支付或负担的增值税额『正确答案JB『答案解析』本题考查的是税金。选项B：增值税是价外税，纳税人缴税，最终由消费者承担，因此与纳税人的经营成本和经营利润无关；增值税税额不影响经营成本和经营利润，不在利润表中予以体现，其实质是代税务机关收取的税费。（二）消费税从价定率应纳消费税额=销售额X比例税率从量定额应纳消费税额=销售数量X定额税率复合计税应纳消费税额=销售额X比例税率+销售数量X定额税率（三）资源税实行从价定率和从量定额计算税额：.从价定率办法。应纳资源税额=计税销售额X比例税率.从量定额办法。应纳资源税额=计税销售数量X单位税额（四）土地增值税按四级超率累进税率计算：土地增值税税额=增值额又适用税率（五）附加税（城市维护建设税+教育费附加+地方教育附加）以增值税和消费税