紧固件行业发展分析与投资前景分析报告

紧固件行业发展分析与投资前景分析报告汇报人：汇报时间2023目录CONTENTS010302040506紧固件发展环境紧固件发展趋势紧固件投资分析紧固件竞争格局紧固件现状分析紧固件行业综述行业定义行业产业链发展历程紧固件行业概述01&&&紧固件行业定义紧固件是紧固两个或两个以上零件（或构件）紧固连接成为一件整体时所采用的一类机械零件的总称，按照产品形态划分，紧固件包括螺栓、螺柱、螺钉、螺母、自攻螺钉、木螺钉、挡圈、垫圈、销、铆钉、组合件和连接副、焊钉等十二大类，是应用极为广泛的一类机械零件。行业定义行业政策1将“合金钢、不锈钢、耐候钢高强度紧固件、钛合金、铝合金紧固件和精密紧固件”列为“鼓励类”掌握汽车低碳化、信息化、智能化、网络化核心技术。发展整车轻量化技术、低滚阻轮胎、车身外形优化设计，形成从关键零部件到整车的完整工业体系和创新体系，推动自主品牌节能与新能源汽车同国际先进水平接轨。遴选170种左右标志性核心基础零部件(元器件)、关键基础材料和先进基础工艺组织开展工程化、产业化突破，包括航空航天紧固件和轴承等核心基础零部件(元器件）、节能与新能源汽车核心基础零部件和关键基础材料等。加快推动新一代信息技术与制造技术融合发展，把智能制造作为两化深度融合的主攻方向;着力发展智能装备和智能产品，推进生产过程智能化，培育新型生产方式，全面提升企业研发、生产、管理和服务的智能化水平;统筹推进“四基”(核心基础零部件(元器件)﹒先进基础工艺、关键基础材料和产业技术基础）发展，加强“四基”创新能力建设，推动整机企业和“四基”企业协同发展;在促进大中小企业协调发展方面，激发中小企业创业创新活力，发展一批主营业务突出、竞争力强、成长性好、专注于细分市场的专业化“小巨人”企业。产业结构调整指导目录(2019年本)工业强基工程实施计划(2016-2020年)中国制造2025产业技术创新能力发展规划(2o16-2020年)行业市场分析5868亿营收10.5%年复合增长率21462亿2020资产总额567.6亿净利润目前我国是紧固件第一大生产国，2012年以来，我国金属紧固件产量呈现出波动变化趋势，数据显示，2021年中国金属紧固件行业产量为786.89万吨，同比减少7%。2021年中国金属紧固件行业主营业务收入达到1455.23亿元，同比上升20.07%。随着我国经济稳定发展，紧固件下游产业需求持续提高，以及国家政策的大力支持，紧固件行业收入将继续保持上升。我国是紧固件产业的出口大国。2021年中国紧固件出口金额为7592亿元，分月份来看，3-12月，我国紧固件出口金额整体呈逐步上升走势，于2月份达到全年最低值，为40.22亿元，12月为全年出口金额最高值，达80.92亿元。2）本土紧固件企业的研发技术不断提高，逐渐发展扩大，丰富了紧固件行业产品的种类，扩大了市场规模；行业得以保持快速增长，主要因为受到以下三个因素的影响：1）紧固件行业的发展需要大量科学实验的支持，拉动产品的需求提升；3）相关政策的逐渐完善，使得紧固件的监管愈加完善，生产、消费、使用流程得到安全保障，促进了行业的发展。6驱动因素15页驱动因素标题115页驱动因素标题215页驱动因素标题415页驱动因素标题3为促进行业科技创新事业发展，全面提升科技创新能力，中国逐步加大行业经费投入、落实税收优惠、鼓励科研人才发展，全面推动科研事业发展，同时带动科研服务市场增长，广泛运用于各个研究领域，未来市场空间将进一步释放国务院发布政策、十四五规划、政府报告、领导讲话等都有对紧固件行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够为行业做了好的发展指引。优势竞争，长期盈利，依托中国，布局全球，立足核心能力，全力获取显著竞争优势，创造得到广泛认可、深入人心的价值，通过成为“难以替代者”品牌致胜，涌现一批市场竞争力突出的全球性与区域性中国品牌，以持续正现金流实现长期盈利，这才是行业企业的发展之道。支持发展出口多项鼓励政策，我国于2020年加入全球最大的自由贸易区RCEP《区域全面经济伙伴关系协定》；持续优化通关效率，实施两步申报、提前申报、绿色通道；支持发展公共海外仓；支持发展跨境产业区及跨境自由贸易区；大力引进先进技术及人才培养。2020年我国货物贸易进出口总额是316万亿人民币，主要的五大贸易伙伴有东盟、欧盟、美国、日本、韩国和“一带一路”沿线国家的贸易数据。中国对五大贸易伙伴和“一带一路”沿线国家进出口总额共计26.84万亿元。以上进出口贸易伙伴也是紧固件新兴市场的机会点。通过全球搜索趋势和子行业出口情况，紧固件、弹簧、轴承、齿轮是产品机会点，重点发展单价和利润较高的产品、研发节能及高科技产品。经济环境社会环境02紧固件发展环境02政策环境行业经济环境从2017-2022年以来，我国国内生产总值呈现上涨的趋势，同比增速处于持续正增长的态势，其中2021年国内生产总值为1143670亿元，同比2020年增长了184%。2022年1-9月我国国内生产总值为870269亿元，同比增长了6.2%。在疫情得到有效控制的情形下，我国经济开始逐渐复苏，之前受疫情影响而停滞的各个行业，也开始恢复运行，常态化增长趋势基本形成，未来中国紧固件行业的发展必然有很大的上升空间。9社会环境1社会环境2行业社会环境随着经济的持续发展以及居民消费水平的提高，我国汽车产业在近几年快速发展。2020年受新冠疫情爆发的影响，全年汽车销量下降至2531万辆，随着疫情的负面影响逐步退去，2021年销量回升至2627万辆。汽车行业巨大的市场规模为汽车紧固件产品提供了广阔的发展空间。2020年受到新冠疫情的影响，家电全年销售额有所下降，2021年家电市场已企稳回升，销售规模达7543亿元，同比上升37%。整体来看，全年家用电器市场规模的变化相对稳定。家电行业对零部件的要求提升，推动紧固件行业生产设备和产品质量升级。10行业社会环境传统紧固件行业市场门槛低、缺乏统一行业标准，服务过程没有专业的监督等问题影响行业发展。互联网与电烙铁的结合，缩减中间环节,为用户提供高性价比的服务。90后、00后等各类人群，逐步成为紧固件行业的消费主力。政策环境国务院国务院工信部首台（套)重大技术装备推广应用指导目录（2019年版)实施产业基础再造工程，加快补齐基础零部件及元器件、基础软件、基础材料、基础工艺和和产业技术基础等瓶颈短板到2025年形成中国标准智能汽车的技术创新、产业生态、基础设施、法规标准、产品监管和网络安全体系;到2035年全面建成中国标准智能汽车体系。将强度高于10.9级(含），用于铁道列车、汽车发动机、海上风电、核电等的紧固件列为重大技术装备的关键配套基础件，旨在加快促进首台(套）推广应用，不断提高重大技术装备创新水平。智能汽车创新发展战略十四五计划和2035年远景目标纲要行业市场规模行业现状03紧固件现状分析03行业现状数据显示，我国紧固件市场规模由2012年的958.2亿元增长至2020年的1465.5亿元，年复合增长率约为5.45%。随着特高压电网建设相关政策密集出台以及投资建设持续落地，作为配套的输电线路铁塔紧固件需求增加，市场规模有望扩大。我国紧固件产品大量出口到世界各国、世界各国的紧固件产品也不断涌入中国市场。紧固件作为我国进出口量较大的产品之一，实现与国际接轨，对推动中国紧固件企业走向世界，促进紧固件企业全面参与国际合作与竞争，都具用重要的现实意义和战略意义。根据中国海关总署数据显示，2020年我国紧固件行业进口数量达27.2万吨，同比增长87%；实现进口金额27.9亿美元，同比减少6.06%。14行业市场规模目前我国是紧固件第一大生产国，2012年以来，我国金属紧固件产量呈现出波动变化趋势，数据显示，2021年中国金属紧固件行业产量为786.89万吨，同比减少7%。2021年中国金属紧固件行业主营业务收入达到1455.23亿元，同比上升20.07%。随着我国经济稳定发展，紧固件下游产业需求持续提高，以及国家政策的大力支持，紧固件行业收入将继续保持上升。我国是紧固件产业的出口大国。2021年中国紧固件出口金额为7592亿元，分月份来看，3-12月，我国紧固件出口金额整体呈逐步上升走势，于2月份达到全年最低值，为40.22亿元，12月为全年出口金额最高值，达80.92亿元。15行业市场规模近年来，紧固件行业正按照国家宏观调控的预期目标趋于稳健。“十四五”期间是我国制造业转型升级，从“制造大国”走向“制造强国”的关键时期。随着市场竞争的加剧，“互联网+”时代发展，产业高度集群，规模不断扩大。未来中国紧固件企业只有依靠质的提升、量的增长来获取利润，一批规模较小、技术实力薄弱、无自有品牌的紧固件企业将在转型创新中被淘汰出局。同时，紧固件行业目前面临着产业升级的要求。随着钢铁去产能及环保升级的要求，紧固件企业环保投入成本增加，低端产品竞争趋于激烈，利润相应降低，转型升级需求愈发强烈。16行业发展趋势04紧固件发展趋势04行业制约因素行业发展策略行业制约因素行业监管难度大质量参差不齐高端产品发展落后紧固件行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力政府秉承创新开放的态度，支持和鼓励科学研究创新，对科学研究试验不设置严格限制，因此，紧固件行业不存在统一的监督管理规范，产品质量主要依靠生产企业自主检测，紧固件行业产品质量的监管难度加大在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，紧固件行业企业缺乏创新研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于紧固件行业的发展流通环节有待完善紧固件产品种类繁多，消费数量较大，质量参差不齐，试剂流通管理难以完善，导致紧固件行业目前在流通领域还面临许多问题。（1）在产品的流通中，许多环节缺少安全的冷链和冷库设施供应。在目前运输多为汽车和铁路运输的情况下，紧固件行业生产企业普遍采用运输箱内置冰冻袋的冷藏方式，在高温天气或长距离运输的情况下无法确保运输温度的稳定，影响试剂的安全性。（2）监管人员技术水平有待提高。紧固件产品是一种高技术含量的产品，产品研发涉及生物学、信息技术、电子技术、工程学等多项学科，而目前从事紧固件行业的人员50%以上是工商、质检管理等专业背景的人员，缺少必要的专业技术知识。知识背景的不匹配使得管理流程漏洞频发，紧固件行业整体监管水平有待提高。（3）中间环节加价严重。出于安全的考虑，国家对紧固件行业进出口标准与流程严格把控，环节复杂，中间环节加价严重，代理公司的介入可能使产品出厂价格上涨至少一倍以上，导致产品市场竞争力下降，阻碍本土紧固件行业企业的国际化进程。流通环节问题中间环节加价严重供应链质量监管质量提升在资本的加持下，紧固件的跑马圈地仍在持续，预计2021年将会更加残酷和激烈。同时，在线教育也面临着更严格的监管，合规成本提升。紧固件行业产品品种多、批量小、附加值高，产品质量要求也较为严格。紧固件行业市场产品质量参差不齐，假冒伪劣等乱象仍普遍存在，严重阻碍紧固件行业发展进步。未来，提升紧固件行业产品质量是发展紧固件行业的核心任务，具体措施可分为以下两大部分：（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范紧固件行业生产流程，并成立相关部门，对科研用紧固件行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证紧固件行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：紧固件行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土紧固件行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，紧固件行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势提升产品质量生产企业方面政府方面20行业发展建议提升产品质量（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范紧固件行业生产流程，并成立相关部门，对科研用紧固件行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证紧固件行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：紧固件行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土紧固件行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，紧固件行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势。全面增值服务单一的资金提供方角色仅能为紧固件行业企业提供“净利差”的盈利模式，紧固件行业同质化竞争日趋严重，利润空间不断被压缩，企业业务收入因此受影响，商业模式亟待转型除传统的紧固件行业需求外，设备管理、服务解决方案、贷款解决方案、结构化融资方案、专业咨询服务等方面多方位综合性的增值服务需求也逐步增强。中国本土紧固件行业龙头企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位多元化融资渠道可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工具（PPN）、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行的新局面；企业获取各业态银行如国有银行、政策性银行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行贷款资金来源的稳定性。紧固件行业企业在保证间接融资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等方式促进自身融资渠道的多元化，降低对单一产品和市场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例，公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略，结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突出。行业趋势绿色生产与产业集群趋势近年来，绿色制造是紧固件行业发展中重点落实的问题，研究节能减排和环保新技术，降低能耗和污染排放，推进全行业低碳经济发展，加强三废治理和综合利用，大力推进绿色环保电镀新工艺，积极推广非调质钢新材料应用等正在成为紧固件企业的绿色升级改造发展方向。同时我国紧固件行业已基本形成相对集中的区域分布，主要包括长江三角洲、珠江三角洲、环渤海区域等集群区。未来产业集群优势将发挥越来越重要的作用。集群效应日益凸显，对产业链资源的优化配置、产品结构、技术快速升级都具有重要意义。高端装备制造业是以高新技术为引领，处于价值链高端和产业链核心环节，决定着整个产业链综合竞争力的战略性新兴产业，是现代产业体系的脊梁，是推动工业转型升级的引擎。现阶段高端装备制造业发展的重点方向主要包括航空装备、卫星及应用、轨道交通装备、海洋工程装备、智能制造装备。这些领域科技含量高、创新内容多、结构复杂，由于工作环境和功能要求的特殊性，使用了大量的新型结构材料，采用了许多新型的结构形式，因此对新型紧固件和连接件存在较大需求，这将带动我国高端装备或普通装备高端部位需要使用的紧固件市场快速增长。国内高端紧固件市场巨大，且日益快速增长行业趋势轻量化材料的应用汽车设计制造中越来越多的使用镁铝合金等轻量化材料，钢和镁铝合金之间由于存在严重的电位差会导致严重的电解腐蚀，钢和镁铝合金之间的热膨胀系数差异较大也会导致严重的预紧力变化，造成连接处明显松弛，而采用高抗拉强度的铝合金材料紧固件则能克服这些问题。依托国家重点发展项目及产业发展方向，企业向国家支持的高性能、高附加值产品调整的趋势明显，组合螺钉及组件、不锈钢紧固件、IT产业精密螺钉、自锁类紧固件、钛合金、铝合金紧固件、汽车专用紧固件及各表面处理及化学涂覆紧固件成为国家重点支持发展的产品。这些重点扶持领域和重点发展产品为紧固件企业的转型升级指明了方向。产品结构调整方向日渐明确行业典型企业05紧固件竞争格局05行业竞争格局同质化竞争激烈价格战授信加大行业并购新进企业（1）价格战引发收益率报价逐年下降：部分紧固件行业公司为抓住优质客户资源，依靠价格战取得竞争优势，导致行业毛利率下降，选择合作企业时“唯价格论”，不利于行业良性发展；（2）过高授信加大财务风险：紧固件行业公司对各家医院的总体授信额度偏高，甚至超过医院的偿还能力，为自身带来较大财务风险，不利于企业的长期发展。未来，紧固件行业行业要想获得突破，首先需要企业间形成差异化竞争优势。25紧固件行业受经济周期影响较弱，于紧固件企业而言具有“低风险、高收益”的特点，吸引众多新兴市场参与者加入其中。目前中国紧固件行业市场企业数量众多，同质化竞争现象日趋严重，成为制约中国紧固件行业行业发展的主要原因。中国紧固件行业公司数量众多，但大多以简单融资租赁为主要业务方式，服务模式单一，同质化现象严重，为中国紧固件行业行业的发展带来以下不良影响：竞争趋势

随着科技不断发展，紧固件企业对紧固件行业产品的研发投入不断加大，企业形成自己的技术堡垒是在未来市场中取得市场份额的重要收到，因此技术竞争也是未来行业竞争的重要方向之一。紧固件行业的竞争促进了产品质量与服务的持续优化与创新，在满足客户需求的同时也给行业服务带来不断的新体验。优质的服务是紧固件行业竞争的重要焦点与未来趋势。客户是上帝，满足客户的需求是紧固件行业企业的价值实现，紧固件行业竞争趋势首先在需求的分析与客户痛点的把握。小众运动场景日益崛起，带动了新的紧固件行业产品需求。随着行业的竞争不断加剧，企业竞争的本质是人才的竞争，紧固件行业企业都在不断提升专业员工的技术水平。通过专项培训、高薪招聘吸引高端优质人才加入。人才竞争是未来紧固件行业竞争的核心点之一。

服务技术需求人才26随着科技不断发展，紧固件企业对紧固件行业产品的研发投入不断加大，企业形成自己的技术堡垒是在未来市场中取得市场份额的重要收到，因此技术竞争也是未来行业竞争的重要方向之一。紧固件行业的竞争促进了产品质量与服务的持续优化与创新，在满足客户需求的同时也给行业服务带来不断的新体验。优质的服务是紧固件行业竞争的重要焦点与未来趋势。客户是上帝，满足客户的需求是紧固件行业企业的价值实现，紧固件行业竞争趋势首先在需求的分析与客户痛点的把握。小众运动场景日益崛起，带动了新的紧固件行业产品需求。&&&行业竞争格局医疗行业受经济周期影响较弱，于紧固件企业而言具有“低风险、高收益”的特点，吸引众多新兴市场参与者加入其中。目前中国紧固件行业市场企业数量众多，同质化竞争现象日趋严重，成为制约中国紧固件行业行业发展的主要原因。中国紧固件行业公司数量众多，但大多以简单融资租赁为主要业务方式，服务模式单一，同质化现象严重，为中国紧固件行业行业的发展带来以下不良影响：（1）价格战引发收益率报价逐年下降：部分紧固件行业公司为抓住优质客户资源，依靠价格战取得竞争优势，导致行业毛利率下降，医院选择合作企业时“唯价格论”，不利于行业良性发展；（2）过高授信加大财务风险：紧固件行业公司对各家医院的总体授信额度偏高，甚至超过医院的偿还能力，为自身带来较大财务风险，不利于企业的长期发展。未来，紧固件行业行业要想获得突破，首先需要企业间形成差异化竞争优势。行业竞争格局中国政府正大力推动社会资本进入紧固件行业，对紧固件行业产品需求被迅速拉动，需求量呈现上升趋势，紧固件行业企业进军国民经济大产业的战略窗口期已经来临。紧固件行业各业态企业竞争激烈，当前，市场上50%以上的紧固件行业企业有外资介入，包括中外独（合）资、台港澳与境内合资、外商独资等，纯内资本土紧固件行业企业数目较少，约占紧固件行业企业总数的25%。此外，商业银行逐步进入紧固件行业，兴业银行、中心银行、民生银行等先后成立金融公司，涉足设备融资租赁业务。中国本土紧固件行业企业根据租赁公司股东背景及运营机制的不同又可以划分为厂商系、独立系和银行系三类三类紧固件行业企业各有优劣势：（1）紧固件行业企业具有设备技术优势，主要与母公司设备销售联动，以设备、耗材的销售利润覆盖融资租赁成本；（2）独立系紧固件行业企业产业化程度高，易形成差异化商业模式，提供专业化的融资租赁服务；（3）银行系紧固件行业企业背靠银行股东，能够以较低成本获取资金，且在渠道体系等方面具备一定优势。行业代表企业1晋亿实业股份有限公司是国内紧固件行业龙头，全球最大的紧固件制造厂商之一。它成立于1995年11月，2007年1月在上海证券交易所股票上市。经过多年发展，公司在紧固件生产、研发、配送等领域积累了丰富的经验，生产国标（GB）、美标（ANSI）、德标（DIN）、意标（UNI）、日标（JIS）、国际标准（ISO）等各类高品质螺栓、螺母、螺钉、精线及非标准特殊紧固件，同时公司把握国家大力发展高速铁路的趋势，积极开拓高铁扣配件市场，公司是铁路扣件系统的集成供应商，产品种类齐全，是国内唯一一家能够生产制造全套时速250公里和350公里高铁扣配件及整件产品的企业，在行业内拥有较高的知名度，产品制造能力以及稳定可靠性均处于行业内的领先水平。代表企业1行业标杆企业11行业标杆企业2行业代表企业2超捷紧固系统（上海）股份有限公司是国内精密紧固件领导者，成立于2001年，于2021年上市。公司致力于汽车发动机涡轮增压系统连接件，高强度、高精密紧固件，非标异型件等产的研究和开发，广泛用于汽车涡轮增压、底盘、车灯、后视镜、变速箱、内饰等汽车系统零部件连接、调节与紧固的应