大学金融学第二章信用与金融

第二章信用与金融

第一节信用的产生和发展第二节信用的主要形式第三节讨论：信用缺失与建立市场经济的信用秩序学习要点：信用的产生原因和发展过程银行信用和商业信用直接融资和间接融资

第一节信用的产生和发展

孔子：“言必信，行必果，无信不立”休谟：“信用是整个社会运行的基础”富兰克林：“信用就是金钱”现代市场经济是信用高度发达的市场经济，即信用经济，也就是债权债务关系无所不在，相互交织，形成网络的经济。信用构成了现代市场经济的基础。

一、信用的含义及构成要素

信用（credit）产生于借贷行为，是指以偿本付息为前提条件的价值单方面的让渡或转移。信用=借贷行为商品的借贷（不占主流）资金的借贷=资金融通（金融体系）从金融的内涵来看，没有信用,就没有资金交换，也就没有金融体系的存在，同时，也就导致了金融服务实体经济发展的基本功能丧失。可以说，信用比货币更重要。金融市场金融中介服务实体经济信用具有以下本质特征：信用不是一般的借贷行为，而是有条件的借贷行为，即以偿还和支付利息为先决条件。信用是价值运动的特殊形式。它是以偿还为条件的价值单方面的转移或运动。

思考：向灾民捐赠是不是信用？

父母给你学费生活费上学是不是信用？大学毕业后，父母给你资金创业是不是信用？你借给同学生活费，但是不要利息，是不是信用？

(三)信用的构成要素1.信用的主体即经济活动中的赤字部门和盈余部门。2.信用关系即信用主体通过直接或间接的方式进行资金和实物的融通形成的债权和债务关系。提供信用者为债权方，接受信用者为债务方。3.信用条件主要指期限和利率。期限是信用关系开始到其终结的时间。利息是债权人因让渡实物和货币使用权所得到的报酬。4.信用标的即信用关系的对象。它可以是实物形式；也可以是货币形式。5.信用载体即信用工具，它是载明债权债务关系的合法凭证。三、信用的历史演变(一)信用产生的原因

信用产生于货币作为支付手段的职能，即商品买卖中的延期支付，由此商业信用产生。WGWGW

信用产生卖方买方口头承诺贷款契约商业票据(二)信用的发展过程尚未工具化的信用。指借贷活动虽已发生，但尚未具体化为工具，无借贷的书面凭证，仅为口头承诺。尚未流通化的信用。指信用虽已发生，且已具体化为工具，但还没有供信用工具流通转让的市场，如贷款契约。流通化的信用。指借贷活动已经发生，并具体化为工具，而且这些信用工具可以在市场上转让、流通，从而使得资金得以灵活运用。它是信用逐渐发展的结果，是信用发展的高级阶段，如商业、银行票据。在这种情况下，商业和银行票据已经充当了货币的功能。思考:美联储的货币层次划分：在最宽的层次上，包含了票据。这说明什么问题？中国的货币层次中包含了票据吗？=流通中的现金+活期存款（不付息支票账户）+其他付息支票存款=+小面额定期存款+储蓄存款+货币市场存款账户+货币市场互助基金份额+隔夜回购协定+隔夜欧洲美元=+大面额定期存款+货币市场互助基金+定期回购协定+定期欧洲美元L=M3+短期财政部证券+商业票据+储蓄债券+银行承兑票据(三)前资本主义社会的信用：高利贷信用高利贷信用是指通过贷放货币或实物以获取高额利息为特征的借贷活动。它是最初的信用形式，是最古老的生息资本形式。

高利贷信用特点：

1.利息率极高：30%以上，超出了社会平均利润率水平2.非生产性：用于生产消费无利可图，用于生活消费3.保守性：小生产者无力偿还本息，只能从事简单再生产

新闻阅读：

日前，中国人民银行货币政策委员会2011年第三季度例会召开。会议强调健全宏观审慎政策框架，保持合理的社会融资规模和货币总量。要着力优化信贷结构，推动产业结构进一步调整，加大对结构调整的信贷支持，更好地满足多样化投融资需求。在保持货币总量的情况下，依靠优化信贷结构来满足市场多样化投融资需求，是管理层对于现阶段金融市场的重要提示。中国央行条法司司长周学东去年也曾公开表示，修订后的贷款通则征求意见稿已基本形成，将民间借贷纳入监管范围的内容，以助解决中小企业融资困难的问题。这对于民间借贷的合法化，具有重要意义。根据目前的规定，中国央行只是对存款利率的上限和贷款利率的下限进行限定,并未对贷款上限做出规定。同时现行的法律规定认为，对于在人民银行确定的银行同期同档次人民币贷款基准利率4倍以内的予以司法保护。然而事实上，目前很多的正常短期信贷都是超过4倍的。因此，周学东透露本次通则修改建议，超出4倍的最好不要界定为非法。贷款通则征求意见依然在修订中，对于民间借贷市场的发展态度，监管层则非常明确，促进市场化利率发展，促进多样化信贷手段。(四)资本主义社会的信用1.借贷资本的含义及形成(1)含义：借贷资本是指货币资本家为了获取利息而暂时贷给产业资本家使用的货币资本。(2)形成：在产业资本中游离并独立出来的闲置资本就转化成了借贷资本。同时，产业资本家在经营过程中，为维持资本循环的连续性或扩大生产经营规模和范围，会需要补充资本。由此产生：产业资本家货币资本家产业资本家

借贷资本借贷资本

2.借贷资本与高利贷资本的异同(1)

区别：借贷关系人不同。用途不同。利率水平与利息来源不同。(2)

相同点：借贷资本与高利贷资本都是为了获取利息的生息资本，都是不变更所有权而只暂时转让使用权的借贷，都必须有借有还。(五)社会主义信用所谓社会主义信用，是指社会主义经济中借贷资金的运动形式。社会主义信用仍然是一种借贷关系，是以偿还为条件的价值运动形式。第二节信用的主要形式按照参与信用的单位，可以分为商业信用、银行信用、国家信用、消费信用、民间信用、国际信用。一、商业信用(一)商业信用的含义商业信用是指工商企业以赊销方式对购买商品的工商企业所提供的信用。商业信用的根本原因：在产业资本循环过程中，各个企业相互依赖，但它们在生产时间和流通时间上往往存在着不一致，从而使商品运动和货币运动在时间上和空间上脱节。

康师傅超市赊销康师傅生产方便面的资本循环与超市的资本循环不相一致，才会有康师傅的赊销活动。(二)商业信用的特点1.商业信用的主体是工商企业2.商业信用的客体主要是商品资本，因此，它是一种实物信用3.商业信用与产业资本的变动是一致的即商业信用的数量和规模与工业生产、商品流通的数量、规模是相适应的，在动态趋向上是一致的。

经济越繁荣，生产、消费规模越大，商业信用就越多经济越萧条，生产、消费规模越小，商业信用就越少(三)商业信用的优缺点优点在于方便和及时。局限性主要表现在：(1)商业信用规模的局限性。受个别企业商品数量和规模的影响。康师傅赊销方便面的规模限于其生产规模(2)商业信用方向的局限性。一般是由卖方提供给买方，受商品流转方向的限制。只能是康师傅向超市提供信用，而不会是超市向康师傅提供信用(3)商业信用期限的局限性。受生产和商品流转周期的限制，一般只能是短期信用。康师傅必须在短期内回笼货款，以维持再生产(4)商业信用授信对象的局限性。一般局限在企业之间。生产与流通企业之间(5)具有分散性和不稳定性。(四)我国商业信用的发展20世纪50年代初至1978年：实施高度集权的中央计划管理体制，取消了商业信用。1978-1990年初：商业信用开始恢复，但很不规范。1995年5月10日：《票据法》颁布，规定了在商业票据开出与使用过程中各当事人的权利与义务，规定了商业票据中必须记录的条款，对商业信用的规范化发展起到推动作用。二、银行信用(一)银行信用的含义银行信用是银行金融机构以货币形式提供给政府、企业或个人的信用。银行信用克服了商业信用的局限性，在现代商品货币经济下，银行信用无论在规模、范围上，还是在期限上都大大超过了商业信用。

思考：银行信用已成为现代经济中最基本的、占主导地位的信用形式。为什么？(二)与商业信用相比，银行信用的特点1、银行信用的主体与商业信用不同银行信用中的债权人是银行和各种信用机构，债务人是政府、企业、个人和其他机构。政府银行企业个人2.银行信用的客体是单一形态的货币资本，它可用以任何方面银行信用的资本来源于产业资本循环中分离出来的暂时闲置的货币资本。克服了商业信用的局限性，在时间和投放方向上不受任何限制。

银行可以向超市提供信用，而不受康师傅生产规模的限制3.银行信用与产业资本的变动不一致银行信用所提供的借贷资金已暂时从产业资本的循环中独立出来，因而是一种独立的借贷资本的运动。

货币资本家借贷资本借贷资本

产业资本家产业资本家

银行信用循环：产业资本家货币资本家产业资本家商业信用循环：产业资本家产业资本家

总之，银行信用可以突破商业信用在时间、空间、规模、对象上的限制，资本主义商业的繁荣来自于银行信用的发展。(三)我国的银行信用

改革开放后，随着经济体制改革的进一步深化，单一银行信用逐渐转化为多种信用形式。但是尽管信用形式多样化了，银行信用仍然是我国信用形式的主体。（四）直接融资与间接融资在银行信用中，银行是信用活动的中间环节，是媒介，介于货币资金的所有者与货币资金需求者之间。这种资金运作方式称为间接金融或间接融资。公司、企业在金融市场上从资金所有者那里直接融通资金，发行股票或债券给公众。介于货币资金的所有者与货币资金需求者之间，并无中介。这称为直接金融或直接融资。直接融资与间接融资共同构成了金融体系。

公众银行金融市场（股票、债券）市场企业间接融资直接融资金融体系的构成金融体系的构成

1、间接融资间接融资，是指资金供给者与需求者通过金融中介间接实现融资的行为。

2、直接融资(1)概念也称直接金融，是指资金供给者与资金需求者运用一定的金融工具直接形成债权债务关系的行为，直接融资的主要方式是发行股票或债券。3、我国间接融资、直接融资情况计划经济：只有间接融资，无直接融资（无金融市场）1980-1990：间接融资为主，直接融资为辅（金融市场刚开始建立）2000-：大力发展直接融资（金融市场迅速发展）新闻导读：间接融资与直接融资相结合发挥资本市场作用/a/20100323/001492.htm

温家宝：中国重视发展资本市场。即使最困难的时候，我们也没有放松资本市场改革。去年(2009)又推出了创业板。改革的目标，就是要将间接融资为主，变成间接融资与直接融资相结合，充分发挥资本市场的作用。三、国家信用(一)国家信用的含义及形式国家信用是指国家作为债务人的借贷活动，其实质是国家举债。国家信用主要采用以下几种形式：1.发行国库券2.发行专项债券3.向银行透支或借款4.向国外借款，或者在国际金融市场上发行政府债券(二)国家信用的特点1.国家信用的主体是政府2.安全性较强，风险较小3.通常带有一定的强制性4.交易性、流动性较强

国债负担率，又称国民经济承受能力。它是指一定时期内国债余额占国内生产总值(GDP)的比率，该指标可以揭示一国国债的负担情况，同时也反映了国债规模增长与国民生产总值增长的相互关系。目前，国际上尚未有一个得到普遍认同的控制线标准。一般而言，该指标控制在45%以内比较理想。

思考：公众进行国债投资，是不是没有任何风险？

案例分析：美国国债危机

金融危机爆发使美国政府赤字大幅度上升，举债度日成家常便饭。截至2010年9月30日，美国联邦政府债务余额为13.58万亿美元，GDP占比约为94%，同年年底一举突破14万亿美元。2011年2月22日，在可供发债余额仅剩2180亿美元的时候，美国国会未就提高上限达成一致。在2011年5月，美国国债触顶，开创了14.29万亿美元的历史新高。按照相关规定，美国国会必须在8月2日之前就提高国债上限达成一致，否则美国政府将缺乏足够现金，美国国债将面临违约风险。

/zt2011/centerbank/index.htm8月6日，评级机构标准普尔投资者服务公司于美东时间周五晚间将美国主权信用评级由AAA调降为AA+，标普称降级主要因为担忧美国赤字状况。

/a/20110806/000819.htm新闻阅读：地震可能导致日本公共债务进一步恶化/110314/129,1402,9495448,00.shtml

国际货币基金组织(IMF)此前发布的数据显示，2010年度日本公共债务占GDP的比重已经超过200%，高居工业化国家之首。有分析师指出，地震之后，日本政府必然追加预算，这无疑将使日本的财政状况更加恶化。经济合作发展组织(OECD)的数据显示，日本今年的债务将超过经济规模的两倍，且明年债务将达GDP的210%，在该组织追踪的各国中居冠。IHS全球透视经济学家也表示，考虑到日本不久前才被调降主权债信评等，金融市场可能对日本政府扩大举债更加警惕。我国扩张性的财政政策，是否使得国债负担率上升？

2010年，地方政府性债务规模与GDP的比率为27％，中央政府债务余额与GDP的比率为17％，相加大约占到GDP的44%。标普给中国的主权信用评级是AA-，穆迪给的评级是A1，惠誉是AA-四、消费信用消费信用是工商企业、银行及其他金融机构以商品形态或货币形态向消费者个人提供的信用。消费信用的形式有以下几种：(1)赊销，即延期付款。(2)分期付款。(3)消费信贷。

美国的消费信用规模在1929年是71亿美元，到2001年为17013.87亿美元，73年间增长到240倍，几乎无人不负债的程度。

“次级债”危机是一些本无还款能力的人向银行借钱买房的结果。

东南亚金融危机后，我国确立了拉动内需的方针，加速发展消费信用。主要领域是购买住房和汽车。2001年，总额达6990亿元。五、民间信用(一)民间信用的含义及形式民间信用，亦称“民间借贷”，或个人信用。西方国家指相对于国家之外的一切信用，包括商业银行信用。在我国，民间信用主要指居民个人之间以货币或实物的形式所提供的直接信贷。央行：民间借贷有合法性利率不得高于银行4倍

/a/20111110/005997.htm

民间信用的形式主要有以下几种：(1)私人之间直接的货币借贷。例如：同学之间私下的相互借贷(2)私人之间通过中介人进行的间接的货币借贷。同学之间经过中间担保人的私下的相互借贷(3)通过一定组织程序的货币“合会”、“标会”、“抬会”等进行的货币借贷。非法的民间金融组织吸收存款，发放贷款合会的英文名称为“RotatingSavingsandCreditAssociation”,即“ROSCA”,意为“轮转储蓄与信贷协会”。它是协会内部成员的一种共同储蓄活动，也是成员之间的一种轮番提供信贷的活动。按此，这是一种成员之间的民间借贷，是成员之间的资金互助，同时涉及了储蓄服务和信贷服务。

任何一个合会都是遵循一套简单规则：一个自然人作为会首，出于某种目的(比如孩子结婚上学、造房子、买生产原料等等)组织起有限数量的人员，每人每期(每月、每隔一月、每季、每半年、每年等)拿出约定数额的会钱，每期有一个人能得到集中在一起的全部当期会钱(包括其他成员支付的利息)，并分期支付相应的利息。谁在哪一期收到会钱，由抽签或者对利息进行投标等方式来确定。合会不是一个永久性组织，在所有成员以轮转方式各获得一次集中在一起的会钱之后，一般即告终结。

新闻阅读：“抬会”温州民间金融隐秘通道30年/program/cjzqf/200903/0327_1698_1080141.shtml“抬会”是若干人组成一个会，发起人称会主，把会员的钱聚拢，交由会员们轮流使用，先用的人支付利息，后用的人吃进利息。会员可以发展新会员，进而变成“会主”，层层下去形成一个复杂的金字塔式链条，有人计算过，一个缴纳1.16万元的会员要维持下去，到第6个月必须发展22个会员，到12个月，要发展691个会员，到第18个月，就要发展2.0883万个会员。当时在乐清县入会总人数有20多万，乡镇参加户数达70％，有的村子几乎涉及每家每户。这种疯狂的游戏进行了一年多，“抬会”的链条在1986年春出现断裂崩盘迹象，恐慌如瘟疫般地在各个乡镇飞散开来。很快，形势急转直下，极度的亢奋即刻转为极度恐慌，“抬会”体系瞬间雪崩。整个秋天，温州地区陷入空前的混乱，成千上万的讨债者疯似地冲向会主的家。短短3个月中，温州全市有63人自杀，200人潜逃，近1000人被非法关押，8万多户家庭破产。新闻阅读：民间借贷呈全国蔓延趋势高息背后隐藏巨大风险/news/2011/09/1064163.html(4)以实物作为抵押的“典当”形式的货币借贷。

典当行，亦称当铺，是专门发放质押贷款的非正规边缘性金融机构，是以货币借贷为主和商品销售为辅的市场中介组织。

被称为典当行或当铺的典当机构在中国产生于南北朝时期。《南史·甄法崇传》中记载，宋江陵令甄法的崇孙甄彬（时届南宋），“尝以一束苎就州长沙寺质钱，后赎苎还，于苎中得五两金，以手巾裹之。彬得，送还寺库”。这里提到的寺库，指的就是寺院经营的专门当铺。另在《南齐书》中记载：“渊薨，澄以钱万一千，就招提寺赎太祖所赐渊白韶坐褥，坏作裘及缨，又赎渊介幌犀导及渊常所乘黄牛。”总之，佛寺兼营典当或专门的典当机构，在中国至迟起源于南朝，距今已有1500年的历史。(二)民间信用的特点1.数量有限，期限较短2.范围有限3.利率较高，且具有较大的弹性4.主体主要是自然人六、国际信用国际信用，亦称“国际信贷”，它是在国际经济交往中，国与国之间相互提供的信用。国际信用的主要形式有以下几种：（1）国外商业性借贷(foreigncommercialloan)：资金输出者与使用者之间构成借贷双方。包括：出口信贷、银行贷款、债券发行等。（2）国外直接投资（foreigndirectinvestment）：一国资本直接投资与另一国企业，成为企业的所有者或享有部分所有权的一种资本流动形式，如股权投资等。第三节讨论：信用缺失与建立市场经济的信用秩序

思考：我国居民、企业之间的经济交易中的信用状况如何？第三节讨论：信用缺失与建立市场经济的信用秩序

一、当前我国信用活动的现状：信用缺失企业：我国信用体系发育程度低，信用秩序相当混乱，信用缺失现象大量存在，如大量银行贷款逾期收不回来，成为呆账、死账，使得商业银行不良资产不断增加；企业之间资金相互拖欠、三角债盛行；坑蒙拐骗、假冒伪劣等层出不穷。1998年企业之间相互拖欠的三角债约为11000亿元，比10年前增加了近10000亿元。

在西方信用发达国家，企业把信用赊销当作主要销售手段和竞争手段。美国企业的坏帐率是0.25％－0.5％，我国企业坏帐率是5％－10％，相差10倍到20倍；美国企业帐款拖欠期平均是7天，我国平均是90多天。我国企业的管理费用占销售收入的14％，而美国企业只占2％－3％。我国每一个销售收入1

个亿的企业就要比西方的企业高出1000万元的费用。美国企业赊销比例高达90％以上，我国企业赊销比例只有20％，各行各业置现实买方市场于不顾，仍然采取卖方市场销售方式，“一手交钱，一手交货”，不去大量赊销。市场扩张乘数效应难以实现，企业必然无法与西方企业竞争。二、当前我国信用缺失的经济社会根源是什么？

中华民族是个诚信重诺的民族。《史记》所说“一言重九鼎，泰山反为轻”，孔子所说“人无信而不知其可也”。山西“日升昌号”等票号的见票即付银票曾通行远至欧洲。1、封建社会经济模式是自给自足的自然经济，其交换形式主要是：一手交钱，一手交货，家庭作坊式的经济模式把人与人之间的经济关系更多地限制在非信用领域。社会缺乏按信用规则办事的经济环境、经济基础及“欠债还钱”的信用意识。2、计划经济体制时期，经济主体的经济往来主要由政府调节，生产所需资金由财政无偿划拨，甚至生活资料供应也是按计划凭证供应。计划经济本质上排斥商品货币关系，从而必然排斥与市场经济伴生的信用关系。计划经济时期人们的经济活动建立在执行和完成计划上，而不以信用原则为基础，经济活动遵守的是调拨式的权利规则，信用在计划经济时期缺乏滋生的土壤。三、建立市场经济的信用秩序要利用和发展现有的社会信用系统，建立征信国家。

征信国家：具备较为完善的国家信用管理体系，有信誉且公正的征信中介服务非常普及，信用管理行业的市场化程度较高，在市场交易中可以快速取得资本市场、商业市场上的绝大多数企业和消费者个人的真实资信背景报告的国家。征信服务的主要业务包括受客户委托，通过资本市场、商业市场和消费市场对金融机构和上市公司、中小型企业以及国内公民和境内外国人进行资信调查，授信评级，保理和商账追收等。

美国有许多专门从事征信、信用评级、商账追收、信用管理等业务的信用中介服务机构。已形成一些规模大、业务覆盖面广、信用数据库完备的大型跨国信用管理公司。如在企业征信领域，邓白氏（Dun&Bradstreet）是全世界最大、历史最悠久和最有影响的公司。在资信评级行业，美国国内主要有穆迪投资者服务公司（Moody）、标准普尔公司（StandardandPoor‘s）、菲奇公司（Fitch）和达夫公司（Duff&Phelps），他们基本上主宰了美国的资信评级市场。新闻阅读：美国主权信用遭标普降级94年来首次从顶级跌落

/h/2011/0807/c226638-2484986768.html

目前我国社会信用中介服务行业发展滞后。虽然也有一些为企业提供信用服务的市场运作机构（如征信公司、资信评级机构、信用调查机构等）和信用产品，例如信用调查报告、资信评级报告等，但不仅市场规模很小，经营分散，而且行业整体水平不高。全国性的：北京有三家，上海两家，深圳一家。中诚信、联合、大公、新世纪、远东、鹏元。

中国信用评级公司何时能与穆迪们“掰手腕”/index/gdbb/201007/642078.htm人民银行已经发起建立了“全国银行业信贷登记咨询系统”，这一系统将全国绝大部分与银行发生关系的企事业单位的信用情况包括贷款、担保情况等进行登记，使银行可以及时、全面了解借款人的资信状况；2006年1月1日,个人征信系统在全国范围内联网运行。截至去年底,全国征信系统收录的自然人数已达5.9亿人。目前已经实现了“全国银行业信贷登记咨询系统”，并向社会公众开放，实现自由查阅，以有效利用现有社会信用系统打击信用缺失者。/案例分析之一：“断供”将为个人信用打上污点恐使人寸步难行2008年07月21日来源：南方日报今年以来,深圳房价频频下跌,不少高位接盘者的物业急剧缩水,有些人所欠银行的购房贷款,其数额甚至超过了房子现在能卖出的市场价,成了负资产,一些房主选择把房子扔给银行,不再偿还银行的贷款,这就是所谓的“断供”。

那么,断供会否成为“负翁”们止损的手段呢?应该说,在一个经济秩序日渐成熟、信用体系逐步完善的社会中,这种现象不会大规模出现。很多徘徊在断供边缘的“负翁”或“准负翁”,都是由于害怕失去“信用”而打消了想法。很多人已经意识到,选择断供不仅要考虑房价涨跌的折算,还有一个更为长远的潜在风险,就是一旦选择断供,个人的信用记录就会出现污点,这会对日后方方面面的生活造成影响,比如贷款、办理信用卡,甚至找工作、出国都会有千丝万缕的联系。

人民银行征信系统建设是从企业征信开始,2006年1月1日,个人征信系统在全国范围内联网运行。截至去年底,全国征信系统收录的自然人数已达5.9亿人,其中广东收录的个人账户数2200多万个。“央行的个人征信系统就像一个‘信用信息仓库’,不仅采集、保存、整理个人信用信息,而且为商业银行和个人提供信用报告查询服务,同时为国家的货币政策、金融监管,提供统计信息服务。”个人信用报告包括了个人基本信息、个人信用卡的信用信息、贷款信息、信用报告被查询记录。随着经济生活的发展,个人信用报告将成为每一个人的“经济身份证”,将影响到个人经济生活的方方面面。良好的信用记录会逐步积累成个人的信誉财富,而失信记录将给个人各方面带来不便。

有一个广泛流传的故事是在德国,一些城市的公共交通系统售票是自助的,也就是你想到哪个地方,根据目的地自行买票。没有检票员,甚至连随机性的抽查都非常少。一位中国留学生发现了这个管理上的漏洞,于是,很庆幸自己可以不用买票而坐车到处溜达,在几年的留学生活中,他一共只因逃票被抓过3次。毕业后,他试图在当地寻找工作。他向许多跨国公司投了自己的资料,虽然这些公司都在积极地开发亚太市场,可他都被拒绝了。“为什么要拒绝我?”“因为我们查了你的信用记录,发现你有3次乘公车逃票被处罚的记录。你不值得信任,而我们公司的许多工作的进行是必须依靠信任进行的,可以确切地说,在这个国家甚至整个欧盟,你可能找不到雇佣你的公司,因为没人会冒这个险的。”

在我国,虽然个人信用系统尚没有完善到发达国家的地步,但不少人也在开始为自己的“失信”买单。2007年7月份,工商银行广东分行在网上公布了500多名拖欠助学贷款的已离校学生名单,引起社会对学生“不守信”行为的关注。“这些离校学生有了不良信用记录,不仅是将来申请汽车贷款、住房贷款等会受到影响,甚至连向银行申请信用卡时,有些银行也会因此将其拒之门外。”银行在发放每一笔贷款前都会进入征信系统查询申请者的个人信用记录,个人留下的不良信用记录如果是属于恶意拖欠,多数银行都不愿意再放贷。应定期给自己的信用“体检”建立个人“信用档案”,并保持较好信用记录,是人们从事正常金融活动的一个前提。“很多人认为只要不从银行借钱,个人信用就是好的。可是,因为没有历史信用记录,银行便会失去有效判断个人信用状况的一个便捷途径。”如果有可能,个人应尽早建立个人信用记录。最简单的方法就是与银行发生信贷关系,比如,可以在银行办理一张信用卡。有了信用记录后,就应定期对自己的信用情况进行“体检”。个人应定期到发生借贷关系、办理信用卡的商业银行查询自己的信用记录情况,并及时对自己的基本资料作出更改。个人如需查询自己的信用报告,除了个人到银行办理贷款或信用卡时授权银行在信贷网点查到个人信用报告；也可到当地的中国人民银行分支行征信管理部门,或直接向征信中心提出书面查询申请。据悉,居民在日常生活中以下情况容易出现负面信用记录:一是信用卡透支消费、按揭贷款没有按时还款而产生逾期记录；二是按揭贷款、消费贷款等贷款的利率上调后,仍按原金额支付“月供”而产生的欠息逾期；三是为第三方提供担保时,第三方没有按时偿还贷款而形成的逾期记录；四是信用卡停用后,没有办理相关手续,因而欠年费。“偶尔一两次失信,可能会在一段时间内对个人信用活动产生一些影响,但所谓的‘信用污点’绝对不会跟人一辈子。”尽管目前国内还没有出台相关规定,但在国外,一般负面记录会保留7年,破产记录一般保留10年,而正面记录保留的时间更长,查询记录一般保留两年。“一旦有了负面记录也不用紧张,可用实际行动来书写正面记录。”案例分析之二：个人信用档案将成为你另一张身份证2007-09-2510:03:09来源:杭州日报(杭州)在当今的经济生活中，个人的信用度越来越重要。银行按揭贷款没有如期还，偷逃个人所得税，甚至拖欠水电费的行为，都可能在你的个人征信体系中留下“污点”记录。同样，企业的信用等级低，就很难获得良好的银行信贷、风险投资，甚至没人敢跟你做生意。昨天，我省发布首个社会信用体系规划——《浙江省社会信用体系建设“十一五”规划》，提出到2010年，率先建立比较完善的社会信用体系，成为全国区域信用建设的先行区。我省将完善企业联合征信数据平台，建立个人联合征集数据平台，全面建立重点涉信人群信用档案。继政府信用、企业信用之后，个人信用正在成为个人的“经济身份证”。个人征信系统开始运行“陈某，当次全部科目考试成绩无效、从本处理决定之日起2年内不得参加专业技术人员资格考试”，“蔡某，个人所得税欠税75元，欠税所属期：2006年10月”……打开“信用浙江”网，点击“浙江省个人联合征信系统”，就可以查询到这样的信息。我省的个人联合征信系统日前已悄然开始运行。目前开通的有个人职业信息、公共信用信息、个人信贷缴税费信用信息三大栏。职业技能证书信息、银行人员失信信息、人事考试违纪信息、欠税信息等信息，都可以在网上查阅。“可以预见，以后个人的信用报告将被频繁使用。比如你去单位求职，用人单位要你提供信用报告；去银行办按揭贷款、办信用卡，银行要你提供信用报告。如果你的信用报告上有污点，单位可能就不会录用，银行信用卡也办不出。”省企业信用发布查询中心有关人士介绍，下一步，在公安部门第二代身份证的基础上，他们将把浙江省常住人口的信息纳入其中。个人的基本信息、税收缴纳情况、水电费缴纳情况、手机费缴纳情况，甚至闯红灯等行为，都将能在个人联合征信体系中看到。案例分析之三：录用大学生先查诚信大洋新闻时间:2009-12-19来源:信息时报“今后由省教育厅举办的系列招聘会上，将贴出告示，“所有进场招聘的企业要检查学生的信用档案，查学生的信用记录，高校一把手要全力支持！”教育厅负责人指出，高校要尽快建立贷款学生个人信用档案，作为高校学生诚信档案的重要组成部分。贷款学生信用档案由学生自然状况记录、学生经济状况记录、大学生信用状况记录和大学生就业状况记录四个方面构成。尤其要加强学生毕业后个人情况定期查询和登记制度。记者获悉，截至2008年11月，省教育厅已经在广东商学院、华南理工大学、华南农业大学等11所高校中建立大学生信用档案试点工作。今年起将全面推进大学生诚信档案建立的工作。这意味着，广东所有高校都将尽快从学生入学起就建立一套诚信档案。“招聘会用人单位查大学生诚信记录”，这样的做法究竟可不可行？会后记者采访了一些高校负责人，负责人表示，执行起来会有难度，作为高校压力也不小。“招聘会面向的多是应届生，参加招聘会的学生还没有毕业，国家规定的还款是从毕业后开始，这也意味着参加招聘会时学生不可能有不按时还贷的不诚信记录。对于用人单位而言只能是录用后再追踪，但这种恐怕很难对接。”一高校校党委书记如是说。新闻阅读：信用体系国家级规划年内出加大对失信行为惩处/a/20120330/000844.htm

近年来，我国经济社会各领域普遍出现诚信缺失现象。商务部数据显示，我国企业每年因信用缺失导致的直接和间接经济损失高达6000亿元，其中因产品质量低劣、制假售假、合同欺诈造成的各种损失达2000亿元。另据有关研究机构的数据，我国企业坏账率高达1%至2%，且呈逐年上升势头，而成熟市场经济国家企业坏账率通常为0.25%至0.5%；我国每年签订约40亿份合同，履约率只有50%。复习题：1、信用的含义。2、信用的产生与发展过程。3、为什么说银行信用已成为现代经济中最基本的、占主导地位的信用形式。4、间接融资与直接融资利弊比较，为什么说我国要大力发展直接融资？课堂自测题

一、单项选择题1、信用的基本特征是（）。A、无条件的价值单方面让渡B、以偿还为条件的价值单方面转移C、无偿的赠与或援助