郑州百文年度财务报告案例分析(重组)

欢迎!

1郑州百文——案例分析指导老师：xxx老师姓名:xxx〔xxxxxxx〕2*案例背景*案例简介*案例分析*案例启示3*案例背景

1郑州百文是郑州市的第一家上市企业和河南省首家商业股票上市公司，主营百货批发。

21996年4月，公司经中国证监会批准在上海证券交易所公开上市。

31997年，主营业务规模和资产收益率等指标，在所有商业上市公司中排第一，进入国内上市企业100强。

41998年，郑百文在中国股市创下每股净亏2.54元的最高记录。4*案例简介

就是基于郑州百文在中国股市创下每股净亏2.54元的最高纪录，我们小组对郑州百文1998年度的财务报告进行财务分析以及相关资料进行审计。5*案例分析一思考题1试分析公司的财务状况〔1〕偿债能力用来分析公司的财务风险，偿债能力越低财务风险越大。偿债能力财务指标郑百文1998郑百文1997行业平均短期偿债指标流动比率0.941.092现金比率0.130.290.2长期偿债指标资产负债率0.970.880.5产权比率52.77.951权益乘数8.998.992

6从短期偿债能力来看，98年与97年相比财务比率都在下降。从长期偿债能力来看，98年企业的资产负债率已高达97%，接近资不抵债，而报表的其他数据也说明企业已面临破产的危险。总结：企业陷入巨大的财务困境。7〔2〕资产管理比率是衡量企业资产管理效率的财务比率。财务指标郑百文1998郑百文1997应收账款周转率（次数）0.378.17存货周转率（次数）10.3891.18总资产周转率（次数)2.182.18

从应收账款来看，周转率越大越好。应收账款周转率越大表示应收账款的信用期越短，资金的回流速度越快。总结：企业的管理效率越来越低。8〔3〕盈利能力比率财务指标郑州百文1998郑州百文1997总资产净利率-0.210.02销售净利率-1.500.01净资产收益率-11.480.21如果仅从企业的盈利来看，97年到98年可能是企业的一个转折点，我们选定的三项指标在97年均为正值，说明企业在97年经营情况尚可。从销售净利率来看，该指标反映每一元销售收入带来的销售利润的多少，而从98年指标来看，指标为负值，无毛利，即企业销售的越多，企业将亏损得越严重，说明企业经营陷入困境。总结：企业处于亏损状态。9〔4〕杜邦分析体系是对企业财务状况和经营成果进行综合系统分析的方法.权益净利率=权益乘数*总资产周转次数*销售净利率权益净利率〔1998〕=-11.36权益净利率〔1997〕=0.21

总结：企业在1998年经营风险、财务风险都已经非常高，同时企业的经营效率也较1997年有较大的下降。因此1998年的企业的价值下降的非常厉害。102、对持续经营的理解会计主体、持续经营、会计分期和货币计量是会计核算的四个根本前提。而持续经营，是指在可以预见的将来，企业将会按当前的规模和状态继续经营下去，不会停业，也不会大规模削减业务。在持续经营前提下，会计核算应当以企业持续、正常的生产经营活动为前提。因此针对此案例，企业报表的编制者应依据财务状况对持续经营的假设做出判断，郑百文既然已经无法维持正常的经营，就应当改变会计核算的原那么和方法，并在企业财务会计报告中作相应披露，保护广阔投资者的权利。113、分析本案例时审计报告的作用

我们认为审计报告作为审计工作及其成果的总结，作用主要表达在以下几个方面：

一．审计报告是作出决定和发表意见的主要依据，具有鉴证性作用。会计事务所对审计事项实施审计后发表审计意见的书面文件，因其具有法定的证明效力，可鉴证财务会计信息资料的真实性和可靠性。

二．审计报告是股东和外界获取公司信息的重要来源，具有效劳性作用。郑州百文公司是一家上市公司，大小股东投资者可从中获取审计信息、掌握郑州百文公司的业务经营活动情况及结果。

三．审计报告是帮助公司改进管理的重要参考，具有防护性作用。审计人员在审计报告中，要对被审计单位的财务状况、盈利水平、偿债能力等有关情况进行评价，同时还要对财务活动过程中错弊产生的原因，以及内部控制的缺陷进行评价和分析，指出存在的问题与缺乏，并提出改进建议供参考。审计人员的这些意见，对于被12二从外部审计的角度来分析公司的财务报告〔一〕企业的会计政策、会计估计和编制合并会计报表的方法不符合现在的会计准那么和会计制度的规定。1存货核算方法：购入商品发生的运杂费、装卸费等列入“营业费用〞，其发出采用加权平均法核算。会计准那么：〔1〕非商业企业的运输费和装卸费等应计入存货的本钱；〔2〕商业企业的运输费和装卸费等应计入“销售费用〞。

2长期股权投资核算方法：对合营企业公司也纳入合并会计报表范围并会计报表范围并采用比例合并法进行合并。会计准那么：按照?企业会计准那么第33号---合并财务报表?的规定，投资企业对于与其他投资方一起实施共同控制的被投资单位，应当采用权益法核算，不应采用比例合并法。

3开办费摊销方法：以实际本钱计价，在开始经营月份的次月按5年等额摊销。会计准那么：直接计入管理费用。13〔二〕财务报表没有按照会计准那么和相关会计制度的规定编制。1郑州百文企业的应收账款、坏账准备和应收账款净额分别显示的是应收账款的账面余额〔919167761.37〕、计提的坏账准备〔2757503.28〕和应收账款净额〔916410258.09〕。会计准那么：“应收账款〞工程金额应直接列示应收账款的账面价值〔916410258.09〕。

2郑州百文企业把长期的债权投资计入了“长期债权投资〞。会计准那么：长期债权投资账面价值计入“持有至到期投资〞。

3郑州百文企业在现金流量表在“销售商品、提供劳务收到的现金〞科目中显示：3942523988.25。我们根据利率表、资产负债表有关工程以及局部账户记录资料填列的计算公式为：销售商品、提供劳务收到的现金=营业收入+应收账款工程〔期初余额-期末余额〕+应收票据工程〔期初余额-期末余额〕+预收账款工程〔期末余额-期初余额〕-债务人以非现金资产抵债减少的应收账款和应收票据-本期计提坏账准备导致的应收账款工程的减少数。销售商品、提供劳务收到的现金=3341262506.46〔我们小组根据公式计算〕注：营业收入我们是调整的数据。14〔三〕财务报表没有在所有重大方面公允反映被审计单位的财务状况、经营活动和现金流量。1企业对存货没有计提存货跌价损失准备、其他应收账款和应收票据计提坏账准备，不能是企业的会计信息具有谨慎性。2账龄在一年以上的应收账款和其他应收账款金额巨大〔279374507.87〕，并且我们无法获得这些应收账款是否具有平安性的信息。

3企业累计长期投资额不得超过净资产的50%，企业的累计净资产的50%为39071007.40，显然大于21874463.915〔四〕企业缺乏严谨的内部审计和控制机制，会计方法有较大的随意性。

1会计报表的数据漏洞百出：〔1〕企业资产负债表“预付账款〞、“其他应收账款〞工程列示的金额分别是：4038184.41和438810073.55。但是据我们小组根据企业提供的“表2—9—9〞和“表2—9—10〞得出资产负债表“预付账款〞、“其他应收账款〞工程的数据为“40383184.41〞和“438810773.55〞。

〔2〕企业利润表中“主营业务收入〞列示的金额为“335501861.95〞。理由1：但是我们小组根据“主营业务利润〔-254674126.42〕=主营业务收入-主营业务本钱〔3609692288.37〕〞反推出“主营业务收入〞为“3355018161.95〞。理由2：我们根据“表2—9—29〞中提供的“主营业务收入的增长率“为-56.30%2企业很多会计资料不够齐全〔无形资产、固定资产等〕。16*案例启示1企业的财务人员〔广义的财务人员〕应该制定符合会计准那么的企业会计政策、会计估计以及