投资部激励机制

投资部激励机制

基本原则（一）收入构成的基本原则员工收入构成由三部分构成，包括基础工资，基础季度/年终奖和投资绩效奖。基础工资、基础季度/年终奖金标准与公司现有标准保持一致，这是劳动合同内的、基本的生活保障。投资绩效奖是投资组专门的、额外的奖金，用于激励投资工作，是本激励机制的核心内容。奖金来源和分配的基本原则奖金来源将考虑投资组工作的实际产出和工作质量两个维度。奖金分配将考虑员工个人的实际贡献价值大小。投资绩效奖金的构成和细致基于上述原则，我们制定了两套方案。优选方案一，次选方案二。（一）方案一投资绩效奖先以投资组为核算单位，再以项目组为核算单位，最后到个人核算单位。从整体团队激励的角度，该方案更以项目和结果为导向，定量为主，定性为辅。示例：投资绩效奖的分配逻辑

投资组层面，投资绩效奖的奖金池总规模大小由“年度总投资金额X提成系数X全年投资组KPI达成率”三项指标共同决定，第一~二项指标体现量和结果，第三项指标体现质和过程。年度总投资金额区分独立开发项目和公司介绍项目两种情况，独立开发项目的提成系数为2%，公司介绍项目的提成系数为0.5%。独立开发项目是指投资组通过行业研究、或主动资源拓展找到和推荐的项目。例如，国内新锐品牌调研中的“琴制”项目。公司介绍项目是指项目来源于或业务部门主动推荐或转介绍的项目。示例：独立开发项目的提成系数单位：万元年度总投资金额提成系数全年投资组KPI达成率奖金池总规1,0002%100%202,0002%100%403,0002%100%604,0002%100%805,0002%100%1006,0002%100%1207,0002%100%1408,0002%100%1609,0002%100%18010,0002%100%20010,000+封顶200示例：公司介绍项目的提成系数单位：万元年度总投资金额提成系数全年投资组KPI达成率奖金池总规1,0000.5%100%52,0000.5%100%103,0000.5%100%154,0000.5%100%205,0000.5%100%256,0000.5%100%307,0000.5%100%358,0000.5%100%409,0000.5%100%4510,0000.5%100%5010,000+封顶50项目组层面，项目组与非项目组的奖金指导分配比例为70%：30%。项目组内奖金的70%，主角（投资经理）和配角（法律、财务支持）根据个人对项目价值贡献进行分配。非项目组奖金的30%，在投资组内进行分配。具体分配金额，投资总监提议，经董秘、人力审核为准。（二）方案二投资绩效奖金先以投资组为核算单位，再以个人为核算单位。从整体团队激励的角度，该方案更以过程为导向，定性为主，定量为辅。投资组层面，投资绩效奖金的奖金池总规模大小由“年度总投资金额X提成系数X全年投资组KPI达成率”三项指标共同决定，第一~二项指标体现量和结果，第三项指标体现质和过程。年度总投资金额区分独立开发项目和公司介绍项目两种情况，独立开发项目的提成系数为2%，公司介绍项目的提成系数为0.5%。在员工个人层面，具体分配金额，投资总监提议，经董秘、人力审核为准。

附录一：产业/财务投资机构的标准比较投资组于2020年6-8月实地调研或通过其他方式收集共计21家产业投资机构和财务投资机构的组织结构和激励机制，用于侧面佐证本激励机制的合理性。由于财务投资机构对我公司借鉴意义有限，所以不做具体分析。通过对15家产业投资机构的调研发现，我们发现投资绩效奖是绝大多数产业投资机构激励机制的核心，影响因素依次包括项目过程、项目投出和投资收益率。绝大多数产业投资机构都没有直接投成奖、退出奖和强制跟投的要求。投资机构的性质收集到产业投资机构问卷共计15家，财务投资机构共计6家。投资机构的性质在15家产业投资机构中，73%为投资部，27%为独立投资平台。影响投资绩效奖的因素在15家产业投资机构中，对项目过程和项目投成是主要的考核因素，两项占比88%，投资收益率仅占17%。投成奖安排在15家产业投资机构中，67%公司没有直接投成奖，仅33%公司有直接投成奖，且象征性质为主，激励为辅。退