索菲亚经营分析报告

索菲亚经营分析报告演示文稿当前1页，总共24页。中国家具行业形势分析目录索菲亚经营情况分析索菲亚公司简要介绍索菲亚swot分析当前2页，总共24页。2023/3/30中国家具行业形势分析近年来，我国家具行业的总产值一直在逐年提高，然而，家具市场却难走出疲软的发展态势（家具行业产量自2010年以来逐年下降）；为了应对市场的持续疲软态势，家具业内的大企业曲美家具、亚振家具、红星美凯龙、多喜爱家纺等知名家具企业，都在为上市做准备。各年家具总产值统计（万元）当前3页，总共24页。家具消费的三大动力：房地产投资、婚庆、消费升级发生变化。目前房地产行业面临重大不确定性，而2015左右我国结婚人数将达到峰值，同时随着人均可支配收入的提高，因此婚庆和消费升级将成为家具消费的主要推手。消费动力家具行业市场容量在6000亿左右,但行业内无大众品牌,单个品牌规模不大,主要原因前20年我国家具消费主要是实用消费,家具企业对设计的重视不够,缺乏品牌运作能力,这导致品牌区分度低,未产生行业领导者。市场竞争渠道商在产业链中占据绝对优势,连锁卖场是品牌家具主要销售渠道。O2O模式适合家具销售,挤压渠道泡沫降低成本、信息透明提升购物体验,将对现有的家具销售模式甚至行业竞争格局起到颠覆性冲击（如美乐乐仅成立5年,销售收入已达20亿）。营销模式定制家具占比已达到40%，定制家具公司（如索菲亚）开始谋求品类延伸，说明定制家具行业已接近成熟期。行业增速可能会下降,未来的竞争将更加激烈。产品方向中国家具行业情况简析以渠道商为主的销售模式，导致生产厂家议价能力低,利润被渠道商挤压；连锁商场规模宏大,实际单店客流量低，流通成本高，生产厂家被迫提高售价，从而一定程度上抑制了消费。当前4页，总共24页。中国家具行业形势分析目录索菲亚经营情况分析索菲亚公司介绍索菲亚swot分析当前5页，总共24页。索菲亚公司介绍索菲亚于1980年创办于法国昂热，在欧洲是家喻户晓的顶尖品牌；2001年索菲亚进入中国市场，并推出了索菲亚经典百叶系列衣柜；2003年索菲亚股份有限公司成立，厂区位于增城市宁西镇，主要经营定制衣柜及其配套定制家具的研发生产和销售；2005年索菲亚开始信息技术在定制衣柜生产制造上的普及应用，从而彻底解决衣柜定制和规模化生产的矛和盾问题；2010年索菲亚衣柜正式聘用国际影视巨星舒淇为其代言，掀起了衣柜行业明星代言的热潮。同年全国工商联家具装饰业商会衣柜专业委员会在广州成立，索菲亚衣柜担任首任会长单位。2011年在深圳证券交易所成功挂牌上市，正式成为了定制衣柜行业内首家上市公司。2012年公司收购四川宁基建筑材料有限公司，成立了全资子公司索菲亚家居（浙江）有限公司和索菲亚（廊坊）有限公司。完成公司对西部生产中心，华东生产中心的整体布局。当前6页，总共24页。索菲亚公司介绍-续经过10多年的发展，索菲亚股份目前拥有下属子公司6家，经销商650余家，专卖店1200余间。索菲亚拥有世界上生产能力最大的柔性生产线，生产能力达到2.8万件/天，相当于约700套衣柜/天。当前7页，总共24页。高级管理层业务管理层业务操作层索菲亚发展策略培育新业务培育新市场随着国内二次装修市场的开启，公司加大对二次装修业务的跟进和市场推广力度，从而抵消地产市场影响下的日益下滑的精装市场萎缩。战略转型从定制衣柜向“定制家”转移，此战略下2013年索菲亚增加了客厅家具，实现营业收入46%增长，单店营业额增长25%。与法国SALM合作，打造橱柜业务，除了成立橱柜事业部外，14年下半年计划增开门店100家，总计划开门店2000点，力争按照衣柜业务的成功模式复制一个新的业务——橱柜业务。转型当前8页，总共24页。9索菲亚发展战略项目2013年2014年2015年2016年金额同比增幅金额同比增幅金额同比增幅金额同比增幅营业收入17.8346%23.8533.70%32.1334.70%40.3525.60%净利润2.4538.70%3.2934.40%4.5538.40%5.9831.30%经营业绩预测单位：万元当前9页，总共24页。10…公司以定制衣柜为主，自2013年开始，在“定制家”的战略转移中，逐步扩充了客厅家具、橱柜等产品。具体产品：衣柜、鞋柜、床、床头柜、梳妆台、玄关柜、入户柜、斗柜、电视柜、饰品柜、酒柜等。产品系列厨房家具卧室家具客厅家具其他索菲亚产品目录当前10页，总共24页。2023/3/30与索菲亚合作的开发商已与越秀、保利、中海、瑞安、富力、万科、绿地、首创、招商、碧桂园、金地、勤天、名流、长隆等知名地产开发商建立了合作关系，涉及广州星汇云锦、佛山岭南天地、广州保利大江郡、上海瑞虹新城、杭州绿城西溪诚园、北京西山公馆等100多个精品楼盘，合作项目遍及全国100多个城市。当前11页，总共24页。中国家具行业形势分析目录索菲亚经营情况分析索菲亚公司简要介绍索菲亚swot分析当前12页，总共24页。13劣势机会威胁1、定制家具的进入门槛低，创新能力弱，越来越多的企业看到定制家具的良好前景，都迫不及待地闯进市场分一杯羹；2、行业处于成长期，缺少行业标准。所以很难用正确的标准本来衡量这个行业的发展；3、行业的信息安全管理较弱，很容易被竞争对手获取信息。索菲亚SWOT分析1正宗的法国品牌，在设计和品牌理念上面，比较注重将法国的生活艺术和中国的家具文化相结合，推陈出新；2、按照欧洲标准生产，产品品质较优；3、大工业化的生产和信息化先进的管理，更好的节约了成本；4、作为首家上市公司，资金实力较强。优势1、人民的生活水平高，素质提升，个性化追求助推的消费升级；2、二次装修市场的开启；3、国家的鼓励与支持，家具以旧换新等政策；4、行业依然处在上升期。1、上市公司，股份过于分散，不利于公司重大经营事项的决策；2、加盟商400多个，专卖店900多家，容易造成专卖店与经销商之间的竞争；3、过于追求规模的扩张，加盟商及其员工的素质难以得到保证；4、定制家具的售后服务和产品价格高也是企业的弱点。当前13页，总共24页。中国家具行业形势分析目录索菲亚经营情况分析索菲亚公司简要介绍索菲亚swot分析当前14页，总共24页。152014年经营情况概述受益于行业（2014年建材家居行业规模将达4万亿元，家具行业规模以上企业总产值将达到6800亿元），定制衣柜业务继续增长；原有经销商专卖店的业务增长（尤其客厅家具与卧室配套产品业务的增加），订单及客单价都有所增长（13年经销商门店平均单店销售额131万元，增长24.6%）；专卖店销售网络继续扩张，目前下沉到了更多的三四线城市（13年增加200多家）；大宗工程业务的继续增长（二次装修业务订单，持续增加）。整体呈增长态势当前15页，总共24页。16索菲亚经营情况分析2014年1季度项目2014年2013年同比增幅营业收入31,16823,69231.56%

净利润2,4822,4581%1-6月份净利润8,220~10,4617,47210%~13%2014年1季度营业收入和营业成本比上期分别上升31.56%和33.64%：主要原因是，继续加大广告宣传的力度，配合各地的经销商开展营销活动业务。随着公司在西南、华东和华北的生产基地的建设完成，人力资源成本和制造费用等刚性成本大幅度上升，导致了毛利率较上年同期下降了1.02%。管理费用增加54.29%：主要原是，公司2013年3月份完成限制性股票的授予，从3月份才开始确认股权激励费用。单位：万元当前16页，总共24页。项目2011年2012年2013年2014年营业收入100,360122,170178,34831,168营业成本66,61679,528112,26220,433销售费用9,52512,62316,1103,675管理费用9,22711,21121,2584,570财务费用-2,092-3,224-2,665-774净利润13,47317,32024,4842,482索菲亚经营情况分析净利润近年财务数据单位：万元当前17页，总共24页。18索菲亚经营情况分析整体呈增长态势项目2013年2012年2011年2010年2009年金额比例金额比例金额占比金额占比金额占比经销商门店

156,79390.96%

104,83190.32%

81,28889.10%

51,87786.44%

30,99587.81%直营专卖店

6,7643.92%

5,0564.36%

5,7086.26%

5,0188.36%

3,0058.51%大宗用户

6,3033.66%

4,5933.96%

1,5381.69%

2,6004.33%

1,2993.68%其他渠道

2,5241.46%

1,5841.36%

2,6972.95%

5200.87%

-

-合计

172,384100.00%

116,064100.00%

91,231100.00%

60,015100.00%

35,299100.00%各渠道收入分布图各渠道收入增长趋势图经销商销售是公司主要销售渠道，收入占比90%以上，直营店销售占比逐年略下滑；大宗客户和其他渠道收入不确定性较大，经销商和直营店自2013年开始收入增幅持续提升。单位：万元当前18页，总共24页。19索菲亚经营情况分析各大区收入情况华南18%、华东22%、华北18%和西南16%地区销售合计占索菲亚公司整体营业收入70%以上，西北地区和出口量较少，合计8%。地区华南华东华北东北西南西北华中出口其他2013年3272739877321811337628825757016534612111372012年22125280622214787311834552161107455659052011年213492199517511588513630356680057269-2010年17104152381044931229133226048586184-单位：万元当前19页，总共24页。20索菲亚经营情况分析各大区收入增幅地区华南华东华北东北西南西北华中出口2013年48%42%45%53%57%45%49%10%2012年4%28%26%48%35%46%38%-23%2011年25%44%68%89%49%58%65%18%各销售大区2011-2013年营业收入增长图2012年各大区营业收入增幅全线下滑，2013年大幅上升，华南、西南超过2011年水平；2013年，除出口外，其他大区销售收入增长与公司整体增幅基本相当，各大区保持均衡发展。公司整体增幅46%当前20页，总共24页。21索菲亚经营情况分析费用分析费用增长低于收入增长幅度；为扩大品牌影响力，持续加大广告投入费用；为保持公司产品及技术优势，2011年成立产品研究院，加大产品开发力度，持续优化生产工艺和流程；为提升团队凝聚力，2013年开始对高级管理人员及业务骨干人员实施股权激励。项目2010年2011年2012年2013年销售费用754295251262316110其中：广告费用4052491666868271管理费用618692271121121258其中：技术开发费2489326835715862股权激励费用0003557财务费用196-2092-3224-2665所得税2195273334335245单位：万元当前21页，总共24页。22索菲亚经营情况分析产品成本分析单位：万元产品大类项目2013年2012年同比增幅金额占营业成本比重金额占营业成本比重定制家具材料

84,47375.58%

60,31376.38%40.06%人工

6,6005