年产10000吨玉米蛋白活性多肽深加工项目可行性研究报告书

年产10000T“玉米蛋白活性多肽深加工”项目可行性研究报告

目录一、摘要……………………3二、公司介绍………………7(一)总经理办公室…………7(二)生产制造中心…………7(三)销售中心………………8(四)利润中心………………8三、技术与产品…………10四、市场分析……………16五、策略分析……………23六、风险分析及控制策略………………26七、管理团队……………28八、财务分析……………29(一)附表附表1：固定资产投资估算表附表1-1：土建工程投资明细表附表1-2：设备投资明细表附表1-3：科技投资明细表附表2：流动资金估算表附表3：投资计划与资金筹措表附表4：总成本费用估算表附表4-1：单位产品生产成本估算表附表5：固定资产折旧及无形和递延资产摊销估算表附表6：利润和利润分配表附表6-1：产品销售收入和销售税金及附加估算表附表7：财务现金流量表(增量全部投资)附表8：银行借款还本付息计算表附件

一、摘要21世纪的生物工程是研究基因和蛋白质的工程，蛋白质工程从某种意义上说，就是研究活性肽。21世纪是活性肽的世纪，活性肽将被广泛应用到医疗、药品、保健品、食品、化妆品、检测等各个领域。活性肽是将玉米蛋白粉通过磨细均质沉降包装干燥等流程最后变为成品。活性肽由于具有食品、保健品、和医药的多重优点，几乎适应各种人群。体健无病的人服用后，可以迅速补充蛋白、消除疲劳、强健身体、提高免疫功能；对体弱和亚健康人群，可以增进健康、调节生理稳态、增进身体活力、提高免疫力；对有各种慢性病人，如心脏病、心脑血管病、糖尿病、慢性肠胃病、哮喘及皮肤病等，可以通过调节生理平衡，使疾病减轻或治愈。肽能全面调节人体生理功能，使人体正常代谢保持稳态，增强和发挥人体生理活性，肽具有不需消化、直接吸收，且吸收速度和静脉注射一样快，吸收率100%，肽不像化学化学药物，没有任何毒副作用，服用十分安全。肽属蛋白，但不是一般人想象的“高蛋白”，而是一种新型的活性蛋白、功能蛋白、特异蛋白。多服不但不会造成“营养过剩”，相反，还可以平衡调节营养，改善“营养过剩”、“营养缺乏”。认识肽对人体健康的重要作用，就可以推测其市场前景，专家认为肽是近几年新兴的朝阳产业，具有巨大的潜在市场，在今后的3-5年内，将会成长壮大，形成保健品的一支新军，成为保健市场的一颗新星，仅就我国糖尿病人而言，不仅人数已占总人数的1／14左右，而且与时俱增，肽不仅是糖尿病人的最好的营养源，而且是没有毒副作用十分安全，不会引发并发症的良药。仅就这一人群的需求，其需要量决不是一两个生产企业能满足的，因此，我们对市场充满信心，这出于我们对产品内在质量的确信。一旦肽的知识被普及，一旦肽为更多的人带来健康，市场的需求将会成几何级数增长，市场前景非常广阔。本产品玉米有较好的前景。(一)总投资构成本项目投入资金14865.56万元，其中，固定资产投资12750.23万元，流动资金投入2115.33万元。在固定资产投资中，建筑工程投资3333.08万元，设备及安装费投资4371.15万元，其他投资5046.00万元(土地投资760万元，专有技术投资3850万元，利息306万元，前期费用130.00万元)。其来源一部分为银行贷款或机构借款5000万元，占项目总投资的33.63%，其余为自筹资金9865.56万元，占项目总投资的66.37%。项目建设资本投资表项目金额(人民币万元)总投资14865.56其中：无形资产3850.00其中：固定资产投入基础设施及建筑3333.08设备投资4163.00设备安装费208.15工程实施前期费用130.00建设期利息306.00土地760.00小计12750.23流动资金2115.33(二)项目建设的规模(1)年产10000T玉米蛋白活性多肽深加工项目(2)总建筑面积46600平方米。其中厂房37500平方米(一期12500平方米，二期25000平方米)，办公楼3000平方米(三层)，研发中心2000平方米(三层)，仓库2100平方米，职工宿舍2000平方米(二层)。(3)公共设施20066平方米。其中，围墙1100平方米，道路2300平方米，绿化16666平方米。(三)项目实施进度整个项目的建设期为一年，从2006年1月——2007年1月，2007年开始投产，生产负荷为50%，2008年(项目开工的第三个年头)项目开始满负荷运转。具体建设进度计划见下表：项目实施进度计划建设期项目1月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月1、立项审批▲2、土地征购及勘察设计▲▲3、设备订购▲▲▲4、土建施工A▲▲▲▲▲5、设备安装▲▲6、人员培训▲▲7、调试生产▲▲8、竣工验收▲(四)投资回收投产后，预计公司在今后三年中的销售额及净利润分别为：2007年：销售额30000万元，净利润13075.70万元；2008年：销售额60000万元，净利润27333.04万元；2009年：销售额60000万元，净利润27333.04万元。依据本公司在营销工程产品与市场的实际销售历程，按最保守的产品市场价格计算，达产年份销售收入60000万元。税后投资利润率为183.99%，财务净现值为160177.67万元，内部收益率为150.92%，投资回收期为2.03年。主要技术经济指标序号项目单位指标备注1总产量吨100002年均销售收入万元600003投资总额其中建设投资流动资金万元14865.5612750.232115.334年均总成本万元18042.915年均上缴税金万元13130.036年均税后利润万元26099.797投资利润率%183.99税后8投资利税率%276.549投资回收期年2.03税后10财务内部收益率%150.92税后11净现值万元160177.67税后12盈亏平衡点%6二、公司介绍(一)公司简介(二)公司所有权结构(三)公司架构本项目的生产组织机构设置在公司原生产及管理机制的基础上，做出合理调整，来组成功能齐全、划分合理、职责明确、运转灵活、协调有力的玉米蛋白活性多肽深加工生产经营管理体系，组织结构图如下：(四)人员岗位安排根据本项目年产10000吨玉米蛋白活性多肽设计要求，人员岗位安排如下表：人员岗位安排表序号岗位班次定员人数备注1实验室2班62化验室3班93原菌室1班44车间办2班45原料处理286选料、清洗1班3做吊环7前处理1班158均质配料1班109种子扩大培养3班910工段检验1班211生化工段3班9包括制冷部分12灌装工段1班21三条线13包装工段1班2414锅炉工3班415机修工2班516搬运工1班417库房518门房319司机520管理人员8合计150人优先安排当地劳动力就业

三、技术与产品(一)技术描述及技术路线1.氨基酸能够彼此以酰胺键(也称肽键)相互连接的化合物称作肽。一种肽含有的氨基酸少于10个就称作寡肽，超过的就称为多肽。氨基酸为50多个以上的多肽便是蛋白质，蛋白质是生命存在的最基本形式。可见多肽是生命之“桥”，蛋白质工程从某种意义上而言就是研究多肽。伴随着分子生物学、生物化学技术的飞速发展，多肽研究取得了惊人的、划时代的飞跃。人们发现存在于生物体的多肽有数万种，并且发现所有的细胞均能合成多肽。同时，几乎所有的细胞也都受多肽调节，它涉及激素、神经、细胞生长与生殖等各个领域，多肽对改善与调整人类健康水平将发挥主要的作用，所以专家们认为：21世纪是一个多肽的世界。2.活性多肽，是由几个至几十个氨基酸构成的亚蛋白质结构比蛋白质更易吸收，在体内具有一定的生理功能。医学分子生物学、蛋白质化学的飞速发展，推动着活性多肽研究的迅速深入。现已发现人体组织有210种细胞，国内外专家研究证实：活性多肽可作为细胞内部、细胞与细胞之间以及器官与器官之间传递信息的信使，完成细胞信号的传递和转导。对多肽结构和功能的研究结果表明：膳食中的活性多肽，可直接被肠粘膜吸收，并表现出其所有的生理功能。也就是说膳食中的多肽除了作为营养物质的作用外，还具有调节机体生理功能的作用。活性多肽物质的研究极大地推动了“玉米蛋白活性多肽深加工”技术的系统发展和完善。(二)产品状况本项目的主要产品是玉米蛋白活性多肽，设计年产量10000吨。项目产品是以食源性玉米蛋白及玉米全价营养物质为主原料，经过多种微生物定向分解、转化、合成，获得具有多种特定生物学活性的多肽类和功能性物质。目前市面上的产品多为大豆蛋白多肽和动物蛋白多肽及花生蛋白多肽，生产玉米蛋白肽的企业不多，预计在近几年内，肽将会被越来越多的人所认识，肽类的研究和生产也将有一个飞跃，生产出更多的肽产品供应市场的巨大需求，参与国际竞争，走在世界生物活性肽研究、开发、生产的前列。3、作为一种高新技术产品，该项目产品具有以下优势：(1)可持续性：本公司具有独特的专业从事“玉米蛋白活性多肽深加工”研究人员，对活性多肽产品的研制与开发有着系统工程技术优势，可根据市场需求，通过调整工程“要素”开发产品。(2)低成本性：对市场能够实现系列产品与品牌共享的经营战略，是低成本市场营销的基础。(3)普及性：系列产品与国内、外膳食习惯及结构调整发展趋势关联性强，加之高新技术优势，更能体现现代科技～营养多肽食品对人体某些疾病、进行无任何毒副作用的调理达到康复的目的。其价格低廉(比价药品)、受众面大、且无任何毒副作用。预计系列产品在国内、国际市场年需求量在50.0万吨以上。4、同时，由于产品尚处于市场中试阶段，市场上供应量比较小，需求量比较大，该项目产品也存在下列问题：一是目前市场上无该产品的工业化生产线；二是该产品无更多的经营记录；三是该产品的后续产品有待研发。(三)产品资源1、主要原料玉米的供应(1)原料玉米的产地、质量及保证措施本项目所用原料玉米由陕西铜川地区的照金、宜君、石柱、阿子、小丘种植基地所供给。产地的土壤肥沃，水资源丰富，昼夜温差大，光照周期长，无工业或生物污染。本项目所用玉米外观呈金黄，籽粒饱满，成熟无霉变、虫蚀现象，杂质率≤5.0%，水分≤13%，蛋白质含量≥40.5%，农药成份≤0.2ug／kg。通过与原料产地农民签订购买合同，消除他们的后顾之忧，坚持按合同价收购，保护农民种植玉米的积极性，另外由项目方提供技术指导，保证由充足而且合格的玉米原料供应。2、原材料消耗情况表原材料消耗定额(吨产品)原材料消耗定额(吨产品)序号名称数量市场售价(元／吨)金额(万元)1优质玉米350kg40000.142辅料1120kg40000.04803辅料210kg58600.005864辅料340kg30000.0125A0.0056B0.03合计0.24086(四)产品生产1、生产方法选择。公司拥有的“玉米蛋白活性多肽深加工”，该技术是在历时十年，耗资3000多万元人民币的基础上研制成功的。已被国家农业综合开发办列入高新技术产业化重点项目。该工程技术在创新的前提下，设计了跨学科组合、系统、科学、高起点技术方案，确立了高新生物工程技术要素。确立了本工程项目与项目产品表达具有高附加值的优势，使原料：产品得率为：1：12，项目投入产出比1：6——1：9以上。2、生产工艺流程简示如下：3、设备方案。公司主要设备名称、规格、价格、数量、来源如下表：序号设备名称规格型号单位生产厂家1清洗机台自制2脱腥机GC—TX套自制3储水罐台4热水罐GC-RS-4／T台自制5钢砂磨浆机JM-180型台廊坊6分离式过滤器台自制7胶体磨台廊坊8料槽GC-LC-300L台三原9均质机SH4000L／H.60MF台上海10化糖锅GC-HT-12／T台三原11配料缸GC-PL-12／T台自制12离心式过滤机台河北13种子培养罐GC-ZPY-5／T台自制14振荡过滤器组自制15种子段工艺附助装置套配制16暂储罐GC-ZJ-3／T台配制17生化罐GC-SHG-15/T台自制18低温罐GC-GZ-12／T台配制19生化工艺附助装置GC-GXP套20冷冻机组上海21罐装线及调制罐(待选)22浓缩设备三啸套三原23干燥喷粉350型套三原24喷码机依玛士S／7型台法国进口25异物检测机PY-2000-CM型台美国进口26抑制设备套自制27包装机：粉剂套待定28包装机：片剂套待定29净化空气设备套三原30供水电气系统整套套西安31工艺电脑监控系统整套套上海32锅炉3／T台西安33净化水设备套西安34瞬间杀菌套35发电机台合计4、工程方案(1)本项目的工程总体方案如下表：序号项目名称单位指标备注1厂区占地面积m2666662建筑物占地面积m2466003厂区道路、围墙占地面积m234004绿化面积m2166665建筑系数%706绿化系数%25(2)本项目的(一期)土建方案为：土建工程主要为厂房，总面积21600m2(其余面积为二期土建工程)，总投资14865.56万元。其中，主要生产车间9900m2，辅助生产车间500m2，动力车间200m2，锅炉房300m2，仓库2100m2，污水处理1500m2，消防水池100m

四、市场分析(一)国内外市场预测1、国外玉米类食品市场概况保健食品行业是全球性的朝阳产业，市场增长迅速。仅1997年全球植物健康产品零售额165亿美元，其中欧洲占45%，即75亿美元，亚洲、北美各占30亿美元，其他占5亿美元。据2001年的资料显示，全球保健食品已占整个食品销售的5%，达上千亿美元。美国近两年的保健食品年销售额达750亿美元，占食品销售额的33%。天然保健食品的世界市场销售额估计在100亿-120亿美元左右。2005年国际保健食品市场另一引人注目的现象是：玉米保健食品迅速崛起。仅美国2004年玉米保健食品销售额就达25亿美元，且发展势头十分迅猛(详见医药快讯信息网)。专家预计蛋白活性多肽每年将会以两位数的涨幅持续增长，蛋白多肽类保健品的国际市场巨大。2、国内市场状况保健食品的消费量与一个国家和地区经济水平密切相关，从1997年的统计数据来看：当年中国、美国的人均GDP分别为620和26980美元，保健食品的人均占有量分别为2.92和84.42美元。从市场容量来看，1997年，我国保健食品销售额约300亿元人民币，到2000年已经达到450亿元人民币。据统计，近五年来国外保健品在我国市场上的销量每年均以12%以上的速度在增长。专家指出，“十五”期间，我国年均经济增长将达到10%，如果参照经济发达国家和地区保健食品市场的成长曲线，考虑到2005年前后我国人均GDP将超过1000美元，保健食品市场将会出现几何级数递增的现象。一个保守的估计是，2005年，我国人均保健食品消费量至少是1997年的4倍，有望达到人均100元人民币、市场总容量1300亿元的消费量。从我国保健食品的消费人群来看：老龄人口、儿童、脑力劳动者、城镇人口对保健品的需求是保健品消费的主力军。儿童处在生长发育时期，由于一些器官和组织发育还不完全成熟，抵抗力弱，饮食不当或生病后都易致脾胃功能失调，引起消化不良，食欲不振等肠胃病。我国人口众多，老年化进程加速，老年人口以每年约3.2%。的速度增长，预计到2009年老年人口将达1.65亿人。老年人口的增长将推动保健品的消费增长。脑力劳动者是亚健康的高发人群，成为保健品消费市场的重要对象。据一份健康报告表明，我国知识分子平均寿命只有53.54岁，远低于全国人均寿命72岁的平均年龄。中国学生营养促进会对全国大、中、小2亿多学生的健康状况调查表明，其蛋白质、钙、锌、VA等的摄入量普遍不足，缺铁性贫血比例达30-40%，有7000多万。我国的保健品市场在经历了一个快速增长、衰退期之后，2003年我国的保健品市场在“非典”的刺激下，销售额从200亿元迅速回升到300亿元，并出现了良好的发展势头。对于国内玉米多肽的的市场状况，以本公司所在的西安市为例，目前，本公司在西安由销售网点1000个，听装强生饮覆盖西安市600个商场(店)，年缺口高达3000吨以上。3、多肽类保健食品市场现状现代营养学发现：人类摄取蛋白质，经过消化道的酶作用后，大多是以小分子多肽的形式消化吸收的，以游离氨基酸形式吸收的比例很小。进一步的实验又揭开了肽比游离氨基酸消化更快、吸收更多，表明肽的生物效价和营养价值比游离氨基酸更高。利用食物中的蛋白质，提取各种各样具有不同功能的活性多肽，作为食品的营养添加剂，改造传统食品，开发新的健康产品，这是目前世界上许多营养学家在研究的课题。20世纪70年代初，美国首先用酶法研制出大豆肽；近年来，很多国家也在研究玉米蛋白活性多肽的方法。在中国，营养学家也在大力推动多肽在食物中的应用，特别对来源于植物蛋白的多肽，近几年来有许多专著和论文发表，也有一些多肽健康食品问世。玉米蛋白质的氨基酸组成完全，具有良好的乳化性、发泡性和粘结性，是理想的食用蛋白质和食品工业的重要原料。根据玉米肽的理化特性，可用玉米肽作为基本素材(原料)，开发肠胃功能不良者和消化道手术病人康复的肠道专用营养流态食品、有着很好的市场卖点。在我国婴幼儿及老年人保健食品、促进脂肪代谢的减肥食品、酸性蛋白饮料和作为促进微生物生长、代谢的发酵促进剂等均有很大的空间。“食疗”是中国饮食的传统，用高新技术与科学的健康理念改造传统食品和开发新的资源型食品，对于食品产业来说，是一个巨大的商机。蛋白活性多肽以其独特的健康概念，全新的科技内涵，良好的工艺性能，可以开创一片健康食品新天地。多肽食品源于植物蛋白，本身是营养物，无毒副作用，很符合目前回归自然的健康理念。多肽的结构变化万千(据初步分析有1-300万肽链可组合)，功能多样，可以不断开发新产品。(二)产品目标市场分析分析一个产品的目标市场必须先从产品本身的功能特性着手。该项目产品的主要功能成分为活性多肽类，是由几个至几十个氨基酸构成的亚蛋白质结构，其比蛋白质更易吸收，在体内具有特定的生理功能。活性多肽可作为细胞内部、细胞与细胞之间以及器官与器官之间传递信息的信使，完成细胞信号的传递和转导。对多肽结构和功能的研究结果表明：膳食中的活性多肽，可直接被肠粘膜吸收，并表现出其特有的生理功能。也就是说膳食中的多肽除了作为营养物质的作用外，还具有调节机体生理功能的作用。活性多肽物质的研究极大地推动了“玉米蛋白活性多肽深加工”技术的系统发展和完善。本公司就是在该研究的基础上研制出的该项目产品。从目前公司西安的销售情况来看：公司在西安市场有袋装销售网点1000个，听装网点600个，产品在市场上供不应求。据估计西安市场年缺口在3000吨以上。由于本产品的定位为功能性食品，预计系列产品在国内、国际市场的年需求量在50.0万吨以上。3、后续产品目标市场分析我公司在已有产品的基础上，充分利用“玉米蛋白活性多肽深加工”进行产品开发，目前正在研制的抗肿瘤产品，抑瘤作用显著，而且安全、无毒副作用，并已通过动物试验，根据动物实验抑瘤率为70～95%。抗肿瘤产品的目标市场也是非常广阔的。世界卫生组织国际癌症研究中心日前公布的一份研究报告显示，根据目前癌症的发病趋势，2020年全世界癌症发病率将比现在增加50%，全球每年新增癌症患者人数将达到1500万人。从卫生部疾控司获悉，20世纪70年代以来，我国的癌症发病率一直呈上升趋势，目前我国每年癌症的发病人数约为200万，死于癌症的人数超过140万。(三)价格现状与预测北京特雷森信息中心的市场调查报告显示：普通消费者对保健品单价的期望主要集中在80元以下，持此观点的消费者占到84.1%，构成了保健品消费的主流群体。本项目产品“唐可肽”的售价为30元／听，与市场需求比较吻合。(四)竞争力分析1、技术优势本项目产品属高新技术密集型产品，该工程项目采用的技术属于世界领先水平。世界发达国家美国、日本、法国、加拿大均掀起玉米研究的科技浪潮，但均未完成规模工业化生产技术。我国现已有近三十家研究机构，试验室产品比比皆是，各项研究论文纷纷刊载，但尚无一家进入规模工业化生产。而我公司“玉米蛋白活性多肽深加工”产品已在市场销售多年，且尚有储备产品两个(为了商业机密，暂不公开)。本项目是再次对该工程技术的进一步拓展。可保证在一定的时期内一枝独秀。为了保持项目产品的技术优势，公司组建完成了以国内有专长的教授专家与美国亚利桑那州立大学教授(Huanminzhang)共同投资的中美合资“国萃生命科学研究所”。该所的组建为本项目及产品保持一路领先创造了优势条件，同时也为“玉米蛋白活性多肽深加工"下一步的研究开发工作奠定了深厚的科学技术基础。2、资源优势该项目采用的原料玉米，为陕西铜川地区的照金、宜君、石柱、阿子、小丘种植基地所供给。基地的土壤肥沃，水资源丰富，昼夜温差大，光照周期长，无工业或生物污染。优质的玉米原料保证了产品的质量。3、市场优势本项目的建设地点在北京市昌平区，位于北京这个大的消费市场，不仅在产品运输上具有优势，更重要的是可以及时准确的获得市场信息，及时进行产品创新和改进销售模式。4、市场运作经验优势该项目产品在西安市场上取得了巨大成功。一方面可以利用公司原有的管理、营销等方面的人才，另一方面北京和西安同属于大城市，在市场推广方面具有很多相似之处，西安的经验积累有利于北京市场的开拓。

五、策略分析(一)产品策略市场导入品牌确立及延伸玉米多肽蛋白产品具有调节肠胃、预防心脑血管疾病，增强机体抗病能力，增强机体活力的功能。我国糖尿病患者高达3300万人。因目前医学上对糖尿病仍无特效药物，主要靠控制饮食来稳定病情，所以适合糖尿病患者的保健食品市场前景广阔。(二)价格策略由于客户对产品的品牌、品质、性能、包装、价格等因素偏好的不同，加上在收入的差别，形成了企业目标消费群的金字塔型构成，也相应的决定了产品金字塔型的组合策略。在塔的底部是低价位、大批量的产品。在塔顶部是高价位、小批量的产品，大多数利润集中在金字塔顶部，塔底的产品也具有重要的战略作用，因这些低位产品可以起到“防火墙”的作用。阻碍竞争者的进入，保护金字塔顶部产品的丰厚利润。本项目采用高价格定位和高力度推广的“双高”策略，进入专业渠道以覆盖高端消费群客户，使企业获得较高的利润和品牌形象的提升，如果竞争对手跟进、模仿或市场开始萎缩，则放大生产规模，降低产品成本，较大幅度降低产品售价，从覆盖高端消费群退出，快速进入中档消费群客户渠道，公司再推出新产品覆盖高价消费群。当竞争对手不得已放弃其跟进摸仿的产品利润，也以降价强行推销时，公司又将原产品销售策略再调整为更低价格的收割策略，更大规模地扩大产品，仅以加速分摊原有固定成本、清理库存为目的，更大幅度降低价格，覆盖低档消费群客户，实现大量销售，并适时停止生产，进行新产品替代。强生饮在进入市场时采取高价位的策略，在消费者中树立高质高价的形象，塑造国萃品牌。(三)销售渠道设计项目产品的按照不同档次产品的顾客把销售渠道分为三类，分别采取不同的销售策略：第一，对于高档产品客户通过直销，快速进入中高档酒店、餐厅、娱乐休闲场(会)所，建立大型、高档商场的零售专柜，此渠道为产品销售的主渠道，该渠道的建设有利于产品知名度和美誉度的提升，该渠道的建设也是本项目的重中之重。第二，对于中档产品客户，大卖场、大型零售店、药店保健品专柜、中低档饭店、餐厅、娱乐休闲场所是其购买的主渠道，销售方式采取批发给销售商的形式。第三，对于低档产品的客户，小型药店、保健品店、街头零售店、夫妻店是其购买的主渠道，对于低档产品由批发商进行批发。(四)促销策略第一、媒体促销策略。通过电视广告以品牌树立品牌形象；通过报纸广告宣传产品的保健功能；通过报刊杂志的软性科普文章宣传活性肽高科技内核；通过车体广告选择枢纽线路的公交车进行品牌展示。第二，现场促销策略。在大买场、连锁超市、夫妻店长期发放赠品或有奖销售；在各高档酒店、饭店、娱乐场所派促销小姐；节假日在商业中心区域搞促销活动进行产品宣传、扩大品牌知名度。

六、风险分析及控制策略(一)政策风险目前该工程已由陕西省科技厅组织待鉴定。争取早日取得国家科技部对“玉米蛋白活性多肽深加工”技术的认证，列入国家重点扶持的高新技术产业工程。(二)市场风险本项目的市场风险主要来自市场前期的导入过程，也就是在大多数消费者对其尚未了解的情况下，要花费比较大的广告去推广和普及相关知识，让他们逐渐应用这个产品，预计这个周期大概半年左右。公司采取相应的策略，即在投产其前三个月开始广告铺垫、同时在产品投放市场第一年用20%的销售收入作为广告费用，年宣传总费用在1.2亿元人民币以上，所以对降低市场风险、尽快立足国内、占领国际市场，形成一定的市场占有率和稳定的销售网络，打造品牌。具体的策划方案如下：◆编辑发行《国萃营养与健康导报》，推广国粹企业文化、“产品文化”引导消费，提高市场占有率。◆与《中国食品导报》合作开辟“国萃与健康”栏目，为各省(市)级代理商提供宣传支持。(三)技术风险对新技术及时申请专利，对技术人员运用人力资本化管理模式(实施技术资本股份配置管理)，继续加强“玉米蛋白活性多肽深加工”的科学研究工作，根据消费市场发展变化，不断推出新产品，保持发展活力。(四)管理风险注重人员结构，大胆弓f进、吸收各类人才，设计配置宽松的生活条件，提出工作目标，发挥每个人在工作中的创造性、实施培训教育工程，提高员工业务知识水平与工作效率。坚持科学的经营方向、提高企业经营管理水平，形成严谨、务实、科学、高效、凝聚力强的领导核心，能够团结，领导员工顽强拼搏、锐意进取。(五)成本风险加强技术质量管理，做到人尽其才、物尽其用。杜绝；浪费、减少损耗，合理降低产品成本。建立稳定的绿色原料基地，通过原料价格、质量来保证产品质量，相对稳定的加工成本。参与玉米期货套期保值，降低成本风险。

七、管理团队(一)人员培训为保证项目建成后能正常持续生产并达到预期经济效益，公司对本项目的所有员工都进行培训。本项目的人员培训包括两个方面，一方面是项目管理人员的培训，另一方面是车间操作工人的培训。对于项目管理人员的培训，主要是项目管理能力的培训，公司将从内部抽调一批管理能力出色的中层干部到名牌大学的管理学院进行PMP培训，培训结束后就充实到项目管理团队中去。本项目的车间操作工人的培训也分为两个部分。对于生产工艺流程的操作人员可以由公司生命科学研究所科研人员进行培训；对于设备使用的操作由设备供应方，对设备的使用方法、注意事项等进行培训，取得上岗操作证书。

八、财务分析(一)财务分析说明1、项目计算期以及计算期的年序根据国家计委和建设部颁布的《建设项目经济评价方法与参数》项目计算期假定为12年，其中建设期1年，生产运营期11年；设定2006年为项目实施第一年。2、基准投资收益率以国家计委最近颁布的社会折现率10%为本次财务评价的基准投资收益率。3、财务评价价格财务评价所用价格采用在全国平均价格的基础上，用北京市的价格水平与全国价格水平的比率系数进行折算后的价格，并考虑将来市场发展趋势，同时由于该项目的投入、产出物之间的相对价格变化不会太大，且通货膨胀同时影响到投入和产出两个方面，因此，不将通货膨胀的影响考虑在内。(二)财务数据估算1、项目销售收入测算项目正常生产年份销售收入为60000.00万元(详见附表6-1：销售收入和销售税金及附加估算表)。2、总成本估算经估算，项目达产后年度总成本为18890.42万元，年度经营成本为17535.31万元(详见附表4：总成本费用估算表)，单位产品成本为每吨生物多肽13242.80元(详见附表4-1：单位产品生产成本估算表)。(1)直接生产费用项目的直接生产费用是由外购原材料、各级管理和生产人员的工资、奖金和福利以及消耗的水、燃料、动力等。(2)折旧与摊销用于项目建设的固定资产投资，均要在项目运营过程中提取折旧费，建筑工程投资折旧年限为20年、设备及安装投资折旧年限为10年。在项目计算期内未折旧的部分作为残值回收。项目建设形成的无形资产和递延资产在项目生产期进行摊销，摊销期分别按10年和5年计。(3)管理费用和销售费用管理费用指管理部门为经营该项目而支出的费用，包括管理人员工资和部分属于管理费范畴的税费等费用以及其它属于管理部门支出的费用。销售费用指企业为销售产品而支付的广告费、销售人员差旅费、销售人员工资等。该项费用按年销售收入的20%计算。3、税金该项目的营业收入类型较多，在税金计算上采取简化措施，对农产品加工增值部分计算6%的增值税，对其他营业收入计算5%的营业税，城乡维护建设税税率5%，教育附加费率3%。企业所得税税率按33%计算。4、财务费用财务费用为银行借款利息，该项目借款年利率按6.12%计算。(三)盈利能力分析由于建设性质、内容和规模所限，该项目的建设和运营对国民经济影响较小，故本报告只进行财务评价，内容包括财务盈利能力分析和不确定性分析等。1、损益分析计算期各年的利润及其分配情况详见附表6：利润及利润分配表。该项目税后投资利润率(年均)为183.99%，这表明项目有较强的盈利能力。由于折旧和财务费用等方面的影响，该项目每年实现的净利润不尽相同。对项目所取得的净利润(所得税后利润)，除提取法定的10%的盈余公积金和8%的盈余公益金外，剩余部分作为未分配利润，可用于银行贷款的清偿。本项目在经济效益计算期(12年)内产品销售总收入为630000.00万元，正常年份销售收入为60000.00万元；总成本198471.99万元，正常年份成本为18890.42万元；项目期内可分配利润总额为287097.69万元，达产年份每年平均27350.46万元；按有关规定提取公积金和公益金之后，未分配利润总额为2354.20.10万元，达产期平均每年22427.37万元。2、盈利能力分析项目盈利能力分析的目的是考察项目在计算期内所能取得利益的大小。项目增量全部投资现金流量情况见附表7。根据项目财务现金流量表计算结果，本项目的财务内部收益率(FIRR，Ic=10%)高达150.92%，财务净现值(Ic=10%)为160177.67万元；动态投资回收期为2.03年(含建设期)。本项目具有极强的赢利能力。(四)不确定性分析1、盈亏平衡分析项目的盈亏平衡分析是根据项目正常生产年份的销售收入、可变成本和固定成本等基础数据，计算盈亏平衡点，来考察项目的可靠程度。以生产能力利用率表示的盈亏平衡点为6%，即只要综合生产能力达到项目设计生产能力的6%以上，就可以盈利。从盈亏平衡分析的角度，也说明项目具有一定的抗风险能力。2、敏感性分析本项目着重从销售收入和经营成本二个因素出发，按波动变幅为正负百分之十(±10%)递进或递减，分析其对项目盈利能力的影响。各影响因素变动对项目内部收益率影响分析结果见下表。项目财务敏感性分析(主要经济因素变动下的内部收益率)变动因素10%5%基本方案-5%-10%税后销售收入185.78%168.34%150.92%133.51%116.13%经营成本133.18%142.05%150.92%159.79%168.67%税前销售收入262.44%236.30%210.20%184.08%158.00%经营成本192.35%201.26%210.20%219.10%228.02%

表13-7项目投入总资金估算汇总表单位：万元、万美圆序号费用名称投资额占总投资的%估算说明合计其中：外汇1建设投资15108.24077.60%1.1建设投资静态部分14840.75076.22%1.1.1建筑工程费151807.80%1.1.2设备及工器具购置费3617.59018.58%1.1.3安装工程费18100.93%1.1.4工程建设其他费用8175041.99%1.1.5基本预备费1349.1606.93%1.2建设投资动态部分267.4901.37%1.2.1涨价预备费267.4901.37%1.2.2建设期利息000.00%2流动资金4362.25022.40%3项目投入总资金(1+2)19470.490100.00%表13-1建筑工程费用估算表序号建筑物、构筑物名称单位工程量单价(万元)费用合计(万元)1主要生产车间平方米9000001.1种植培养车间平方米40000.135201.2种菌培养车间平方米18000.132341.3蛋白提取车间平方米15000.131951.4生化车间平方米7000.13911.5灌装车间平方米10000.131302辅助生产车间平方米200002.1检测车间平方米500.136.52.2包装车间平方米1500.1319.53动力车间平方米500.136.54锅炉房平方米1000.13135库房平方米1250005.1原材料及配件库平方米10000.131305.2成品库平方米2500.1332.56室外工程平方米5800006.1围墙平方米8000.04326.2道路平方米20000.02406.3绿化平方米30000.01156.4大门个1337其它平方米5000.150合计001518表13-2国内设各购置费估算表序号设备名称型号规格单位数量设备购置费出厂价(万元)运杂费(万元)总价(万元)1主要设备00001.1清洗机台/件/套44.50181.2脱腥机台/件/套46.50261.3储水罐台/件/套212.50251.4热水罐台/件/套260121.5钢砂磨浆机台/件/套33.3309.991.6分离式过滤器台/件/套440161.7胶体磨台/件/套63.50211.8料槽台/件/套44.50181.9均质机台/件/套970631.1化糖锅台/件/套250101.11配料缸台/件/套250101.12离心式过滤机台/件/套210.50211.13种子培养罐台/件/套822.20177.61.14振荡过滤器台/件/套2130261.15种子段工艺附助装置台/件/套1260261.16暂储罐台/件/套24.5091.17生化罐台/件/套122603121.18低温罐台/件/套2120241.19生化工艺附助装置台/件/套1200201.2冷冻机台/件/套3140421.21罐装线及调制罐台/件/套230006001.22浓缩设备台/件/套26001201.23干燥喷粉台/件/套1600601.24喷码机台/件/套4180721.25异物检测机台/件/套2152.503051.26抑制设备台/件/套103503501.27包装机：粉剂台/件/套210002001.28包装机：片剂台/件/套25001001.29净化空气设备台/件/套1860861.3供水电气系统台/件/套130003001.31工艺电脑监控系统台/件/套1900902附属设备00002.1净化水设备台/件/套25901182.2瞬间杀菌设备台/件/套117001702.3发电机台/件/套2450902.4锅炉台/件/套235070合计0003617.59表13-4安装工程费用估算表序号安装工程名称单位数量指标(费率)安装费用(万元)1设备36185.00%181合计36185.00%181表13-5工程建设其他费用估算表单位：万元、万美元序号费用名称计算依据费率或标准形成资产类别总价固定无形递延合计其中外汇1土地使用费0076076002建设单位管理费按工程建设投资5%估算75007503勘察设计费按工程建设投资3%估算45004504研究实验费按工程建设投资1%估算15001505建设单位临时设施费按工程建设投资3%估算3%45004506工程建设监理费按工程建设投资2%估算30003007工程保险费按工程建设投资1%估算15001508施工机构迁移费000009引进技术和进口设备其他费用0700007000010联合试运转费00130130011生产职工培训费按工程建设投资2%估算2%003030012办公及生活家具购置费按工程建设投资2%估算2%003030合计225700095081750基本预备费率10.00%基本预备费(万元)1349.16价格上涨指数5.00%涨价预备费计算合计建设期12资金投入比例100.00%75.00%25.00%投入数额(万元)5316.593987.441329.15涨价预备费(万元)267.49199.3768.12贷款总金额(万元)0其中：人民币(万元)0外币(万元)0建设期利息计算合计建设期12人民币借入比例0.00%0.00%0.00%人民币借入数额(万元)000人民币利息(万元)000外币借入比例0.00%0.00%0.00%外币借入数额(万元)000外币利息(万元)000建设期利息总计(万元)000其中：人民币年利率5.5804外币年利率2.2504注：以上外币均折合为人民币计算表13—6流动资金估算表单位：万元序号项目最低周转天数周转次数合计建设期生产经营期1234567891011121流动资产0093581.2204820.79126.059126.059126.059126.059126.059126.059126.059126.059126.056626.051.1应收帐款3012500000250050005000500050005000500050005000500025001.2存货0041472.8902129.033934.393934.393934.393934.393934.393934.393934.393934.393934.393934.391.2.1原材料3012955504559109109109109109109109109109101.2.2燃料30122664.90126.9253.8253.8253.8253.8253.8253.8253.8253.8253.8253.81.2.3在产品301214626.490773.571385.291385.291385.291385.291385.291385.291385.291385.291385.29138,5.291.2.4产成品301214626.490773.571385.291385.291385.291385.291385.291385.291385.291385.291385.291385.291.3现金30122108.330191.67191.67191.67191.67191.67191.67191.67191.67191.67191.67191.672流动负债30024319.901681.92263.82263.82263.82263.82263.82263.82263.82263.82263.82263.82.1应付帐款301212219.90581.91163.81163.81163.81163.81163.81163.81163.81163.81163.81163.82.2广告费00121000110011001100110011001100110011001100110011003流动资金(1-2)0069261.3203138.86862.256862.256862.256862.256862.256862.256862.256862.256862.254362.254流动资金本年增加额004362.2503138.83723.4500000000-25005流动资金贷款额0000000000000006流动资金贷款利息000000000000000流动资金贷款利率：5.80%流动资金贷款比例：0.00%

表14-1投资使用计划与资金筹措表单位：万元序号项目合计建设期生产经营期1234567891011121总投资19470.4911331.186915.863723.4500000000-25001.1建设投资15108.2411331.183777.060000000000人民币0000000000000外币(折合人民币)00000000000001.2建设期利息0000000000000人民币0000000000000外币(折合人民币)00000000000001.3流动资金4362.2503138.83723.4500000000-25002资金筹措19470.4911331.186915.863723.4500000000-25002.1自有资金19470.4911331.186915.863723.4500000000-2500建设投资0000000000000流动资金00000000000002.1.1中方投资0000000000000建设投资0000000000000流动资金00000000000002.1.2外方投资0000000000000建设投资(折合人民币)0000000000000流动资金(折合人民币)00000000000002.2借款00000000000002.2.1长期借款0000000000000建设投资借款0000000000000人民币0000000000000外币(折合人民币)0000000000000建设期利息借款00000000000002.2.2流动资金借款0000000000000表15—1销售收入、销售税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目合计建设期生产经营期1234567891011121销售(营业)收入60000003000060000600006000600006000060000600006000060000300001.1玉米提取物销售额60000003000060000600006000060000600006000060000600006000030000单价(万元，含税)0066666666666销售量(万吨)11000001000010000100001000010000100001000010000100001000010000销项税额87179.4904358.978717.958717.958717.958717.958717.958717.958717.958717.958717.954358.97销项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%1.2副产品回收销售额0000000000000单价(含税)0000000000000销售量0000000000000销项税额0000000000000销项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%1.3销售产品3销售额00000000n0000单价(含税)0000000000000销售量0000000000000销项税额0000000000000销项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%1.4销售产品4销售额0000000000000单价(含税)0000000000000销售量0000000000000销项税额0000000000000销项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%2其他营业收入00000000000003销售(营业)税金及附加6587.30334.44668.88668.88668.88668.88668.88668.88668.88668.88668.88232.983.1营业税00000000000003.2消费税00000000000003.3城市维护建设费4611.110234.11468.21468.21468.21468.21468.21468.21468.21468.21468.21163.083.4教育费附加1976.190100.33200.66200.66200.66200.66200.66200.66200.66200.66200.6669.894增值税65872.9903344.386688.766688.766688.766688.766688.766688.766688.766688.766688.762329.78销项税额87179.4904358.978717.958717.958717.958717.958717.958717.958717.958717.958717.954358.97进项税额21306.4901014.592029.192029.192029.192029.192029.192029.192029.192029.192029.192029.19注：本表适用于新设项目法人项目的销售收入、销售税金及附加的估算，以及既有项目法人项目的“有项口”、“无项目”和增量销售收入、销售税金及附加的估算。表15—2总成本费用估算表单位：万元序号项目合计建设期生产经营期1234567891011121外购原材料费11466005460109201092010920109201092010920109201092010920109202外购燃料及动力费31978.801522.83045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63工资及福利费165000150015001500150015001500150015001500150015004修理费3579.1200357.91357.91357.91357.91357.91357.91357.91357.91357.91357.915折旧费5643.1100564.31564.31564.31564.31564.31564.31564.31564.31564.31564.316矿山维简费00000000000007摊销费7950008908908908908907007007007007008财务费用00000000000009其他费用88000800800800800800800800800800800800其中：土地使用费000000000000010总成本费用合计(1+2+3+…+9)189111.0309282.818077.8218077.8218077.8218077.8218077.8217887.8217887.8217887.8217887.8217887.82其中：可变成本146638.806982.813965.613965.613965.613965.613965.613965.613965.613965.613965.613965.6固定成本42472.23023004112.224112.224112.224112.224112.223922.223922.223922.223922.223922.2211经营成本(10-5-6-7-8)175517.9209282.816623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.51注：本表适用于新设法人项目成本费用的估算，以及既有法人项目的“有项目”、“无项目”和增量成本费用的估算。修理费计提比率：5.00%

表15-2-4固定资产折旧费估算表单位：万元序号项目合计建设期生产经营期1234567891011121房屋、建筑物000000000000原值1960.85001960.851895.491830.121764.761699.41634.041568.681503.321437.951372.59本年折旧费653.620065.3665.3665.3665.3665.3665.3665.3665.3665.3665.36净值1307.23001895.491830.121764.761699.41634.041568.681503.321437.951372.591307.232机器设备0000000000000原值5197.39005197.394698.444199.493700.543201.592702.642203.691704.741205.8706.85本年折旧费4989.500498.95498.95498.95498.95498.95498.95498.95498.95498.95498.95净值207.9004698.444199.493700.543201.592702.642203.691704.741205.8706.85207.93合计0000000000000原值7158.24007158.246593.936029.625465.314900.994336.683772.373208.062643.752079.44本年折旧费5643.1100564.31564.31564.31564.31564.31564.31564.31564.31564.31564.31净值1515.13006593.936029.625465.314900.994336.683772.373208.062543.752079.441515.13本表适用用于新设项目法人项目固定资产折旧费的估算，以及既有法人项目的“有项目”、“无项目”和增注：量固定资产折旧费用的估算。房层、建筑物净残值0.00%折旧年限：30年机器设备净残值率：4.00%折旧年限：10年

表15-2-5无形及递延资产摊销费估算表单位：万元序号项目合计建设期生产经营期1234567891011121无形资产0070007000700070007000700070007000700070007000原值700000700063005600490042003500280021001400700本年摊销费700000700700700700700700700700700700净值0006300560049004200350028002100140070002递延资产0000000000000原值9500095076057038019000000本年摊销费9500019019019019019000000净值0007605703801900000003合计0000000000000原值795000795070606170528043903500280021001400700本年摊销费795000890890890890890700700700700700净值000706061705280439035002800210014007000本表适用于新设项目法人项目无形与递延资产摊销费的估算，以及既有法人项目的“有项目”、“无项目注：”和增量无形与递延资产摊销费用的估算。无形资产摊销年限10年递延资产摊销年限：5年

表15-2-1外购原材料费用估算表单位：万元序号项目合计建设期生产经营期1234567891011121原材料费用11466005460109201092010920109201092010920109201092010920109201.1外购原材料玉米购置费31500015003000300030003000300030003000300030003000单价(万元，含税)00.50.50.50.50.50.50.50.50.50.50.50.5数量(吨)66000060006000600060006000600060006000600060006000进项税额4576.920217.95435.9435.9435.9435.9435.9435.9435.9435.9435.9435.9进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%1.2外购原材料包装物购置费83160039607920792079207920792079207920792079207920单价(万元，含税)00.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.33数量(个)26400002400024000240002400024000240002400024000240002400024000进项税额12083.080575.381150.771150.771150.771150.771150.771150.771150.771150.771150.771150.77进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%7.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%1.3.外购原材料3购置费.0.0.0.0.0.0.0.0.0.0.0.0.0.单价(含税)0000000000000数量0000000000000进项税额0000000000000进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%1.4外购原材料4购置费0000000000000单价(含税)0000000000000数量0000000000000进项税额0000000000000进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%2辅助材料费用0000000000000进项税额0000000000000进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%3其他材料费用0000000000000进项税额0000000000000进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%4外购原材料费合计11466005460109201092010920109201092010920109201092010920109205外购原材料进项税额合计166600793.331586.671586.671586.671586.671586.671586.671586.671586.671586.671586.67注：本表适用于新设项目法人项目外购原材料费用估算，以及既有项目法人项目的“有项目”、“无项目”和增量外购原材料费用的估算。表15-序号项目合计建设期生产经营期1234567891011121燃料费用31978.801522.83045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.61.1外购燃料及动力费用15989.40761.41522.81522.81522.81522.81522.81522.81522.81522.81522.81522.8单价(万元.含税)001522.81522.81522.81522.81522.81522.81522.81522.81522.81522.81522.8数量(项)11011111111111进项税额2323.250110.63221.26221.26221.26221.26221.26221.26221.26221.26221.26221.26进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%1.2水费239.4011.422.822.822.822.822.822.822.822.822.822.8单价(元，含税)01.91.91.91.91.91.91.91.91.91.91.91.9数量(万吨)13201212121212121212121212进项税额34.7801.663.313.313.313.313.313.313.313.313.313.31进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%1.3电费1575007501500150015001500150015001500150015001500单价(元，含税)01.51.51.51.51.51.51.51.51.51.51.51.5数量(万度)1100001000i000100010001000100010001000100010001000进项税额2288.460108.97217.95217.95217.95217.95217.95217.95217.95217.95217.95217.95进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%1.4外购燃料4费用0000000000000单价(含税)0000000000000数量0000000000000进项税额0000000000000进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%2动力费用00000000000002.1外购动力1费用0000000000000单价(含税)0000000000000数量0000000000000进项税额0000000000000进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%2.2外购动力2费用0000000000000单价(含税)0000000000000数量0000000000000进项税额0000000000000进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%2.3外购动力3费用0000000000000单价(含税)0000000000000数量0000000000000进项税额0000000000000进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%2.4外购动力4费用0000000000000单价(含税)0000000000000数量0000000000000进项税额0000000000000进项税率17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%17.00%3外购燃料及动力费用合计31978.801522.83045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.63045.64外购燃料及动力进项税额合计4645.490221.26442.52442.52442.52442.52442.52442.52442.52442.52442.52442.52注：本表适用于新设项目法人项目外购燃料动力费的估算，以及既有项目法人项目的“有项目”、“无项目”和增量外购燃料动力费用的估算。表15-序号项目合计建设期生产经营期1234567891011121工人0000000000000人数13750012501250125012501250125012501250125012501250人均年工资13.201.21.21.21.21.21.21.21.21.21.21.2工资额1650001500i5001500150015001500150015001500150015002技术人员0000000000000人数0000000000000人均年工资0000000000000工资额00000000000003管理人员0000000000000人数0000000000000人均年工资0000000000000工资额00000000000004工资总额165000150015001500150015001500150015001500150015005福利费0000000000000合计16500015001500150015001500150015001500150015001500注：本表适用于新设项目法人项目工资及福利费的估算，以及既有项目法人项目的“有项目”、“无项目”和增量工资及福利费用的估算。福利费计提比率：0.00%

表15-3项目财务现金流量表(新设项目法人项目)单位：万元序号项目合计建设期生产经营期1234567891011121现金流入605877.3803000060000600006000060000600006000060000600006000035877.381.1销售(营业)收入600000030000600006000060000600006000060000600006000060000300001.2回收固定资产余值1515.13000000000001515.131.3回收流动资金4362.25000000000004362.251.4其他现金流入00000000000002现金流出267448.7111331.1819877.4827704.623981.1523981.1523981.1523981.1523981.1523981.1523981.1523981.1516686.282.1建设投资(不含建设期利息)15108.2411331.183777.0600000000002.2流动资金4362.2503138.83723.4500000000-25002.3经营成本175517.9209282.816623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.5116623.512.4销售税金及附加6587.30334.44668.88668.88668.88668.88668.88668.88668.88668.88668.88232.982.5增值税65872.9903344.386688.766688.766688.766688.766688.766688.766688.766688.766688.762329.782.6其他现金流出00000000000003净现金流量(1-2)338428.67-11331.1810122.5232295.436018.8536018.8536018.8536018.8536018.8536018.8536018.8536018.8519191.14累计净现金流量338428.67-11331.18-1208.6631086.7467105.6103124.45139143.3175162.16211181.01247199.86283218.72319237.57338428.675所得税66056.2705622.670005703.155703.15114691146911469114693151.316所得税后净现金流量272372.41-11331.184499.8632295.436018.8536018.8530315.730315.724549,8524549.8524549.8524549.8516039.8计算指标(所得税前)：项目财务内部收益率100.00%项目财务净现值(万元)172814.63(折现率=10.00%)投资回收期1.54年计算指标(所得税后，供参考)：项目财务内部收益率