《财务分析（第2版）》课件 项目八 财务报告其他重要信息分析

学习目标学习目标 2008年7月11日，鞍钢股份发布第四届董事会第二十七次会议决议公告，宣布董事会批准了《关于调整部分固定资产折旧年限的议案》(简称《议案》)。《议案》规定，从2008年1月1日起对公司部分固定资产折旧年限进行调整，对2008年以后新增的电子设备和运输工具采用新企业所得税法规定的最低折旧年限，对常年处于震动、超强度使用的设备采取缩短折旧年限的方法，具体调整方案见表8—1。财务分类变更前折旧年限变更后折旧年限2008年新增电子设备15年3年动力设备11年3年工具及仪器7年3年管理工具5年3年2008年新增运输设备运输设备10年处于震荡/超强度设备动力设备11年6.6年工具及仪器7年机械设备10年6年《议案》还公布了会计估计变更对公司的影响：本次会计估计变更对公司的主营业务范围无影响，预计影响公司2008年利润总额减少人民币16800万元，企业所得税支出减少人民币4200万元，净利润减少人民币12600万元，预计影响公司2008年末净资产减少人民币12600万元。鞍钢股份为什么要大规模调整固定资产折旧年限呢?鞍钢股份在《议案》中指出：本次会计估计变更有利于企业充分利用国家税收政策，实现公司固定资产核算与管理的一致性，并可减少企业所得税纳税支出，节省现金流量，加速设备、技术更新改造速度，从而提高公司的市场竞争力，符合企业可持续发展的战略目标。任务一任务一会计政策变更、会计估计变更和差错更正(一)会计政策及其具体内容会计政策是指企业在会计确认、计量和报告中所采用的原则、基础和会计处理方法。企业在会计我国企业当前披露的会计政策项目我国企业当前披露的会计政策项目>(1)合并政策，是指编制合并会计报表所采纳的原则(2)外币折算，是指外币折算所采用的方法，以及汇兑损益的处理>(3)收入的确认，是指收入确认的原则>(4)存货的计价，是指企业存货的计价方法>(5)长期投资的核算，是指长期投资的具体会计处理方法>(6)坏账损失的核算，是指坏账损失的具体会计处理方法>(7)借款费用的处理，是指借款费用的具体会计处理方法>(8)其他，是指无形资产的计价及摊销方法、财产损益的处理、研究与开发费用的处理等>(8)其他，是指无形资产的计价及摊销方法、财产损益的处理(二)会计政策变更的含义与条件会计政策变更是指企业对相同的交易或事项由原来采用的(1)法律、行政法规或者国家统一的会计制度等要求变更。(三)会计政策变更对企业财务状况质量分析的影响>在很多情况下，企业有可能出于其他方面的考虑(如运用新的会计政策，有可能导致企业所披露的财务信息更有利于企业管理层对其业绩的展示)而变更会计政策。企业财务信息的使用者应当对这种可能性有所警惕。会导致企业在不同的会计年度之间财务信息出现不可比性。在对企业不同年度之间的财务信息进行比较时，应当对这种因会计政策变更而导致的财务信息的不可比性予以关注。会计估计是指企业对其结果不确定的交易或事项以最近可利用的信息为基础所作的判断。【小思考】(二)会计估计变更的原因(二)会计估计变更的原因会计估计变更是指由于资产和负债的当前状况及预面价值或者资产的定期消耗金额进行调整。计估计进行修订。会计估计变更的依据应当真实、可靠0(二)会计估计变更对企业财务状况(二)会计估计变更对企业财务状况质量分析的影响>有可能导致企业所披露的财务信息更有利于企业管理层对其业绩的展示而变更会计估计。会导致企业在不同的会计年度之间财务信息出现不可比性。在对企业不同年度之间的财务信息进行比较时，应当把这种因会计估计变更而导致的财务信息的不可比性予以剔除。>为了防止企业利用会计估计调节年度间的盈亏状况，我国新的企业会计准则对企业关于会计估计的处理进行了规范。例(一)前期差错产生的原因(1)采用法律或会计准则等行政法规、规章所不允许的会计政策(7)提前确认尚未实现的收入或不确认已实现的收入(二)关注企业前期差错的信息质量应该注意相当多的上市公司披露的前期差错在对企业盈亏的影响上呈现出特定会计期间方向一致性的特征。警惕企业滥用会计政策和会计估计及其变更的情形。例如，有的上市公司在某些年度的管理费用、销售费用出现负数，有的上市公司的期间费用随意增减等。会计政策变更会计估计变更前期差错更正任务二关联方关系及其交易的披露理解关联方及其交易对企业财务状况质量一、与关联方关系及其交易有关的概念一、与关联方关系及其交易有关的概念一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重(3)与该企业受同一母公司控制的其他企业(8)该企业的主要投资者个人及与其关系密切的家庭成员(9)该企业或其母公司的关键管理人员及与其关系密切的家庭成员(10)该企业主要投资者个人、关键管理人员或与其关系密切的家庭成员控制、共同控制或施加重大影响的其他企业仅与企业存在下列关系的各方，不构成企业的关联方：(1)与该企业发生日常往来的资金提供者、公用事业部门、政府部门和机构。(2)与该企业发生大量交易而存在经济依存关系的单个客户、供应商、特许商、经销商或代理商。(3)与该企业共同控制合营企业的合营者。(4)仅仅同受国家控制而不存在其他关联方关系的企业。关联方交易，是指关联方之间转移资源、劳务或义务的行为，而不论是否收取价款。(2)母公司和子公司的业务性质、注册地、注册资(3)母公司对该企业或者该企业对子公司的持股比例和表决权比例。需要表现较多利润的关联方以低于市场正常水平的价格提供产品或劳务，以高于市场正常水平的价格购买产品或劳务。这样，就可以把其他关联方的利润转移到需要表现较多利润的关联方，从而将其"【小思考】与关联方关系及其交易有关的概念关联方交易对关联方交易的披露关联方及其交易对企业财务状况质量任务三资产负债表日后事项掌握资产负债表日后事项的含义和种类,理解资产负债表日后事项对企业财务状况一、资产负债表日后事项的含义及其种类一、资产负债表日后事项的含义及其种类(一)资产负债表日后事项的含义按照新企业会计准则的表述，资产负债表日后事项，是指资产负债表日至财务报告批准报出日之间的有利或不利事项。其中，财务报告批准报出日，是指董事会或类似机构批准财务报告报出的日期。(二)资产负债表日后事项的种类调整事项是指资产负债表日后获得新的或进一步的证据，有助于对资产负债表日所反映的收入、费用、资产、负债以及所有者权益进行调整。者需要调整该项资产原先确认的减值金额。(3)资产负债表日进一步确定了资产负债表日前发生了减值或者需要调整该项资产原先的减值金额。(4)资产负债表日后发现了财务报表舞弊或差错。【小思考】由董事会制定的利润分配方案应作为调整事项处理吗?非调整事项是资产负债表日后才发生或存在的事项。这类事项不影响二、资产负债表日后事项对企业财务状况质量分析的影响资产负债表日后事项的含义及其种类资产负债表日后事项对企业财务状况质量分析的影响任务四财务报表舞弊及其识别财务报表舞弊是指财务报表提供者有意识地对财务报表中披露的重要信息进行粉饰或编造，欺骗报表使用者以达到牟取私利的目的。主要包括以下类型：对财务报表据以编制的会计记录或凭证文件进行操纵、伪造或更改；提供虚假的交易、事项或其他重要信息；对数量、分类、提供方式或与披露方式有关的会计原则有意误用；对财务报表数据进行人为编造。财务报表舞弊与财务报表错报不同财务报表舞弊与财务报表错报不同(二)上市公司财务报表舞弊的动机(二)上市公司财务报表舞弊的动机通过财务报表舞弊向债权人展示其盈利能力以方便举债。这些公司由于种种原因往往难以在短期内盈利，于是财务报表舞弊就成为一根理想企业管理者却可能利用自己的权力和信息优势，通过财务报表舞弊手段虚增企业业(1)改善二级市场形象(2)配合机构投资者进行二级市场炒作而从中渔利(3)由于缴税需要上市公司实实在在的现金流出，因此如何通过财务报表舞弊减少应纳税额就可能成为上市公司考虑的问题。(三)上市公司财务报表舞弊的危害(三)上市公司财务报表舞弊的危害(四)上市公司财务报表舞弊的特点(四)上市公司财务报表舞弊的特点●金额较大●手段繁多●隐蔽性强●社会危害性大售出去的产品价值或没有达到收入确认条件的销售金额计算到当期上市公司的资产负债表上出现大量“应收账款”,利润表上出现目"没有相应增加时，就应该怀疑该公司是否在利用赊账交易操纵利对于应收账款数额巨大的企业，坏账准备金一个百分点的变化都可能造成净利润的急剧变化。由于坏账准备计提比例属于会计估计留给企业自主操纵的空间很大。备金则可以增加以后年度的利润，以达到操纵的目的。公司存货采用不同的计价方法，对公司的盈利状况、资产状况会产生不同的影响。若期末存货估价过高，则会虚增公司。尽管会计制度对企业的会计政策变更规定了严格的条件，但实务中许多上市公司还是随意变更存货计价方法，以达到调节利润的目的。(六)利用固定资产投资操纵利润(七)利用所得税返还调节利润清算完毕，就先以"应收账款"或“其他应收款”的形式挂在(八)利用关联方交易调整利润上市公司利用关联方交易操纵利润的方法主要有：利用关联方交易购销业务操纵利润；通过资金拆借，向关联企业收取资金占用费；利用关联企业间的托管经营调节利润；另编制合并报表时，未抵消与其子公司之间的关联交易，也未按股权协议的比例合并子公司，从而虚增巨额资产和利润。(九)利用非关联方利益输送由于拟上市企业对于重大关联交易负有详细披露的义务，因此有企业开始进行隐蔽的、灰色的非关联方交易以规避披要有员工减薪、供应商减价供应、经销商加价提货甚至囤货、重要股东通过其他公司为拟上市公司报销费用或虚增收入非关联方实际上也是利益相关者，只是没有达到关联方标准而(十)利用"以前年度损益调整"项目调节利润以前年度损益调整主要是对以前年度损益核算的不准确或司将其作为调节利润的阀门。有的公司利用以前年度损益调上市公司粉饰财务报表的手段还有哪些?美国永道(Coopers&Lybrand)会计师事务所认为当出现以下情形时就应该特别注意企业是否会进行财务报表舞弊：(2)因宏观经济变化或其他情况导致产能过剩；(3)迫切需要维持有利的盈余记录以维持股价；(4)成本增长超过收入或遭受低价进口品的竞争；(9)上马新项目或市场竞争加剧需要追加大量新资金；极有可能导致公司财务报表舞弊的公司环境特征：(2)前两年平均净资产报酬率达到10%,今年行业不景气的公司；(二)财务报表舞弊的技术识别(二)财务报表舞弊的技术识别资金、应收账款、存货、