银行信贷：企业资金链断裂的原因、预兆及防控措施

银行信贷：企业资金链断裂的原因、预兆及防控措施！一、企业资金来源渠道和资金链断裂的后果企业经营资金的来源主要是三个渠道：一是股东投资、追加投资及股东临时性借款，这是企业在经营活动中最原始的资金来源；二是企业在经营活动中创造的价值，主要是在经营活动中取得的有效增值价值和在投资活动中取得的投资收益，这是企业在经营发展过程中最有效的资金来源；三是外部筹资，通过发行股票、债券、向银行借款及其他方式筹集的资金，这部分资金由于受到外部政策、经济环境以及内部经营状况的影响，存在较大的不确定因素。资金对于企业来讲就像血液对于人体一样重要，资金链一旦断裂，企业就会休克。在此时如果企业还不能够有效地整合内、夕卜部资源，不能让资产运转起来、资金流动起来，并且还得不到股东及其他外部资金支持，就会直接威胁到银行的资产安全。二、企业资金链断裂的原因资金链断裂内外因分析企业资金链断裂的根本原因是法人治理结构不科学不合理、经营管理水平低、风险控制能力不强，这是资金链断裂的内因，也是根本原因；而宏观政策、经济环境、市场环境的变化只是导致企业资金链断裂的外因。我们只有准确认识了企业在不同经济变化周期，在企业不同的发展阶段造成资金链断裂的原因，才能采取有效措施予以应对。2、资金链断裂的常见原因（1） 在企业组建成立阶段，资本金来源就不合理、不真实、不稳定，有的资本金是借来的，企业刚成立就通过其他应收款等方式开始抽走资本金，造成企业在后期建设、经营时资金不足，容易发生资金链断裂。（2） 股东自身实力不强，在企业经营过程中遇到资金困难时，不能给予必要的支持和帮助，有的股东甚至还在企业经营过程中以各种方式抽取资金。（3） 由于股东或企业实际控制人制定了过高的不切实际的经营发展目标，造成经营者在实际经营过程中采取一些激进、冒险、投机性的短期手段，而不顾企业的长期发展利益，将资金用于一些高风险的项目运作，运作的项目一旦失败，资金链就易突然断裂。（4） 经营者管理能力不强，企业内部管理不科学、不合理、不严谨，或是没有得到有效执行，使得生产经营、组织管理混乱，生产经营无法按计划开展。（5）经营者财务运作能力不强，为了增加销售提高市场占有率，不顾自身条件所限，通过资金短借长用，扩大投资、增加产能，造成企业营运资金不足，资产周转速度下降，产生流动性风险，以致出现资金链断裂。（6） 由于外部发生信用风险，如应收帐款、预付账款、对外借款无法收回，对外提供的担保出现诉讼，发生代偿等，造成企业出现资金链断裂。涉及民间高利贷融资，由于高额利息费用支出，使得生产经营不堪重负，导致资金链断裂。（7） 企业所有者、管理者投机心理严重（这类人以前往往有过较成功的投资、经营经历，性格特征是做事比较激进、好赌、敢于冒险，但不够稳健）。在企业经营小有成绩之时，不顾自身资金实力，在人力资源、夕卜部环境等条件还不具备的情况下，在能力范围外盲目地进行多元化投资，成立一些在产品、业务上不相关的关联企业，造成资金分散，资金链紧绷，一旦关联方出现经营不善，极易造成资金链全盘断裂。（8） 企业的生产方式、产品、提供的服务与宏观经济政策、产业政策、市场环境的要求不适应、不相符时，没有应对措施，导致出现经营困难，造成资金链断裂。三、企业资金链断裂的预兆企业在资金链断裂前会出现预兆，主要但不仅限于以下几种情况：1、从企业与银行往来来看，结算量减少，存款急剧下降，用信需求迫切，利率再高都接受；在他行已出现欠息、逾期、银行垫款等情况。2、 与银行的配合中，不太愿意接受银行工作人员到企业现场访谈，提供报表等资料延迟，对银行提出的存款、结算、代发要求出尔反尔。3、 未按合同约定使用资金，提供的贸易合同虚假，通过虚假贸易将大部分资金转移至关联企业。4、 还款来源与计划不一致，且大部分还款资金来源于民间高息借J贷O5、 通过对资产负债表的分析，企业的资产转换周期延长，营运能力快速下降，主要表现有：（1） 资产类：货币资金急速下降，应收帐款大量增加（交易回款记录恶化），存货大量增加（特别是产成品大量增加），固定资产非折旧性下降（可能是非正常变卖资产）。（2） 负债类：预收账款大量减少（产品、市场、经销商可能出现问题），应付帐款大量减少（可能得不到供应商的信任，供应商给予的信用额度下降）、其他应付款增加（有可能借入高息资金、或企业内部职工集资）；（3）权益类：资本金发生增减变化或投资人出现变更（存在逃废债务的可能，股东也没信心）。6、 通过对损益表的分析，发现企业的销售能力、盈利能力下降。表现在：销售收入持续或非季节性突然下降，税金及附加、经营费用、管理费用等支出持续下降（企业缩减现金支出），营业外收入增加（与资产负债表中固定资产下降相对应），利润总额下降较快；7、 通过对现金流量表的分析发现，经营性现金流入量持续下降，净流量快速下降，甚至为负值，企业的造血机能将要坏死。8、 从企业的内部情况看，管理不如以前顺畅，生产、工作环境与原来相比显得脏、舌L、差；开始缩减、拖欠职工工资，员工精神面貌不如从前；水电等费用支出下降，甚至拖欠费用支付；高管及专业人员离职、变动频繁。9、 企业的关联企业经营不善，出现破产倒闭。10、 主要股东及企业自身涉及重大诉讼案件，资金帐户被冻结等，。11、 从企业及企业的上下游所处的外卜部情况来看，由于经济环境、产业政策的变化，出现了重大的不利于企业及企业的上下游经营发展的因素，导致行业发生整体性经营困难。四、应采取的应对措施对于企业已出现资金链断裂预兆的，我们应做好以下工作:1、 综合现场检查和非现场监测相关预警信息/信号，调查分析出现的原因，判断是否会实际造成企业资金链断裂。2、 如果判断企业资金链将要断裂，应先检查授信业务的相关合同、手续是否完整、合规，如果存在瑕疵，应抓紧时间补充完善。3、 要求企业追加更有效的担保，如增加有实力的保证人保证担保，要企业提供存货、应收账款、固定资产、股权抵质押担保等，完善风险缓释手段。4、 想方设法了解企业最新的资金往来、