企业资金筹措与预测培训课件

第3章

资金筹措与预测

【学习目标】掌握企业筹资的渠道和方式掌握资金需要量的预测方法掌握权益资金和负债资金筹措的方式、特点和要求熟悉筹集资金的基本原则了解筹资的分类与意义3.1企业筹资概述企业筹集资金是指企业向外面有关单位和个人以及从企业内部筹措和集中生产经营所需资金的财务活动。筹集资金是企业资金运动的起点，是决定资金运动规模和生产经营发展程度的重要环节。ToTop3.1.1企业筹资的动机企业筹资的基本目的是为了自身的生存和发展。3.1.2筹资的要求筹资规模适当筹资时间及时筹资来源合理筹资方式经济ToTop3铲.笔1争.姑3足筹掠资锻的耗渠择道穷与肠方糕式筹户资漂渠搞道（1）促国吴家口财削政痒资炎金（2）黎银手行滨信夜贷省资汪金（3）阁其列他前金羡融教机涉构朋资妈金（4）疏其优他晓企响业贡资繁金（5）炸居冷民状个截人捉资细金（6）须企扎业夏自把留导资寄金T蛇o拒T响o蜡p筹盾资寸方耗式筹师资痒方暑式稀是司指尾可截供么企绢业烤在位筹翁措界资屑金集时合选南用悉的勿具规体民筹恢资爆形逝式掀。积我传国彼企理业葱目壁前再筹赌资液方扎式宪主狭要倘有艘以绝下唇几翼种签：①心吸宽收赢直悬接盖投卡资容；甚②锈发来行枪股泻票仿；③栏利窄用酷留稿存唯收柔益牺；贴④祝向饭银法行拍借蓄款笋；⑤柔利皱用悠商界业祸信土用尸；挥⑥茄发警行香公婚司森债晒券防；⑦奶融掘资泡租敢赁苍；示⑧咸杠孩杆狂收赏购刃。其途中锦：暑①医～条③烫方母式近筹慢措鲜的眠资沾金缸为狂自输有渴资碎金骗，物④炸～使⑧随方超式药筹惠措踢的吹资浙金涂为疼借置入役资稠金辽。T称o革T碗o甜p3巧.头1肠.显4穴筹恳资净的楼分个类按毙照肢资忆金普的摊来声源狱渠独道散分是为登权尚益莲筹声资艰和投负拍债在筹衡资按是照裂筹描资恳是帜否恩通袋过关金长融荐机摔构等分赔为烤直何接努筹外资顽和班间盛接棒筹芒资按攀照基资轰金胶的厕取神得狂方块式药分拔为虑内射源总筹选资扭和客外晴源辜筹失资按躲照义筹油资抵的慎结裹果疫是妙否严在帝资序产牢负潮债蛙表怪上紫得忍以列反壮映卧分抬为自表取内棵筹箱资鸭和臭表寄外孟筹沈资按赶照堤所品筹鹊资授金换使终用幻玉期暴限忍的肃长胁短踩分新为弹短孕期啄筹抹资判和猾长过期任筹卷资T波o和T亡o简p3圈.亏2吗权砍益组资另金炼的心筹然集权伴益泊资宣金烦的酬出劝资昆人糖是汪企峡业普的球所荒有阀者蚕，柏拥双有泉对还企枕业猪净茎资章产霞的秘所社有稠权副。3哪.熟2逗.腰1疾吸坑收妥直愧接招投裂资吸盗收腰投缘瑞资杆的范种宁类（1）浓吸胖收惜国翅家满投糕资（2）泡吸宽收产法间人膨投番资（3）恼吸践收拐个颜人席投隐资T疲o躬T顷o惹p吸包收要投言资性的抗出爽资扯方偏式（1）尺以昂现鼓金建出蜻资（2）听以衔实袋物赶出仆资（3）征以脚工碍业喝产枯权透出折资（4）源以头土类地薄使范用潮权岸出物资T坟o心T勒o把p吸核收请投贯资柴的视程凯序（1）纯确追定胸筹铺资霸数慌量（2）韵联蜘系许投骡资零者（3）袖协骄商猪投系资罩事毒项（4）浮签棵署磨投惜资厘协恶议（5）疑共型享初投沉资匆利仓润T疤o损T巩o测p吸服收睛投艺资粮的情优村缺神点（1）福吸江收面投飞资枪的揭优厕点热是错：云有格利品于疼增仰强申企悲业今信掉誉压、腿有栗利赏于都尽绢快慌形博成帜生席产玩能雹力腊、聪有险利号于帅降砖低馋财脆务雅风剖险音。（2）貌吸劣收塑投趴资顶的墓缺聋点巡寿是股：寻资童金袋成公本弟较条高根、饲容跳易亚分愚散樱企搬业考控趋制蜘权膛。3拼.益2脸.夹2发程行闯普宣通软股股借票地的逗定高义股受票撞是辈有览价舌证拣券久的去一暮种狸主杀要消形努式狂，网是罢指触股孙份队有樱限铜公垂司誉签缘瑞发移的缺证鸦明搅股吸东伞所眯持罩股混份层的崭凭煎证祥。T就o脉T秤o补p股茶票例的内分觉类（1）稍普诉通巨股段票米和救优勿先殿股鹊票（2）抱记馒名胖股核票怎和枯不至记税名瓶股勿票（3）年有愧面床值嘉股织票绩和丽无酷面昼值毁股胁票（4）序始铃发朝股境和抖新晴发国股（5）低国么家职股萌、紧法则人湿股丸、模个蚁人虫股（6）A股堆、B股躺、H股直和N股T项o时T嫌o隆p股展票糟的至价殖值薪和团价吩格（1）所股裤票袋价跪值①专票株面凉价宽值②行账东面忌价妇值③餐清民算垄价透值④轰市跃场浆价胆值⑤蛛内伏在剃价先值（2）靠股盟票们价揪格T趣o席T青o寒p股理价弦指弃数（1）坦股佩价茫指陈数蕉的赖含膨义（2）乌股矛价匆指沙数桶的漆类旗别①拘综产合受性姻指给数肆和总分祝类熔指艇数②谣全寺部坦股脑票吴价搁格让指规数肺和迫成莲份阶股危指保数（3）吉股遭价还指拴数荡的邪编棋制①子道·琼挽斯辜股倘票貌价扛格扭平隶均蕉指惯数②粒上舅证另股及价庸指俗数③泪深而圳骄股晴价赖指尼数T也o询T助o逐p普雹通兔股牺票拔的瞎特辆征（1）纱普吐通灶股呼票庄的迈基芽本予特符征①团普召通荣股转票稿是杨最徐基兄本俭、盒最饭重绸要仓的批股英票②虾普吴通厨股沿票懒是粥标陵准智的晕股称票③百普乳通毫股抢票穴是翼风众险横最蒜大伟的忘股绝票（2）街普反通费股闷票薄的毒功破能①原筹洽资幕功盈能②命投议资丈功叮能T踪蝶o渗T加o置p普党通塞股躬股黎东懂的被权抵利廊和盲义咳务（1）由权殖利①楚公疫司酬管廉理铁权②摸分肝享望盈阿余怠和孤剩懂余乌财懒产鞭要向求约权③撇出帆让累股耳份扮权④宾优载先希认唐股优权（2）欧义尸务T既o衔T正o夫p7裹.股依票袍的畅发望行股等票禽的敬发还行（1）乎股江票编发翻行酸的河规律定骆与遍条热件（2）衬股额票另发暗行渠的沾程束序①咬设奶立犹时愉发郊行居股释票杰的屑程贱序②距增滩资打发嘱行义新哨股斑的冒程蚕序（3）漆股戏票己发响行重方净式圆和岭销爬售甘方山式①励股拥票冬发姐行灾方桌式园：之一巩是肝公据开其间惊接肠发拘行混，河二跳是睛不春公如开揉直陡接悠发掠行②泛股嫁票绪的郑销缓售造方绑式尺：粒一信是她自颤销喇方传式露，谦二底是啄承确销饲方绪式T窑o燃T霞o辨p（偶4午）叉股翻票怎发病行舰价腿格一榨是机等雕价二罗是丘时禁价三乞是非中吸间急价T困o揉T虑o脸p股发票科上敲市（1）排股沟票必上陈市伶的党目尽的（2）扭股昌票夏上讽市衬的妹条婆件（3）酷股撇票搏上纱市议的原暂冬停浆与挖终仰止普价通近股晨筹估资享的绣优起缺伴点T动o沃T塑o墨p3萝.挤2咱.荡3浓发拦行恰优竖先烧股优荡先闲股薯票缺的坑特猪征发举行阁优劲先永股爪的叉动鸽机优迅先皂股屿的引种鹊类优蜘先课股荒股手东兽的迎权陈利优帽先惊股宋筹名资参的义优假缺缠点T姐o院T流o间p3围.由3食负蜘债毯资侍金俱的矩筹衣集负袄债五筹鸦资线是叠与养权做益债筹羊资午性悲质捏不贷同短的偶筹逢资亮方养式寻。起与睬权姥益上筹孩资牙相舟比交，搏负矛债冻筹绣资恒的俩主脂要崇特洪点够是辆：摸筹章集稀的肿资应金互具渴有旁使肃用疯上虏的末时耽间话性婶，边需锈到翼期王偿聚还闸；添不妻论榆企泉业殿经固营秀好占坏碎，鸟需讲固滨定筒支剥付相债随务卸利言息嘴，笛从股而渐形害成盾企为业桶固低定散的贪负街担您；狱但策其陆资民金备成播本辞一例般陵比荷权捞益院筹录资伙成价本绵低深，附且国不顶会笛分分散妇投义资籍者掠对罗企甚业技的冬控蚁制萄权仓。T雪o迷T谢o忙p3葬.请3余.抓1泛向他银疤行饱借斜款向祖银蛋行瓣借挨款促就毅是滩由宗企帮业招根掌据弟借番款离合咐同功从境有广关袜银限行穗和沙非秘银脊行教金泊融协机浴构没，咬如集信蓄托掏投搜资躺公亦司陵、滋保帝险统公延司质、蝴租嘱赁自公锐司贯、顺证级券膏公梢司基、赖企秩业焦集佣团曲所咐属腾的他财愤务呜公权司橡等胆借膏入眠所文需能资闯金京的旧一牲种头筹含资秤方拨式润，星又暗称醒银皱行荒借果款惑筹协资瓣。银勤行吹借傻款品的再种瞒类按朴借粘款饶的裕期翁限格分错类裹、料按岔借等款汪的狗条迷件旋分题类夸、休按授提和供抖贷艰款等的造机拣构涂分塘类T晕o裳T瞎o悔p银财行济借击款很筹云资园的惧程视序（1）寻企窑业衡提恭出球借麦款助申内请（2）剃银摔行邪审接查迫借俩款熄申趁请（3）片银但企映签纠订据借码款步合各同（4）豪企趁业志取廊得闪借趣款（5）演企刃业州还抱本危付四息短滴期丝式借颈款馅的冬信两用散条枕件（1）源信承贷破额灭度（2）睁周葬转和信柱贷霉协耍定T趁o偷T高o魂p（趁3尸）葱补鼻偿五性阁余虹额补趁偿寨性势余宜额升贷茅款躬实绞际出利寨率碌计征算落公坚式沟为淋：（澡4虚）戴借炎款奔抵岗押（辛5雅）友偿患还慈条立件（们6栏）或以反实惧际腐交夸易盆为途贷票款倚条皱件长且期论借茅款勒的被保吗护会性令条紫款（1）谷一犬般君性擦保周护崇条康款（2）戚特告殊共性弊保羡护鸣条传款T惜o呜T租o旋p银认行风借松款虾利崇率绑及筝其倦支饭付跃方丸法（1）丝式短因期小借膜款赏利吗率宇及圈利鞋息仁的获支疑付①届优律惠速利贴率②脏浮隶动驾优务惠黄利短率③炮非唐优涂惠答利必率T抽o洲T寨o凳p借升款希企疮业旷方坚法直支世付愉银助行幅贷园款港利喝息度的莫方煎法贩：①湖利析随邻本磨清何法②菌贴治现确法公铸式忠：③奇加酬息浇法（畏2屿）坝长秩期廉借可款循利战率座及单利担息埋的苏支只付T宫o宗T华o施p企撞业则对煤银冷行揭的困选芦择选拐择胀银融行遍时暖，抱重冬要才的涛是鲜要威选草用渠适增宜性的巧借漆款烦种签类族、凯借摇款航成另本防和命借赌款但条迟件傍，余此目外星还蔽应莫考触虑遇下炉列果有捕关抚因舅素桑：（1）盼银开行葛对违贷郊款判风杠险仗的滴政遵策（2）湿银滨行惩对集企腥业见的本态钻度（3）炭贷津款蝴的语专更业仔化堆程胆度（4）之银鹿行仍的亩稳踪蝶定屈性银福行愈借圾款衰筹缴资持的典优歪缺甩点T寺o贴T跌o厕p3斗.触3旷.介2扣发毕行丘公匙司思债他券债夺券固概惯述（1）修债卷券醒的剥含侮义（2）腰公升司贸债按券痕的辰特随征（3）峰公佛司劲债志券虾的尽基菊本翻要扶素①市债懒券勉的崭面已值②唐债站券作的道期迟限③呢债阁券猴的胀利浪率④抚债系券衬的劫价撕格T恩o余T础o依p公翠司即债罪券舌的捡种负类（1）夜按希债户券水上适是膏否头记尤有令持围券刚人冷的店姓牌名屿或咏名糠称遭，役分魔为蚀记蹄名睛债岗券烘和绒无叔记煎名尖债握券（2）狸按走能衰否确转甘换乖为螺公默司柴股杀票棒，肌分线为校可金转喷换眼债拦券昨和溉不振可踪蝶转腊换包债美券（3）宵按强有忧无叙特养定忧的败财贷产省担希保民，吹分瞎为催抵扎押传债降券洒和豆信佳用只债英券（4）按垃债森权刊人槽是斩否献有蛛权谨参治加吐公躁司盈袄余兄分币配补，汗分那为谈参窄加劝公遍司肥债袖券衣和暴不窝参歌加宋公此司赞债蚊券T拣o度T傅o菌p（槽5北）爽按井利垦率赴的择不卖同拥，粮分用为赛固隐定仪利槽率大债咳券揪和要浮怀动原利堆率肠债呈券（栏6掀）烈按池能装否牛上攻市拾，粒分支为躁上细市训债窗券缸和下非念上景市助债醒券（遗7时）浙按免照识偿昨还尘方腿式补，珍分著为以到跌期悲一弓次柔债淘券仆和去分尘期齐债然券（态8厅）醒按渗照奖其厕他傅特症征上，射分浴为隐收销益顽债样券寨、逆附粗认替股熊权追债荷券婶、凳附毛属自信弱用葵债夺券潜等T刻o击T确o挠p公恭司险债个券贫的嗽发嫂行（1）压发晚行劳公叔司班债宁券内的胃资攻格（2）横发弓行横公辰司励债咳券代的究条蒙件（3）虹公斜司那债兔券义的桶发亚行豪价沫格①要按议期昼付核息练到禁期承还顺本球债住券愉发墙行用价纽奉格饮的穗计公算水（予复偶利赶）或喜者裳：债鄙券驼发牢行所价瓶格荐=夸票鲁面艇金跨额僻×随（肝P型/呼F贴，还i1，蛇n润）共+浪票失面奸金舅额惑×放i2×沃（随P认/种A调，挎i1，忍n耀）T胖o写T贯o把p【荡例办3肝—南1葛】聚甲跑公港司竹发闲行鬼面献值红为室5尊0间0蓄0摊元绣，庄票支面谅年殊利亩率掩为辨8寺％慈，胶期部限呢为近1育0耐年宅，薄每都年夺年猪末许付桨息狐的哪债巩券挥。恳在蚂公朗司母决炎定隶发番行塑债绸券义时棋，残认覆为煮8景％喷的滔利纤率狡是弊合还理砍的旋。尚如蓝果略到领债权券钩正宪式衰发忙行哄时善，丸市鬼场枯上棒的严利扭率津发垂生高变荒化沾，胜那真么帜就鲜要店调毫整宇债颠券妈的坛发违行盖价纽奉格估。梦现梦按梢以沸下扭三爬种柴情翻况伪分绪别君讨卖论扣。资摊金柳市术场昼上架的它利脑率油保钓持葵不革变换，炼则值甲议公零司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