第一章 金融数据与金融统计.教学教程课件电子教案

FinancialDateandFinancialStatistics中央财经大学金融学院李建军教授第一章金融数据与金融统计目录中央财经大学金融学院李建军教授目录第一节、金融、数据与统计第二节、金融统计与国民经济统计体系第三节、金融数据的处理与统计描述第四节、金融数据统计分析01金融、数据与统计PartOne:FinanceDataandStatistics一、金融与数据金融是什么？金融的本义是“资源的跨期配置与管理”，它涉及个人、企业、政府等不同经济主体在资金融通过程中从事的各种经济活动及做出的各种经济决策金融是货币流通和信用活动以及与之相关的经济活动的总称。金融活动的发生客观上导致了金融数据的产生，金融数据反映并且记录了经济活动的发生与发展，通过对金融数据的统计、挖掘、分析、预测，能够让我们更加深入的了解金融体系的运行规律PART

ONE金融、数据与统计统计是在对社会经济现象质的规定性基础上研究其数量方面的特征统计的研究对象是客观存在的，是在具体时间、地点和条件下的社会经济现象，而不是抽象的看不到的现象PART

ONE金融、数据与统计4321统计是制定政策和计划的依据统计要为加强经济管理、提高经济效益提供资料统计是认识社会的一种有力武器统计是检查政策和计划贯彻执行情况，实行统计监督的依据图1-1统计的作用二、统计与金融统计统计的界定PART

ONE金融、数据与统计二、统计与金融统计金融统计分析的内容统计设计数据的收集统计资料的整理对调查所得的相关统计资料进行分析金融学科发展的角度金融统计是运用统计学理论和方法，对金融活动内容进行分类、量化、数据收集和整理，以及进行描述和分析，反映金融活动的规律性或揭示其基本数量关系的过程金融当局统计分析角度金融统计是对国民经济所有部门的金融资产与负债存量、流量及其变化的统计，是整个国内经济体与国外部门之间的金融资产与负债存量、流量与变化的总体情况统计PART

ONE金融、数据与统计三、大数据与金融运行分析随着信息技术的飞速发展，金融机构逐步实现数据集中、业务电子化和数字化趋势近年来，大数据（BigData）技术在金融中的应用，进一步推进了金融服务模式创新、管理创新和产品创新，金融大数据应用越来越广泛。PART

ONE金融、数据与统计三、大数据与金融运行分析大数据金融网络化呈现基于大数据的风险管理降低信息不对称提高效率企业服务边界扩大普惠金融产品可控性、可受性提高图1-2大数据的特征大数据金融是指集合海量非结构化数据，通过对其进行实时分析，可以为互联网金融服务机构提供客户全方位信息。通过分析和挖掘客户的交易和消费信息掌握客户的消费习惯，准确预测客户行为，提高金融机构以及金融服务平台在营销和风控方面的效率02金融统计与国民经济统计体系PartTwo:FinancialStatisticsandNationalEconomicStatisticalSystemPART

TWO金融统计与国民经济统计体系一国的统计系统是生产宏观经济数据的主要部门，国民经济核算体系（SystemofNationalAccount,缩写为SNA）是国家宏观经济数据的生产体系宏观金融数据的生产作为微观经济活动主体的机构单位、工商企业、金融企业、居民个人等的金融经济活动数据生产过程是分散化的，也基本没有统一的标准，没有专门的机构进行统计微观金融数据的生产生产、消费、投资、进出口等经济活动在生产经济数据这些类型各异、承载不同信息的数据在产生之初可能是杂乱的、零散的，需要通过统计分类处理，并以规范的形式发布出来，成为可识别的数据三、大数据与金融运行分析金融数据的生产PART

TWO金融统计与国民经济统计体系一、金融数据的生产、分类与公布系统金融数据的分类从宏观微观数据角度从金融机构类别角度金融市场角度经济部门角度融资方式角度宏观金融微观金融货币市场资本市场外汇市场黄金市场保险市场衍生品市场银行类证券类基金类保险类期货类互联网类住户部门政府部门国外部门金融机构部门非金融企业

部门间接融资直接融资图1-3金融数据的分类PART

TWO金融统计与国民经济统计体系金融数据的公布数据的公布SDDSSDDS是数据公布特殊标准（SpecialDataDisseminationStandard）的英文缩写，该标准主要适用于已经参与国际金融市场的大多数工业化国家和一些新兴市场经济国家数据的公布GDDSGDDS是数据公布通用系统（GeneralDataDisseminationSystem）的英文缩写，适用于尚未达到SDDS要求的国家，大部分为发展中国家中国数据公布系统中国政府于2002年4月15日正式加入了GDDS，按照IMF的要求，发布宏观经济五大部门的有关数据一、金融数据的生产、分类与公布系统PART

TWO金融统计与国民经济统计体系金融统计调查二、金融统计调查与指数编制金融统计调查的种类金融统计调查的方法金融统计调查的方案金融统计调查是根据金融统计研究的目的和要求，采用科学的调查方法，有计划、有组织地搜集原始资料的工作过程经常性调查与一次性调查全面调查与非全面调查统计报表与专门调查直接观察法报告法采访法被调查者自填法确定调查目的确定调查对象确定调查项目确定调查方法确定调查时间制定调查计划PART

TWO金融统计与国民经济统计体系金融统计指数二、金融统计调查与指数编制广义角度看，能表明社会经济现象数量变动程度的相对数都叫指数从狭义的角度来看，作为一种经济分析方法，主要用来反映那些不能直接相加的复杂经济现象的综合变动程度指数种类对比个体指数和总指数◆个体指数:是表明整个总体中个别要素、个别现象变动的相对数◆总指数：是表明整个总体中全部要素、整体现象变动的相对数环比指数和定基指数◆各期指数都是以其相邻的前一期为基期的，称之为环比指数◆各期指数都是以某一固定时期作为基期的，称之为定基指数质量指标指数和数量指标指数◆质量指标指数是指表明现象内在数量，反映经济工作效果、质量的统计指标◆数量指标指数是指表明现象外在数量，反映经济工作结果的数量状态、规模大小的统计指标表1-1金融统计指数的种类PART

TWO金融统计与国民经济统计体系景气调查指数二、金融统计调查与指数编制城镇储户收入与物价扩散指数表城镇储户收入与物价扩散指数表是中国人民银行根据1999年起建立的城镇储户问卷调查制度编制而成企业家信心指数与景气指数表企业景气调查采用问卷调查方式收集调查对象关于企业经营现状的判断企业家信心指数对企业所在行业形势好坏的判断银行家信心与银行业景气指数表银行家信心指数判断经济形势正常的银行家占比与预期正常占比的平均数银行业景气指数反映了调查当季相对于上季银行业的变化情况PART

TWO金融统计与国民经济统计体系国民账户体系（SystemofNationalAccounts，SNA）要测度经济中各主体之间出于各种目的所发生的一切交易机构和单位部门交易和其他流量资产和负债产品和生产单位目的图1-4SNA的概念性要素三、国民账户体系基本概念PART

TWO金融统计与国民经济统计体系三、国民账户体系SNA范围生产范围消费范围资产范围国民范围最终消费、中间消耗和固定资产形成总额非货币交易图1-5SNA的范围非货币性交易：非货币性交易也必须将其纳入SNA的账户中生产范围：生产活动是最基本的活动消费范围：住户最终消费支出和实际消费中所涵盖的货物服务的范围资产范围：SNA将资产定义为由某个或某些单位所拥有的实体其所有者会因对它们的持有或在一段时间内的使用而获取经济利益国民范围：一国的GDP是所有从事生产的常住机构单位的总增加值之和最终消耗，中间消耗和最终资产形成总额PART

TWO金融统计与国民经济统计体系三、国民账户体系SNA账户体系SNA整个账户序列被分为三类：经常账户、积累账户和资产负债账户使用

来源中间消耗

产出增加值

生产账户经营账户收入分配账户收入使用账户使用

来源雇员报酬生产和进口税与生产和进口补贴（-）

增加值营业盈余混合收入

使用

来源

最终消费支出养老金权益变化调整

可支配收入

养老金权益变化调整储蓄

PART

TWO金融统计与国民经济统计体系三、国民账户体系SNA账户体系资本账户积累账户金融账户资产变化

负债和净值变化

固定资本形成总额固定资本消耗（-）存货变化贵重物品的获得减处置非生产资产的获得减处置

储蓄

应收资本转移（+）净贷出（+）/净借入（-）

资产变化

负债和净值变化

金融资产净获得货币黄金与SDRs通货与存款债务证券贷款股权与投资基金份额保险、养老金和标准化担保计划金融衍生工具和雇员股票期权其他应收/应付款

净贷出（+）/净借入（-）金融负债净发生货币黄金与SDRs通货与存款债务证券贷款股权与投资基金份额保险、养老金和标准化担保计划金融衍生工具和雇员股票期权其他应收/应付款PART

TWO金融统计与国民经济统计体系三、国民账户体系SNA账户体系资产变化

负债和净值变化资产的经济出现非生产资产的经济消失巨灾损失无偿没收未另分类的其他物量变化分类变化

物量其他变化总计生产资产非生产资产金融资产

资产的经济出现非生产资产的经济消失巨灾损失未另分类的其他物量变化分类变化

物量其他变化总计生产资产非生产资产金融资产

由资产物量其他变化引起的净值变化积累账户资本物量其他变化账户PART

TWO金融统计与国民经济统计体系三、国民账户体系SNA账户体系积累账户重股价账户资产变化

负债和净值变化名义持有损益非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

名义持有损益非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

由名义持有损益引起的净值变化中性持有损益非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

中性持有损益非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

由中性持有损益引起的净值变化实际持有损益非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

实际持有损益非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

由实际持有损益引起的净值变化PART

TWO金融统计与国民经济统计体系三、国民账户体系SNA账户体系资产负债账户资产存量及其变化

负债存量及其变化期初资产负债账户非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

期初资产负债账户非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

净值交易和其他流量总额非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

交易和其他流量总额非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

净值变化总额储蓄和资本转移资产物量其他变化名义持有损益期末资产负债账户非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

期末资产负债账户非金融资产生产资产非生产资产金融资产/负债

净值03金融数据的处理与统计描述PartThree:FinancialDataProcessingandStatisticalDescriptionPART

Three金融数据的处理与统计描述一、金融数据的处理与显示绘制基本统计图形StepThree建立数据文件StepTwo统计整理StepOne研究分析的数据收集、调查阶段，所取得的原始资料是零散的、非规范化的、不完整的，需要依照研究目标进行科学的分类、汇总，使得数据系统化、规范化建立基础数据文件，并不断积累数据，可以为后续分析研究奠定数据分析的基础将统计数据用图形方式表现出来，直观显示数据的变化趋势包括条形图、线形图、面积图、饼图、高低点图、帕雷托图、控制图、盒形图、误差条图、散点图、直方图、PP图、QQ图等PART

Three金融数据的处理与统计描述二、金融数据的统计描述集中趋势的测量算数平均数调和平均数几何平均数众数中位数截尾均值离中趋势的测量全距四分位差异众比率方差和标准差变异系数频率分布及特征的测量正态分布标准分值偏峰系数峰度系数PART

Three金融数据的处理与统计描述三、假设检验与方差分析假设检验假设检验是用来判断样本与样本，样本与总体的差异是由抽样误差引起还是本质差别造成的统计推断方法

方差分解方差分析是对全部样本观察值的差异进行因素分解，将某种因素下的系统性误差与随机误差加以比较，据以推断总体之间是否存在显著性差异四、因子分析与主成分分析因子分析（FactorAnalysis）是将多个实测变量转换为少数几个不相关的综合指标的多元统计方法主成份分析（principalcomponentsanalysis,PCA）也称主分量分析，是一种降维的统计方法04金融数据统计分析PartFour:FinancialDataStatisticalAnalysisPART

Four金融数据统计分析一、回归分析相关分析在数量分析中，在变量和变量之间经常会存在着一定的联系这些变量之间的关系可以分为两类:函数关系(确定关系)和相关关系(随机关系)）划分标准种类按研究变量多少划分◆一元相关：两个变量的相关关系◆多元相关：三个以上变量的相关关系按变量之间依存关系的形式划分◆线性相关：变量每增（减）一个单位，另一相关变量按一个大致固定的增（减）量变化◆非线性相关：变量每增（减）一个单位，相关变量不按固定增(减)量变化按变量变化的方向划分◆正相关：相关的变量按同一方向变化◆负相关：相关的变量按反方向变化表1-2相关关系的种类A正相关B负相关C非线性相关D不相关

PART

Four金融数据统计分析一元回归分析一、回归分析回归分析在理论基础和方法上依存于相关关系，相关程度越高，回归测定的结果越可靠相关系数不但是决定回归分析必要性的重要依据，同时也是判定回归效果的重要依据一元回归方程的确定估计标准差与判定系数一元线性回归方程的显著性

变量显著性：T检验方程显著性：F检验一元回归分析假定事物总体的变化只受到一个因子的影响，实际上事物总体的变化往往受到两个或多个因素的影响。多因子模型即多元回归模型PART

Four金融数据统计分析二、金融时间序列分析金融时间序列分析考虑的是资产价值随时间演变的理论与实践，它是一个带有高度经验型的学科，但也像