商业银行契合国有企业改革的经营发展思路,企业管理论文

商业银行契合国有企业改革的经营发展思路,企业管理论文一、引言国有企业改革作为国家经济体制改革的核心环节历来引发社会关注。20世纪90年代以后，国企改革从放权让利转为制度创新，逐步突破产权改革的门槛，对国有企业推行公司化改造和资产重组，建立一种适应社会市场经济的当代企业制度，开启中国改革的攻坚之役。〔萧冬连，2020〕。［1］根据十八大指明的方向，各省份国有企业改革意见、方案的陆续出炉，国资委公布选择六家企业试点四项改革，宏观上推动国有经济布局调整，微观上推进国有企业市场化改革，新一轮国有企业改革又是一次突破性的攻坚战。理论上，国有企业改革在改革中处于关键地位，其既是市场经济中的重要经济主体，同时又是公有制经济在当下生产力条件下的现实表示出方式，其改革成为沟通和串联两个层面实践的关键。〔赵岳阳，2020〕。［2］经济决定金融，金融反作用于经济，改革中的国有企业与变革中的商业银行唇齿相依。商业银行经营的对象是符号经济，国有企业经营的对象是实体经济〔林凤萍，2000〕［3］；国有企业是商业银行最主要的客户，是商业银行资金来源、资金运用、各项收入构成的主体，而商业银行是国有企业发展壮大的最大受益者，也是推动国有企业改革的重要气力。国有企业改革的成败影响着商业银行转型发展的成败，国有企业改革对于转型发展中的商业银行而言蕴藏着机遇与挑战。面对国有企业改革创造的新体制与新机制，适应改革浪潮，捉住国有企业改革带来的机遇，防备改革中的风险，创新服务新形式与经营新策略，是商业银行充分发挥金融杠杠力与金融服务力助推国有企业深化改革有成效，实现本身转型发展见成果的重要策略。二、与地方国有企业改革重点概述近年来，在经济转型升级、地方财政压力加大的现实环境下，深化国有企业改革，充分发挥国有经济在经济转型发展中的带头作用，提升国有经济介入全球市场竞争力已成为全国与地方的一致共鸣。国有企业改革的硬任务在积极稳妥的条件下逐步在速度和效率、数量和质量上达成统一。1.国有企业改革的重点2020年初国资委成立国有企业改革小组先后召开十四次会议研究国有企业改革问题，对国有企业进行顶层设计。2020年7月15日，国资委选择国家开发投资公司、中粮集团、中国医药集团总公司、中国建筑材料集团有限公司、中国节能环保集团公司和新兴际华集团有限公司6家企业作为改革试点企业，因企制宜一企一策的启动四项改革试点工作，勾画出国有企业改革的道路图，将国有企业改革操作推向展开期。此次改革目的是要尝试以新体制、新机制、新形式，探寻求索实现以管资本为主加强国有资产监管的体制形式；多种所有制经济穿插持股、互相融合的有效途径；国有企业公司法人治理构造的工作机制以及国有企业负责人重点监督的纪检监察方式四点目的〔如此图1〕.2.地方国有企业改革的重点早在国资委四项改革之前，各地方省市已开场陆续围绕调整国有经济布局、推进国有企业重组、提高资产证券率等内容开展国有企业改革试点工作，启动国有企业改革意见或征求意见为新一轮国有企业改革预热。2020年7月7日上海市发布(关于推进本市国有企业积极发展混合所有制经济的若干意见〔试行〕〕，明确经过3～5年的积极推进，基本完成国有企业公司制改革，除国家政策明确必须保持国有独资外，其余实现股权多元化，发展混合所有制经济的改革目的。2020年7月8日山东省发布(关于深化省属国有企业改革完善国有资产管理体制的意见〕，提出到2020年构成愈加符合基本经济制度和市场经济规则要求的当代企业制度、国有资产管理体制和国有经济布局构造，进一步加强国有经济的活力、控制力、影响力的目的。2020年7月22日江苏省印发(关于全面深化国有企业和国有资产管理体制改革的意见〕，设定目的到2020年构建完成具有江苏特色的国有经济布局和构造，企业国有资本在基础设施、能源资源、公共服务、战略性新兴产业、金融投资等重要领域的集聚度到达80%以上。3.新一轮国有企业改革的突出特点固然国资改革整体进度偏缓，但从到地方已发布出台的国资国有企业改革方案看道路图和时间表清新，尺度有创新与有突破，操作性强，技术性高，基本契合国有经济转型发展大局面。从改革方向上看，宏观上坚持战略性构造调整，微观上坚持市场化改革。从改革措施看，主要集中在推进企业重组并购、引进非国有资本深化股份制改革、提升国有企业资产证券化水平、加强内控机制建设，施行分类管理分类考核等方面。从改革目的看，主要集中在提高国有企业布局和产业构造、加强国有经济支撑保障作用以及转向资产管理等问题上。整体而言，与地方国有企业改革基本具备方向市场化、道路清楚明晰化、问题可解决、措施可操作、目的可触及、成效可检验等共同体的突出特点〔见表1〕。三、改革后国有企业质态变化特点分析国有企业与商业银行是我们国家重要的经济组织形态和经济发展气力。国有企业是国民经济发展的重要支柱，尤其是巨型央企都关系国民经济的命脉，同时国有企业是实体经济发展的微观基础，决定商业银行的盈利水平与客户构造。国有企业改革所创造微观个体新质态将直接决定商业银行与国有企业关系。在新一轮国有企业改革全面展开的形势下，把握改革动向，明了国有企业特质，是商业银行适应政策与市场变化，调整发展战略，实现跨步转型的前提。1.企业规模集聚度提高早在的十八届三中全会就确立混合所有制形式进一步推进产权制度改革与完善国有资本管理体制与运营机制的路径。〔杨瑞龙，2020〕。[5]根据企业发展阶段划分，当前我们国家大部分企业都处于规模化阶段，引入社会资本介入国有企业改革，探寻求索混合所有制经济的发展途径提高企业规模集聚度。首先，框架日渐清楚明晰的国有企业混合所有制改革切实为民营资本、外资等多渠道投资资金打通资本市场与混合所有制通道，为国有企业引进在技术、管理和资源上构成互补、协同和放大效应的战略投资者，加速企业规模集聚。其次，资本市场运作为国有企业由规模化向集聚化演进提供重要的支撑平台，成立国有资本管理公司通过证券市场、产权市场等引入各类投资主体，加速企业重组变阵与强烈的产业链条延伸。大型国有企业突破地区界线、行业界线、部门界线向多元化方向发展，不断扩大覆盖面，提高市场占有率。再者，改革支持国有企业通过合资合作、战略联盟等方式聚焦产业链和价值链，以企业主体的市场化方式与各类所有制企业施行双向的开放性市场化联合重组，培植壮大本来的龙头企业，加速骨干企业的裂变扩张。2.企业所有制形式多样发展当代企业制度已经成为国有企业改革的方向，发展产权多元化的混合所有制经济已成为其根本途径。此轮从到地方的国有企业改革无不鼓励各种性质的资本互相融合，放大国有资本的规模和搞活国资运营机制，而混合所有制是投资主体多元化的实现形式，随着国有企业改革的深切进入国有企业所有制形式突破纯粹的国有单独的局面，呈现所有制形式的多样化。第一，改革中逐步放松垄断管制，以资本运作带动国有企业转型，在提升国有企业本身经营绩效和市场竞争程度的基础上，推进企业整体上市或者核心业务资产上市，打通国有资本与非国有资本实现深度融合的通道，加快国有企业公司制股份制改革。第二，国有企业改革支持国有企业利用国内外多层次资本市场与外部投资者、项目团队共同出资，探寻求索建立特殊管理股制度，以跨媒体、跨地区、跨所有制的战略重组方式新设混合所有制企业，这就改变国有企业单一所有制形式的质态，实现投资主体的多元化、经营机制的市场化。3.企业信誉走向市场化传统体制下，国有企业所有制形式相对单一，企业的诚信度以及企业所承受贷款的还贷能力完全由这一强大的后盾所承当。以本身资源和影响力弥补国有企业信誉空缺，的隐性担保是最强有力的增信，一定意义上也是一种有限度的干涉。在新一轮国有企业改革方案中，除有条件的保存极少数纯国有企业，大部分国有企业将推行混合所有制形式，企业不单单是国有、集体等所有，可以能是与个体、私营、外资等非公有制经济主体共同所有。在这种所有制改革趋势下，企业的信誉的承当着将不完全取决于国有经济部分，还取决于其他非公有制主体部分。国有企业所有权的多元化决定总体信誉情况将受多方主体信誉质量的制约，国有企业个体信誉品质很大程度上走向市场化，介入市场竞争必需要接受市场信誉评定的检验。4.企业供需合作方聚变新一轮国有企业改革浪潮中，混合所有制形式既施行存量产权多元化，鼓励出让一部分优质资产，吸引关联产业合作方，也施行增量产权多元化，在企业新增投资中允许各类资本参股、入股、持股，使得国有企业重组变阵与产业链条延伸日益频繁。本来供给链上拥有核心市场资源和核心竞争力的国有企业在改革中不断对投资者关联方的资源进行有效整合，重新对相关联的供货商、生产商、销售商、物流企业甄选，将整个供给链上各节点企业在到达一定的客户服务水平的前提下有效地组织在一起，控制上下游，打造集聚物流、商流、信息流和资金流的网络构造，使整个供给链系统的成本到达最小，加强竞争力。［6］国有企业以核心企业的市场地位的供给链管理经过也是通过对供需合作方构造、数量、质量优化调整，实现产业链增效和价值链增值的全方位提升的经过。5.企业市场配置力提升从我们国家历次国有企业改革的重点看，推进国有企业经营机制的市场化，扩大企业的自主权始终贯穿改革轨迹的始终。此轮国有企业改革愈加强调在市场起决定性作用的领域，赋予企业更多自主权，适应新的形势简政放权，企业的市场配置力提升，市场中选择权、经营权、决策权更具自主性。第一，国有企业改革探寻求索完善国有企业公司法人治理构造，将明确监管部门与董事会的职责权限，将监管部门的一些关键性权利下放到企业董事会，董事会有权在利于企业发展的角度自主决定符合本企业特点的人员选聘、业绩考核和薪酬管理职权。第二，配合起有效的监督和制约机制建立当代企业制度，保证市场作用的充分发挥。此轮改革真正将国有企业当作市场主体，既无过度干预，也无过度保卫，将国有企业的生存与发展、经营与运作交由市场，企业获得更多的自主经营权，并介入到优胜劣汰的市场活动之中，使得实力强大的国有企业市场配置权提升。6.企业经营性风险趋高本轮国有企业改革的一个重要内容就是在公平竞争、优胜劣汰的原则下，引入市场退出机制，完善市场竞争机制，有序的完成国有企业或国有经济从多数竞争性领域退出的工作。优胜劣汰、适者生存是市场竞争的基本规律，具有很强的开放性，国有企业无论是单一所有制还是混合所有制，无论企业处于何种竞争性行业，都要介入市场竞争，接受市场竞争的考验。在这一规律的作用下，缺乏内部管控能力、自主创新能力、成本控制能力以及风险防控能力的国有企业将难以生存甚至倒闭破产，最终被市场淘汰。对于商业银行等敏感性金融机构而言，国有企业经营状况的恶化，资产负债率的攀升，亏损或破产所导致的资不抵债是一种信誉风险，国有企业经营风险以及行业调整风险将国有企业信贷无风险的神话彻底打破。7.企业资本管理力加码积极发展混合所有制经济，引入市场化竞争机制以管资本为主加强国有资产监管是深化国有企业改革的主旋律。区别于过去管资产、管企业、管人事向管资本的国资监管体制，不限于产业，不限于形态都不干涉企业市场经营，确保企业法人财产经营权的完好性，强调管好资本权益回报，实现保值增值的强烈诉求。一方面，处理好资本经营绩效优化问题。以国有资本投资运营平台为纽带，根据市场机制优化国资的有效配置，通过改革盘活、战略重组、投资扩张和发展混合所有制经济等途径，对不能适应市场竞争的要坚决退出，避免损失扩大；对发展势头良好的要加强管理，争取收益最大。另一方面，处理好资本经营责任追查问题。合理增加市场化选聘的比例，建立职业经理人制度，绑定经理人与出资人的目的与利益，建立长效鼓励约束机制与经济责任追查机制。四、商业银行契合国有企业改革的经营发展思路面对国有企业深化改革，商业银行除了做好商业银行最基本的业务外，重点要从捉住机遇快发展、加大力度防风险、深化改革促改革三方面入手，充分发挥商业银行在国有企业改革中的主观能动性，实现国有企业改革与商业银行的发展良性循环。1.积极捉住国有企业改革带来的新机遇国有企业的改革，不仅本身会得到快速发展，同时也给商业银行带来更多的发展时机，归纳起来主要有下面几方面(见表2)。〔1〕拓展新客户的机遇。一方面，此轮改革中至少要成立并改组建立三级资产经营管理公司，这类公司将于相对应，主营国有资产，商业银行如争得合作对象，有利于所属国有企业资源的合作与利用，这就为商业银行挑选目的新客户，进行客户重新洗牌的最佳时机；另一方面，国有企业进行混合所有制改革，多数一般性竞争行业内的国有企业有序的有进有退，这样，企业也会重新选择合作对象。〔2〕优化信贷构造的机遇。从本次改革的战略目的来看，实现国有企业转型升级，优化国有企业的布局构造，有进有退，更好的符合经济发展的要求。重点行业内企业构造的优化与商业银行的信贷构造优化目的保持高度一致。因而，商业银行要积极了解和地方的下一个战略规划的目的，把握国家产业政策，了解企业发展方向，使信贷构造在企业构造优化中实现提升。〔3〕创新金融产品的机遇。商业银行的产品创新活动既取决于本身主动创新能力，一定程度上也受客户新需求的影响。国有企业的改革，对商业银行的产品创新提出了新的要求。①开发合并与重组贷款。改革中，国有企业由于种种原因都会提出资金需求，商业银行可设计专项的国有企业合并与重组贷款；②大力推进银团贷款业务。国有企业改革后，规模更大将是一个重要特征，对于商业银行，尤其是中小商业银行，从规模知足度及风险分散角度均应主推银团贷款；③设计与开发以企业为核心的知足企业上下游企业资金需要的供给链融资产品，并利用互联网技术将业务转移到线上，为企业上下游企业提供资金便利；④企业内部结算管理产品。把握国有企业集团大量资金流水的显着特点，通过计算机系统和银行的结算体系为企业提供资金管理上的专项服务。〔4〕新项目投入时机。国有企业改革后，必然在投资方向和项目上会进行新的定位，引进一批新的项目投入。因而，商业银行要积极了解企业的长远规划，及早参与，以项目为载体，密切银企关系。〔5〕综合化经营时机。改革后的国有企业竞争将加剧，保值增值诉求愈加强烈，企业资本管理强加码，国有资产杠杆性进一步加强。除此之外，投融资需求量大且形式多元化，既要有间接融资，又要有直接融资；既有银行方面金融服务需求，也要有保险、证券方面金融服务需求。这些需求给商业银行发出了一个信号，商业银行需要为国有企业提供全方位、多方面的金融服务，详细来讲，商业银行一方面在业务范围上可推行综合化经营，提供系统的金融产品；另一方面还能够提供经营咨询方案，为国有经营公司提供投资银行方面的服务。〔6〕集中优势气力将时机转化为现实的经营行为和成果。首先，根据国有企业重组后各集团成员、股东变化、融资能力和需求的变化情况重新核定其融资需求；其次，将具备良好管理规范、成长性和融资能力俱佳的拟上市公司或优质资产注入、股份制改造的拟上市公司作为重点客户施行重点营销、重点管理；第三，积极开展与第三方中介机构的合作，通过系统对接利用综合平台获得可利用信息、瞄准合作项目，为施行并购搭建长期融资平台。第四，充分发挥本身优势、联合证券、信托、保险、产权交易中心等中介平台为企业提供配套金融服务；第五，把握市场机遇，积极支持地方经济发展的重点项目，优化信贷投向。加大并购类融资渠道、方式、工具创新，主要包括并购贷款、并购基金、理财信托等多种债务由于权益性融资手段。加大企业上市经过中IPO融资创新，根据政策支持重点，针对本土企业境外投融资、汇率避险、境内资产抵押以及贸易融资、供给链金融创新。2.防备化解国有企业改革引发的新风险国企改革经过中的整体上市、核心业务资产上市、公司股份制改革、特殊管理股制改革以及开放性市场化双向联合重组等市场化行为牵涉面广、经过复杂、时间跨度大、事关国民经济大局，华而不实潜藏的市场风险需要商业银行重点关注。〔1〕改革暴露的主要风险点。国有企业改革的本质性推进，企业长期依靠的兜底约束开场弱化，不断暴露的国企企业信誉违约事件一定程度上暗示了改革后风险爆发可能性将显着加强。华而不实，信誉违约风险与客户流失风险为最主要风险点，集中表如今下面方面：①原有国有企业经营不善，盈利能力持续低位彷徨，在国资委监管的113家央企中，有32家央企利润为负增长，近1/3的管理企业和近一半省份的地方国有企业利润总额负增长或亏损，[7]削弱资产进行债务兑付的能力，尤其是部分从事市场淘汰项目的企业，极可能面临倒闭或破产。②改革前一些竞争性行业一度遭到保卫，改革后在完全市场化运作环境中，根据优胜劣汰原则，国有企业有进有退，存在市场经营风险。③国内并购重组业务的行政审批权分布于多部门，政出多门和手续费冗杂,导致了并购重组效率低下,交易成本上升，2020年上半年国有企业累计发生营业总成本224723.8亿元，同比增长6%，华而不实销售费用、管理费用和财务费用分别同比增长9%、2.5%和20.6%，[8]加大债权悬空的可能性，本来潜在的交易风险走向显性。④国有企业多承当较多社会功能，天然不具备并购重组基因，混合所有制改革的初级阶段，大量的整合时间，一定程度上拉长风险。⑤商业银行面临规模客户流失风险。由于国有企业改革牵涉多方面因素，银行在选择客户同时，企业也在选择银行，改革的经过也是企业资源在各家银行重分配的经过，整体金融市场迎来客户构造重新洗牌的可能，因而，对于任何一家银行而言均面临原有客户流失的风险(见表2)。〔2〕防控和化解风险的措施。面对改革中的主要风险，商业银行要从利于国有企业改革长远利益出发，以积极的态度防备和化解国有企业改革的新风险。从信誉风险角度来讲：①介入国有企业改革的全经过。商业银行要主动介入到企业改制的经过中，及时了解把握债务转移、资产重组情况，落实改革经过中的法律和制度手续，确保债权与担保的不落空，博得问题贷款处理主动权，维护双方十分是商业银行的基本利益。②实行国企风险名单制管理。根据改革对公共服务类、特定功能类、一般竞争类国企的划分与分类管理，分门别类的纳入风险管理名单，施行风险分类监控与分类化解；根据问题企业客户的风险等级以及归还能力与意愿，制定一户一策的防备和化解的方案，提升对并购贷款、上市融资贷款、跨境授信融资等业务的风险意识和管控能力。③加强对企业经营管理的跟踪分析。实时把握部分重组企业经营管理中可能出现的异动与风险预警，对于非经营性的暂时困难有计划地进行信贷支持，助其度过难关；而对于产品无市场、无技术的落实企业，坚决根据市场竞争机制，实行退出政策。④制定客户经理和高管人员责任制。从事前调查着手，细化整个业务流程中风险把控点与把控责任，明确相关人员责任，并及时化解，保证风险不再显性发生。⑤从防备客户流失风险角度来讲，重要的是商业银行金融综合服务质量，同时，以积极的态度介入并支持国有企业的改革，切实解决改革中的困难，进而锁定客户并争得新的客户资源。3.以变革本身的手段助推国有企业改革当前，商业银行还较为普遍存在决策链较长、产品知足程度低、人员素质参差不齐等问题，一定程度上制约或影响着国有企业改革的进程和效果。国有企业改革以一定量的国有资产撬动了更多的社会资产，同样，以改革的手段，用金融杠杆撬动更多的国有资产，也能助推国有企业改革进程。所以，在这一场从到地方的国有企业改革中，商业银行谋求生存与发展不能被动地适应国有企业改革，更重要的是发挥主观能动的反作用，以改革本身体制为着力点，通过深化改革为国有企业改革创造条件，助推国有企业改革的稳步推进。〔1〕开发智慧服务。积极推进金融人才管理体制的改革，运用智慧为国有企业改革提供金融服务。首先，商业银行开发智慧服务前提是要集聚高端金融人才。通过建立金融人才信息库，搭建高端金融人才服务平台，制定各个层次的金融人才培养规划，以本身品牌建设提升人才引进竞争优势，构成一定数量的高级金融人才管理群体。其次，商业银行开发智慧服务关键是要提供高水平金融服务。建立高端客户数据仓库，设定数据标准与模型，通过数据管控和数据分析为企业提供全面的金融咨询服务，制定改革配套金融管理方案，以金融智慧提升国有企业的管理水平。〔2〕创新技术服务。从本身改革发展的战略高度审视互联网金融，积极推进以金融互联网为主要内容的经营管理体制改革。首先，重视大数据、移动互联技术的开发利用，深度推进互联网技术与本身经营管理的深度融合，实现经营理念、管理形式、产品体系、业务流程、风险防控的全面调整和深度转型。其次，引用先进的网络金融工具，整合传统线下业务和最新线上业务，积极探寻求索本身支付融资系统与国有企业信息系统〔如ERP系统、销售管理系统或财务系统〕以及第三方