贷款业务与管理

第6章银行贷款业务与管理

学习目标了解银行贷款的种类；熟悉银行发放贷款的政策和程序；掌握贷款定价方法；掌握重要贷款业务的操作要点学会用财务比率方法进行信用风险分析阅读章节：第56－112页第一节银行资产业务的构成资产业务，是指商业银行运用资金的业务，也就是商业银行将其吸收的资金贷放或投资出去赚取收益的活动。构成：贷款投资现金资产第一节贷款种类和程序一、贷款种类二、贷款程序一、贷款种类按贷款期限分类按贷款保障程度分类按贷款偿还方式分类按贷款规模和对象分类按贷款质量分类按银行发放贷款的自主程度分类按贷款期限分类活期贷款（通知贷款）定期贷款透支贷款按贷款期限分类，有利于银行控制贷款的流动性和贷款周转情况。按贷款保障程度分类信用贷款担保贷款保证贷款：以第三者信用担保抵押贷款：以借款人的财产担保票据贴现

贷款按保障程度分类，有利于为银行分析由贷款方式形成的风险、确定贷款价格提供依据。按贷款偿还方式分类一次性偿还贷款：到期支付本金。分期偿还贷款：分期支付本息，主要用于中长期贷款。等本息还款，每月还款现金流相等等本金还款，每月还款现金流不等

按贷款偿还方式分类，有利于银行加强对贷款本金和利息收回的管理，灵活调度资金头寸。按贷款规模和对象分类批发贷款（企业贷款）：为经营企业金额较大的贷款。零售贷款（消费者贷款）：为个人消费目的贷款。

按贷款规模和对象分类，有利于银行根据不同对象和规模加强对贷款风险的管理和控制。按贷款质量分类五级分类正常借款人能够严格履行合同，有充分把握偿还借款本息。关注尽管目前借款人没有违约，但存在一些可能对其财务状况产生不利影响的主客观因素。如果这些因素继续存在，可能对借款人的还款能力产生影响，因此需要对其进行关注或监控。次级借款人的还款能力出现明显问题，依靠其正常经营收入已无法保证足额偿还贷款本息，不得不重新融资来归还贷款。可疑借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行抵押或担保，也肯定要发生一定的损失。它具备次级贷款的所有特征且程度更严重。损失采取所有可能的措施和一切必要的程序之后，贷款仍然无法收回。这类贷款银行已没有意义将其继续保留在资产帐面上，应予冲销。美国贷款五级分类法及定义按银行发放贷款的自主程度分类1、自营贷款2、委托贷款3、特定贷款

这种分类有利于银行根据不同的贷款性质实行不同的管理办法；同时，也有利于考核银行信贷人员的工作质量，加强信贷人员的责任心。

二、贷款程序工行贷款程序第二节贷款定价一、贷款定价原则二、贷款价格的构成三、影响贷款价格的主要因素四、贷款定价方法一、贷款定价原则利润最大化原则扩大市场份额原则保证贷款安全原则维护银行形象原则二、贷款价格的构成贷款利率贷款承诺费：指银行对已承诺贷给顾客而顾客又没有使用的那部分资金收取的费用。补偿存款余额：应银行要求，借款人保持在银行的一定数量的活期存款和低利率定期存款。通常作为银行同意贷款的条件之一。（见教材64页例）隐含价格：指贷款定价中的一些非货币性内容，附加性条款。三、影响贷款价格的因素1、资金成本2、贷款风险程度3、贷款费用4、借款人的信用及其与银行的关系5、目标收益率6、贷款供求状况四、贷款定价方法1、成本加成定价法2、基准利率加点法（价格领导模型）3、客户盈利性分析定价法成本加成定价法指以贷款成本加目标利润率作为贷款价格。贷款利率＝筹集资金的边际成本＋非资金性经营成本＋预计违约风险补偿费用率＋银行目标收益率例题假设有一钢铁制造公司要求银行给予500万美元的银行贷款，如果银行为了筹集该笔贷款资金必须在货币市场上以10%的利率卖出大额可转让存单，筹集资金的边际成本就是10%；银行分析、发放及监管这项贷款的非资金性经营成本大约为500万美元的2%；银行信贷部门建议为了补偿贷款不能及时全额偿付的风险再加上500万美元的2%作为预计违约补偿费用；最后，银行要求在该项贷款的财务、经营和风险成本之上再加上1%的利润水平。那么，该笔贷款的利率水平为10%+2%+2%+1%=15%成本加成定价的优缺点优点：属内向型定价模式，从银行自身角度出发，考虑成本、费用和风险，使定价与其成正比；属单笔贷款定价模式，思路简洁，对象明确；对基础工作要求高，可利用成本核算精确归集和分配成本。缺点：主要从自身角度出发，易忽视与客户的关系以及市场竞争形势；银行产品是多样化的，信贷业务中所包含的其他服务的成本分配存在一定困难；风险估算存在困难。基准利率加点模式也可称为价格先导模型定价法，这是当前西方国家商业银行确定贷款价格的基础方法。它是以若干大银行统一规定的优惠利率为基础，考虑到违约风险补偿和期限风险补偿后而制定的贷款利率，一般是在基准利率上加点或乘上一个系数。用公式表达为：贷款利率＝优惠利率＋风险加点或贷款利率＝优惠利率×（1＋系数）银行仅通过降低或提高贷款的加价就可以达到扩大或收缩其贷款组合的目的。但许多银行同时使用价格和信贷配给。贷款等级风险溢价（科朴兰）风险等级风险溢价无风险0.00%微小风险0.25%标准风险0.50%特别注意1.50%标准以下（次级）2.50%可疑5.00%美国通用基准利率由定期公布其贷款利率的30家货币中心银行宣布70年代后，LIBOR成为基准利率的标准。以LIBOR为基准的贷款利率利润

违约风险溢价

期限风险溢价＋＋＝LIBOR＋基准利率加点定价法的优缺点优点：属外向型，以市场一般价格为出发点，因而定价更贴近市场，更具市场竞争力。缺点：在确定加点幅度时，必须考虑银行的资金成本和违约成本等，因此幅度的精确值难以计量，故该模式不能单独使用。客户盈利性分析定价法（CustomerProfitabilityAnalysis,CPA）这种定价模式首先假设银行在对每笔贷款申请定价时应该考虑到与客户的整体关系。客户盈利性分析注重从与客户整体关系中得到的收益率，用下述公式计算：客户盈利分析定价法的深入分析（1）为客户提供服务发生的总成本：资金成本贷款费用客户违约成本客户存款的利息支出帐户管理成本（2）来源于客户的总收入：贷款的利息净收入客户存款帐户收入结算手续费收入其他服务费收入帐户可投资净额赚取的收益＝帐户可投资净额×生息资产的平均收益率帐户存款总收入＝帐户可投资净额赚取的收益＋存款准备金利息（3）银行的目标利润：目标利润＝贷款的资本金支持率×本客户平均贷款额产权资本的目标收益率

资本总资产××本客户平均贷款额产权资本的目标收益率×＝案例1假设一个客户要求500万元的信用额度，但实际只按照贷款合同的20%利率使用了400万元。客户对其未使用的信贷额度要支付1%的承诺费。而且，银行要求客户必须有相当于实际贷款额的20%和未使用额度的5%的存款（补偿余额）。中央银行要求的存款准备金率假定为10%。估算的贷款总收入＝400（贷款的使用部分）×20%＋100（贷款的未使用部分）×1%＝81万元估算借款人提取的资金额＝400－（400×20%＋100×5%）（补偿余额要求）＋（400×20%＋100×5%）×10%（准备金要求）＝323.5万元银行贷款的估算税前收益＝81÷323.5＝25%案例2假设银行正在考虑向一家制造企业发放一笔九个月期的300万美元的贷款额度。如果这家制造企业完全使用这笔贷款额度并在银行存放20%的补偿性存款，那么银行与该客户的这笔信贷交易将会导致产生以下的收入和费用：该客户可能提供的收入来源：贷款的利率收入（12%，9个月）﹩270,000贷款承诺费用（1%）30,000管理客户存款费用6,000资金转帐费用2,000信托服务和纪录保持费用13,000预期年度收入总额﹩321,000对该客户提供服务引致的预期成本：对该客户应付的存款利息（10%）﹩45,000对该客户放款的筹资成本160,000客户帐户的运营成本25,000客户资本调动成本1,000处理贷款成本3,000薄记成本1,000年度总费用﹩235，000顾客在年度将要提取的银行储备净额向顾客承诺的贷款平均额3000,000

减：顾客在银行存款均额（减去准备金要求）

-540000对该顾客承诺的可放贷储备净额2460,000根据公式计算可得：对案例2的解释如果银行从银行与客户的整体关系中获得的净收益率为正，该项贷款就可以接受，因为这时银行所有费用均得到了补偿；如果算出的净收益率为负，就银行而言，这项贷款和其余服务的定价就是不合理的。顾客所要求的贷款的风险越大，银行要求的净收益率就应越高。客户盈利分析定价法的优缺点该模式体现了银行“以客户为中心”的经营理念。它摒弃了“就事论事”的思维框架和“以业务为中心”的传统经营模式，试图从银行与客户的全部业务往来关系中寻找最优的贷款价格。采用这种模式最有可能得出富有竞争力的贷款价格。该模式以银行的会计信息系统能够实现对客户分开核算为前提。该模式对银行的成本核算提出更高要求，要求银行进行全成本管理，成立多个成本中心，并在银行的各个环节按管理会计的要求进行精确核算。第三节几种贷款业务的要点一、信用贷款二、担保贷款三、票据贴现四、消费者贷款一、信用贷款特点无担保、风险大、手续简单操作程序及要点选择对象合理确定贷款额度和期限贷款的发放与监督使用贷款到期收回二、担保贷款担保方式与担保贷款种类保证贷款、质押贷款和抵押贷款保证贷款的操作要点：找保、核保、审批、贷款发放与收回。抵押贷款的操作和管理重点：抵押物的选择和估价、确定抵押率（垫头）、抵押物的产权设定与登记、抵押物的占管和处分。担保法三、票据贴现概念与特点票据贴现是一种以票据所有权的有偿转让为前提的约期性资金融通。特点：在贷款对象（持票人或受款人）、还款保证（票据承兑人）、收息方式（预收利息）、贷款期限（票据的剩余期限）等方面与其他贷款不同操作要点审批、期限与额度、到期处理四、消费者贷款概念与种类指银行以消费者个人为对象，以个人消费为用途而发放的贷款。种类：分期偿还贷款、信用卡贷款和其他周转限额贷款、一次性偿还贷款操作要点：贷款申请、信用分析和贷前调查、贷款审批与发放、贷后检查与贷款回收。住房按揭贷款的程序第四节贷款信用风险管理一、信用分析二、信用分析技术三、贷款损失的控制与处理一、信用分析“5C”原则借款人的品格(Character)借款人的能力(Capacity)借款人的资本(Capital)借款人贷款的担保(Collateral)借款人经营的环境条件(Condition)“五W”原则什么人借款Who为什么借款Why用什么抵押What借多长时间When用什么还款How二、信用分析技术在传统的信贷分析过程中，银行常常要借助于一些标准的分析技术来对借款人清偿债务能力进行评估。财务报表分析财务比率分析现金流量分析附表例举了银行家在信用分析中所经常使用的财务比率指标。流动性指标（短期偿债能力）流动资产/流动负债（流动比率）流动资产减存货/流动负债（速动比率或酸性测试比率）（现金＋现金等价物）／流动资产（称现金比率）杠杆比率（长期偿债能力）总负债/总资产（资产负债率）长期债务/总长期负债和净值（资本化比率）息税前收入/利息支付（利息覆盖率或利息保障倍数）总资产/股东权益（杠杆比率）

经营效率指标年销货成本/平均存货（存货周转率）销售额/总资产（资产周转率）销售额/净固定资产（固定资产周转率）销售额/应收账款和票据（应收账款周转率或次数）平均应收账款回收期（天数）